东阿阿胶获国联证券买入评级，12个月目标价为58.89元

转自：金融界

本文源自:金融界

10月31日，东阿阿胶获国联证券买入评级，近一个月东阿阿胶获得3份研报关注。

研报预计2023年三季度实现营收34.28亿元，同比增长12.53%，归母净利润7.84亿元，同比增长52.79%，扣非归母净利润7.00亿元，同比增长54.86%。预计公司2023-2025年收入分别为46.43/53.38/61.88亿元，对应增速分别为14.88%/14.96%/15.92%；2023-2025年归母净利润分别为10.76/12.64/14.99亿元，对应增速分别为37.89%/17.54%/18.54%；EPS分别为1.67/1.96/2.33元/股，3年CAGR为24.32%。参照可比公司估值，我们给予公司2024年30倍PE，目标价58.89元/股。研报认为，2023年公司品牌强度和品牌价值得到了跳跃式提升，盈利能力有所提升。

风险提示：行业政策变化风险、利润下滑风险、原材料价格上涨及供应风险等。