完善产业链+整合优质资产 神马股份拟收购催化科技52.73%股权

转自：上海证券报·中国证券网

　　上证报中国证券网讯（记者 郑俊婷）神马股份12月17日晚间公告，公司拟收购控股股东中国平煤神马集团持有的河南神马催化科技股份有限公司（以下简称“催化科技”）44.55%股权及24名自然人（均为催化科技员工）所持有的催化科技8.18%股权。

　　“股权交易事项完成后，本公司持有催化科技52.73%股权，催化科技成为公司控股子公司。”神马股份表示。

　　记者注意到，截至公告日，催化科技共有30名股东。除了中国平煤神马集团和24名催化科技员工外，另外5名股东合计持有催化科技47.27%股份。其中，陶圣明、汪为霞、陶德志分别持有催化科技24.55%、9.09%、4.55%股份，强立创投和取友创投系公司的员工持股平台。

　　今年9月，全国股转公司出具了同意催化科技公开转让并在全国股转系统挂牌的函，但截至目前，催化科技并未完成挂牌。根据催化科技公布的公开转让说明书，陶圣明系催化科技董事、总经理，陶圣明与汪为霞系夫妻关系，陶德志系陶圣明、汪为霞之子。陶圣明、汪为霞、陶德志之所以拥有催化科技大量股份，主要原因在于2017年，催化科技重组收购江苏黄马100%股权，后者系陶圣明、汪为霞、陶德志100%持股公司。

　　根据公告，本次股权收购价格合计为3.88亿元，以现金方式支付。定价依据方面，以2024年6月30日为评估基准日，采用收益法评估后催化科技股东全部权益价值为7.37亿元，与经审计后的账面股东全部权益相比，增值率为88.75%。

　　之所以采取收益法进行评估且增值率较高，主要原因在于催化科技是一块相对优质的资产。

　　催化科技主要从事贵金属催化剂及特种分子筛催化剂的研发、生产、销售，产品主要包括苯部分加氢催化剂、精苯深度脱硫催化剂、环己烯水合催化剂等尼龙工业涉及的核心催化剂，以及zsm-5分子筛、β分子筛等石油炼化过程中使用的分子筛催化剂。催化科技长期致力于尼龙产业系列核心催化剂的生产研发，拥有国内品质一流的尼龙产业核心催化剂系列产品及技术。目前，催化科技已被认定为国家级高新技术企业、专精特新“小巨人”、瞪羚企业。

　　财务报表显示，截至2024年6月30日，催化科技资产总额为5.47亿元，负债总额仅8337.89万元。2023年，催化科技实现营收5.00亿元，净利润5701.89万元；2024年上半年，公司实现营收1.28亿元，净利润2495.10万元。

　　神马股份在公告中表示，催化科技资产规模较小、经营风险可控，未来预期经营收益良好，收购催化科技有利于公司完善产业链，提高催化剂材料供应的稳定性、及时性；有利于整合优质资产，提升上市公司产业竞争力和盈利能力；有利于降低关联交易。