财务分析☆ ◇000595 新能股份 更新日期：2026-09-26◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 2883.99│ 8332.09│ -16703.62│ -16213.34│ -8912.93│ -17660.13│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ -10679.78│ -16213.34│ -8983.07│ -17730.27│
│净利润增长率(%) │ -74.40│ 178.02│ -3.02│ -80.49│ 49.73│ -1734.65│
│扣非净利润(万) │ 2845.46│ -6983.36│ -15742.72│ -16997.82│ -10295.65│ -17702.09│
│营业总收(未调整:万) │ 40492.69│ 66544.98│ 23697.60│ 29793.47│ 25041.31│ 17476.70│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 62792.24│ 29793.47│ 25041.31│ 17476.70│
│总营收同比增长率(%) │ 20.69│ 5.98│ -20.46│ 18.98│ 43.28│ -14.71│
│加权净资产收益率(%) │ 5.83│ 7.56│ -41.62│ -27.80│ -12.67│ -21.08│
│资产负债比率(%) │ 88.97│ 89.42│ 60.41│ 50.49│ 42.12│ 40.93│
│净利润现金含量(%) │ 1232.91│ 753.88│ 21.11│ 18.33│ 83.24│ 28.47│
│基本每股收益(元) │ 0.0250│ 0.0700│ -0.0900│ -0.1400│ -0.0800│ -0.1600│
│每股收益-扣除(元) │ 0.0250│ -0.0600│ -0.1400│ -0.1500│ -0.0900│ -0.1600│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.0253│ 0.0732│ -0.1467│ -0.1424│ -0.0783│ -0.1551│
│每股资本公积金(元) │ 0.4975│ 0.4975│ 0.6103│ 0.6103│ 0.6103│ 0.6103│
│每股未分配利润(元) │ -1.0669│ -1.0922│ -1.3430│ -1.1963│ -1.0539│ -0.9757│
│每股净资产(元) │ 0.4501│ 0.4215│ 0.2784│ 0.4258│ 0.5694│ 0.6450│
│每股经营现金流量(元)│ 0.3123│ 0.5516│ -0.0310│ -0.0261│ -0.0652│ -0.0442│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 2883.99│ 197.06│ 8332.09│ 11783.29│ 6633.35│ -2421.01│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 11263.44│ -977.92│
│净利润增长率(%) │ -74.40│ 120.15│ 178.02│ 501.36│ 308.68│ -44.60│
│扣非净利润(万) │ 2845.46│ 101.76│ -6983.36│ -3669.88│ -4198.80│ -2364.28│
│营业总收(未调整:万) │ 40492.69│ 19063.42│ 66544.98│ 50401.75│ 11210.08│ 3745.37│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 33552.05│ 14134.98│
│总营收同比增长率(%) │ 20.69│ 34.87│ 5.98│ 7.74│ -6.46│ -34.52│
│加权净资产收益率(%) │ 5.83│ 0.41│ 7.56│ 10.52│ 18.94│ -7.94│
│资产负债比率(%) │ 88.97│ 89.51│ 89.42│ 88.00│ 58.02│ 67.66│
│净利润现金含量(%) │ 1232.91│ 5743.41│ 753.88│ 308.88│ 12.42│ -42.14│
│基本每股收益(元) │ 0.0250│ 0.0020│ 0.0700│ 0.1000│ 0.1000│ -0.0100│
│每股收益-扣除(元) │ 0.0250│ 0.0009│ -0.0600│ -0.0322│ -0.0400│ -0.0208│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.0253│ 0.0017│ 0.0732│ 0.1035│ 0.0583│ -0.0213│
│每股资本公积金(元) │ 0.4975│ 0.4975│ 0.4975│ 0.6186│ 0.6103│ 0.6103│
│每股未分配利润(元) │ -1.0669│ -1.0905│ -1.0922│ -1.1842│ -1.2848│ -1.3643│
│每股净资产(元) │ 0.4501│ 0.4251│ 0.4215│ 0.4469│ 0.3361│ 0.2571│
│每股经营现金流量(元)│ 0.3123│ 0.0994│ 0.5516│ 0.3196│ 0.0072│ 0.0090│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.32│ 0.55│ 1.04│ 1.51│ 2.19│ 2.42│
