财务分析☆ ◇002501 *ST利源 更新日期：2026-09-19◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│带强调事项段│带强调事项段│带强调事项段│带强调事项段│带强调事项段│
│ │ │的无保留意见│的无保留意见│的无保留意见│的无保留意见│的无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ -3334.02│ -17847.50│ -71810.13│ -18126.62│ -40618.28│ -44937.43│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ -71810.13│ -18126.62│ -40618.28│ -44937.43│
│净利润增长率(%) │ 42.22│ 75.15│ -296.16│ 55.37│ 9.61│ -109.12│
│扣非净利润(万) │ -3658.84│ -18187.06│ -64507.83│ -19690.02│ -25970.72│ -59074.65│
│营业总收(未调整:万) │ 11554.02│ 22359.24│ 33355.93│ 47686.32│ 50806.62│ 36695.79│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 33355.93│ 47686.32│ 50806.62│ 36695.79│
│总营收同比增长率(%) │ 18.16│ -32.97│ -30.05│ -6.14│ 38.45│ 252.27│
│加权净资产收益率(%) │ -21.29│ -68.09│ -100.75│ -15.57│ -27.85│ -23.82│
│资产负债比率(%) │ 83.78│ 83.41│ 60.60│ 35.80│ 33.16│ 27.60│
│净利润现金含量(%) │ 169.14│ 87.53│ 30.54│ 149.80│ 59.22│ 158.01│
│基本每股收益(元) │ -0.0100│ -0.0500│ -0.2000│ -0.0500│ -0.1100│ -0.1300│
│每股收益-扣除(元) │ -0.0100│ -0.0500│ -0.2000│ -0.0600│ -0.0700│ -0.1700│
│每股收益-摊薄(元) │ -0.0094│ -0.0503│ -0.2023│ -0.0511│ -0.1144│ -0.1266│
│每股资本公积金(元) │ 1.2894│ 1.2894│ 1.2894│ 1.2894│ 1.2894│ 1.2894│
│每股未分配利润(元) │ -2.3397│ -2.3303│ -2.2800│ -2.0777│ -2.0267│ -1.9122│
│每股净资产(元) │ 0.0394│ 0.0488│ 0.0989│ 0.3024│ 0.3536│ 0.4680│
│每股经营现金流量(元)│ -0.0159│ -0.0440│ -0.0618│ -0.0765│ -0.0678│ -0.2000│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│带强调事项段│ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│
│ │ │ │的无保留意见│ │ │ │
│归母净利(未调整:万) │ -3334.02│ -1290.01│ -17847.50│ -8842.65│ -5770.27│ -2102.73│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ -5770.27│ -2102.73│
│净利润增长率(%) │ 42.22│ 38.65│ 75.15│ 24.16│ 23.04│ 44.01│
│扣非净利润(万) │ -3658.84│ -1554.60│ -18187.06│ -8977.10│ -5826.76│ -2313.56│
│营业总收(未调整:万) │ 11554.02│ 5414.40│ 22359.24│ 19659.00│ 9778.67│ 4597.16│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 9778.67│ 4597.16│
│总营收同比增长率(%) │ 18.16│ 17.78│ -32.97│ -17.15│ -46.66│ -52.02│
│加权净资产收益率(%) │ -21.29│ -7.73│ -68.09│ -28.77│ -17.89│ -7.08│
│资产负债比率(%) │ 83.78│ 82.70│ 83.41│ 72.12│ 67.13│ 62.81│
│净利润现金含量(%) │ 169.14│ 282.83│ 87.53│ 141.59│ 166.91│ 207.26│
│基本每股收益(元) │ -0.0100│ -0.0036│ -0.0500│ -0.0200│ -0.0200│ -0.0057│
