潞安化工拟实施增资扩股 将成为阳煤化工控股股东

9月18日晚间，阳煤化工(600691)发布公告，华阳集团计划以包括阳煤化工24.19%股份在内的相关资产作为增资标的，对山西潞安化工有限公司（以下简称“潞安化工”）实施增资扩股。

待增资完成后，华阳集团将持有潞安化工44.7966%股份；潞安化工将直接持有阳煤化工24.19%股份，成为上市公司控股股东，而实控人仍为山西省国资委。截至本报告书签署日，潞安化工暂无继续增持阳煤化工股份或处置已有权益的计划。

公告显示，此次权益变动的原因系贯彻落实山西省委、省政府关于优化国资布局结构调整的战略部署，按照专业化、市场化、法治化原则，推动华阳集团与潞安化工之间资产重组调整，以理顺相关资产的产权关系，加快专业化重组改革落地实施。

作为收购人，潞安化工成立于2018年，注册资本为18.69亿元。目前，潞安化工控制的核心企业包括山西天脊煤化工集团有限公司、山西潞安阿斯本氢动力科技有限公司、山西潞安煤基清洁能源有限责任公司、阳泉煤业化工集团有限责任公司等13家公司。2021年～2023年期间，潞安化工分别实现营业收入372.09亿元、841.07亿元和670.58亿元，净利润则分别亏损38.54亿元、55.93亿元和75.15亿元。（注:2022年及2023年数据为合并阳煤化工后的计算口径）

向上追溯，潞安化工最上级公司为山西国有资本运营有限公司（以下简称“山西国资运营公司”），最终实际控制人为山西省国资委。

据悉，山西国资运营公司系山西全省统一的国有资本运营公司，该公司全面履行出资人管资本职责，开展专业化资本运营，在更高层级、更宽范围、以最大限度强化山西省级层面国有资本的统筹力度，推动国有资本布局优化、结构调整和战略性重组。

目前，山西省政府授权山西省国资委履行出资人职责，山西省国资委将出资人管资本职责全部授权给山西国资运营公司。其中，山西省国资委和山西国资运营公司各自对山西省委、省政府负责，形成按照市场化、法治化方式高效运转的国资监管体制。

2020年，山西国资运营公司签发了《关于阳泉煤业（集团）有限责任公司对潞安化工增资扩股的通知》《关于移交华阳新材料科技集团有限公司所属6家子公司管理权有关事宜的通知》等文件，同年8月设立了潞安化工集团有限公司，并确定由原阳泉煤业（集团）有限责任公司（已更名为“华阳新材料科技集团有限公司”）以其享有完全权利的化工类资产、配套原料煤矿及紧密关联资产对潞安化工实施增资扩股。

最新公告显示，截至本报告书签署日，潞安化工暂无在未来12个月内对阳煤化工主营业务进行改变或作出重大调整的计划；同时，潞安化工在未来12个月内不存在对上市公司或其子公司的资产和业务进行出售、合并、与他人合资或合作的计划，对上市公司拟购买或置换资产的重组计划。后续，潞安化工将按照有利于阳煤化工可持续发展、有利于全体股东利益的原则，继续保持上市公司生产经营活动的正常进行。