财务分析☆ ◇001318 阳光乳业 更新日期：2026-08-22◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ ---│
│归母净利(未调整:万) │ 4637.41│ 10446.99│ 11456.49│ 11582.36│ 11088.94│ 13570.40│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 11456.49│ 11582.36│ 11088.94│ 13570.40│
│净利润增长率(%) │ -22.48│ -8.81│ -1.09│ 4.45│ -18.29│ 29.32│
│扣非净利润(万) │ 4726.27│ 10769.51│ 11956.78│ 11622.45│ 10279.09│ 13402.90│
│营业总收(未调整:万) │ 21734.13│ 47709.93│ 51941.82│ 56993.38│ 56960.04│ 63061.79│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 51941.82│ 56993.38│ 56960.04│ 63061.79│
│总营收同比增长率(%) │ -8.13│ -8.15│ -8.86│ 0.06│ -9.68│ 20.68│
│加权净资产收益率(%) │ 3.11│ 7.17│ 8.22│ 8.90│ 11.57│ 23.22│
│资产负债比率(%) │ 3.95│ 4.41│ 5.05│ 5.74│ 6.13│ 23.67│
│净利润现金含量(%) │ 99.80│ 132.79│ 121.80│ 145.55│ 144.38│ 130.53│
│基本每股收益(元) │ 0.1641│ 0.3696│ 0.4053│ 0.4098│ 0.4379│ 0.6402│
│每股收益-扣除(元) │ 0.1672│ 0.3810│ 0.4230│ 0.4112│ 0.4060│ 0.6300│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.1641│ 0.3696│ 0.4053│ 0.4098│ 0.3923│ 0.6402│
│每股资本公积金(元) │ 1.9881│ 1.9881│ 1.9881│ 1.9881│ 1.9928│ 0.1566│
│每股未分配利润(元) │ 1.6326│ 1.6986│ 1.5352│ 1.3323│ 1.1178│ 1.0242│
│每股净资产(元) │ 5.0959│ 5.1618│ 4.9722│ 4.7269│ 4.4719│ 2.6100│
│每股经营现金流量(元)│ 0.1637│ 0.4908│ 0.4937│ 0.5964│ 0.5664│ 0.8400│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 4637.41│ 1907.90│ 10446.99│ 8739.73│ 5981.95│ 2205.96│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 5981.95│ 2205.96│
│净利润增长率(%) │ -22.48│ -13.51│ -8.81│ 2.24│ 8.27│ 2.58│
│扣非净利润(万) │ 4726.27│ 1937.39│ 10769.51│ 8748.25│ 6004.28│ 2216.42│
│营业总收(未调整:万) │ 21734.13│ 9759.05│ 47709.93│ 35610.27│ 23656.57│ 10494.31│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 23656.57│ 10494.31│
│总营收同比增长率(%) │ -8.13│ -7.01│ -8.15│ -7.62│ -7.03│ -3.62│
│加权净资产收益率(%) │ 3.11│ 1.27│ 7.17│ 5.96│ 4.17│ 1.52│
│资产负债比率(%) │ 3.95│ 3.40│ 4.41│ 5.10│ 4.22│ 4.42│
│净利润现金含量(%) │ 99.80│ 60.87│ 132.79│ 110.87│ 98.05│ 95.17│
│基本每股收益(元) │ 0.1641│ 0.0675│ 0.3696│ 0.3092│ 0.2116│ 0.0780│
│每股收益-扣除(元) │ 0.1672│ 0.0685│ 0.3810│ 0.3095│ 0.2124│ 0.0784│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.1641│ 0.0675│ 0.3696│ 0.3092│ 0.2116│ 0.0780│
│每股资本公积金(元) │ 1.9881│ 1.9881│ 1.9881│ 1.9881│ 1.9881│ 1.9881│
│每股未分配利润(元) │ 1.6326│ 1.7661│ 1.6986│ 1.6643│ 1.5667│ 1.6132│
│每股净资产(元) │ 5.0959│ 5.2293│ 5.1618│ 5.1013│ 5.0038│ 5.0503│