│速动比率 │ 1.29│ 0.54│ 0.72│ 1.02│ 1.46│ 1.75│
│资产负债比率(%) │ 88.97│ 89.42│ 60.41│ 50.49│ 42.12│ 40.93│
│产权比率 │ 17.68│ 19.20│ 1.80│ 1.14│ 0.80│ 0.75│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.22│ 0.14│ -0.07│ -0.08│ -0.27│ -0.18│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.32│ 0.99│ 0.55│ 0.35│ 1.31│ 0.99│
│速动比率 │ 1.29│ 0.98│ 0.54│ 0.34│ 0.99│ 0.71│
│资产负债比率(%) │ 88.97│ 89.51│ 89.42│ 88.00│ 58.02│ 67.66│
│产权比率 │ 17.68│ 19.15│ 19.20│ 16.49│ 1.59│ 2.50│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.22│ 0.05│ 0.14│ 0.07│ 0.02│ 0.01│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.79│ 1.09│ 1.66│ 1.93│ 1.94│ 1.55│
│存货周转率 │ 8.50│ 4.77│ 1.34│ 1.55│ 1.25│ 0.99│
│流动资产周转率 │ 0.18│ 0.31│ 0.43│ 0.51│ 0.39│ 0.23│
│固定资产周转率 │ 0.06│ 0.14│ 0.85│ 0.89│ 0.69│ 0.45│
│总资产周转率 │ 0.04│ 0.08│ 0.23│ 0.25│ 0.19│ 0.12│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.79│ 0.36│ 1.09│ 0.80│ 0.70│ 0.29│
│存货周转率 │ 8.50│ 4.31│ 4.77│ 3.26│ 0.70│ 0.23│
│流动资产周转率 │ 0.18│ 0.08│ 0.31│ 0.29│ 0.19│ 0.06│
│固定资产周转率 │ 0.06│ 0.03│ 0.14│ 0.11│ 0.47│ 0.16│
│总资产周转率 │ 0.04│ 0.02│ 0.08│ 0.07│ 0.11│ 0.04│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 5.63│ 17.36│ -52.70│ -33.44│ -13.75│ -24.05│
│销售毛利率 │ 31.29│ 26.23│ 1.28│ 0.09│ 2.44│ -8.14│
│营业利润率 │ 8.98│ 10.84│ -68.50│ -54.86│ -36.67│ -101.78│
│销售净利率 │ 7.36│ 9.55│ -70.21│ -53.77│ -35.12│ -100.72│
│总资产净利率 │ 0.29│ 0.79│ -16.33│ -13.71│ -6.80│ -12.03│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 5.63│ 0.41│ 17.36│ 23.16│ 17.33│ -8.27│
│销售毛利率 │ 31.29│ 28.99│ 26.23│ 34.42│ -2.91│ -11.88│
│营业利润率 │ 8.98│ -1.43│ 10.84│ 26.47│ 59.18│ -65.35│
│销售净利率 │ 7.36│ -2.89│ 9.55│ 24.44│ 58.79│ -65.34│
│总资产净利率 │ 0.29│ -0.05│ 0.79│ 1.62│ 6.62│ -2.42│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 20.69│ 5.98│ -20.46│ 18.98│ 43.28│ -14.71│
│营业利润增长率 │ -69.63│ 177.15│ 0.68│ -76.64│ 48.57│ -1772.20│
│净利润增长率 │ -74.40│ 178.02│ -3.02│ -80.49│ 49.73│ -1734.65│
│净资产增长率 │ 6.80│ -54.78│ -34.62│ -27.31│ -13.99│ -21.02│
│总资产增长率 │ -1.18│ 80.68│ -13.57│ -12.12│ -10.10│ -15.12│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 20.69│ 34.87│ 5.98│ 7.74│ -6.46│ -34.52│
│营业利润增长率 │ -69.63│ 61.40│ 177.15│ 687.11│ 313.53│ -63.35│
│净利润增长率 │ -74.40│ 120.15│ 178.02│ 501.36│ 308.68│ -44.60│
│净资产增长率 │ 6.80│ 0.86│ -54.78│ -52.05│ 20.75│ -7.65│
│总资产增长率 │ -1.18│ 0.49│ 80.68│ 67.19│ 10.76│ 14.39│
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【6.指标变动说明】
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │--- │ 91263.36│ 130882.84│ -30.27│