│每股收益-扣除(元) │ -0.0100│ -0.0044│ -0.0500│ -0.0253│ -0.0200│ -0.0065│
│每股收益-摊薄(元) │ -0.0094│ -0.0036│ -0.0503│ -0.0249│ -0.0163│ -0.0059│
│每股资本公积金(元) │ 1.2894│ 1.2894│ 1.2894│ 1.2894│ 1.2894│ 1.2894│
│每股未分配利润(元) │ -2.3397│ -2.3339│ -2.3303│ -2.3048│ -2.2961│ -2.2868│
│每股净资产(元) │ 0.0394│ 0.0452│ 0.0488│ 0.0743│ 0.0829│ 0.0921│
│每股经营现金流量(元)│ -0.0159│ -0.0103│ -0.0440│ -0.0353│ -0.0271│ -0.0123│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 0.45│ 0.57│ 0.70│ 1.51│ 2.43│ 3.35│
│速动比率 │ 0.37│ 0.53│ 0.54│ 1.28│ 2.12│ 2.90│
│资产负债比率(%) │ 83.78│ 83.41│ 60.60│ 35.80│ 33.16│ 27.60│
│产权比率 │ 5.69│ 5.46│ 1.61│ 0.56│ 0.50│ 0.38│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.09│ -0.19│ -0.85│ -0.94│ -1.00│ -3.18│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 0.45│ 0.50│ 0.57│ 0.66│ 0.57│ 0.66│
│速动比率 │ 0.37│ 0.42│ 0.53│ 0.56│ 0.41│ 0.46│
│资产负债比率(%) │ 83.78│ 82.70│ 83.41│ 72.12│ 67.13│ 62.81│
│产权比率 │ 5.69│ 5.21│ 5.46│ 2.73│ 2.14│ 1.77│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.09│ -0.05│ -0.19│ -0.31│ -0.27│ -0.16│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.51│ 1.23│ 3.57│ 3.20│ 3.30│ 2.69│
│存货周转率 │ 2.76│ 6.59│ 6.97│ 7.31│ 6.73│ 5.91│
│流动资产周转率 │ 0.31│ 0.70│ 1.08│ 0.93│ 0.76│ 0.32│
│固定资产周转率 │ 0.21│ 0.38│ 0.40│ 0.42│ 0.39│ 0.23│
│总资产周转率 │ 0.11│ 0.22│ 0.26│ 0.27│ 0.24│ 0.13│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.51│ 0.24│ 1.23│ 1.61│ 1.28│ 0.62│
│存货周转率 │ 2.76│ 1.21│ 6.59│ 4.95│ 2.15│ 0.92│
│流动资产周转率 │ 0.31│ 0.13│ 0.70│ 0.87│ 0.51│ 0.25│
│固定资产周转率 │ 0.21│ 0.10│ 0.38│ 0.33│ 0.16│ 0.08│
│总资产周转率 │ 0.11│ 0.05│ 0.22│ 0.20│ 0.10│ 0.05│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ -23.82│ -103.02│ -204.58│ -16.88│ -32.36│ -27.05│
│销售毛利率 │ -1.12│ -11.87│ -13.39│ -10.33│ -16.81│ -22.72│
│营业利润率 │ -29.36│ -78.04│ -190.10│ -35.61│ -75.15│ -122.27│
│销售净利率 │ -29.64│ -80.17│ -215.66│ -38.01│ -79.95│ -122.46│
│总资产净利率 │ -3.29│ -17.36│ -55.27│ -10.21│ -19.47│ -15.51│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ -23.82│ -8.04│ -103.02│ -33.54│ -19.61│ -6.43│
│销售毛利率 │ -1.12│ 1.24│ -11.87│ -6.33│ -6.39│ 3.27│
│营业利润率 │ -29.36│ -25.13│ -78.04│ -43.35│ -55.63│ -43.29│
│销售净利率 │ -29.64│ -25.17│ -80.17│ -45.50│ -59.95│ -44.07│
│总资产净利率 │ -3.29│ -1.27│ -17.36│ -9.27│ -6.27│ -2.19│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 18.16│ -32.97│ -30.05│ -6.14│ 38.45│ 252.27│