│每股经营现金流量(元)│ 0.1637│ 0.0411│ 0.4908│ 0.3428│ 0.2075│ 0.0743│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 24.61│ 21.77│ 18.22│ 14.46│ 12.92│ 2.60│
│速动比率 │ 24.15│ 21.31│ 17.71│ 14.00│ 12.22│ 2.34│
│资产负债比率(%) │ 3.95│ 4.41│ 5.05│ 5.74│ 6.13│ 23.67│
│产权比率 │ 0.04│ 0.05│ 0.05│ 0.06│ 0.07│ 0.32│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.92│ 2.40│ 2.12│ 2.39│ 2.22│ 1.08│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 24.61│ 29.62│ 21.77│ 17.73│ 22.02│ 21.17│
│速动比率 │ 24.15│ 28.95│ 21.31│ 17.23│ 21.46│ 20.67│
│资产负债比率(%) │ 3.95│ 3.40│ 4.41│ 5.10│ 4.22│ 4.42│
│产权比率 │ 0.04│ 0.04│ 0.05│ 0.05│ 0.04│ 0.05│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.92│ 0.27│ 2.40│ 1.37│ 1.07│ 0.36│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 7.84│ 16.32│ 16.14│ 19.47│ 18.32│ 19.73│
│存货周转率 │ 5.44│ 9.68│ 9.81│ 8.69│ 8.00│ 10.42│
│流动资产周转率 │ 0.17│ 0.39│ 0.47│ 0.58│ 0.84│ 1.47│
│固定资产周转率 │ 1.07│ 2.22│ 2.32│ 2.49│ 2.40│ 2.79│
│总资产周转率 │ 0.14│ 0.32│ 0.36│ 0.41│ 0.54│ 0.85│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 7.84│ 4.05│ 16.32│ 10.95│ 7.31│ 3.31│
│存货周转率 │ 5.44│ 2.28│ 9.68│ 6.25│ 4.44│ 2.19│
│流动资产周转率 │ 0.17│ 0.08│ 0.39│ 0.29│ 0.20│ 0.09│
│固定资产周转率 │ 1.07│ 0.48│ 2.22│ 1.64│ 1.09│ 0.48│
│总资产周转率 │ 0.14│ 0.06│ 0.32│ 0.24│ 0.16│ 0.07│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.22│ 7.16│ 8.15│ 8.67│ 8.77│ 24.57│
│销售毛利率 │ 37.40│ 39.46│ 37.85│ 36.36│ 34.35│ 38.53│
│营业利润率 │ 22.58│ 22.96│ 24.19│ 22.36│ 19.27│ 23.26│
│销售净利率 │ 21.02│ 21.54│ 21.84│ 19.87│ 19.02│ 21.25│
│总资产净利率 │ ---│ 6.80│ 7.78│ 8.13│ 10.32│ 18.02│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.22│ 1.29│ 7.16│ 6.06│ 4.23│ 1.55│
│销售毛利率 │ 37.40│ 35.24│ 39.46│ 39.92│ 39.87│ 35.60│
│营业利润率 │ 22.58│ 21.17│ 22.96│ 26.01│ 26.85│ 22.43│
│销售净利率 │ 21.02│ 19.13│ 21.54│ 24.19│ 24.94│ 20.49│
│总资产净利率 │ ---│ 1.22│ 6.80│ 5.71│ 3.97│ 1.44│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -8.13│ -8.15│ -8.86│ 0.06│ -9.68│ 20.68│
│营业利润增长率 │ -22.74│ -12.80│ -1.40│ 16.06│ -25.16│ 28.44│
│净利润增长率 │ -22.48│ -8.81│ -1.09│ 4.45│ -18.29│ 29.32│
│净资产增长率 │ -1.28│ 3.81│ 5.19│ 5.70│ 128.85│ -2.52│
│总资产增长率 │ -1.79│ 2.97│ 4.31│ 5.11│ 83.30│ -0.78│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -8.13│ -7.01│ -8.15│ -7.62│ -7.03│ -3.62│
│营业利润增长率 │ -22.74│ -12.21│ -12.80│ -2.68│ 0.71│ 5.26│
│净利润增长率 │ -22.48│ -13.51│ -8.81│ 2.24│ 8.27│ 2.58│
│净资产增长率 │ -1.28│ 1.31│ 3.81│ 2.60│ 0.63│ 1.57│
