财务分析☆ ◇002132 恒星科技 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 4020.49│ 1877.42│ 1360.75│ 5446.00│ 18745.51│ 14041.53│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 1360.75│ 5446.00│ 18746.52│ 14041.53│
│净利润增长率(%) │ 99.61│ 37.97│ -75.01│ -70.95│ 33.50│ 14.80│
│扣非净利润(万) │ 2896.28│ -1216.80│ 1356.92│ 649.38│ 14176.84│ 11801.50│
│营业总收(未调整:万) │ 404618.43│ 513743.40│ 508543.19│ 457732.70│ 441741.66│ 339628.11│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 508543.19│ 457732.70│ 441741.66│ 339628.11│
│总营收同比增长率(%) │ 5.84│ 1.02│ 11.10│ 3.62│ 30.07│ 19.89│
│加权净资产收益率(%) │ 1.15│ 0.54│ 0.37│ 1.46│ 5.18│ 4.91│
│资产负债比率(%) │ 55.75│ 54.29│ 56.75│ 57.28│ 53.39│ 49.89│
│净利润现金含量(%) │ 1895.12│ 1711.39│ 4147.22│ 1426.78│ -61.96│ 438.60│
│基本每股收益(元) │ 0.0303│ 0.0100│ 0.0100│ 0.0400│ 0.1400│ 0.1100│
│每股收益-扣除(元) │ 0.0207│ -0.0100│ 0.0100│ 0.0046│ 0.1000│ 0.1000│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.0287│ 0.0134│ 0.0097│ 0.0389│ 0.1337│ 0.1002│
│每股资本公积金(元) │ 1.1669│ 1.1820│ 1.1820│ 1.1907│ 1.1621│ 1.1379│
│每股未分配利润(元) │ 0.3099│ 0.3286│ 0.3623│ 0.4005│ 0.4165│ 0.2993│
│每股净资产(元) │ 2.4831│ 2.4820│ 2.5087│ 2.6629│ 2.6743│ 2.4945│
│每股经营现金流量(元)│ 0.5436│ 0.2292│ 0.4026│ 0.5544│ -0.0829│ 0.4394│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 4020.49│ 8410.18│ 5664.93│ 1877.42│ 2014.17│ 2137.56│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 2014.17│ 2137.56│
│净利润增长率(%) │ 99.61│ 293.45│ 899.11│ 37.97│ 8.22│ 111.08│
│扣非净利润(万) │ 2896.28│ 7887.24│ 5603.54│ -1216.80│ -504.07│ -466.46│
│营业总收(未调整:万) │ 404618.43│ 271433.75│ 123278.79│ 513743.40│ 382304.20│ 243644.92│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 382304.20│ 243644.92│
│总营收同比增长率(%) │ 5.84│ 11.41│ 10.39│ 1.02│ 3.63│ -0.67│
│加权净资产收益率(%) │ 1.15│ 2.38│ 1.62│ 0.54│ 0.57│ 0.61│
│资产负债比率(%) │ 55.75│ 54.21│ 54.24│ 54.29│ 58.06│ 58.15│
│净利润现金含量(%) │ 1895.12│ 379.54│ 108.87│ 1711.39│ 1827.57│ 1441.59│
│基本每股收益(元) │ 0.0303│ 0.0633│ 0.0427│ 0.0100│ 0.0152│ 0.0161│
│每股收益-扣除(元) │ 0.0207│ 0.0600│ 0.0400│ -0.0100│ -0.0036│ -0.0040│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.0287│ 0.0600│ 0.0404│ 0.0134│ 0.0144│ 0.0153│
│每股资本公积金(元) │ 1.1669│ 1.1635│ 1.1820│ 1.1820│ 1.1820│ 1.1820│
│每股未分配利润(元) │ 0.3099│ 0.3887│ 0.3691│ 0.3286│ 0.3293│ 0.3311│
│每股净资产(元) │ 2.4831│ 2.5582│ 2.5220│ 2.4820│ 2.4763│ 2.4785│
│每股经营现金流量(元)│ 0.5436│ 0.2277│ 0.0440│ 0.2292│ 0.2626│ 0.2199│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 0.75│ 0.69│ 0.77│ 0.84│ 0.90│ 1.12│
│速动比率 │ 0.56│ 0.50│ 0.58│ 0.66│ 0.63│ 0.92│
│资产负债比率(%) │ 55.75│ 54.29│ 56.75│ 57.28│ 53.39│ 49.89│
