6月为消费电子“科技月”，热点催化不断，智能消费ETF(515920)涨近1%，领益智造涨停

2024年6月17日早盘，消费电子概念震荡走强，领益智造涨停，国光电器、立讯精密涨超6%，歌尔股份、英力股份、蓝思科技、春秋电子等跟涨。

相关ETF方面，智能消费ETF（515920）震荡走高，涨幅近1%，成交额破200万，交投活跃。成分股中涨多跌少，领益智造涨停，鹏鼎控股涨幅9.68%，东山精密涨超8%；歌尔股份、立讯精密涨超7%；圣邦股份、水晶光电涨超5%；千方科技、寒武纪、蓝思科技涨超4%；复旦微电、环旭电子、中科创达、长电科技涨超3%；信维通信、兆易创新、中芯国际、德业股份等个股跟涨，涨幅均超2%。

消息面上，WWDC24开启苹果AI新篇章：2024年6月11日，苹果WWDC24大会开启，苹果发布AppleIntelligence套件，可优先置顶推动、总结文本、生成图片等功能，适用于iPhone、iPad和Mac等操作系统。此外，苹果宣布与OpenAI构建合作伙伴关系，积极整合ChatGPT，生成式AI功能预计将进一步完善。

开源证券表示，我们认为苹果将AppleIntelligence、ChatGPT同Siri融合，预计有望推动AI功能快速完善，苹果AI手机呼之欲出。此外，苹果AI功能需要出色芯片支持，目前仅iPhone15Pro和iPhone15ProMax支持该功能，AI功能发展也有望带动新一轮苹果手机换新。

与此同时，华为开发者大会召开在即，AI热点不断。华为开发者大会将于6月21日-23日举办，HarmonyOSNEXT、盘古大模型5.0等科技成果也将在大会揭晓。

开源证券表示，AI手机迭代叠加消费电子景气回暖，推荐设备、散热、钛合金等增量方向。

（1）AI手机摄像、声学等器件变化明显，加工检测设备率先受益。苹果Siri在AppleIntelligence和ChatGPT加持下，有望快速响应客户指令，该功能需要高信噪比MEMS麦克风支持。光学感知系统则是AI手机实现摄像优化的核心，包含芯片、屏幕、镜头等组成。我们认为上述变化预计将率先带来手机组装、检测、量测、测试等环节设备更新需求。

（2）AI手机散热要求提升。NPU逐步成为AI手机标配，AI手机散热量增加带动VC均热板等高端散热材料需求。

（3）手机轻量化带动含“钛”量增加。苹果、华为、小米等厂商相继召开新品发布会，机型轻量化成为新方向，钛合金在手机端渗透率提升，抛磨设备需求增加。