松发股份拟并购恒力重工100%股权

转自：证券日报

本报记者 王镜茹

10月17日，松发股份发布公告称，公司拟以重大资产置换及发行股份购买资产的方式购买恒力重工100%股权，并向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金。松发股份于10月17日开市起复牌，截至收盘，公司股票涨停，每股报价15.79元。

交易方案分为三部分

松发股份此次交易方案分为三部分，一是拟以所持全部资产和经营性负债，置换苏州中坤投资有限公司所持恒力重工50%股权的等值部分；二是拟以发行股份方式，向苏州中坤投资有限公司购买上述重大资产置换的差额部分，并向苏州恒能供应链管理有限公司、恒能投资（大连）有限公司、陈建华购买其合计所持恒力重工剩余50%股权；三是拟向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金。

恒力重工成立于2022年7月份，陈建华、范红卫夫妇直接和间接持有恒力重工100%股权，为恒力重工实际控制人。2022年、2023年恒力重工营业收入分别为2791.76万元和7.68亿元，净利润分别为-2464.28万元和404.90万元。

松发股份在重组预案中表示，恒力重工前期由于船舶制造业务的规模化效应尚未显现，盈利水平相对较低，随着2024年船舶制造业务逐步步入正轨，开工订单增加，2024年恒力重工盈利能力将大幅提升。

截至预案签署日，恒力重工船舶已确定排产新造船舶140艘，货值约108亿美元，船型包含散货船、VLCC、VLOC和集装箱船等。与此同时，股东已于2024年9月份增资25亿元，助力恒力重工业务发展。

松发股份表示，近年来公司受需求萎缩导致收入减少，主营业务的经营及盈利面临较大压力。通过此次交易，公司将战略性退出日用陶瓷制品制造行业，恒力重工将成为上市公司的全资子公司。

并购重组愈发活跃

自“并购六条”发布以来，近期A股并购重组活跃度明显提升。部分上市公司正积极利用并购重组工具进行业务拓展和产业升级，涉及新能源、半导体、环保等新兴产业。

10月14日，光智科技披露重大资产重组预案，拟通过发行股份及支付现金方式，购买先导电科100%股份，同时拟向不超过35名特定投资者发行股票募集配套资金。

10月17日，富乐德发公告称，拟向控股股东上海申和投资有限公司等交易对方发行股份、可转换公司债券购买其持有的江苏富乐华半导体科技股份有限公司100%股权，并拟向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金。

排排网财富研究员卜益力对《证券日报》记者表示：“并购重组活跃度的提升，对企业实现高质量发展、推动产业升级起到了促进作用。政策鼓励上市公司加强产业整合，提高产业集中度和市场竞争力，优化并购重组市场环境，也为投资者提供了更多的投资机会。”