监管开出年内首份研报罚单，或涉及华安证券分析师

　　安徽证监局开出2023年首份研报罚单。

　　5月18日，安徽证监局发布公告表示，由于陈晓署名发布的研究报告《“专精特新”智能仓储物流供应商，自研自产打造核心竞争力》存在可比公司选择依据不充分、盈利预测论证不充分、文字图表不一致、数据来源不明等情形，决定对其出具警示函。

　　此外，分析师陈晓被采取出具警示函的行政监管措施，并记入证券期货市场诚信档案。

　　界面新闻查询中国证券业协会官网发现，目前，登记执业岗位为“证券投资咨询（分析师）”的“陈晓”仅有一人，2020年5月18日开始，陈晓在华安证券作为分析师执业。

　　华安证券研究所微信公众号显示，陈晓目前是华安证券汽车、新能源首席分析师。此外，此次警示函由安徽证监局发出，而华安证券的注册地是安徽。

　　目前，被监管部门点名的研报已无法查询到，不过，界面新闻发现，2022年，华安证券研公号曾发布过关于上市公司井松智能IPO的文章。

　　2022年6月，合肥企业井松智能科技股份有限公司在上海证券交易所科创板上市，保荐机构是华安证券。

　　华安证券前身是1991年成立的安徽省证券公司，2001年，在整合原安徽省证券公司、安徽证券交易中心证券类资产的基础上，成立华安证券有限责任公司；2012年变更为股份制公司。

　　近年来，对于券商研报发布合规性问题监管趋严。2022年6月，上海证监局发布对上海证券采取出具警示函措施的决定，上海证券发布的证券研报存在分析结论的合理依据不够充分、研究报告发布前的质量控制存在不足的情形。

　　上海证监局指出，邵锐作为上海证券研究所主持工作的副所长，对公司研报发布前的质量控制存在不足负有责任；黄卓作为证券研究报告的署名分析师，对研究报告分析结论的合理依据不够充分负有责任。

　　界面新闻了解到，今年5月，监管部门向证券公司传达《关于发布证券研究报告业务“双随机”现场检查情况的通报》（下称“《通报》”）。

　　2022年，监管部门在全行业开展研报业务“双随机”现场检查专项工作，共覆盖45家证券公司和300篇研报。检查结果显示，研报业务仍存在三大典型问题：一是部分公司内控制度未根据法规规范要求及时更新调整；二是部分公司内控制度执行有效性不足；三是具体研报制作审慎性不足，个别员工私自发表证券分析意见。

　　此外，监管在通报中重申四项监管要求：一是加强研报信息来源和留痕管理；二是强化研报制作、审核、发布全流程内部控制；三是规范公开发表言论和客户服务活动管控，强化舆情风险管理；四是完善人员绩效考核和内部问责制度。