财务分析☆ ◇000726 鲁 泰Ａ 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
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│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 38813.26│ 59358.61│ 41032.14│ 40344.43│ 96386.48│ 34760.97│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 41032.14│ 40344.43│ 96386.48│ 34760.97│
│净利润增长率(%) │ -22.79│ 44.66│ 1.70│ -58.14│ 177.28│ 257.22│
│扣非净利润(万) │ 20901.62│ 38817.35│ 48233.87│ 38613.54│ 79547.40│ 19049.26│
│营业总收(未调整:万) │ 416410.01│ 590430.87│ 609061.50│ 596147.73│ 693834.21│ 523826.23│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 609061.50│ 596147.73│ 693834.21│ 523826.23│
│总营收同比增长率(%) │ -3.16│ -3.06│ 2.17│ -14.08│ 32.46│ 10.25│
│加权净资产收益率(%) │ 3.92│ 6.16│ 4.39│ 4.40│ 11.31│ 4.44│
│资产负债比率(%) │ 17.60│ 28.19│ 29.49│ 28.39│ 29.53│ 35.57│
│净利润现金含量(%) │ 169.48│ 120.03│ 303.23│ 211.89│ 147.56│ 100.15│
│基本每股收益(元) │ 0.4700│ 0.7300│ 0.5000│ 0.4700│ 1.1000│ 0.3900│
│每股收益-扣除(元) │ 0.2557│ 0.4700│ 0.5900│ 0.4500│ 0.9000│ 0.2100│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.4748│ 0.7263│ 0.5020│ 0.4672│ 1.0859│ 0.3940│
│每股资本公积金(元) │ 0.3084│ 0.2189│ 0.2184│ 0.3877│ 0.4460│ 0.3860│
│每股未分配利润(元) │ 9.1584│ 8.9361│ 8.4829│ 7.8305│ 7.3126│ 6.3345│
│每股净资产(元) │ 12.1088│ 11.9168│ 11.4612│ 10.6060│ 10.0749│ 8.9670│
│每股经营现金流量(元)│ 0.8046│ 0.8718│ 1.5223│ 0.9899│ 1.6024│ 0.3946│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 38813.26│ 25392.98│ 9370.43│ 59358.61│ 50267.17│ 36021.57│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 50267.17│ 36021.57│
│净利润增长率(%) │ -22.79│ -29.51│ -36.86│ 44.66│ 74.63│ 112.44│
│扣非净利润(万) │ 20901.62│ 11758.74│ 7059.70│ 38817.35│ 32202.53│ 22561.53│
│营业总收(未调整:万) │ 416410.01│ 268606.76│ 135553.61│ 590430.87│ 429981.93│ 282711.01│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 429981.93│ 282711.01│
│总营收同比增长率(%) │ -3.16│ -4.99│ -6.69│ -3.06│ -2.30│ -0.12│
│加权净资产收益率(%) │ 3.92│ 2.55│ 0.95│ 6.16│ 5.21│ 3.75│
│资产负债比率(%) │ 17.60│ 17.52│ 27.36│ 28.19│ 28.92│ 27.76│
│净利润现金含量(%) │ 169.48│ 103.33│ 172.37│ 120.03│ 81.40│ 73.29│
│基本每股收益(元) │ 0.4700│ 0.3100│ 0.1100│ 0.7300│ 0.6200│ 0.4400│
│每股收益-扣除(元) │ 0.2557│ 0.1400│ 0.0864│ 0.4700│ 0.3940│ 0.2800│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.4748│ 0.3106│ 0.1146│ 0.7263│ 0.6150│ 0.4407│
│每股资本公积金(元) │ 0.3084│ 0.3084│ 0.2209│ 0.2189│ 0.2189│ 0.2187│
