江苏证监局同时发布七张罚单 光大证券国海证券华西证券东吴证券4家券商被金通灵“拉下水”

近日，江苏证监局同时发布七张券商罚单，相关罚单均与金通灵保荐督导业务有关。从七张罚单来看，东吴证券、华西证券、光大证券、国海证券商的业务疏漏贯穿于金通灵造假6年中发债、定增、并购等多个环节。值得注意的是国内八大会计师事务所之一的大华所同时被罚，并被暂停从事证券服务业务6个月。

四家券商被金通灵“拉下水”

5月14日，江苏证监局官网发布7张券商罚单，相关罚单均与金通灵保荐督导业务有关，光大证券及公司财务顾问主办人员周平、王世伟被采取出具警示函措施，国海证券及项目持续督导保代林举、唐彬被采取出具警示函监管措施，华西证券的项目持续督导保代郑义、陈庆龄被采取出具警示函监管措施，华西证券被采取暂停保荐业务资格6个月，保代刘静芳、张然2年内不得担任证券发行上市保荐业务相关职务或者实际履行上述职务;东吴证券及项目负责人王秋鸣被采取出具警示函监管措施。

具体来看，东吴证券在金通灵2021年非公开发行债券项目中未勤勉尽责，存在内核意见跟踪落实不充分、工作底稿不完善等情况。王秋鸣作为该项目的负责人对上述违规行为负有直接责任。

华西证券在金通灵2019年非公开发行股票履行持续督导职责过程中，未能勤勉尽责履行相关义务，持续督导期出具的部分持续督导跟踪报告和检查报告存在不实记载，持续督导现场检查工作执行不到位。郑义、陈庆龄作为该项目的持续督导保荐代表人，对上述违规事项负有主要责任。

华西证券在金通灵2019年非公开发行股票保荐项目的执业过程中存在尽职调查工作未勤勉尽责、向特定对象发行股票上市保荐书存在不实记载等问题，刘静芳、张然作为金通灵2019年非公开股票项目保荐代表人未勤勉尽责，对华西证券保荐阶段的违规行为负有直接责任。

光大证券在金通灵2018年发行股份购买资产并募集配套资金项目履行持续督导职责过程中未充分履行核查义务，利用其他证券服务机构专业意见未进行必要的审慎核查，导致制作、出具的2018年-2020年持续督导意见存在不实记载,财务顾问主办人员周平、王世伟对上述违规行为负有直接责任。

国海证券在金通灵2017年非公开发行股票履行持续督导职责过程中未能勤勉尽责履行相关义务，持续督导期出具的2017年-2019年持续督导现场检查报告存在不实记载，持续督导报告对外发布程序不符合规定等,林举、唐彬作为该项目的持续督导保荐代表人对上述违规事项负有主要责任。

金通灵6年作假虚增利润4.3亿元

2017年至2022年金通灵及其三家子公司维持了长达6年的财务造假，累计虚增营业收入9.3亿元，虚增利润总额4.3亿元,公司的董事长、财务总监、总经理助理、1名董事均有参与其中。

金通灵财务造假初现端倪还要追溯到今年初。彼时，金通灵发布了一份颇为出乎市场意料的业绩预告。公司在2022年前三季度归母净利润为541万元的情况下，全年预计亏损3亿元至4亿元。

此前有过类似案例，上市公司在某一年突然计提巨大金额资产减值的行为，为的就是将此前隐藏的问题一次性“洗”干净。而深交所也直接给金通灵发函，质疑商誉减值和资产减值是否合理。在审计和保荐机构进一步核查后，潜藏的真相终于被挖出。

今年4月大华会计所在自查金通灵财务情况时发现了11个重大差错,比如公司发放奖金未入账、公司代客户回款没算、建造合同完工进度有误等，导致的结果是财务报表里包括营收、净利润等多达31项指标均需要调整，2021年本就已经下滑严重的净利润还会进一步减少。

而有关财务造假的手法，官方调查称系通过伪造工程形象进度确认表、发货单等调节EPC总承包项目完工进度(履约进度)，以及未发货提前确认收入、对销售退回不冲减收入等方式，虚增或虚减营收和利润总额。

金通灵证券部表示无论是所谓财务造假还是会计所自查，归根到底是一条线，都与公司几年前做的几个EPC工程项目有关。

EPC是一种设计采购施工一体化的项目管理模式又可称为总包工程，在建筑、能源、交通、环保等领域都广泛适用。其可以更好地控制项目进度、成本和质量，提高效率，但同时也对技术、管理能力以及资金底子提出了更高要求。

具体而言，金通灵证券部称有几个需要公司自己垫资做的项目出问题后被中断，最终停工。虽然是垫资做的，但前期该确认的收入还是要按照工程进度确认的;项目停掉，财务上也要及时处理，比如冲回或计提。公司抱有侥幸心理，处理不及时，事情就被定性了。

其中，该扣的金额没扣就成了虚增;该确认的收入没确认就成了虚减，最终酿下苦果。

北京市中闻律师事务所财税法研究中心副主任刘奕杉认为金通灵的说法以及大华会计所的更正，确实应该是有关联的。EPC总承包工程涉及的财务数据会很多，例如存货、收入、成本、应收账款、应付账款、利润总额等，这些数据和工程进度的关联性确实非常大，工程进度不准确也确实会使得财务数据无法真实反映客观事实。而作为金通灵上市以来的续聘会计师事务所，大华所难辞其咎。

大华所被重罚 有上市公司提前取消续聘

江苏证监局表示，大华所存在“风险评估及内控测试程序存在重大缺陷”“未采取恰当审计措施应对舞弊风险”“实质性程序存在重大缺陷”等问题，违法行为跨越新旧证券法，罚没大华所合计4132.08万元。相关签字注册会计师亦难辞其咎，三人被罚合计270万元，同时大华所被暂停从事证券服务业务资格6个月。

在“被暂停业务”“遭遇处罚”的消息传出后，5月13日下午大华所发布最新声明，对近期的处罚情况予以说明。大华所表示诚恳接受监管部门的处罚决定，自觉接受各监管机构、企业客户及社会各方的监督，并按要求进行全面整改，在全所范围内组织深刻反省。

Wind数据显示，截至5月14日聘任大华会计师事务所为2023年报审计机构的A股上市公司超过400家，上市公司客户数量排名第三。“从事证券业务的会计所被证监部门暂停从事业务在近年并不多见，对头部大型会计所暂停从事证券业务更是没有。”有学者表示。

“暂停证券服务6个月的处罚是很严厉的，这是近年来少有的。”另一位专家表示，采取暂停执业资格的处罚方式对会计师事务所的影响极大，建议加重对重大过失负有责任的注册会计师的处罚力度，减轻对会计师事务所的处罚力度。

此外，截至目前至少有久日新材和博思软件2家A股公司以近期相关事项待核实为由，取消了续聘大华所。

久日新材公告显示，3月底该公司已拟定续聘大华所为公司2024年度审计机构。但“鉴于拟聘会计师事务所近期相关事项尚待公司进一步核实，基于审慎性原则”，4月下旬，公司又决定拟取消续聘大华所担任2024年度审计机构。此前4月中旬，市场已有传闻大华所将被处以暂停证券服务业务6个月。