│产权比率 │ 1.26│ 1.19│ 1.31│ 1.34│ 1.15│ 1.03│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.18│ 0.08│ 0.14│ 0.19│ -0.03│ 0.22│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 0.75│ 0.76│ 0.73│ 0.69│ 0.77│ 0.76│
│速动比率 │ 0.56│ 0.55│ 0.53│ 0.50│ 0.60│ 0.57│
│资产负债比率(%) │ 55.75│ 54.21│ 54.24│ 54.29│ 58.06│ 58.15│
│产权比率 │ 1.26│ 1.18│ 1.19│ 1.19│ 1.38│ 1.39│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.18│ 0.08│ 0.02│ 0.08│ 0.09│ 0.07│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 4.23│ 5.61│ 5.19│ 4.37│ 4.58│ 4.19│
│存货周转率 │ 4.81│ 6.21│ 5.94│ 4.79│ 5.14│ 5.88│
│流动资产周转率 │ 1.40│ 1.80│ 1.54│ 1.38│ 1.42│ 1.24│
│固定资产周转率 │ 0.92│ 1.16│ 1.21│ 1.33│ 2.02│ 2.23│
│总资产周转率 │ 0.52│ 0.65│ 0.60│ 0.55│ 0.58│ 0.55│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 4.23│ 2.88│ 1.37│ 5.61│ 3.94│ 2.52│
│存货周转率 │ 4.81│ 3.06│ 1.40│ 6.21│ 4.64│ 2.85│
│流动资产周转率 │ 1.40│ 0.95│ 0.45│ 1.80│ 1.20│ 0.77│
│固定资产周转率 │ 0.92│ 0.61│ 0.28│ 1.16│ 0.89│ 0.56│
│总资产周转率 │ 0.52│ 0.35│ 0.16│ 0.65│ 0.47│ 0.30│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 1.16│ 0.54│ 0.39│ 1.46│ 5.00│ 4.02│
│销售毛利率 │ 9.52│ 8.90│ 9.72│ 10.24│ 13.98│ 13.59│
│营业利润率 │ 1.04│ -0.25│ 0.70│ -0.16│ 4.18│ 4.39│
│销售净利率 │ 0.99│ 0.37│ 0.27│ 1.19│ 4.29│ 4.16│
│总资产净利率 │ 0.52│ 0.24│ 0.16│ 0.65│ 2.48│ 2.27│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 1.16│ 2.35│ 1.60│ 0.54│ 0.58│ 0.62│
│销售毛利率 │ 9.52│ 12.24│ 12.61│ 8.90│ 7.66│ 8.07│
│营业利润率 │ 1.04│ 3.48│ 5.06│ -0.25│ -0.10│ -0.04│
│销售净利率 │ 0.99│ 3.10│ 4.59│ 0.37│ 0.53│ 0.88│
│总资产净利率 │ 0.52│ 1.09│ 0.74│ 0.24│ 0.25│ 0.26│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 5.84│ 1.02│ 11.10│ 3.62│ 30.07│ 19.89│
│营业利润增长率 │ 1223.76│ -136.32│ 583.32│ -104.00│ 23.76│ 5.30│
│净利润增长率 │ 99.61│ 37.97│ -75.01│ -70.95│ 33.50│ 14.80│
│净资产增长率 │ 0.04│ -1.07│ -5.79│ -0.43│ 7.21│ 25.55│
│总资产增长率 │ 3.36│ -6.40│ -6.94│ 8.64│ 11.21│ 39.49│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 5.84│ 11.41│ 10.39│ 1.02│ 3.63│ -0.67│
│营业利润增长率 │ 1223.76│ 10030.20│ 1542.16│ -136.32│ -113.83│ -105.12│
│净利润增长率 │ 99.61│ 293.45│ 899.11│ 37.97│ 8.22│ 111.08│
│净资产增长率 │ 0.04│ 3.07│ 1.61│ -1.07│ -1.29│ -1.21│
│总资产增长率 │ 3.36│ 2.89│ 1.50│ -6.40│ 1.78│ 2.08│
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【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│应收款项融资│报告期末库存中前│ 6271.01│ 11704.20│ -46.42│
│ │100名银行出票的 │ │ │ │
│ │票据减少 │ │ │ │
│预付款项 │报告期末预付材料│ 15085.47│ 4454.02│ 238.69│
│ │款增加 │ │ │ │
│长期股权投资│本报告期新增对外│ 2100.00│ 0.00│ ---│
│ │投资 │ │ │ │
│长期待摊费用│本报告期维修项目│ 1906.54│ 2813.47│ -32.24│
│ │减少 │ │ │ │
│应付票据 │本报告期支付给供│ 112797.05│ 84332.31│ 33.75│