│每股未分配利润(元) │ 9.1584│ 9.0943│ 9.0485│ 8.9361│ 8.8980│ 8.8237│
│每股净资产(元) │ 12.1088│ 12.0831│ 11.9859│ 11.9168│ 11.8460│ 11.7929│
│每股经营现金流量(元)│ 0.8046│ 0.3209│ 0.1976│ 0.8718│ 0.5006│ 0.3230│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│流动比率 │ 3.51│ 1.99│ 3.39│ 3.43│ 2.99│ 2.62│
│速动比率 │ 2.26│ 1.36│ 2.25│ 2.12│ 1.86│ 1.49│
│资产负债比率(%) │ 17.60│ 28.19│ 29.49│ 28.39│ 29.53│ 35.57│
│产权比率 │ 0.22│ 0.41│ 0.44│ 0.41│ 0.44│ 0.58│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.40│ 0.21│ 0.70│ 0.53│ 0.77│ 0.17│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 3.51│ 3.41│ 2.07│ 1.99│ 4.09│ 2.10│
│速动比率 │ 2.26│ 2.06│ 1.42│ 1.36│ 2.76│ 1.43│
│资产负债比率(%) │ 17.60│ 17.52│ 27.36│ 28.19│ 28.92│ 27.76│
│产权比率 │ 0.22│ 0.22│ 0.39│ 0.41│ 0.42│ 0.40│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.40│ 0.16│ 0.05│ 0.21│ 0.25│ 0.09│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 4.69│ 6.79│ 7.27│ 8.02│ 10.61│ 8.96│
│存货周转率 │ 1.55│ 2.20│ 2.24│ 2.17│ 2.31│ 1.92│
│流动资产周转率 │ 0.67│ 0.93│ 1.05│ 1.07│ 1.26│ 1.00│
│固定资产周转率 │ 0.76│ 1.00│ 1.05│ 1.05│ 1.22│ 0.93│
│总资产周转率 │ 0.31│ 0.42│ 0.45│ 0.45│ 0.53│ 0.42│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 4.69│ 3.22│ 1.67│ 6.79│ 5.29│ 3.54│
│存货周转率 │ 1.55│ 0.97│ 0.49│ 2.20│ 1.58│ 1.07│
│流动资产周转率 │ 0.67│ 0.44│ 0.20│ 0.93│ 0.68│ 0.46│
│固定资产周转率 │ 0.76│ 0.48│ 0.24│ 1.00│ 0.73│ 0.48│
│总资产周转率 │ 0.31│ 0.20│ 0.10│ 0.42│ 0.31│ 0.20│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.92│ 6.05│ 4.35│ 4.37│ 10.69│ 4.35│
│销售毛利率 │ 22.27│ 23.00│ 23.76│ 22.98│ 25.71│ 20.72│
│营业利润率 │ 10.17│ 11.51│ 7.66│ 7.26│ 15.60│ 7.09│
│销售净利率 │ 9.33│ 10.24│ 7.00│ 6.65│ 14.03│ 6.25│
│总资产净利率 │ 2.93│ 4.31│ 3.12│ 2.96│ 7.39│ 2.61│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.92│ 2.57│ 0.95│ 6.05│ 5.15│ 3.71│
│销售毛利率 │ 22.27│ 22.75│ 22.84│ 23.00│ 23.17│ 23.30│
│营业利润率 │ 10.17│ 10.47│ 8.14│ 11.51│ 13.65│ 14.81│
│销售净利率 │ 9.33│ 9.35│ 6.88│ 10.24│ 11.91│ 13.02│
│总资产净利率 │ 2.93│ 1.90│ 0.66│ 4.31│ 3.65│ 2.65│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -3.16│ -3.06│ 2.17│ -14.08│ 32.46│ 10.25│
│营业利润增长率 │ -27.86│ 45.54│ 7.80│ -59.99│ 191.48│ 348.35│
│净利润增长率 │ -22.79│ 44.66│ 1.70│ -58.14│ 177.28│ 257.22│
│净资产增长率 │ 0.90│ 3.94│ 2.25│ 2.40│ 12.91│ 3.85│
│总资产增长率 │ -11.80│ 1.27│ 3.72│ 0.59│ 2.80│ 7.07│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -3.16│ -4.99│ -6.69│ -3.06│ -2.30│ -0.12│
│营业利润增长率 │ -27.86│ -32.83│ -36.87│ 45.54│ 77.72│ 117.58│
