柳工：公开发行公司债券受托管理事务报告(2022年度)
债券代码：149532.SZ 债券简称：21柳工01
广西柳工机械股份有限公司公开发行公司债券受托管理事务报告
（2022年度）
发行人：广西柳工机械股份有限公司
住所：广西壮族自治区柳州市柳太路 1 号
债券受托管理人：国开证券股份有限公司住所：北京市西城区阜成门外大街29号1-9层
2023年6月
声明
国开证券股份有限公司（以下简称“国开证券”）编制本报告的内容及信息均来源于广西柳工机械股份有限公司（以下简称“发行人”、“公司”）对外公布的2022年度审计报告等相关信息披露文件以及第三方中介机构出具的专业意见。
本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关事宜做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为国开证券所作的承诺或声明。
目 录
第一章 公司债券概况 ...... 3
一、核准文件及核准规模 ...... 3
二、债券名称及代码 ...... 3
三、公司债券的主要条款 ...... 3
第二章 受托管理人履职情况 ...... 4
一、发行人资信情况 ...... 4
二、担保物资信情况 ...... 4
三、募集资金使用情况 ...... 4
第三章 发行人2022年度经营及财务状况 ...... 6
一、发行人基本情况 ...... 6
二、发行人2022年度经营情况 ...... 6
三、发行人2022年度财务情况 ...... 7
四、发行人偿债意愿和能力分析 ...... 9
第四章 发行人募集资金使用情况 ...... 10
一、公司债券募集资金情况 ...... 10
二、公司债券募集资金实际使用情况 ...... 10
三、专项账户开立及运作情况 ...... 10
第五章 内外部增信机制及偿债保障措施 ...... 11
第六章 债券持有人会议召开情况 ...... 12
第七章 募集说明书中约定的其他义务的执行情况（如有） ...... 13
第八章 发行人偿债保障措施的执行情况以及公司债券的本息偿付情况 ...... 14
第九章 本期公司债券跟踪评级情况 ...... 15
第十章 其他事项 ...... 16
一、发行人的对外担保情况 ...... 16
二、发行人涉及的重大未决诉讼或仲裁事项 ...... 16
三、相关当事人 ...... 16
四、其他重大事项 ...... 16
第一章 公司债券概况
一、核准文件及核准规模
经中国证监会“证监许可﹝2020﹞1539号”文注册批复，公司获准面向专业投资者公开发行不超过 10 亿元（含 10 亿元）的公司债券。
二、债券名称及代码
债券名称
| 债券名称 | 债券简称 | 代码 |
| 广西柳工机械股份有限公司2021年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期） | 21柳工01 | 149532.SZ |
三、公司债券的主要条款
| 内容 | 21柳工01 |
| 发行规模 | 2亿元 |
| 票面金额 | 100元 |
| 发行价格 | 100元 |
| 债券期限 | 2年 |
| 上市场所 | 深圳证券交易所 |
| 债券形式 | 上市公司债 |
| 票面利率（%) | 3.50 |
| 起息日 | 2021年6月29日 |
| 付息日 |
2021年至2023年每年的6月29日，如遇法定节假日或休息日，
则顺延至其后的第1个工作日，顺延期间不另计息。
| 兑付日 | 2023年6月29日 |
| 计息期间 | 2021年6月29日—2023年6月29日 |
| 还本付息方式 | 本期债券按年计息，不计复利。每年付息一次、到期一次还本，最后一期利息随本金一同支付。 |
| 担保情况 | 无担保 |
| 信用级别 | AAA |
| 募集资金用途 | 债券募集资金用于补充流动资金 |
| 受托管理人 | 国开证券股份有限公司 |
第二章 受托管理人履职情况
国开证券作为广西柳工机械股份有限公司发行“21柳工01”的债券受托管理人，依据《公司债券发行与交易管理办法》、《广西柳工机械股份有限公司2021年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期）募集说明书》、《债券受托管理协议》等相关规定，持续关注发行人的资信状况，积极行使受托管理人职责，督促发行人采取措施，维护债券持有人的合法权益。
一、发行人资信情况
发行人聘请了中诚信国际信用评级有限责任公司对“21柳工01”发行人的资信情况进行评级及跟踪评级。
2022年5月17日，经中诚信国际用评级有限责任公司审定，维持发行人主体信用等级为 AAA，评级展望为稳定。
