广州发展集团股份有限公司
证券代码：600098 证券简称：广州发展 公告编号：临2025-060号
公司债券简称：21穗发01、21穗发02、22穗发01、22穗发02
公司债券代码：188103、188281、185829、137727
广州发展集团股份有限公司
关于2021年限制性股票激励计划第三个
解除限售期限制性股票解锁暨上市公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。
重要内容提示：
● 本次股票上市类型为股权激励股份；股票认购方式为网下，解锁股数为7,115,017股。
● 本次股票上市流通总数为7,115,017股。
● 本次股票上市流通日期为2025年9月22日。
广州发展集团股份有限公司（以下简称“公司”）于2025年8月28日召开第九届董事会第十七次会议和第九届监事会第十一次会议，审议通过《关于2021年限制性股票激励计划第三个解除限售期限售条件成就的议案》，根据《广州发展集团股份有限公司2021年限制性股票激励计划（草案）》（简称“《激励计划（草案）》”）和《广州发展集团股份有限公司2021年A股限制性股票激励计划实施考核管理办法》（简称“《考核办法》”）相关规定，公司2021年限制性股票激励计划第三个限售期解除限售条件已经成就，现将相关事项公告如下：
一、本激励计划批准及实施情况
（一）本次限制性股票激励计划决策程序及实施情况
1.2021年4月2日，公司召开第八届董事会第二十六次会议，审议通过了《关于〈广州发展集团股份有限公司2021年限制性股票激励计划（草案）〉及其摘要的议案》、《关于〈广州发展集团股份有限公司2021年A股限制性股票激励计划实施考核管理办法〉的议案》、《关于提请股东大会授权董事会全权办理2021年限制性股票激励计划相关事宜的议案》等议案，公司独立董事对相关事项发表了独立意见。
2.2021年4月2日，公司召开第八届监事会第十三次会议，审议通过了《关于〈广州发展集团股份有限公司2021年限制性股票激励计划（草案）〉及其摘要的议案》、《关于〈广州发展集团股份有限公司2021年A股限制性股票激励计划实施考核管理办法〉的议案》等议案，监事会对相关事项发表了核查意见。
3.2021年5月13日，公司监事会发表了《广州发展集团股份有限公司监事会关于2021年限制性股票激励计划激励对象名单的公示情况说明及核查意见》，自2021年4月7日至2021年4月16日期间，公司对本激励计划激励对象名单在公司内部进行了公示。公示期内，公司监事会收到一封匿名反馈意见的信件，监事会对相关情况进行了认真核实。公司监事会认为，列入本次激励计划激励对象名单的人员符合相关法律、法规及规范性文件所规定的条件，符合《广州发展集团股份有限公司2021年限制性股票激励计划（草案）》规定的激励对象条件，其作为本次限制性股票激励计划的激励对象合法、有效。
4.2021年6月30日，公司收到《关于同意广州发展集团实施2021年限制性股票激励计划的批复》（穗国资批〔2021〕59号），广州市国有资产监督管理委员会原则同意公司实施2021年限制性股票激励计划。
5.2021年6月30日，公司召开2020年年度股东大会，审议通过了《关于〈广州发展集团股份有限公司2021年限制性股票激励计划（草案）〉及其摘要的议案》、《关于〈广州发展集团股份有限公司2021年A股限制性股票激励计划实施考核管理办法〉的议案》、《关于提请股东大会授权董事会全权办理2021年限制性股票激励计划相关事宜的议案》等议案。
6.2021年7月1日，公司披露了《广州发展集团股份有限公司关于公司2021年A股限制性股票激励计划内幕信息知情人及激励对象买卖公司股票情况的自查报告》。
7.2021年8月30日，公司召开第八届董事会第三十三次会议，审议通过了《关于调整公司2021年限制性股票激励计划相关事项的议案》、《关于向公司2021年限制性股票激励计划激励对象授予限制性股票的议案》。根据《上市公司股权激励管理办法》（简称“《管理办法》”）及公司股东大会的授权，公司董事会对本激励计划的激励对象名单及授予价格进行调整，公司董事会认为2021年限制性股票激励计划授予条件已成就。公司独立董事对相关事项发表了同意的独立意见。