│净利润增长率 │ -22.79│ -29.51│ -36.86│ 44.66│ 74.63│ 112.44│
│净资产增长率 │ 0.90│ 0.69│ 0.60│ 3.94│ 3.33│ 2.87│
│总资产增长率 │ -11.80│ -12.38│ -0.58│ 1.27│ 1.71│ -0.38│
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【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│交易性金融资│理财产品到期收回│ 68131.91│ 109406.76│ -37.73│
│产 │ │ │ │ │
│应收款项融资│期末持有银行承兑│ 2811.53│ 1033.53│ 172.03│
│ │汇票增加 │ │ │ │
│预付款项 │预付货款增加 │ 10902.36│ 7023.31│ 55.23│
│长期股权投资│转让境外子公司部│ 21621.75│ 9987.79│ 116.48│
│ │分股权，剩余股权│ │ │ │
│ │投资由成本法转权│ │ │ │
│ │益法核算增加当期│ │ │ │
│ │长期股权投资 │ │ │ │
│在建工程 │新建项目建设投入│ 23704.85│ 9015.72│ 162.93│
│ │增加 │ │ │ │
│其他非流动资│一年以上定期存款│ 6685.74│ 51500.43│ -87.02│
│产 │减少 │ │ │ │
│应交税费 │应交企业所得税减│ 3024.43│ 5887.34│ -48.63│
│ │少 │ │ │ │
│应付股利 │应付本年度中期现│ 8219.37│ 44.11│ 18533.80│
│ │金股利 │ │ │ │
│一年内到期的│归还到期应付债券│ 22287.98│ 187056.26│ -88.08│
│非流动负债 │ │ │ │ │
│长期借款 │到期归还长期借款│ 17036.91│ 24791.27│ -31.28│
│财务费用 │汇兑净损失增加 │ 9736.58│ 1427.92│ 581.87│
│其他收益 │收到政府补助增加│ 2420.49│ 1823.80│ 32.72│
│投资收益 │较去年同期出售交│ 13239.73│ 25102.06│ -47.26│
│ │易性金融资产收益│ │ │ │
│ │减少 │ │ │ │
│公允价值变动│交易性金融资产公│ -1972.74│ -5738.37│ 65.62│
│收益 │允价值变动 │ │ │ │
│信用减值损失│计提应收账款坏账│ -2220.13│ -956.40│ -132.13│
│ │准备增加 │ │ │ │
│资产处置收益│境外子公司处置闲│ 4910.33│ 71.67│ 6751.30│
│ │置土地产生净收益│ │ │ │
│经营活动产生│购买商品、接受劳│ 65779.29│ 40918.06│ 60.76│
│的现金流量净│务支付的现金减少│ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│收回到期理财产品│ 78071.38│ -10879.99│ 817.57│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│归还到期应付债券│ -200008.72│ -10881.88│ -1738.00│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
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截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │--- │ 162305.05│ 239685.15│ -32.28│
│应收款项 │--- │ 77934.69│ 88974.32│ -12.41│
│存货 │--- │ 216729.95│ 210730.00│ 2.85│
│投资性房地产│--- │ 1732.16│ 1777.29│ -2.54│
│长期股权投资│--- │ 21942.15│ 9987.79│ 119.69│
│固定资产 │--- │ 538264.13│ 570532.57│ -5.66│
│在建工程 │--- │ 15237.39│ 9015.72│ 69.01│
│使用权资产 │--- │ 40008.11│ 43736.60│ -8.52│
│短期借款 │--- │ 49047.47│ 65283.69│ -24.87│
│合同负债 │--- │ 16161.66│ 17873.51│ -9.58│
│长期借款 │--- │ 16973.12│ 24791.27│ -31.54│
│租赁负债 │--- │ 6799.58│ 7415.93│ -8.31│
│营业收入 │--- │ 268606.76│ 282711.01│ -4.99│
│营业成本 │--- │ 207486.02│ 216847.49│ -4.32│
│销售费用 │--- │ 6761.67│ 6969.81│ -2.99│
│管理费用 │--- │ 16438.93│ 16294.71│ 0.89│
│财务费用 │汇兑净损失影响 │ 7997.45│ -780.26│ 1124.98│