2023年6月25日，经中诚信国际用评级有限责任公司审定，维持发行人主体信用等级为 AAA，评级展望为稳定。
二、担保物资信情况
本次债券无担保。
三、募集资金使用情况
依据《广西柳工机械股份有限公司2021年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期）募集说明书》的约定，“21柳工01”募集资金扣除发行费用后全部用于补充流动资金。发行人已根据内部管理制度履行了募集资金使用相关程序。募集资金使用情况与募集说明书承诺的用途、使用计划及其他约定一致。
在资金监管方面，发行人、受托管理人与国家开发银行广西壮族自治区分行签订了《广西柳工机械股份有限公司公司债券之募集资金托管及监管协议》，规定由国家开发银行广西壮族自治区分行负责监督募集资金的使用情况。事后国开证券还会继续跟踪，以确保募集资金使用符合约定用途。
四、督促发行人履行信息披露义务情况
受托管理人督促发行人按时完成定期信息披露、及时履行临时信息披露义务。2022年度，发行人对经营活动有重大影响的相关信息已在深圳证券交易所网站（http://www.szse.cn/）披露，2022年1月1日至本报告出具之日，已披露的本期债券相关文件及时间如下：
文件名称
| 文件名称 | 时间 |
广西柳工机械股份有限公司2023年度跟踪评级报告
| 广西柳工机械股份有限公司2023年度跟踪评级报告 | 2023/6/26 |
广西柳工机械股份有限公司公开发行公司债券受托管理事务报告(2021年度)
| 广西柳工机械股份有限公司公开发行公司债券受托管理事务报告(2021年度) | 2022/6/30 |
21柳工01公司债券2022付息公告
| 21柳工01公司债券2022付息公告 | 2022/6/25 |
广西柳工机械股份有限公司2022年度债项跟踪评级报告
| 广西柳工机械股份有限公司2022年度债项跟踪评级报告 | 2022/5/18 |
广西柳工机械股份有限公司2022年度跟踪评级报告
| 广西柳工机械股份有限公司2022年度跟踪评级报告 | 2022/5/18 |
第三章 发行人2022年度经营及财务状况
一、发行人基本情况
中文名称：广西柳工机械股份有限公司英文名称：Guangxi Liugong Machinery Co.,Ltd.股票简称：柳工股票代码：000528法定代表人：曾光安设立日期：1993 年 11 月 8 日统一社会信用代码：91450200198229141F注册资本：195,126.1261 万元人民币实缴资本：195,126.1261 万元人民币住所：广西壮族自治区柳州市柳太路 1 号邮政编码：545007信息披露事务负责人：黄华琳电话：（0772）3886510、（0772）3886509传真：（0772）3691147电子信箱：stock@liugong.com所属行业：专用设备制造业经营范围：工程机械配套及制造；工程机械、道路机械、建筑机械、机床、电工机械、农业机械、空压机、农业机械销售、相关技术的开发、咨询服务和租赁业务；机器人系统集成；机器人本体及零部件制造、维修和服务；智能自动化系统及设备的设计、销售、安装及维护；石油化工及融资租赁等。
二、发行人2022年度经营情况
（一）总体经营情况
2022年末，公司合并资产总额422.58亿元，负债合计250.83亿元，所有者权益合计171.75亿元，其中归属于母公司的所有者权益合计157.47亿元。公司实现合并营业总收入264.80亿元，净利润6.47亿元，其中归属于母公司所有者的净利润为
5.99亿元；经营活动产生的现金流量净额9.59亿元，现金及现金等价物净增加额9.37亿元。
（二）营业收入、成本和费用构成情况
2021-2022年，发行人主营业务情况如下所示：
2021-2022年发行人主营业务收入情况
单位：亿元
业务板块
| 业务板块 | 2022年 | 2021年 | ||
| 收入 | 占比（%） | 收入 | 占比（%） | |
| 土石方机械 | 155.58 | 60.04 | 171.51 | 60.77 |
| 其他工程机械及零部件等 | 78.81 | 30.41 | 85.35 | 30.24 |
| 预应力产品 | 20.79 | 8.02 | 20.13 | 7.13 |
| 融资租赁业务 | 3.95 | 1.52 | 5.21 | 1.85 |
| 合计 | 259.14 | 100.00 | 282.21 | 100.00 |
2021-2022年发行人主营业务成本情况
单位：亿元
| 业务板块 | 2022年 | 2021年 | ||
| 成本 | 占比（%） | 成本 | 占比（%） | |
| 土石方机械 | 127.86 | 59.17 | 143.10 | 61.09 |
| 其他工程机械及零部件等 | 69.68 | 32.24 | 73.09 | 31.20 |