│ │应商的承兑汇票增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│合同负债 │本报告期末预收货│ 13621.13│ 4972.37│ 173.94│
│ │款增加 │ │ │ │
│其他综合收益│本报告期外币报表│ -363.82│ -271.75│ -33.88│
│ │折算损失增加 │ │ │ │
│其他收益 │本报告期增值税即│ 2961.74│ 4287.93│ -30.93│
│ │征即退、加计优惠│ │ │ │
│ │减少 │ │ │ │
│信用减值损失│本报告期末计提的│ -967.96│ -242.12│ -299.78│
│ │应收款项坏账准备│ │ │ │
│ │增加 │ │ │ │
│资产减值损失│本报告期存货计提│ -2194.78│ -1468.65│ -49.44│
│ │的减值准备增加 │ │ │ │
│经营活动产生│本报告期销售商品│ 76193.06│ 36810.20│ 106.99│
│的现金流量净│收到的现金增加 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│本报告期收到其他│ -68633.05│ -29930.83│ -129.31│
│的现金流量净│与筹资活动有关的│ │ │ │
│额 │现金减少 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │--- │ 61800.59│ 55863.33│ 10.63│
│应收款项 │--- │ 99611.23│ 88818.23│ 12.15│
│合同资产 │--- │ 1219.57│ 1620.34│ -24.73│
│存货 │--- │ 82127.62│ 73815.07│ 11.26│
│固定资产 │--- │ 435749.11│ 451605.29│ -3.51│
│在建工程 │--- │ 9110.53│ 7038.51│ 29.44│
│使用权资产 │--- │ 1964.59│ 2162.31│ -9.14│
│短期借款 │--- │ 179743.60│ 165198.24│ 8.80│
│合同负债 │--- │ 5318.11│ 4972.37│ 6.95│
│长期借款 │--- │ 14940.00│ 18201.00│ -17.92│
│租赁负债 │--- │ 1403.75│ 1629.81│ -13.87│
│营业收入 │--- │ 271433.75│ 243644.92│ 11.41│
│营业成本 │--- │ 238205.70│ 223979.75│ 6.35│
│销售费用 │--- │ 3012.45│ 2915.68│ 3.32│
│管理费用 │--- │ 5875.52│ 5008.16│ 17.32│
│财务费用 │--- │ 4241.94│ 3860.99│ 9.87│
│所得税费用 │本报告期利润增加│ 988.68│ 150.94│ 555.00│
│研发投入 │--- │ 8760.92│ 7736.13│ 13.25│
│经营活动产生│--- │ 31920.06│ 30814.87│ 3.59│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│本期购建固定资产│ -798.60│ -1716.75│ 53.48│
│的现金流量净│、无形资产支付的│ │ │ │
│额 │现金减少 │ │ │ │
│筹资活动产生│--- │ -24475.58│ -27389.54│ 10.64│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│取得借款收到的现│ 6487.01│ 1852.27│ 250.22│
│价物净增加额│金增加 │ │ │ │
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【7.资产负债表摘要】
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│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│货币资金 │ 70654.42│ 55863.33│ 76744.57│ 97680.96│ 38909.84│ 71950.91│
│存货 │ 78517.84│ 73815.07│ 76930.55│ 77766.52│ 93641.31│ 54288.02│
│应收票据及应收账款 │ 134903.19│ 115147.17│ 124340.18│ 149089.35│ 146401.07│ 116629.25│
│合同资产 │ 1314.55│ 1620.34│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 15085.47│ 4454.02│ 5590.04│ 5815.29│ 3938.59│ 4646.75│
│其他应收款 │ 2334.08│ 2532.94│ 1996.58│ 2268.10│ 3327.95│ 2274.51│
│流动资产合计 │ 311302.36│ 266848.38│ 304754.13│ 354039.20│ 311307.98│ 309039.77│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 2100.00│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 430931.19│ 451605.29│ 435662.37│ 404293.65│ 281831.07│ 156503.33│
│在建工程 │ 7855.25│ 7038.51│ 41701.28│ 83078.42│ 176667.18│ 221648.74│