8.2021年8月30日，公司召开第八届监事会第十八次会议，审议通过了《关于调整公司2021年限制性股票激励计划相关事项的议案》、《关于向公司2021年限制性股票激励计划激励对象授予限制性股票的议案》，一致认为本次调整的审议程序合法、合规，符合《管理办法》等有关法律法规、规范性文件和《广州发展集团股份有限公司2021年限制性股票激励计划（草案）》的相关规定，不存在损害公司和股东利益的情形，同意本次调整及授予事项。监事会对相关事项发表了核查意见。
9.2021年9月22日，公司在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司办理完成公司2021年限制性股票激励计划的授予登记工作，并于2021年9月23日披露了《广州发展集团股份有限公司2021年股权激励计划限制性股票授予结果公告》。
10.2023年8月29日，公司召开第八届董事会第五十六次会议，审议通过了《关于2021年限制性股票激励计划第一个解除限售期限售条件成就的议案》，独立董事对议案发表了同意的独立意见，全体董事一致同意对符合解除限售条件的激励对象按规定解除第一期限售，并授权公司经营班子办理相应的解除限售手续。
11.2023年8月29日，公司召开第八届监事会第三十三次会议，审议通过了《关于2021年限制性股票激励计划第一个解除限售期限售条件成就的议案》，全体监事一致同意公司对196名符合本次解除限售条件的激励对象解除限售的10,854,528股限制性股票，并认为：本次解除限售事项符合《上市公司股权激励管理办法》及《广州发展集团股份有限公司2021年限制性股票激励计划（草案）》和《2021年A股限制性股票激励计划实施考核管理办法》的有关规定，不存在损害公司及股东利益特别是中小股东利益的行为。
12.2023年8月29日，公司召开第八届董事会第五十六次会议和第八届监事会第三十三次会议，审议通过了《关于公司回购注销部分限制性股票的议案》，同意公司按3.52元/股的回购价格回购公司2021年限制性股票激励计划限制性股票564,529股；授权公司经营班子办理回购手续，并按照相关规定向上海证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司上海分公司申请办理回购股份注销手续、通知债权人等相关手续，并在回购股份注销完成后及时办理工商变更登记手续和对公司《章程》中涉及注册资本金额、股本总额等条款进行相应修改。
13.2023年9月22日，2021年限制性股票激励计划第一个解除限售期10,854,528股限制性股票解锁上市。
14.2023年11月13日，564,529股2021年限制性股票激励计划限制性股票回购注销实施完毕。
15.2024年8月29日，公司召开第九届董事会第七次会议，审议通过了《关于2021年限制性股票激励计划第二个解除限售期限售条件成就的议案》，全体董事一致同意对符合解除限售条件的激励对象按规定解除第二期限售，并授权公司经营班子办理相应的解除限售手续。
16.2024年8月29日，公司召开第九届监事会第四次会议，审议通过了《关于2021年限制性股票激励计划第二个解除限售期限售条件成就的议案》，全体监事一致同意公司对186名符合本次解除限售条件的激励对象解除限售的7,720,188股限制性股票，并认为：本次解除限售事项符合《上市公司股权激励管理办法》及《广州发展集团股份有限公司2021年限制性股票激励计划（草案）》和《2021年A股限制性股票激励计划实施考核管理办法》的有关规定，不存在损害公司及股东利益特别是中小股东利益的行为。
17.2024年8月29日，公司召开第九届董事会第七次会议和第九届监事会第四次会议，审议通过了《关于公司回购注销部分限制性股票的议案》，同意公司按3.27元/股的回购价格回购公司2021年限制性股票激励计划限制性股票563,840股；授权公司经营班子办理回购手续，并按照相关规定向上海证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司上海分公司申请办理回购股份注销手续、通知债权人等相关手续，并在回购股份注销完成后及时办理工商变更登记手续和对公司《章程》中涉及注册资本金额、股本总额等条款进行相应修改。