│应收款项 │--- │ 52247.19│ 49747.07│ 5.03│
│合同资产 │--- │ 3491.71│ 3438.30│ 1.55│
│存货 │--- │ 3524.57│ 3020.78│ 16.68│
│固定资产 │--- │ 697855.09│ 685455.36│ 1.81│
│在建工程 │--- │ 11490.67│ 13238.57│ -13.20│
│使用权资产 │--- │ 80390.00│ 82539.73│ -2.60│
│短期借款 │短期借款偿还及短│ 9904.68│ 238896.02│ -95.85│
│ │期借款置换为长期│ │ │ │
│ │借款 │ │ │ │
│合同负债 │--- │ 296.55│ 264.79│ 11.99│
│长期借款 │短期借款置换为长│ 621278.08│ 367388.61│ 69.11│
│ │期借款 │ │ │ │
│租赁负债 │--- │ 10075.31│ 15134.09│ -33.43│
│营业收入 │--- │ 40492.69│ 33552.05│ 20.69│
│营业成本 │--- │ 27824.09│ 23159.73│ 20.14│
│销售费用 │上年同期包含轴承│ 4.10│ 625.89│ -99.35│
│ │板块销售费用较高│ │ │ │
│管理费用 │上年同期包含轴承│ 510.18│ 2813.80│ -81.87│
│ │板块，重组后管理│ │ │ │
│ │费用下降 │ │ │ │
│财务费用 │投资项目增加导致│ 7227.08│ 4469.91│ 61.68│
│ │借款增加 │ │ │ │
│所得税费用 │--- │ 517.23│ 689.92│ -25.03│
│经营活动产生│本期售电量增加，│ 35556.91│ 8554.73│ 315.64│
│的现金流量净│电费结算增加，同│ │ │ │
│额 │时收到电费补贴及│ │ │ │
│ │财政贴息 │ │ │ │
│投资活动产生│购建固定资产流出│ -97230.32│ -298711.19│ 67.45│
│的现金流量净│减少及本期支付合│ │ │ │
│额 │并对价现金部分 │ │ │ │
│筹资活动产生│偿还借款增加 │ 21955.58│ 275706.65│ -92.04│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│--- │ -39717.83│ -14449.81│ -174.87│
│价物净增加额│ │ │ │ │
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截止日期:2026-03-31
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│预付款项 │新投资储能项目预│ 7898.37│ 665.63│ 1086.60│
│ │付增加 │ │ │ │
│在建工程 │风电项目转固 │ 1234.20│ 13238.57│ -90.68│
│短期借款 │短期借款置换为长│ 58488.72│ 238896.02│ -75.52│
│ │期借款 │ │ │ │
│应交税费 │本期缴纳了上年四│ 805.23│ 1477.77│ -45.51│
│ │季度税费 │ │ │ │
│其他应付款 │偿还关联方借款 │ 37266.43│ 67033.18│ -44.41│
│长期借款 │短期借款置换为长│ 556099.90│ 367388.61│ 51.37│
│ │期借款 │ │ │ │
│营业收入 │2025年下半年及本│ 19063.42│ 14134.98│ 34.87│
│ │年新投产光伏、风│ │ │ │
│ │力发电项目收入增│ │ │ │
│ │加及本年不包含轴│ │ │ │
│ │承板块 │ │ │ │
│税金及附加 │城镇土地使用税增│ 733.81│ 459.45│ 59.72│
│ │加 │ │ │ │
│管理费用 │本期未包含轴承板│ 246.39│ 1262.35│ -80.48│
│ │块费用 │ │ │ │
│财务费用 │借款增加 │ 4950.80│ 2189.90│ 126.07│
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│货币资金 │ 91263.36│ 130882.84│ 5206.73│ 10049.93│ 12803.41│ 24429.69│
│存货 │ 3524.57│ 3020.78│ 17030.04│ 18018.39│ 20397.47│ 18802.33│
│应收票据及应收账款 │ 52247.19│ 49747.07│ 17128.46│ 21255.30│ 21105.79│ 10548.70│
│合同资产 │ 3491.71│ 3438.30│ 3863.87│ 4418.13│ 3272.66│ 5199.04│
│预付款项 │ 571.47│ 665.63│ 855.99│ 766.98│ 1756.52│ 834.41│
│其他应收款 │ 1654.26│ 1589.17│ 254.59│ 261.72│ 690.37│ 653.45│
│流动资产合计 │ 208729.21│ 245320.80│ 54761.24│ 55344.61│ 60739.08│ 67807.49│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 697855.09│ 685455.36│ 24256.71│ 31246.82│ 34197.27│ 36233.97│