│无形资产 │ 17525.99│ 17925.96│ 17162.20│ 17551.28│ 18129.79│ 18722.86│
│商誉 │ 97.95│ 97.95│ 97.95│ 97.95│ 97.95│ 97.95│
│非流动资产合计 │ 475296.69│ 494169.50│ 508288.27│ 519644.64│ 492829.29│ 414063.58│
│资产总计 │ 786599.06│ 761017.88│ 813042.40│ 873683.84│ 804137.27│ 723103.34│
│应付票据及应付账款 │ 152536.41│ 128052.92│ 148920.58│ 158882.07│ 115536.17│ 136682.01│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 13621.13│ 4972.37│ 8961.74│ 3976.55│ 3567.25│ 1819.65│
│流动负债 │ 416340.93│ 385853.09│ 395175.36│ 419561.34│ 344340.37│ 276126.67│
│长期借款 │ 13700.00│ 18201.00│ 57516.00│ 73510.00│ 77440.00│ 82000.00│
│长期应付款 │ ---│ ---│ 187.24│ ---│ ---│ 936.64│
│非流动负债 │ 22210.39│ 27299.87│ 66255.42│ 80911.76│ 84986.36│ 84632.77│
│负债合计 │ 438551.32│ 413152.96│ 461430.78│ 500473.10│ 429326.72│ 360759.44│
│实收资本 │ 140154.47│ 140154.47│ 140154.47│ 140154.47│ 140154.47│ 140154.47│
│资本公积金 │ 163542.13│ 165660.42│ 165660.42│ 166884.07│ 162874.11│ 159476.96│
│盈余公积 │ 16239.70│ 16239.70│ 15334.75│ 15293.05│ 14554.06│ 12236.88│
│未分配利润 │ 43427.74│ 46061.18│ 50771.92│ 56125.88│ 58376.78│ 41948.45│
│少数股东权益 │ 28.15│ -1.52│ ---│ ---│ ---│ 12735.55│
│归属母公司权益 │ 348019.59│ 347866.44│ 351611.62│ 373210.74│ 374810.54│ 349608.36│
│股东权益合计 │ 348047.74│ 347864.92│ 351611.62│ 373210.74│ 374810.54│ 362343.91│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 70654.42│ 61800.59│ 56560.42│ 55863.33│ 93473.62│ 94042.98│
│存货 │ 78517.84│ 82127.62│ 79722.79│ 73815.07│ 75081.80│ 80508.99│
│应收票据及应收账款 │ 134903.19│ 132200.97│ 113632.84│ 115147.17│ 133437.80│ 127230.25│
│合同资产 │ 1314.55│ 1219.57│ 1136.10│ 1620.34│ ---│ ---│
│预付款项 │ 15085.47│ 6870.55│ 9098.76│ 4454.02│ 8736.05│ 5454.41│
│其他应收款 │ 2334.08│ 2379.57│ 2397.53│ 2532.94│ 2617.96│ 3136.97│
│流动资产合计 │ 311302.36│ 303987.63│ 286747.81│ 266848.38│ 330698.00│ 328505.69│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 2100.00│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 430931.19│ 435749.11│ 444218.54│ 451605.29│ 428172.00│ 431870.94│
│在建工程 │ 7855.25│ 9110.53│ 7274.38│ 7038.51│ 36927.90│ 37818.48│
│无形资产 │ 17525.99│ 17659.31│ 17792.64│ 17925.96│ 16762.23│ 16895.55│
│商誉 │ 97.95│ 97.95│ 97.95│ 97.95│ 97.95│ 97.95│
│非流动资产合计 │ 475296.69│ 479054.04│ 485699.44│ 494169.50│ 496793.34│ 501466.16│
│资产总计 │ 786599.06│ 783041.67│ 772447.26│ 761017.88│ 827491.34│ 829971.86│
│应付票据及应付账款 │ 152536.41│ 133946.10│ 119100.17│ 128052.92│ 172615.72│ 175036.76│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 13621.13│ 5318.11│ 16907.64│ 4972.37│ 8567.93│ 5754.96│
│流动负债 │ 416340.93│ 400638.33│ 390454.77│ 385853.09│ 427184.89│ 432117.19│