│总资产增长率 │ -1.79│ 0.21│ 2.97│ 2.54│ -0.31│ 0.85│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-03-31
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│经营活动产生│2026年1-3月份的 │ 1161.25│ 2099.33│ -44.69│
│的现金流量净│收入比2025年同期│ │ │ │
│额 │下降 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2025-12-31
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│销售费用 │--- │ 4347.59│ 4420.21│ -1.64│
│管理费用 │--- │ 2777.74│ 2722.78│ 2.02│
│财务费用 │银行存款利率下降│ -1463.46│ -1873.73│ 21.90│
│研发费用 │--- │ 1732.91│ 1594.70│ 8.67│
│经营活动现金│--- │ 54989.05│ 58538.47│ -6.06│
│流入小计 │ │ │ │ │
│经营活动现金│--- │ 41116.14│ 44584.20│ -7.78│
│流出小计 │ │ │ │ │
│经营活动产生│--- │ 13872.91│ 13954.27│ -0.58│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动现金│2025年公司资金定│ 83456.72│ 46540.04│ 79.32│
│流入小计 │存到期赎回及再投│ │ │ │
│ │入定期存款的额度│ │ │ │
│ │较大 │ │ │ │
│投资活动现金│2025年公司资金定│ 111474.25│ 49409.05│ 125.62│
│流出小计 │存到期赎回及再投│ │ │ │
│ │入定期存款的额度│ │ │ │
│ │较大 │ │ │ │
│投资活动产生│--- │ -28017.53│ -2869.01│ -876.56│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动现金│--- │ 5184.90│ 4619.58│ 12.24│
│流出小计 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│--- │ -5184.90│ -4619.58│ -12.24│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│--- │ -19329.52│ 6465.69│ -398.96│
│价物净增加额│ │ │ │ │
│货币资金 │--- │ 35924.89│ 55254.41│ -34.98│
│应收款项 │--- │ 2545.20│ 3301.42│ -22.91│
│存货 │--- │ 2662.86│ 3307.45│ -19.49│
│固定资产 │--- │ 20626.52│ 22270.09│ -7.38│
│在建工程 │--- │ 81.90│ 65.02│ 25.96│
│使用权资产 │--- │ 488.11│ 593.16│ -17.71│
│合同负债 │--- │ 1566.83│ 1294.42│ 21.05│
│租赁负债 │--- │ ---│ 88.67│ -100.00│
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│货币资金 │ 46488.18│ 35924.89│ 55254.41│ 48788.72│ 36337.17│ 32877.65│
│存货 │ 2343.08│ 2662.86│ 3307.45│ 3271.82│ 5074.42│ 4274.57│
│应收票据及应收账款 │ 2999.87│ 2545.20│ 3301.42│ 3136.83│ 2719.15│ 3497.71│
│合同资产 │ 0.00│ 0.00│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 573.66│ 286.41│ 317.18│ 376.39│ 207.57│ 677.08│
│其他应收款 │ 1495.75│ 1127.38│ 1840.63│ 1381.51│ 965.98│ 115.76│
│流动资产合计 │ 124407.58│ 126106.36│ 120036.09│ 102012.24│ 93371.18│ 42541.06│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 19950.08│ 20626.52│ 22270.09│ 22599.44│ 23165.37│ 24228.85│
│在建工程 │ 154.65│ 81.90│ 65.02│ 551.92│ 1073.92│ 143.63│
│无形资产 │ 2047.89│ 2086.03│ 2168.34│ 2246.03│ 2340.66│ 2450.19│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 26171.66│ 27216.81│ 28859.19│ 40728.18│ 42414.23│ 31538.88│