│在建工程 │ 11490.67│ 13238.57│ 6183.76│ 3010.23│ 1737.77│ 1698.01│
│无形资产 │ 4010.35│ 3123.35│ 7634.94│ 12054.15│ 12486.16│ 12943.14│
│商誉 │ ---│ ---│ 1076.86│ 6809.31│ 12461.33│ 14743.13│
│非流动资产合计 │ 809700.72│ 785228.90│ 39728.84│ 53980.85│ 61800.01│ 66562.28│
│资产总计 │ 1018429.93│ 1030549.70│ 94490.08│ 109325.46│ 122539.09│ 134369.77│
│应付票据及应付账款 │ 90722.35│ 101378.53│ 6923.37│ 7602.26│ 6102.57│ 4318.88│
│预收款项 │ 8.49│ 8.46│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 296.55│ 264.79│ 170.62│ 1240.90│ 651.24│ 429.46│
│流动负债 │ 158505.98│ 447592.04│ 52411.75│ 36614.91│ 27696.26│ 27984.81│
│长期借款 │ 621278.08│ 367388.61│ ---│ 13515.54│ 18430.28│ 21921.98│
│长期应付款 │ 111237.07│ 86221.72│ 200.00│ 935.70│ 1203.22│ 615.62│
│非流动负债 │ 747554.69│ 473942.07│ 4672.73│ 18580.64│ 23917.89│ 27009.37│
│负债合计 │ 906060.67│ 921534.11│ 57084.48│ 55195.56│ 51614.14│ 54994.19│
│实收资本 │ 113865.64│ 113865.64│ 113865.64│ 113865.64│ 113865.64│ 113865.64│
│资本公积金 │ 56652.58│ 56652.58│ 69494.80│ 69494.80│ 69494.80│ 69494.80│
│盈余公积 │ 939.00│ 939.00│ 939.00│ 939.00│ 939.00│ 939.00│
│未分配利润 │ -121479.33│ -124363.32│ -152923.77│ -136220.15│ -120006.81│ -111093.88│
│少数股东权益 │ 61115.35│ 61023.69│ 5707.09│ 5648.30│ 6090.45│ 5930.56│
│归属母公司权益 │ 51253.92│ 47991.90│ 31698.51│ 48481.61│ 64834.50│ 73445.02│
│股东权益合计 │ 112369.26│ 109015.59│ 37405.60│ 54129.90│ 70924.95│ 79375.59│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 91263.36│ 114257.03│ 130882.84│ 49352.27│ 14529.71│ 12490.55│
│存货 │ 3524.57│ 3259.04│ 3020.78│ 2744.87│ 16048.01│ 18775.91│
│应收票据及应收账款 │ 52247.19│ 54808.35│ 49747.07│ 52635.11│ 27741.15│ 20561.89│
│合同资产 │ 3491.71│ 3438.30│ 3438.30│ 3478.29│ 3865.61│ 3863.87│
│预付款项 │ 571.47│ 7898.37│ 665.63│ 1946.64│ 1199.60│ 1607.98│
│其他应收款 │ 1654.26│ 1675.07│ 1589.17│ 6898.13│ 383.77│ 418.30│
│流动资产合计 │ 208729.21│ 240445.47│ 245320.80│ 171709.42│ 64186.52│ 67688.77│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 697855.09│ 708139.39│ 685455.36│ 648493.34│ 23766.00│ 23789.66│
│在建工程 │ 11490.67│ 1234.20│ 13238.57│ 44920.98│ 7588.20│ 7402.15│
│无形资产 │ 4010.35│ 3412.40│ 3123.35│ 3169.77│ 7477.25│ 7557.90│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ 1076.86│ 1076.86│ 1076.86│
│非流动资产合计 │ 809700.72│ 795144.97│ 785228.90│ 781914.19│ 40465.95│ 40402.75│
│资产总计 │ 1018429.93│ 1035590.45│ 1030549.70│ 953623.62│ 104652.47│ 108091.52│
│应付票据及应付账款 │ 90722.35│ 99320.05│ 101378.53│ 117706.67│ 14350.62│ 9992.90│
│预收款项 │ 8.49│ 15.05│ 8.46│ 10.04│ ---│ 19990.96│
│合同负债 │ 296.55│ 208.50│ 264.79│ ---│ 1123.43│ 2733.72│