18.2024年9月24日，2021年限制性股票激励计划第二个解除限售期7,720,185股限制性股票解锁上市。
19.2024年10月29日，563,840股2021年限制性股票激励计划限制性股票回购注销实施完毕。
20.2025年8月28日，公司召开第九届董事会第十七次会议，审议通过了《关于2021年限制性股票激励计划第三个解除限售期限售条件成就的议案》，全体董事一致同意对符合解除限售条件的激励对象按规定解除第三期限售，并授权公司经理层办理相应的解除限售手续。
21.2025年8月28日，公司召开第九届监事会第十一次会议，审议通过了《关于2021年限制性股票激励计划第三个解除限售期限售条件成就的议案》，全体监事一致同意公司对174名符合本次解除限售条件的激励对象解除限售的7,115,017股限制性股票，并认为：本次解除限售事项符合《上市公司股权激励管理办法》及《广州发展集团股份有限公司2021年限制性股票激励计划（草案）》和《2021年A股限制性股票激励计划实施考核管理办法》的有关规定，不存在损害公司及股东特别是中小股东利益的行为。
22.2025年8月28日，公司召开第九届董事会第十七次会议和第九届监事会第十一次会议，审议通过了《关于公司回购注销部分限制性股票的议案》，同意公司按3.00元/股的回购价格回购公司2021年限制性股票激励计划限制性股票441,887股；授权公司经理层办理回购手续，并按照相关规定向上海证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司上海分公司申请办理回购股份注销手续、通知债权人等相关手续，并在回购股份注销完成后及时办理工商变更登记手续和对公司《章程》中涉及注册资本金额、股本总额等条款进行相应修改。
（二）限制性股票授予情况
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（三）本激励计划限制性股票历次解除限售情况
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二、本次限制性股票激励计划第三个解除限售期解除限售条件成就情况
（一）限制性股票第三个限售期届满的说明
经公司2020年年度股东大会审议通过，公司于2021年8月30日向197名激励对象授予27,259,986股限制性股票，并于2021年9月22日在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司办理完成公司2021年限制性股票激励计划的授予登记工作。根据《激励计划（草案）》，激励对象获授的全部限制性股票分三批次解除限售，限售期分别为24个月、36个月、48个月，均自激励对象获授限制性股票完成登记之日起计算。因此，2025年9月22日为本次激励计划第三个限售期届满之日。
（二）解除限售条件成就的说明
根据《激励计划（草案）》相关规定，解除限售期内，同时满足下列条件时，激励对象获授的限制性股票方可解除限售：
■
综上，公司《激励计划（草案）》规定的第三个限售期解除限售条件已经成就，根据公司2020年年度股东大会对董事会的授权，公司董事会将对符合解除限售条件的激励对象按规定解除限售，并授权公司经理层办理相应的解除限售手续。
三、本次可解除限售的限制性股票情况
本次共有174名激励对象符合解除限售条件，可解除限售的限制性股票数量为7,115,017股，占目前公司总股本的0.20%，具体如下：
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四、本次解锁的限制性股票上市流通安排及股本结构变动情况
（一）本次解锁的限制性股票上市流通日：2025年9月22日
（二）本次解锁的限制性股票上市流通数量：7,115,017股
（三）本次限制性股票解锁后公司股本结构变动情况
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五、法律意见书的结论性意见
广州金鹏律师事务所就本次限制性股票激励计划第三个解除限售期解除限售条件成就、调整回购价格及回购注销部分已获授但尚未解除限售股票等相关事项出具了法律意见书，其结论性意见如下：