| 预应力产品 | 16.52 | 7.64 | 15.59 | 6.66 |
| 融资租赁业务 | 2.03 | 0.94 | 2.45 | 1.05 |
| 合计 | 216.09 | 100.00 | 234.23 | 100.00 |
2021-2022年发行人费用情况
单位：亿元
| 项目 | 2022年 | 2021年 |
| 营业收入 | 264.80 | 287.01 |
| 营业成本 | 220.31 | 236.86 |
| 销售费用 | 182.06 | 203.99 |
| 管理费用 | 7.33 | 8.81 |
| 财务费用 | 0.75 | 1.09 |
| 研发费用 | 7.47 | 6.42 |
三、发行人2022年度财务情况
（一）主要会计数据和财务指标
合并资产负债表主要数据
单位：亿元
| 项目 | 2022年末 | 2021年末 |
资产总计
| 资产总计 | 422.58 | 404.54 |
| 流动资产合计 | 295.02 | 287.34 |
| 负债合计 | 250.83 | 242.91 |
| 流动负债合计 | 214.88 | 189.39 |
项目
| 项目 | 2022年末 | 2021年末 |
| 所有者权益合计 | 171.75 | 161.63 |
合并利润表主要数据
单位：亿元
| 项目 | 2022年度 | 2021年度 |
主营业务收入
| 主营业务收入 | 259.14 | 282.21 |
| 利润总额 | 7.90 | 12.63 |
| 净利润 | 6.47 | 10.25 |
合并现金流量表主要数据
单位：亿元
| 项目 | 2022年度 | 2021年度 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 9.59 | 8.46 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -4.78 | -8.86 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 4.56 | -26.66 |
| 现金及现金等价物净增加额 | 9.37 | -27.31 |
发行人近两年财务主要数据和指标
| 项目 | 2022年末 | 2021年末 |
| 流动比率 | 1.37 | 1.52 |
| 速动比率 | 1.00 | 1.04 |
| 资产负债率 | 59.36% | 60.08% |
（二）主要会计数据变动原因
| 序号 | 项目 | 本期末（亿元） | 上年末（亿元） | 变动比例 | 原因 |
| 1 | 投资性房地产 | 2.35 | 0.46 | 410.87% | 主要是固定资产转入增加导致 |
| 2 | 一年内到期的非流动负债 | 24.48 | 8.71 | 181.06% | 主要是一年内到期的长期借款增加导致 |
| 3 | 应交税费 | 2.97 | 1.54 | 92.86% | 主要是企业所得税增加导致 |
| 4 | 少数股东权益 | 14.27 | 7.69 | 85.57% | 主要是新增并表范围 |
| 5 | 合同负债 | 7.34 | 4.07 | 80.34% | 主要是公司货款增加导致 |
| 6 | 实收资本(或股本) | 19.51 | 14.75 | 32.27% | 主要是新发行股份导致 |
| 7 | 资本公积金 | 60.19 | 101.27 | -40.56% | 主要由于注销柳工有限所持公司股份 |
| 8 | 长期借款 | 15.60 | 26.41 | -40.93% | 主要是重分类一年内到期的长期借款 |
| 9 | 长期应付款 | 2.85 | 7.30 | -60.96% | 主要是重分类一年内到期长期应付款 |
| 10 | 应付债券 | 0.62 | 2.24 | -72.32% | 主要是重分类一年内到期的应付债券 |
| 11 | 财务费用 | 0.75 | 1.09 | -31.18% | 主要是汇率变动影响 |
序号
| 序号 | 项目 | 本期末（亿元） | 上年末（亿元） | 变动比例 | 原因 |
| 12 | 净利润 | 6.47 | 10.25 | -36.88% | 主要是国内市场受行业周期性、超预期因素频发及房地产低迷的影响，公司销量下滑导致营业收入减少 |
| 13 | 利润总额 | 7.90 | 12.63 | -37.45% | 主要是国内市场受行业周期性、超预期因素频发及房地产低迷的影响，公司销量下滑导致营业收入减少 |
| 14 | 营业利润 | 7.68 | 12.40 | -38.06% | 主要是国内市场受行业周期性、超预期因素频发及房地产低迷的影响，公司销量下滑导致营业收入减少 |