│资产总计 │ 150579.24│ 153323.17│ 148895.28│ 142740.42│ 135785.41│ 74079.94│
│应付票据及应付账款 │ 1735.11│ 1150.65│ 2231.19│ 2633.91│ 3367.98│ 2588.89│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 1544.76│ 1566.83│ 1294.42│ 1112.76│ 1127.74│ 824.91│
│流动负债 │ 5054.29│ 5792.20│ 6589.50│ 7052.43│ 7226.44│ 16350.50│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ 137.28│ 137.28│ 0.00│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 899.96│ 972.80│ 936.22│ 1140.41│ 1099.14│ 1181.98│
│负债合计 │ 5954.25│ 6765.00│ 7525.71│ 8192.84│ 8325.58│ 17532.48│
│实收资本 │ 28266.00│ 28266.00│ 28266.00│ 28266.00│ 28266.00│ 21196.00│
│资本公积金 │ 56195.36│ 56195.36│ 56195.36│ 56195.36│ 56329.50│ 3319.54│
│盈余公积 │ 13431.30│ 13431.30│ 12690.77│ 11491.56│ 10212.45│ 9007.94│
│未分配利润 │ 46147.88│ 48011.65│ 43393.07│ 37658.35│ 31594.32│ 21709.90│
│少数股东权益 │ 584.44│ 653.86│ 824.37│ 936.31│ 1057.55│ 1314.08│
│归属母公司权益 │ 144040.55│ 145904.31│ 140545.20│ 133611.27│ 126402.28│ 55233.37│
│股东权益合计 │ 144624.99│ 146558.17│ 141369.57│ 134547.58│ 127459.83│ 56547.45│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 46488.18│ 36895.98│ 35924.89│ 63612.20│ 59574.67│ 58167.88│
│存货 │ 2343.08│ 2885.51│ 2662.86│ 3543.32│ 3093.09│ 2870.95│
│应收票据及应收账款 │ 2999.87│ 2279.61│ 2545.20│ 3205.44│ 3171.02│ 3047.19│
│合同资产 │ 0.00│ ---│ 0.00│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 573.66│ 239.80│ 286.41│ 593.51│ 317.29│ 616.42│
│其他应收款 │ 1495.75│ 1370.21│ 1127.38│ 1252.75│ 1553.55│ 1245.21│
│流动资产合计 │ 124407.58│ 127209.07│ 126106.36│ 125207.22│ 120711.01│ 121949.23│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 19950.08│ 20070.43│ 20626.52│ 21071.33│ 21182.81│ 21649.17│
│在建工程 │ 154.65│ 148.62│ 81.90│ ---│ 207.00│ 157.04│
│无形资产 │ 2047.89│ 2066.75│ 2086.03│ 2106.25│ 2125.78│ 2147.06│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 26171.66│ 26437.86│ 27216.81│ 27471.41│ 27726.71│ 28212.21│
│资产总计 │ 150579.24│ 153646.92│ 153323.17│ 152678.63│ 148437.72│ 150161.44│
│应付票据及应付账款 │ 1735.11│ 1197.34│ 1150.65│ 2092.83│ 2213.80│ 2458.94│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 1544.76│ 1475.68│ 1566.83│ 2584.97│ 1313.63│ 1450.93│
│流动负债 │ 5054.29│ 4294.78│ 5792.20│ 7062.71│ 5481.33│ 5761.63│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ 137.28│ 137.28│ 137.28│ ---│ ---│ 0.00│