│流动负债 │ 158505.98│ 242504.15│ 447592.04│ 496630.27│ 48833.61│ 68537.26│
│长期借款 │ 621278.08│ 556099.90│ 367388.61│ 299542.65│ 7440.00│ ---│
│长期应付款 │ 111237.07│ 113203.96│ 86221.72│ 22805.69│ 200.00│ 200.00│
│非流动负债 │ 747554.69│ 684410.13│ 473942.07│ 342571.92│ 11881.46│ 4601.65│
│负债合计 │ 906060.67│ 926914.28│ 921534.11│ 839202.19│ 60715.07│ 73138.91│
│实收资本 │ 113865.64│ 113865.64│ 113865.64│ 113865.64│ 113865.64│ 113865.64│
│资本公积金 │ 56652.58│ 56652.58│ 56652.58│ 70433.66│ 69494.80│ 69494.80│
│盈余公积 │ 939.00│ 939.00│ 939.00│ 939.00│ 939.00│ 939.00│
│未分配利润 │ -121479.33│ -124166.26│ -124363.32│ -134835.29│ -146290.43│ -155344.78│
│少数股东权益 │ 61115.35│ 60272.55│ 61023.69│ 63535.01│ 5661.61│ 5680.38│
│归属母公司权益 │ 51253.92│ 48403.62│ 47991.90│ 50886.42│ 38275.79│ 29272.23│
│股东权益合计 │ 112369.26│ 108676.17│ 109015.59│ 114421.43│ 43937.40│ 34952.61│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 40492.69│ 66544.98│ 23697.60│ 29793.47│ 25041.31│ 17476.70│
│营业总成本 │ 37040.52│ 70065.89│ 32745.10│ 36470.59│ 30945.72│ 26931.90│
│营业税金及附加 │ 1475.07│ 2122.55│ 122.17│ 123.89│ 160.28│ 572.43│
│销售费用 │ 4.10│ 629.61│ 1521.57│ 1598.53│ 1282.52│ 1581.19│
│财务费用 │ 7227.08│ 13261.48│ 932.78│ 557.10│ 314.92│ 317.61│
│管理费用 │ 510.18│ 4678.47│ 6005.49│ 3867.71│ 4292.38│ 5308.87│
│资产减值损失 │ -2.23│ -1079.81│ -8327.90│ -9512.01│ -4175.03│ -5387.69│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ ---│ 17.08│ 75.17│ 19.45│ 515.19│ ---│
│营业利润 │ 3636.49│ 7211.95│ -16234.03│ -16345.55│ -9183.58│ -17787.12│
│营业外收入 │ 3.30│ 13.76│ 21.80│ 452.88│ 518.92│ 1090.53│
│营业外支出 │ 141.92│ 212.79│ 360.00│ 16.06│ 37.45│ 1035.88│
│利润总额 │ 3497.87│ 7012.92│ -16572.22│ -15908.73│ -8702.11│ -17732.47│
│所得税 │ 517.23│ 657.11│ 64.74│ 111.32│ 92.79│ -130.16│
│净利润 │ 2980.64│ 6355.81│ -16636.97│ -16020.05│ -8794.90│ -17602.31│
│归属母公司净利润 │ 2883.99│ 8332.09│ -16703.62│ -16213.34│ -8912.93│ -17660.13│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 40492.69│ 19063.42│ 66544.98│ 50401.75│ 11210.08│ 3745.37│
│营业总成本 │ 37040.52│ 19470.38│ 70065.89│ 48512.73│ 15101.67│ 6156.17│
│营业税金及附加 │ 1475.07│ 733.81│ 2122.55│ 1624.34│ 400.19│ 209.14│
│销售费用 │ 4.10│ 1.58│ 629.61│ 629.60│ 625.89│ 316.28│
│财务费用 │ 7227.08│ 4950.80│ 13261.48│ 8486.69│ 271.70│ 144.99│
│管理费用 │ 510.18│ 246.39│ 4678.47│ 4434.43│ 1981.93│ 1008.88│
│资产减值损失 │ -2.23│ ---│ -1079.81│ -20.76│ -20.76│ ---│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ ---│ ---│ 17.08│ 17.08│ 17.08│ ---│
│营业利润 │ 3636.49│ -272.00│ 7211.95│ 13339.02│ 6633.61│ -2447.43│