│营业利润增长率 │ 37.64│ 72.48│ -273.43│ 55.53│ 14.90│ -108.57│
│净利润增长率 │ 42.22│ 75.15│ -296.16│ 55.37│ 9.61│ -109.12│
│净资产增长率 │ -19.23│ -50.64│ -67.31│ -14.46│ -24.45│ -21.36│
│总资产增长率 │ -16.32│ 21.93│ -44.34│ -10.95│ -18.17│ -34.46│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 18.16│ 17.78│ -32.97│ -17.15│ -46.66│ -52.02│
│营业利润增长率 │ 37.64│ 31.62│ 72.48│ 23.92│ 23.56│ 46.44│
│净利润增长率 │ 42.22│ 38.65│ 75.15│ 24.16│ 23.04│ 44.01│
│净资产增长率 │ -19.23│ -7.41│ -50.64│ -24.89│ -16.18│ -6.84│
│总资产增长率 │ -16.32│ -11.03│ 21.93│ 7.29│ 0.99│ -0.75│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│货币资金 │公司报告期内购置│ 1060.99│ 5901.80│ -82.02│
│ │资产增加、取得股│ │ │ │
│ │东借款减少等 │ │ │ │
│应收款项 │公司报告期内铝液│ 16374.80│ 29169.22│ -43.86│
│ │业务应收款项减少│ │ │ │
│ │等 │ │ │ │
│存货 │公司报告期内库存│ 4994.43│ 3482.09│ 43.43│
│ │增加等 │ │ │ │
│固定资产 │公司报告期内总资│ 54027.49│ 55526.10│ -2.70│
│ │产减少等 │ │ │ │
│在建工程 │公司报告期内自制│ 5365.39│ 5148.06│ 4.22│
│ │模具增加等 │ │ │ │
│使用权资产 │--- │ 505.35│ 565.99│ -10.71│
│短期借款 │--- │ 68.26│ 13.52│ 404.87│
│合同负债 │--- │ 478.80│ 148.65│ 222.11│
│租赁负债 │--- │ 348.55│ 346.33│ 0.64│
│营业收入 │--- │ 11554.02│ 9778.67│ 18.16│
│营业成本 │--- │ 11683.61│ 10403.16│ 12.31│
│销售费用 │公司报告期内降本│ 61.19│ 94.11│ -34.99│
│ │增效相关销售费用│ │ │ │
│ │支出减少 │ │ │ │
│管理费用 │--- │ 1696.01│ 1924.31│ -11.86│
│财务费用 │--- │ 722.51│ 975.27│ -25.92│
│研发投入 │--- │ 367.01│ 472.09│ -22.26│
│经营活动产生│公司报告期内销售│ -5639.28│ -9630.98│ 41.45│
│的现金流量净│收款增加 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│公司报告期内购置│ -212.40│ -35.46│ -498.95│
│的现金流量净│资产支付现金增加│ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│公司报告期内借款│ 543.68│ 8625.49│ -93.70│
│的现金流量净│减少及偿还借款增│ │ │ │
│额 │加 │ │ │ │
│现金及现金等│公司报告期内借款│ -5308.00│ -1040.96│ -409.92│
│价物净增加额│减少及偿还借款增│ │ │ │
│ │加、销售收款增加│ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-03-31
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│货币资金 │公司报告期偿还借│ 530.33│ 5901.80│ -91.01│
│ │款及购买原材料 │ │ │ │
│应收票据 │公司报告期票据结│ 4488.35│ 2231.07│ 101.18│
│ │算增加等 │ │ │ │
│应收账款 │公司报告期销售收│ 15756.06│ 29169.22│ -45.98│
│ │款增加等 │ │ │ │
│预付账款 │公司报告期购买原│ 1824.20│ 1295.78│ 40.78│
│ │材料、设备维修未│ │ │ │
│ │结算增加等 │ │ │ │
│其他应收款 │公司报告期净额法│ 4750.91│ 2162.77│ 119.67│
│ │应收款增加 │ │ │ │
│存货 │公司报告期增加备│ 5376.39│ 3482.09│ 54.40│