│所得税费用 │--- │ 4028.04│ 5650.59│ -28.71│
│研发投入 │--- │ 8259.96│ 10044.66│ -17.77│
│经营活动产生│--- │ 26237.66│ 26399.36│ -0.61│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│收回到期理财产品│ 80823.92│ 330.47│ 24356.93│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│归还到期应付债券│ -184742.33│ -19599.32│ -842.60│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│归还到期应付债券│ -79443.30│ 9863.24│ -905.45│
│价物净增加额│ │ │ │ │
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【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 186795.92│ 239685.15│ 205585.68│ 155825.20│ 206776.83│ 199971.29│
│存货 │ 205631.61│ 210730.00│ 201988.44│ 212413.96│ 210784.97│ 234534.68│
│应收票据及应收账款 │ 92675.80│ 92724.39│ 90050.85│ 92611.04│ 82918.32│ 87501.74│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 10902.36│ 7023.31│ 9434.03│ 5186.34│ 9502.16│ 5454.60│
│其他应收款 │ 7661.44│ 3545.22│ 2310.75│ 2216.88│ 8985.57│ 7419.16│
│流动资产合计 │ 576677.32│ 665924.86│ 601106.63│ 556969.49│ 554542.98│ 544119.73│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 21621.75│ 9987.79│ 12008.43│ 14353.75│ 18416.86│ 16944.31│
│固定资产净额 │ 527649.67│ 570532.57│ 605375.60│ 559769.25│ 580784.79│ 556160.14│
│在建工程 │ 23704.85│ 9015.72│ 9502.67│ 86849.69│ 19994.35│ 23757.91│
│无形资产 │ 31529.64│ 32254.86│ 33338.47│ 34334.79│ 35288.96│ 36313.10│
│商誉 │ 2056.38│ 2056.38│ 2056.38│ 2056.38│ 2056.38│ 2056.38│
│非流动资产合计 │ 667472.33│ 744751.43│ 791864.94│ 786059.14│ 780566.78│ 754602.40│
│资产总计 │ 1244149.64│ 1410676.29│ 1392971.56│ 1343028.62│ 1335109.76│ 1298722.13│
│应付票据及应付账款 │ 26685.76│ 23234.82│ 27207.91│ 27550.29│ 30203.85│ 33540.14│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 16918.23│ 17873.51│ 19155.10│ 18807.33│ 20687.97│ 20496.73│
│流动负债 │ 164295.09│ 334636.64│ 177572.08│ 162544.85│ 185182.02│ 207938.75│
│长期借款 │ 17036.91│ 24791.27│ 39624.41│ 25999.30│ 18643.11│ 68496.25│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 54695.51│ 63030.09│ 233242.70│ 218736.97│ 209137.11│ 254071.43│
│负债合计 │ 218990.60│ 397666.73│ 410814.78│ 381281.82│ 394319.13│ 462010.18│
│实收资本 │ 81752.56│ 81730.69│ 81730.60│ 86360.76│ 88763.32│ 88234.13│
│资本公积金 │ 25213.49│ 17893.22│ 17851.87│ 33479.26│ 39587.21│ 34058.74│
│盈余公积 │ 133121.86│ 133121.86│ 127142.93│ 126066.10│ 121512.43│ 121512.43│
│未分配利润 │ 748725.17│ 730350.05│ 693316.50│ 676245.75│ 649091.07│ 558920.18│