│非流动负债 │ 899.96│ 927.04│ 972.80│ 722.55│ 777.73│ 880.00│
│负债合计 │ 5954.25│ 5221.82│ 6765.00│ 7785.26│ 6259.06│ 6641.63│
│实收资本 │ 28266.00│ 28266.00│ 28266.00│ 28266.00│ 28266.00│ 28266.00│
│资本公积金 │ 56195.36│ 56195.36│ 56195.36│ 56195.36│ 56195.36│ 56195.36│
│盈余公积 │ 13431.30│ 13431.30│ 13431.30│ 12690.77│ 12690.77│ 12690.77│
│未分配利润 │ 46147.88│ 49919.55│ 48011.65│ 47042.14│ 44284.36│ 45599.04│
│少数股东权益 │ 584.44│ 612.88│ 653.86│ 699.10│ 742.17│ 768.64│
│归属母公司权益 │ 144040.55│ 147812.22│ 145904.31│ 144194.27│ 141436.49│ 142751.16│
│股东权益合计 │ 144624.99│ 148425.10│ 146558.17│ 144893.37│ 142178.66│ 143519.81│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 21734.13│ 47709.93│ 51941.82│ 56993.38│ 56960.04│ 63061.79│
│营业总成本 │ 16931.01│ 36790.48│ 39691.52│ 44536.98│ 46260.62│ 48721.53│
│营业税金及附加 │ 241.90│ 513.11│ 547.14│ 570.33│ 487.13│ 558.34│
│销售费用 │ 1738.63│ 4347.59│ 4420.21│ 4208.70│ 4121.05│ 4088.46│
│财务费用 │ -549.55│ -1463.46│ -1873.73│ -1850.92│ -1200.49│ -57.46│
│管理费用 │ 1127.25│ 2777.74│ 2722.78│ 3493.59│ 3543.50│ 3530.29│
│资产减值损失 │ -2.11│ -268.85│ -38.91│ -336.62│ -27.09│ -61.45│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ 0.00│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ ---│ ---│ 0.00│ 44.75│ ---│ ---│
│营业利润 │ 4907.26│ 10955.63│ 12563.49│ 12741.72│ 10978.52│ 14670.12│
│营业外收入 │ -2.85│ 24.77│ 21.24│ 11.72│ 904.63│ 25.83│
│营业外支出 │ 179.75│ 377.25│ 653.14│ 624.29│ 181.62│ 198.65│
│利润总额 │ 4724.67│ 10603.15│ 11931.59│ 12129.16│ 11701.52│ 14497.29│
│所得税 │ 156.67│ 326.67│ 587.04│ 802.17│ 869.11│ 1096.13│
│净利润 │ 4568.00│ 10276.48│ 11344.55│ 11326.99│ 10832.41│ 13401.16│
│归属母公司净利润 │ 4637.41│ 10446.99│ 11456.49│ 11582.36│ 11088.94│ 13570.40│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 21734.13│ 9759.05│ 47709.93│ 35610.27│ 23656.57│ 10494.31│
│营业总成本 │ 16931.01│ 7787.12│ 36790.48│ 26546.44│ 17475.72│ 8214.82│
│营业税金及附加 │ 241.90│ 108.28│ 513.11│ 379.76│ 254.01│ 119.44│
│销售费用 │ 1738.63│ 824.97│ 4347.59│ 2921.91│ 1831.42│ 867.12│
│财务费用 │ -549.55│ -315.13│ -1463.46│ -1147.54│ -826.17│ -426.93│
│管理费用 │ 1127.25│ 491.21│ 2777.74│ 1860.95│ 1259.10│ 579.86│
│资产减值损失 │ -2.11│ -2.47│ -268.85│ 10.13│ 10.13│ 0.00│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ 0.00│
│营业利润 │ 4907.26│ 2066.06│ 10955.63│ 9262.58│ 6351.69│ 2353.54│
│营业外收入 │ -2.85│ -2.85│ 24.77│ -0.39│ -0.99│ 0.89│
│营业外支出 │ 179.75│ 87.90│ 377.25│ 237.33│ 169.91│ 74.62│