│ │货及发出商品未结│ │ │ │
│ │算等 │ │ │ │
│短期借款 │公司报告期已贴现│ 30.00│ 13.52│ 121.88│
│ │未终止确认的商业│ │ │ │
│ │承兑汇票增加 │ │ │ │
│合同负债 │公司报告期预收货│ 387.29│ 148.65│ 160.55│
│ │款增加等 │ │ │ │
│管理费用 │公司报告期缩减支│ 704.13│ 1060.90│ -33.63│
│ │出、精简人员 │ │ │ │
│财务费用 │公司报告期汇兑损│ 211.81│ 471.55│ -55.08│
│ │益减少 │ │ │ │
│营业外收入 │公司报告期与经营│ 0.13│ 70.25│ -99.81│
│ │无关收入减少 │ │ │ │
│营业外支出 │公司报告期资产清│ 2.36│ 106.39│ -97.78│
│ │理损失及赔偿款减│ │ │ │
│ │少 │ │ │ │
│销售商品、提│公司报告期铝液业│ 3992.21│ 1798.81│ 121.94│
│供劳务收到的│务销售回款增加 │ │ │ │
│现金 │ │ │ │ │
│收到与其他经│公司报告期与经营│ 174.93│ 2655.88│ -93.41│
│营活动有关的│无关的收款减少 │ │ │ │
│现金 │ │ │ │ │
│购买商品、接│公司报告期铝液业│ 5602.62│ 4212.53│ 33.00│
│受劳务支付的│务增加 │ │ │ │
│现金 │ │ │ │ │
│支付的各项税│公司报告期增加铝│ 645.57│ 176.38│ 266.01│
│费 │液业务销售缴纳增│ │ │ │
│ │值税 │ │ │ │
│支付其他与经│公司报告期其他经│ 425.26│ 3276.63│ -87.02│
│营活动有关的│营活动支出减少 │ │ │ │
│现金 │ │ │ │ │
│购建固定资产│公司报告期前期工│ 135.44│ 4.95│ 2635.67│
│、无形资产和│程项目付款增加 │ │ │ │
│其他长期资产│ │ │ │ │
│支付的现金 │ │ │ │ │
│收到其他与筹│公司报告期票据贴│ 1505.17│ 4582.39│ -67.15│
│资活动有关的│现减少 │ │ │ │
│现金 │ │ │ │ │
│偿还债务支付│公司报告期偿还借│ 3015.00│ 115.57│ 2508.89│
│的现金 │款等 │ │ │ │
│现金及现金等│公司报告期偿还借│ -5293.80│ 103.78│ -5201.16│
│价物净增加额│款本金及缴纳税费│ │ │ │
│ │增加等 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 1060.99│ 5901.80│ 2380.62│ 12547.36│ 13402.47│ 32425.38│
│存货 │ 4994.43│ 3482.09│ 4111.48│ 6741.22│ 7648.82│ 9974.69│
│应收票据及应收账款 │ 18570.86│ 31400.29│ 8842.37│ 20712.50│ 31013.11│ 23818.71│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 1453.96│ 1295.78│ 1168.72│ 1270.68│ 2874.08│ 3165.27│
│其他应收款 │ 1665.78│ 2162.77│ 106.08│ 179.21│ 545.57│ 656.03│
│流动资产合计 │ 29101.23│ 46163.07│ 18038.41│ 43580.54│ 58864.94│ 74717.38│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 54027.49│ 55526.10│ 60853.97│ 107295.22│ 117194.92│ 141560.28│
│在建工程 │ 5365.39│ 5148.06│ 7132.86│ 4211.45│ 3034.16│ 4411.39│
│无形资产 │ 5962.95│ 6083.33│ 6304.18│ 6499.68│ 6699.23│ 6930.56│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 65861.18│ 67323.48│ 75036.70│ 123650.83│ 128936.57│ 154777.32│
│资产总计 │ 94962.41│ 113486.55│ 93075.11│ 167231.37│ 187801.51│ 229494.69│
│应付票据及应付账款 │ 9616.13│ 19157.31│ 2056.88│ 2155.59│ 1950.91│ 1976.44│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 478.80│ 148.65│ 224.12│ 205.66│ 277.73│ 322.14│
│流动负债 │ 64740.33│ 80488.93│ 25924.49│ 28799.58│ 24176.79│ 22305.43│