│少数股东权益 │ 35231.86│ 31904.14│ 38283.95│ 38666.11│ 39374.94│ 38381.20│
│归属母公司权益 │ 989927.18│ 981105.42│ 943872.84│ 923080.69│ 901415.69│ 798330.74│
│股东权益合计 │ 1025159.05│ 1013009.56│ 982156.78│ 961746.80│ 940790.63│ 836711.94│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 186795.92│ 162305.05│ 315260.97│ 239685.15│ 188760.36│ 213911.41│
│存货 │ 205631.61│ 216729.95│ 214753.59│ 210730.00│ 215657.21│ 203420.03│
│应收票据及应收账款 │ 92675.80│ 82537.62│ 77383.03│ 92724.39│ 81630.18│ 78626.98│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 10902.36│ 10524.09│ 9229.30│ 7023.31│ 10273.63│ 13253.98│
│其他应收款 │ 7661.44│ 3826.41│ 3105.64│ 3545.22│ 2499.56│ 2415.28│
│流动资产合计 │ 576677.32│ 548647.83│ 683732.92│ 665924.86│ 662804.62│ 637975.35│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 21621.75│ 21942.15│ 9988.42│ 9987.79│ 10827.54│ 10761.13│
│固定资产净额 │ 527649.67│ 538264.13│ 558659.32│ 570532.57│ 569067.62│ 581472.50│
│在建工程 │ 23704.85│ 15237.39│ 11488.74│ 9015.72│ 19227.48│ 13428.42│
│无形资产 │ 31529.64│ 31724.86│ 32006.52│ 32254.86│ 32516.13│ 32789.08│
│商誉 │ 2056.38│ 2056.38│ 2056.38│ 2056.38│ 2056.38│ 2056.38│
│非流动资产合计 │ 667472.33│ 687327.07│ 718751.45│ 744751.43│ 754027.48│ 749758.40│
│资产总计 │ 1244149.64│ 1235974.90│ 1402484.37│ 1410676.29│ 1416832.10│ 1387733.75│
│应付票据及应付账款 │ 26685.76│ 22981.76│ 20139.63│ 23234.82│ 19699.76│ 17424.86│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 16918.23│ 16161.66│ 15786.63│ 17873.51│ 16051.90│ 15755.40│
│流动负债 │ 164295.09│ 161121.44│ 329808.16│ 334636.64│ 162089.62│ 304190.39│
│长期借款 │ 17036.91│ 16973.12│ 16143.74│ 24791.27│ 55377.59│ 40815.46│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 54695.51│ 55404.29│ 53841.90│ 63030.09│ 247684.17│ 81003.11│
│负债合计 │ 218990.60│ 216525.73│ 383650.06│ 397666.73│ 409773.79│ 385193.50│
│实收资本 │ 81752.56│ 81752.56│ 81750.28│ 81730.69│ 81730.66│ 81730.64│
│资本公积金 │ 25213.49│ 25211.27│ 18059.93│ 17893.22│ 17892.92│ 17874.64│
│盈余公积 │ 133121.86│ 133121.86│ 133121.86│ 133121.86│ 127142.93│ 127142.93│
│未分配利润 │ 748725.17│ 743480.14│ 739720.49│ 730350.05│ 727237.54│ 721165.01│
│少数股东权益 │ 35231.86│ 31621.73│ 31855.18│ 31904.14│ 31735.27│ 31558.20│
│归属母公司权益 │ 989927.18│ 987827.43│ 986979.13│ 981105.42│ 975323.04│ 970982.04│
│股东权益合计 │ 1025159.05│ 1019449.17│ 1018834.31│ 1013009.56│ 1007058.32│ 1002540.24│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 416410.01│ 590430.87│ 609061.50│ 596147.73│ 693834.21│ 523826.23│