│长期借款 │ 13700.00│ 14940.00│ 19696.00│ 18201.00│ 45525.00│ 42440.00│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ 0.24│ 99.53│
│非流动负债 │ 22210.39│ 23826.03│ 28526.73│ 27299.87│ 53241.97│ 50484.75│
│负债合计 │ 438551.32│ 424464.37│ 418981.50│ 413152.96│ 480426.86│ 482601.94│
│实收资本 │ 140154.47│ 140154.47│ 140154.47│ 140154.47│ 140154.47│ 140154.47│
│资本公积金 │ 163542.13│ 163067.52│ 165660.42│ 165660.42│ 165660.42│ 165660.42│
│盈余公积 │ 16239.70│ 16239.70│ 16239.70│ 16239.70│ 15334.75│ 15334.75│
│未分配利润 │ 43427.74│ 54471.36│ 51726.11│ 46061.18│ 46146.08│ 46403.68│
│少数股东权益 │ 28.15│ 32.15│ -4.56│ -1.52│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 348019.59│ 358545.15│ 353470.32│ 347866.44│ 347064.48│ 347369.92│
│股东权益合计 │ 348047.74│ 358577.30│ 353465.76│ 347864.92│ 347064.48│ 347369.92│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 404618.43│ 513743.40│ 508543.19│ 457732.70│ 441741.66│ 339628.11│
│营业总成本 │ 399856.09│ 510668.41│ 503530.91│ 457781.18│ 424262.76│ 329647.15│
│营业税金及附加 │ 1707.45│ 2153.21│ 2348.67│ 1985.81│ 1868.48│ 2099.23│
│销售费用 │ 4478.57│ 6136.27│ 6336.79│ 7132.55│ 7072.82│ 5866.26│
│财务费用 │ 6074.75│ 7423.99│ 7238.57│ 7481.92│ 5693.35│ 6503.03│
│管理费用 │ 8891.66│ 10563.52│ 11383.91│ 15033.95│ 14837.94│ 11317.29│
│资产减值损失 │ -2194.78│ -8642.31│ -6769.19│ -4260.89│ -621.03│ -40.83│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ -429.67│ -1258.63│ -1417.97│ -814.62│ -125.46│ 262.37│
│营业利润 │ 4212.53│ -1295.48│ 3566.62│ -737.94│ 18458.20│ 14914.73│
│营业外收入 │ 49.61│ 3020.80│ 163.44│ 5292.06│ 2742.09│ 87.28│
│营业外支出 │ 142.39│ 428.02│ 2397.76│ 186.61│ 139.94│ 522.18│
│利润总额 │ 4119.75│ 1297.30│ 1332.30│ 4367.51│ 21060.35│ 14479.83│
│所得税 │ 109.59│ -578.61│ -28.45│ -1078.49│ 2103.04│ 366.98│
│净利润 │ 4010.16│ 1875.91│ 1360.75│ 5446.00│ 18957.31│ 14112.86│
│归属母公司净利润 │ 4020.49│ 1877.42│ 1360.75│ 5446.00│ 18745.51│ 14041.53│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 404618.43│ 271433.75│ 123278.79│ 513743.40│ 382304.20│ 243644.92│
│营业总成本 │ 399856.09│ 261227.51│ 118389.88│ 510668.41│ 384361.02│ 244498.38│
│营业税金及附加 │ 1707.45│ 1130.98│ 476.21│ 2153.21│ 1537.51│ 997.67│
│销售费用 │ 4478.57│ 3012.45│ 1312.77│ 6136.27│ 4475.61│ 2915.68│
│财务费用 │ 6074.75│ 4241.94│ 2139.09│ 7423.99│ 5321.12│ 3860.99│
│管理费用 │ 8891.66│ 5875.52│ 2679.50│ 10563.52│ 7642.30│ 5008.16│
│资产减值损失 │ -2194.78│ -1873.15│ 103.37│ -8642.31│ -1468.65│ -1462.58│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ -429.67│ -232.90│ -49.19│ -1258.63│ -873.70│ -481.90│
│营业利润 │ 4212.53│ 9449.32│ 6242.82│ -1295.48│ -374.86│ -95.16│