│长期借款 │ ---│ ---│ 3025.96│ 6222.07│ 7804.78│ 9439.33│
│长期应付款 │ 10275.25│ 9424.28│ 17209.08│ 15610.48│ 20770.74│ 23205.94│
│非流动负债 │ 14820.08│ 14173.89│ 30475.34│ 31063.51│ 38103.86│ 41036.54│
│负债合计 │ 79560.41│ 94662.82│ 56399.83│ 59863.09│ 62280.65│ 63341.98│
│实收资本 │ 355000.00│ 355000.00│ 355000.00│ 355000.00│ 355000.00│ 355000.00│
│资本公积金 │ 457738.27│ 457738.27│ 457738.27│ 457738.27│ 457738.27│ 457738.27│
│盈余公积 │ 26906.10│ 26906.10│ 26906.10│ 26906.10│ 26906.10│ 26906.10│
│未分配利润 │ -830584.35│ -827250.33│ -809402.83│ -737592.70│ -719466.07│ -678847.80│
│少数股东权益 │ 1408.04│ 1498.94│ 1573.74│ ---│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 13993.96│ 17324.79│ 35101.54│ 107368.28│ 125520.86│ 166152.72│
│股东权益合计 │ 15402.00│ 18823.73│ 36675.28│ 107368.28│ 125520.86│ 166152.72│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 1060.99│ 530.33│ 5901.80│ 864.61│ 1391.96│ 2366.47│
│存货 │ 4994.43│ 5376.39│ 3482.09│ 4338.89│ 5567.58│ 5512.84│
│应收票据及应收账款 │ 18570.86│ 20244.41│ 31400.29│ 17599.17│ 10210.58│ 8973.69│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 1453.96│ 1824.20│ 1295.78│ 1418.87│ 1350.48│ 437.81│
│其他应收款 │ 1665.78│ 4750.91│ 2162.77│ 1184.52│ 1143.87│ 213.74│
│流动资产合计 │ 29101.23│ 34445.20│ 46163.07│ 27110.98│ 20514.64│ 18230.74│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 54027.49│ 54693.83│ 55526.10│ 57994.64│ 59041.06│ 59927.99│
│在建工程 │ 5365.39│ 5275.01│ 5148.06│ 7480.73│ 7347.12│ 7258.55│
│无形资产 │ 5962.95│ 6023.14│ 6083.33│ 6143.52│ 6184.74│ 6244.46│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 65861.18│ 66527.65│ 67323.48│ 72751.39│ 73485.89│ 74148.42│
│资产总计 │ 94962.41│ 100972.84│ 113486.55│ 99862.36│ 94000.53│ 92379.16│
│应付票据及应付账款 │ 9616.13│ 13559.80│ 19157.31│ 11074.64│ 2506.08│ 991.33│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 478.80│ 387.29│ 148.65│ 161.07│ 116.98│ 308.80│
│流动负债 │ 64740.33│ 69541.26│ 80488.93│ 40885.82│ 36182.89│ 27694.92│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ 4864.42│ 1624.80│ 3025.96│
│长期应付款 │ 10275.25│ 9310.11│ 9424.28│ 17087.76│ 15961.41│ 17209.08│
│非流动负债 │ 14820.08│ 13963.92│ 14173.89│ 31137.27│ 26915.38│ 30330.05│
│负债合计 │ 79560.41│ 83505.18│ 94662.82│ 72023.08│ 63098.28│ 58024.97│