│营业总成本 │ 384740.78│ 534297.19│ 540443.15│ 543065.54│ 588454.72│ 496563.21│
│营业税金及附加 │ 4612.52│ 6169.31│ 6245.04│ 6326.00│ 6946.72│ 5948.56│
│销售费用 │ 10228.95│ 14794.95│ 15100.44│ 14845.48│ 13692.91│ 11988.35│
│财务费用 │ 9736.58│ 5747.35│ -375.02│ 544.88│ -14895.11│ 4498.89│
│管理费用 │ 24537.01│ 33749.87│ 34432.70│ 38232.75│ 39630.96│ 33538.00│
│资产减值损失 │ -5713.90│ -8042.39│ -11013.35│ -10587.68│ -18630.60│ -8562.39│
│公允价值变动净收益 │ -1972.74│ -5580.52│ -9082.68│ -6502.07│ 16919.27│ 1641.53│
│投资收益 │ 13239.73│ 26259.67│ -4650.63│ 3936.46│ 1373.41│ 5044.99│
│营业利润 │ 42333.00│ 67932.47│ 46677.01│ 43299.24│ 108233.68│ 37132.30│
│营业外收入 │ 1419.14│ 1869.45│ 957.49│ 934.77│ 805.65│ 541.71│
│营业外支出 │ 367.90│ 487.89│ 853.41│ 514.67│ 1100.79│ 1342.41│
│利润总额 │ 43384.24│ 69314.03│ 46781.09│ 43719.34│ 107938.54│ 36331.60│
│所得税 │ 4543.38│ 8834.80│ 4154.92│ 4084.10│ 10562.31│ 3599.31│
│净利润 │ 38840.86│ 60479.22│ 42626.17│ 39635.24│ 97376.24│ 32732.29│
│归属母公司净利润 │ 38813.26│ 59358.61│ 41032.14│ 40344.43│ 96386.48│ 34760.97│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 416410.01│ 268606.76│ 135553.61│ 590430.87│ 429981.93│ 282711.01│
│营业总成本 │ 384740.78│ 249924.56│ 125716.38│ 534297.19│ 386014.40│ 252500.35│
│营业税金及附加 │ 4612.52│ 2980.53│ 1453.12│ 6169.31│ 4687.32│ 3123.94│
│销售费用 │ 10228.95│ 6761.67│ 3169.04│ 14794.95│ 10431.49│ 6969.81│
│财务费用 │ 9736.58│ 7997.45│ 4380.98│ 5747.35│ 1427.92│ -780.26│
│管理费用 │ 24537.01│ 16438.93│ 8045.32│ 33749.87│ 24249.47│ 16294.71│
│资产减值损失 │ -5713.90│ -3429.97│ -1762.64│ -8042.39│ -5588.37│ -3360.06│
│公允价值变动净收益 │ -1972.74│ 182.69│ -949.61│ -5580.52│ -5738.37│ -5361.32│
│投资收益 │ 13239.73│ 12746.40│ 2170.33│ 26259.67│ 25102.06│ 19954.39│
│营业利润 │ 42333.00│ 28116.27│ 11039.75│ 67932.47│ 58681.93│ 41860.20│
│营业外收入 │ 1419.14│ 1139.49│ 466.58│ 1869.45│ 1086.72│ 877.74│
│营业外支出 │ 367.90│ 117.36│ 43.91│ 487.89│ 595.81│ 291.52│
│利润总额 │ 43384.24│ 29138.39│ 11462.42│ 69314.03│ 59172.84│ 42446.42│
│所得税 │ 4543.38│ 4028.04│ 2140.95│ 8834.80│ 7954.34│ 5650.59│
│净利润 │ 38840.86│ 25110.35│ 9321.47│ 60479.22│ 51218.50│ 36795.83│
│归属母公司净利润 │ 38813.26│ 25392.98│ 9370.43│ 59358.61│ 50267.17│ 36021.57│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 424031.01│ 581529.32│ 612028.23│ 573328.75│ 721861.95│ 509587.66│
│经营活动现金流出 │ 358251.73│ 510279.58│ 487607.02│ 487842.30│ 579630.87│ 474773.96│