│营业外收入 │ 3.30│ 3.00│ 13.76│ 11.83│ 2.75│ 1.00│
│营业外支出 │ 141.92│ 0.08│ 212.79│ 18.12│ 1.36│ 0.80│
│利润总额 │ 3497.87│ -269.07│ 7012.92│ 13332.73│ 6635.00│ -2447.23│
│所得税 │ 517.23│ 281.33│ 657.11│ 1012.58│ 44.55│ 0.05│
│净利润 │ 2980.64│ -550.40│ 6355.81│ 12320.14│ 6590.45│ -2447.28│
│归属母公司净利润 │ 2883.99│ 197.06│ 8332.09│ 11783.29│ 6633.35│ -2421.01│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 46390.08│ 92796.90│ 29737.32│ 30867.45│ 27617.35│ 23177.86│
│经营活动现金流出 │ 10833.17│ 29983.22│ 33262.75│ 33838.62│ 35036.33│ 28206.44│
│经营活动现金流量净额│ 35556.91│ 62813.68│ -3525.43│ -2971.16│ -7418.97│ -5028.58│
│投资活动现金流入 │ 7.94│ 19909.73│ 15.69│ 102.52│ 393.79│ 4.00│
│投资活动现金流出 │ 97238.26│ 440519.49│ 3745.25│ 1302.16│ 1738.30│ 1594.70│
│投资活动现金流量净额│ -97230.32│ -420609.76│ -3729.56│ -1199.64│ -1344.51│ -1590.70│
│筹资活动现金流入 │ 272947.87│ 605389.02│ 30000.00│ 6000.00│ 49.00│ ---│
│筹资活动现金流出 │ 250992.29│ 171653.19│ 26451.26│ 5327.43│ 3305.82│ 6441.00│
│筹资活动现金流量净额│ 21955.58│ 433735.83│ 3548.74│ 672.57│ -3256.82│ -6441.00│
│汇率变动对现金的影响│ ---│ ---│ 0.02│ 0.03│ ---│ ---│
│现金及等价物净增加额│ -39717.83│ 75939.75│ -3706.23│ -3498.20│ -12020.30│ -13060.29│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 46390.08│ 16755.47│ 92796.90│ 72578.14│ 14148.02│ 8770.20│
│经营活动现金流出 │ 10833.17│ 5437.68│ 29983.22│ 36182.06│ 13324.20│ 7749.88│
│经营活动现金流量净额│ 35556.91│ 11317.79│ 62813.68│ 36396.08│ 823.83│ 1020.33│
│投资活动现金流入 │ 7.94│ 6.79│ 19909.73│ 20726.28│ 19996.02│ 22033.11│
│投资活动现金流出 │ 97238.26│ 31215.25│ 440519.49│ 390364.26│ 1186.79│ 599.60│
│投资活动现金流量净额│ -97230.32│ -31208.46│ -420609.76│ -369637.98│ 18809.23│ 21433.51│
│筹资活动现金流入 │ 272947.87│ 230991.22│ 605389.02│ 435921.92│ 16000.00│ ---│
│筹资活动现金流出 │ 250992.29│ 227824.70│ 171653.19│ 108739.32│ 26348.81│ 15170.02│
│筹资活动现金流量净额│ 21955.58│ 3166.51│ 433735.83│ 327182.60│ -10348.81│ -15170.02│
│汇率变动对现金的影响│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│现金及等价物净增加额│ -39717.83│ -16724.15│ 75939.75│ -6059.30│ 9284.24│ 7283.82│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 3745.37│ 5.63│ -2421.01│ -29.06│
│二季报 │ 7464.71│ 11.22│ 9054.36│ 108.67│
│三季报 │ 39191.67│ 58.90│ 5149.94│ 61.81│
│四季报 │ 16143.23│ 24.26│ -3451.20│ -41.42│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 5719.98│ 24.14│ -1691.81│ 10.13│
│二季报 │ 6264.52│ 26.44│ -1486.88│ 8.90│
│三季报 │ 7066.01│ 29.82│ -2763.77│ 16.55│
│四季报 │ 4647.10│ 19.61│ -10761.15│ 64.42│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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