（一）截至法律意见书出具之日，本次激励计划限制性股票第三个解除限售期解除限售条件成就、调整限制性股票回购价格、回购注销部分激励对象已获授但尚未解除限售的限制性股票的相关事项已履行了必要的程序并取得现阶段必要的审批和授权，本次解锁的解除限售期和解锁条件、可解锁数量等事项符合《公司法》《管理办法》《国有控股上市公司（境内）实施股权激励试行办法》等相关法律、法规、规范性文件以及《公司章程》《激励计划（草案）》的有关规定。
（二）本次激励计划限制性股票将于2025年9月22日进入第三个解除限售期。本次解除限售已满足《激励计划（草案）》规定的解除限售条件，符合《公司法》《管理办法》《国有控股上市公司（境内）实施股权激励试行办法》等相关法律、法规、规范性文件以及《激励计划（草案）》《考核管理办法》的有关规定。公司尚需申请办理本次解除限售相关的手续，并履行相应的信息披露义务。
特此公告。
广州发展集团股份有限公司
董 事 会
2025年9月17日
股票简称：广州发展 股票代码：600098 公告编号：临2025-061号
公司债券简称：21穗发01、21穗发02、22穗发01、22穗发02
公司债券代码：188103、188281、185829、137727
广州发展集团股份有限公司关于
2025年半年度业绩说明会召开情况的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
广州发展集团股份有限公司（以下简称“公司”）于2025年9月12日在上证路演中心以网络文字互动方式召开2025年半年度业绩说明会，现将说明会召开情况公告如下：
一、本次业绩说明会召开情况
时间：2025年9月12日16:00-17:00
地点：上证路演中心网站
方式：网络文字互动
公司参会人员：董事长蔡瑞雄，副董事长、总经理、董事会秘书吴宏，副总经理朱桦，独立董事刘涛，财务总监梁建，副总经济师李云龙，财务部总经理张立更，投资者关系部总经理、证券事务代表姜云及相关人员。
二、本次业绩说明会投资者提出的问题及公司回复情况
1.近日发布的《关于推进“人工智能+”能源高质量发展的实施意见》，再次表明“人工智能+新能源”是未来发展的重要方向，请问公司有没有相关应用？
答：近年来，公司稳步推进AI运用，智慧电厂、智慧港口、智慧燃气、智慧工地平台等数字化项目加快建设，推动产业向高阶智能化迭代升级、转型发展。通过对存量电厂进行智能化改造、对新建电厂推动技术创新，打造基于大数据和人工智能的故障诊断和能效分析的可视化管理平台。依托信息化与数字化技术，公司开展基于虚拟电厂的园区工商业用能、分布式光伏发电、储能电站运行、电力交易的综合能源优化研究，实现数字化在核心业务场景的赋能应用。公司将积极参与能源AI技术标准、应用规范的制定，为构建能源人工智能产业生态添砖加瓦。
2.目前公司绿色低碳能源的装机占比多少？
答：截至2025年6月底，公司绿色低碳能源装机占比超76%。
3.请问公司未来是否会加大分红力度？
答：（1）公司牢固树立回报股东意识，坚持真诚回报股东理念，通过不断提升内在价值，坚持兼顾发展和股东回报，多措并举提高股东回报水平，与投资者共享发展成果。公司已连续26年进行现金分红，年均分红占归母净利润比例超过40%。（2）公司在《未来三年(2024年-2026年)股东分红回报规划》中提高了现金分红比例，公司以现金方式分配的利润不少于当年实现的可分配利润的40%，且公司最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的120%。（3）公司2024年年度股东大会审议通过了进行2025年中期分红相关议案，授权公司董事会根据公司经营情况制定相关中期分红计划并实施。（4）公司《估值提升计划》经第九届董事会第十七次会议审议通过，2025年分红比例拟提高到50%以上。
4.请问广州发展当前的业务布局是怎样的？
答：公司已形成电力、能源物流、燃气、新能源、储能、能源金融等业务协同发展的“1+6+N”能源产供储销体系，积极打造煤电联营产业链、气电联营产业链、传统能源与新能源联营产业链，提升公司核心竞争力。
5.请问公司新能源发电量多少？未来规划是什么？