│营业外收入 │ 49.61│ 48.58│ 28.95│ 3020.80│ 2422.93│ 2417.42│
│营业外支出 │ 142.39│ 105.38│ 24.18│ 428.02│ 273.98│ 33.76│
│利润总额 │ 4119.75│ 9392.53│ 6247.59│ 1297.30│ 1774.09│ 2288.51│
│所得税 │ 109.59│ 988.68│ 585.71│ -578.61│ -240.08│ 150.94│
│净利润 │ 4010.16│ 8403.85│ 5661.88│ 1875.91│ 2014.17│ 2137.56│
│归属母公司净利润 │ 4020.49│ 8410.18│ 5664.93│ 1877.42│ 2014.17│ 2137.56│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 349820.47│ 384801.11│ 395005.15│ 348562.83│ 377135.19│ 233673.98│
│经营活动现金流出 │ 273627.42│ 352670.97│ 338572.02│ 270860.63│ 388749.39│ 172087.60│
│经营活动现金流量净额│ 76193.06│ 32130.14│ 56433.13│ 77702.21│ -11614.20│ 61586.38│
│投资活动现金流入 │ 5013.80│ 2713.57│ 815.37│ 5116.42│ 77150.62│ 25507.46│
│投资活动现金流出 │ 7133.87│ 2276.88│ 13484.35│ 40198.91│ 165104.61│ 176079.57│
│投资活动现金流量净额│ -2120.06│ 436.70│ -12668.98│ -35082.49│ -87953.99│ -150572.11│
│筹资活动现金流入 │ 188679.69│ 229690.80│ 342409.48│ 265091.16│ 294253.29│ 344044.97│
│筹资活动现金流出 │ 257312.74│ 259434.35│ 388034.95│ 308589.39│ 211518.05│ 242559.38│
│筹资活动现金流量净额│ -68633.05│ -29743.56│ -45625.47│ -43498.24│ 82735.24│ 101485.59│
│汇率变动对现金的影响│ -279.38│ 163.79│ 601.42│ 146.54│ 21.64│ -47.95│
│现金及等价物净增加额│ 5160.56│ 2987.08│ -1259.90│ -731.98│ -16811.31│ 12451.91│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 349820.47│ 220562.29│ 86145.03│ 384801.11│ 273632.47│ 173331.99│
│经营活动现金流出 │ 273627.42│ 188642.22│ 79977.74│ 352670.97│ 236822.26│ 142517.13│
│经营活动现金流量净额│ 76193.06│ 31920.06│ 6167.29│ 32130.14│ 36810.20│ 30814.87│
│投资活动现金流入 │ 5013.80│ 5013.80│ 4600.45│ 2713.57│ 49.97│ ---│
│投资活动现金流出 │ 7133.87│ 5812.40│ 5757.05│ 2276.88│ 1885.50│ 1716.75│
│投资活动现金流量净额│ -2120.06│ -798.60│ -1156.61│ 436.70│ -1835.52│ -1716.75│
│筹资活动现金流入 │ 188679.69│ 165855.44│ 76159.78│ 229690.80│ 247177.85│ 200318.43│
│筹资活动现金流出 │ 257312.74│ 190331.01│ 73223.20│ 259434.35│ 277108.68│ 227707.96│
│筹资活动现金流量净额│ -68633.05│ -24475.58│ 2936.57│ -29743.56│ -29930.83│ -27389.54│
│汇率变动对现金的影响│ -279.38│ -158.88│ -71.86│ 163.79│ 168.09│ 143.68│
│现金及等价物净增加额│ 5160.56│ 6487.01│ 7875.39│ 2987.08│ 5211.94│ 1852.27│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 111672.26│ 21.74│ 567.00│ 30.20│
│二季报 │ 131972.67│ 25.69│ 1570.57│ 83.66│
│三季报 │ 138659.28│ 26.99│ -123.40│ -6.57│
│四季报 │ 131439.20│ 25.58│ -136.74│ -7.28│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 112608.70│ 22.14│ -195.18│ -14.34│
│二季报 │ 132678.29│ 26.09│ 1207.85│ 88.76│
│三季报 │ 123624.94│ 24.31│ 848.45│ 62.35│
│四季报 │ 139631.26│ 27.46│ -500.37│ -36.77│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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