│实收资本 │ 355000.00│ 355000.00│ 355000.00│ 355000.00│ 355000.00│ 355000.00│
│资本公积金 │ 457738.27│ 457738.27│ 457738.27│ 457738.27│ 457738.27│ 457738.27│
│盈余公积 │ 26906.10│ 26906.10│ 26906.10│ 26906.10│ 26906.10│ 26906.10│
│未分配利润 │ -830584.35│ -828540.34│ -827250.33│ -818194.32│ -815121.94│ -811816.52│
│少数股东权益 │ 1408.04│ 1426.00│ 1498.94│ 1473.65│ 1481.40│ 1655.05│
│归属母公司权益 │ 13993.96│ 16041.66│ 17324.79│ 26365.63│ 29420.86│ 32699.14│
│股东权益合计 │ 15402.00│ 17467.66│ 18823.73│ 27839.28│ 30902.25│ 34354.19│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 11554.02│ 22359.24│ 33355.93│ 47686.32│ 50806.62│ 36695.79│
│营业总成本 │ 15328.90│ 33319.86│ 45976.64│ 63117.66│ 70740.25│ 61513.90│
│营业税金及附加 │ 798.57│ 1651.26│ 1598.89│ 1608.73│ 1227.51│ 1665.68│
│销售费用 │ 61.19│ 142.45│ 119.67│ 199.83│ 251.73│ 311.19│
│财务费用 │ 722.51│ 1498.11│ 401.32│ 1783.20│ 927.01│ 990.66│
│管理费用 │ 1696.01│ 4001.41│ 4253.26│ 5085.90│ 7335.93│ 13370.10│
│资产减值损失 │ -755.96│ -5811.14│ -41170.59│ -4465.42│ -18753.31│ -34732.32│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ ---│ 3.48│ ---│ 1413.77│ 82.42│ 12734.68│
│营业利润 │ -3392.20│ -17448.63│ -63410.39│ -16980.51│ -38180.52│ -44866.76│
│营业外收入 │ 0.13│ 189.88│ 171.54│ 38.28│ 42.56│ 1145.02│
│营业外支出 │ 32.86│ 666.55│ 8693.72│ 1184.39│ 2480.31│ 1215.47│
│利润总额 │ -3424.92│ -17925.30│ -71932.57│ -18126.62│ -40618.28│ -44937.21│
│所得税 │ ---│ ---│ 3.82│ ---│ ---│ 0.22│
│净利润 │ -3424.92│ -17925.30│ -71936.39│ -18126.62│ -40618.28│ -44937.43│
│归属母公司净利润 │ -3334.02│ -17847.50│ -71810.13│ -18126.62│ -40618.28│ -44937.43│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 11554.02│ 5414.40│ 22359.24│ 19659.00│ 9778.67│ 4597.16│
│营业总成本 │ 15328.90│ 6773.84│ 33319.86│ 26784.33│ 14664.06│ 6514.33│
│营业税金及附加 │ 798.57│ 398.75│ 1651.26│ 1206.72│ 795.12│ 394.98│
│销售费用 │ 61.19│ 31.39│ 142.45│ 115.09│ 94.11│ 32.87│
│财务费用 │ 722.51│ 211.81│ 1498.11│ 1096.43│ 975.27│ 471.55│
│管理费用 │ 1696.01│ 704.13│ 4001.41│ 2967.14│ 1924.31│ 1060.90│
│资产减值损失 │ -755.96│ -276.59│ -5811.14│ -1472.13│ -907.34│ -313.87│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ ---│ ---│ 3.48│ -47.68│ -53.70│ ---│
│营业利润 │ -3392.20│ -1360.73│ -17448.63│ -8522.10│ -5439.52│ -1990.00│
│营业外收入 │ 0.13│ 0.13│ 189.88│ 189.84│ 180.40│ 70.25│
│营业外支出 │ 32.86│ 2.36│ 666.55│ 613.48│ 603.49│ 106.39│