│利润总额 │ 4724.67│ 1975.32│ 10603.15│ 9024.86│ 6180.80│ 2279.81│
│所得税 │ 156.67│ 108.39│ 326.67│ 410.40│ 281.05│ 129.57│
│净利润 │ 4568.00│ 1866.93│ 10276.48│ 8614.46│ 5899.75│ 2150.24│
│归属母公司净利润 │ 4637.41│ 1907.90│ 10446.99│ 8739.73│ 5981.95│ 2205.96│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 23872.46│ 54989.05│ 58538.47│ 65052.49│ 66714.25│ 70637.56│
│经营活动现金流出 │ 19244.38│ 41116.14│ 44584.20│ 48193.84│ 50704.22│ 52923.80│
│经营活动现金流量净额│ 4628.08│ 13872.91│ 13954.27│ 16858.65│ 16010.04│ 17713.76│
│投资活动现金流入 │ 43404.40│ 83456.72│ 46540.04│ 13468.23│ 265.05│ 220.61│
│投资活动现金流出 │ 30968.00│ 111474.25│ 49409.05│ 13536.76│ 63152.75│ 4698.40│
│投资活动现金流量净额│ 12436.39│ -28017.53│ -2869.01│ -68.52│ -62887.71│ -4477.79│
│筹资活动现金流入 │ 0.00│ 0.00│ ---│ 0.00│ 62515.49│ 10000.00│
│筹资活动现金流出 │ 6501.18│ 5184.90│ 4619.58│ 4338.57│ 12178.31│ 25437.81│
│筹资活动现金流量净额│ -6501.18│ -5184.90│ -4619.58│ -4338.57│ 50337.19│ -15437.81│
│汇率变动对现金的影响│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│现金及等价物净增加额│ 10563.30│ -19329.52│ 6465.69│ 12451.55│ 3459.51│ -2201.84│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 23872.46│ 11154.09│ 54989.05│ 41439.43│ 26708.47│ 12325.32│
│经营活动现金流出 │ 19244.38│ 9992.84│ 41116.14│ 31749.65│ 20843.47│ 10225.99│
│经营活动现金流量净额│ 4628.08│ 1161.25│ 13872.91│ 9689.78│ 5865.00│ 2099.33│
│投资活动现金流入 │ 43404.40│ 10173.48│ 83456.72│ 14694.22│ 14079.85│ 11027.51│
│投资活动现金流出 │ 30968.00│ 10363.64│ 111474.25│ 10938.33│ 10536.72│ 10213.38│
│投资活动现金流量净额│ 12436.39│ -190.15│ -28017.53│ 3755.89│ 3543.14│ 814.13│
│筹资活动现金流入 │ 0.00│ 0.00│ 0.00│ ---│ ---│ ---│
│筹资活动现金流出 │ 6501.18│ 0.00│ 5184.90│ 5087.88│ 5087.88│ ---│
│筹资活动现金流量净额│ -6501.18│ 0.00│ -5184.90│ -5087.88│ -5087.88│ ---│
│汇率变动对现金的影响│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│现金及等价物净增加额│ 10563.30│ 971.09│ -19329.52│ 8357.79│ 4320.26│ 2913.47│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 10494.31│ 22.00│ 2205.96│ 21.12│
│二季报 │ 13162.26│ 27.59│ 3775.98│ 36.14│
│三季报 │ 11953.70│ 25.05│ 2757.78│ 26.40│
│四季报 │ 12099.65│ 25.36│ 1707.27│ 16.34│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 10888.18│ 20.96│ 2150.49│ 18.77│
│二季报 │ 14558.41│ 28.03│ 3374.57│ 29.46│
│三季报 │ 13102.41│ 25.23│ 3023.14│ 26.39│
│四季报 │ 13392.82│ 25.78│ 2908.29│ 25.39│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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