答：上半年，公司风电和光伏完成发电量44.54亿千瓦时，售电量43.51亿千瓦时，同比增长33.16%和33.13%。未来公司将高质量发展新能源，加速布局储能，扩大新型储能规模，开拓新业务新领域，培育未来产业。
6.新能源业务中，还有哪些大型项目即将投运？未来新能源发电业务发展目标是占公司业务多大比重？
答：上半年，公司圆满完成“4·30”“5·31”并网目标，新并网项目超70个，新增装机约90万千瓦。截至2025年6月底，公司新能源装机容量达到582万千瓦，实现第二个百万千瓦基地落地粤西；风光结构更加均衡，风电装机占新能源总装机的44%，优于全国水平；风电场设备可利用率再度提升。报告期内完成发电量44.54亿千瓦时，售电量43.51亿千瓦时，同比增长33.16%和33.13%。目前在建规模156万千瓦，其中天津西青75万千瓦风电项目力争10月首期并网投运，明年6月全容量并网。绿色低碳综合智慧能源是公司的战略定位，新能源业务是公司的重点发展方向。
7.公司在储能领域取得了哪些成绩？储能业务的发展目标是什么？
答：公司储能产业加快形成规模，截至2025年6月底，累计投产新型储能项目196MW/345MWh，总装机规模同比增长830%。在建项目总规模350MW/800MWh，其中，全国规模最大用户侧储能项目江苏惠然储能项目首批33.3MW/100MWh电站实现试运行；粤港湾大湾区规模最大的调频电网侧独立储能电站佛山高明208MW/416MWh储能电站、珠江天然气电厂黑启动储能项目（24MW/48MWh+1MW/10min）将于近期投运。公司在源网荷侧全面布局，已搭建一体化储能电站运维云平台，通过打造“技术研发-场景应用-产业生态”闭环，推动本地储能产业集群化发展。
8.公司接下来在市值管理方面有哪些计划？
答：公司结合公司战略规划及业务发展，从经营提升、优化治理结构、并购重组、股权激励、现金分红、投资者关系管理、信息披露、股份回购及股东增持等八个方面制定估值提升计划。估值提升计划已经公司第九届董事会第十七次会议审议通过并披露，详见公司于2025年8月30日发布的相关公告。
9.（1）我看到公司公告里有写增加分红次数，并且会中期分红，可是为什么最终没有分红方案？是准备三季度再分红吗？（2）公司中期业绩为什么计提了资产准备？（3）公司股价已经连续三年在净资产下徘徊了，今年股市牛气冲天也没把公司股价带回净资产价格，公司领导还是应该想更多办法提高公司市值让股价早日重回净资产。
答：（1）公司2024年年度股东大会审议通过了《关于授权董事会决定公司2025年中期利润分配方案的议案》，授权董事会在符合相关法律法规及公司《章程》等有关制度的前提下，结合公司未分配利润、当期盈利状况与投资支出计划等决定公司2025年中期现金分红方案，并授权董事会全权办理中期利润分配的相关事宜。中期分红金额上限不超过相应期间归属于公司股东的净利润，进行中期利润分配的时间节点及次数由董事会结合公司实际情况具体确定。（2）为真实、准确反映公司财务状况和经营成果，根据《企业会计准则》和公司会计政策规定，基于谨慎性原则，上半年对合并报表范围内相关资产进行减值测试，对存在减值迹象的资产计提资产减值准备。公司于2024年8月制定了提质增效重回报行动方案，经营业绩持续增长，连续创历史新高。（3）公司结合战略规划及业务发展，从经营提升、优化治理结构、并购重组、股权激励、现金分红、投资者关系管理、信息披露、股份回购及股东增持等八个方面制定估值提升计划。估值提升计划已经公司第九届董事会第十七次会议审议通过并披露，详见公司于2025年8月30日发布的相关公告。
10.煤炭价格仍然低位运行，对公司业绩带来不利影响，未来煤炭价格下行空间怎么看？公司怎么应对？
答：上半年煤炭价格回落有利于公司煤电业务降本增效，但煤炭价格下行期间煤炭销售业务毛利有所收窄。当前煤炭价格较前期有所回升，有利于煤炭销售业务毛利提升。公司将充分发挥煤电一体化产业链的协同优势，加强煤炭市场分析研判，优化采购及销售策略。
关于2025年上半年业绩说明会的详细情况，投资者可以通过上证路演中心（https://roadshow.sseinfo.com/）进行查看。感谢广大投资者积极参与本次说明会，在此对长期以来关注和支持公司发展并积极提出建议或意见的投资者表示衷心的感谢。
特此公告。
广州发展集团股份有限公司
2025年9月17日