│利润总额 │ -3424.92│ -1362.95│ -17925.30│ -8945.74│ -5862.61│ -2026.14│
│所得税 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│净利润 │ -3424.92│ -1362.95│ -17925.30│ -8945.74│ -5862.61│ -2026.14│
│归属母公司净利润 │ -3334.02│ -1290.01│ -17847.50│ -8842.65│ -5770.27│ -2102.73│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 9441.88│ 19417.96│ 17872.91│ 34373.75│ 41133.18│ 11988.65│
│经营活动现金流出 │ 15081.16│ 35039.70│ 39802.58│ 61528.00│ 65188.57│ 82992.87│
│经营活动现金流量净额│ -5639.28│ -15621.74│ -21929.67│ -27154.25│ -24055.39│ -71004.22│
│投资活动现金流入 │ ---│ 332.00│ 4414.69│ 34.86│ 45.85│ 39885.23│
│投资活动现金流出 │ 212.40│ 330.15│ 780.94│ 1346.78│ 1516.56│ 45764.22│
│投资活动现金流量净额│ -212.40│ 1.85│ 3633.74│ -1311.92│ -1470.71│ -5878.98│
│筹资活动现金流入 │ 4272.66│ 23309.37│ 16522.98│ 34572.75│ 13199.29│ 10885.39│
│筹资活动现金流出 │ 3728.98│ 4158.43│ 8511.79│ 6951.68│ 6706.15│ 16744.64│
│筹资活动现金流量净额│ 543.68│ 19150.94│ 8011.19│ 27621.06│ 6493.14│ -5859.25│
│汇率变动对现金的影响│ 0.00│ 0.00│ 0.00│ 0.00│ 0.05│ 0.52│
│现金及等价物净增加额│ -5308.00│ 3531.05│ -10284.74│ -845.10│ -19032.91│ -82741.94│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 9441.88│ 4167.15│ 19417.96│ 9877.91│ 5698.89│ 4455.16│
│经营活动现金流出 │ 15081.16│ 7815.67│ 35039.70│ 22397.88│ 15329.88│ 8813.25│
│经营活动现金流量净额│ -5639.28│ -3648.53│ -15621.74│ -12519.97│ -9630.98│ -4358.10│
│投资活动现金流入 │ ---│ ---│ 332.00│ 332.00│ ---│ ---│
│投资活动现金流出 │ 212.40│ 135.44│ 330.15│ 196.26│ 35.46│ 4.95│
│投资活动现金流量净额│ -212.40│ -135.44│ 1.85│ 135.74│ -35.46│ -4.95│
│筹资活动现金流入 │ 4272.66│ 1505.17│ 23309.37│ 12825.28│ 8943.49│ 4582.39│
│筹资活动现金流出 │ 3728.98│ 3015.00│ 4158.43│ 1846.15│ 318.00│ 115.57│
│筹资活动现金流量净额│ 543.68│ -1509.83│ 19150.94│ 10979.13│ 8625.49│ 4466.82│
│汇率变动对现金的影响│ 0.00│ ---│ 0.00│ 0.00│ 0.00│ ---│
│现金及等价物净增加额│ -5308.00│ -5293.80│ 3531.05│ -1405.10│ -1040.96│ 103.78│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 4597.16│ 20.56│ -2102.73│ 11.78│
│二季报 │ 5181.51│ 23.17│ -3667.54│ 20.55│
│三季报 │ 9880.33│ 44.19│ -3072.38│ 17.21│
│四季报 │ 2700.24│ 12.08│ -9004.85│ 50.45│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 9580.87│ 28.72│ -3755.44│ 5.23│
│二季报 │ 8750.94│ 26.24│ -3742.59│ 5.21│
│三季报 │ 5397.42│ 16.18│ -4161.41│ 5.80│
│四季报 │ 9626.70│ 28.86│ -60150.69│ 83.76│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
|