│经营活动现金流量净额│ 65779.29│ 71249.74│ 124421.22│ 85486.45│ 142231.08│ 34813.70│
│投资活动现金流入 │ 1162862.46│ 1161110.83│ 174828.93│ 968267.18│ 26414.67│ 155898.37│
│投资活动现金流出 │ 1084791.08│ 1132443.54│ 298040.58│ 1063591.14│ 98180.27│ 153050.46│
│投资活动现金流量净额│ 78071.38│ 28667.29│ -123211.65│ -95323.95│ -71765.60│ 2847.90│
│筹资活动现金流入 │ 84434.79│ 160245.26│ 214698.66│ 128972.40│ 134552.15│ 171126.19│
│筹资活动现金流出 │ 284443.51│ 194681.08│ 217497.33│ 167738.40│ 234004.85│ 150795.17│
│筹资活动现金流量净额│ -200008.72│ -34435.82│ -2798.66│ -38766.00│ -99452.70│ 20331.02│
│汇率变动对现金的影响│ -2141.38│ 721.51│ 3368.79│ 1675.30│ 14276.26│ -644.98│
│现金及等价物净增加额│ -58299.43│ 66202.72│ 1779.70│ -46928.20│ -14710.96│ 57347.65│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 424031.01│ 272131.58│ 150137.07│ 581529.32│ 429911.19│ 286496.98│
│经营活动现金流出 │ 358251.73│ 245893.92│ 133985.24│ 510279.58│ 388993.13│ 260097.62│
│经营活动现金流量净额│ 65779.29│ 26237.66│ 16151.83│ 71249.74│ 40918.06│ 26399.36│
│投资活动现金流入 │ 1162862.46│ 667373.86│ 370669.87│ 1161110.83│ 912032.56│ 439221.82│
│投资活动现金流出 │ 1084791.08│ 586549.95│ 285040.17│ 1132443.54│ 922912.55│ 438891.35│
│投资活动现金流量净额│ 78071.38│ 80823.92│ 85629.69│ 28667.29│ -10879.99│ 330.47│
│筹资活动现金流入 │ 84434.79│ 63880.95│ 42839.71│ 160245.26│ 131118.68│ 79561.55│
│筹资活动现金流出 │ 284443.51│ 248623.28│ 42585.54│ 194681.08│ 142000.56│ 99160.87│
│筹资活动现金流量净额│ -200008.72│ -184742.33│ 254.17│ -34435.82│ -10881.88│ -19599.32│
│汇率变动对现金的影响│ -2141.38│ -1762.54│ -1346.57│ 721.51│ 2556.52│ 2732.72│
│现金及等价物净增加额│ -58299.43│ -79443.30│ 100689.12│ 66202.72│ 21712.72│ 9863.24│
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【10.环比分析】
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│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
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│一季报 │ 145267.03│ 24.60│ 14839.76│ 25.00│
│二季报 │ 137443.99│ 23.28│ 21181.82│ 35.68│
│三季报 │ 147270.91│ 24.94│ 14245.60│ 24.00│
│四季报 │ 160448.94│ 27.17│ 9091.44│ 15.32│
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│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
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│一季报 │ 138265.51│ 22.70│ 6824.17│ 16.63│
│二季报 │ 144783.36│ 23.77│ 10131.82│ 24.69│
│三季报 │ 157058.31│ 25.79│ 11829.34│ 28.83│
│四季报 │ 168954.32│ 27.74│ 12246.80│ 29.85│
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