| 15 | 现金及现金等价物净增加额 | 9.37 | -27.31 | 不适用 | 主要是期末现金增加导致 |
| 16 | 筹资活动产生的现金流量净额 | 4.56 | -26.66 | 不适用 | 主要是外部融资款增加导致 |
| 17 | 投资活动产生的现金流量净额 | -4.78 | -8.86 | -46.05% | 主要是投资收回和支出的金额减少导致 |
四、发行人偿债意愿和能力分析
广西柳工机械股份有限公司未发生违约情况，公司经营活动现金净流量持续为正，偿债能力较强，为公司发行的公司债券能够按时、足额偿付提供有力保障。
第四章 发行人募集资金使用情况
一、公司债券募集资金情况
公司面向专业投资者公开发行2021年公司债券（第一期）已于2021年6月29日完成发行，共募集资金人民币2亿元，扣除各项发行费用后，实际募集资金净额为人民币1.996亿元。
二、公司债券募集资金实际使用情况
经核查，“21柳工01”已使用1.996亿元，主要用于补充流动资金，符合《募集说明书》披露用途。
三、专项账户开立及运作情况
发行人开立募集资金专户专项用于募集资金款项的接收、存储及划转活动。发行人、受托管理人与国家开发银行广西壮族自治区分行签订《广西柳工机械股份有限公司公司债券之募集资金托管及监管协议》，规定由国家开发银行广西壮族自治区分行负责监督募集资金的使用情况。募集资金严格按照募集说明书披露的资金投向，确保专款专用。
第五章 内外部增信机制及偿债保障措施
一、增信机制、偿债计划及其他偿债保障措施变更情况
增信机制、偿债计划及其他偿债保障措施未发生过变更。
二、增信机制情况
公司发行的所有公司债券报告期内未采取增信措施。
三、偿债计划及其他偿债保障措施情况
公司将于2023年6月29日完成“21柳工01”付息，并兑付完成。公司发行的公司债券的偿债资金将主要来源于公司日常经营所产生的现金流。报告期内，公司经营活动现金净流量持续为正，为公司发行的公司债券能够按时、足额偿付提供有力保障。截至本受托管理报告发出之日，发行人严格履行已披露的各项偿债保障措施。
第六章 债券持有人会议召开情况
2022年度，发行人未发生须召开债券持有人会议的事项，未召开债券持有人会议。
第七章 募集说明书中约定的其他义务的执行情况（如有）
无。
第八章 发行人偿债保障措施的执行情况以及公司债券的本息
偿付情况
一、偿债保障措施的执行情况
发行人按照要求执行偿债保障措施。增信机制、偿债计划及其他偿债保障措施未发生过变更。
二、本息偿付情况
“21柳工01”公司债券的起息日为2021年6月29日，付息日为2022年至2023年每年的6月29日，如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日，顺延期间不另计息。“21柳工01”公司债券于2023年6月29日偿付上一个计息年度利息，兑付日为2023年6月29日，本金和利息一起兑付。
第九章 本期公司债券跟踪评级情况
2021年6月16日，中诚信国际出具了《广西柳工机械股份有限公司2021年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期）信用评级报告》（信评委函字[2020]0553D号），经中诚信国际信用评级委员会最后审定，公司主体信用等级为 AAA，评级展望为稳定，本期公司债券的信用等级为AAA。中诚信国际在“21柳工01”公司债券存续期内，对公司主体和本期公司债券进行持续跟踪评级，包括持续定期跟踪评级与不定期跟踪评级。其中，定期跟踪评级报告每年出具一次，评级结果和报告于公司年度报告披露后2个月内公布。2022年5月17日，中诚信国际出具了《广西柳工机械股份有限公司2022年度跟踪评级报告》（信评委函字[2022]跟踪0258号）和《广西柳工机械股份有限公司2022年度债项跟踪评级报告》（信评委函字[2022]跟踪0259号），对公司及存续期内相关债项进行了评级，经中诚信国际信用评级委员会审定，维持公司的主体信用等级为AAA，评级展望为稳定，维持“21 柳工 01”的债项信用等级为AAA。2023年6月25日，中诚信国际出具了《广西柳工机械股份有限公司2023年度跟踪评级报告》（信评委函字[2023]跟踪 0868 号），本次跟踪发行人及评级结果为AAA，评级展望为稳定，“21柳工01”债项评级结果为AAA。
第十章 其他事项
一、发行人的对外担保情况
截至2022年末，发行人对外担保余额为0亿元。发行人不存在尚未履行及未履行完毕的对外担保总额超过报告期末净资产30%的情况。
二、发行人涉及的重大未决诉讼或仲裁事项
无。
三、相关当事人
2022年度，本期公司债券的受托管理人和资信评级机构均未发生变化。
四、其他重大事项
报告期内，发行人不存在其他重大事项。