财务分析☆ ◇002616 长青集团 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 25109.67│ 28022.39│ 21667.92│ 15902.60│ 7639.89│ -15928.99│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 21667.92│ 15902.60│ 7639.89│ -19242.75│
│净利润增长率(%) │ 24.49│ 29.33│ 36.25│ 108.15│ 139.70│ -145.46│
│扣非净利润(万) │ 24285.75│ 14428.92│ 19569.59│ 15423.62│ 6297.69│ -19538.03│
│营业总收(未调整:万) │ 266554.72│ 366589.19│ 378586.44│ 396639.83│ 342422.31│ 265122.16│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 378586.44│ 396639.83│ 342422.31│ 308922.71│
│总营收同比增长率(%) │ -2.11│ -3.17│ -4.55│ 15.83│ 10.84│ -12.28│
│加权净资产收益率(%) │ 6.88│ 8.24│ 7.98│ 6.17│ 3.10│ -6.19│
│资产负债比率(%) │ 62.04│ 62.35│ 73.23│ 74.00│ 74.45│ 74.63│
│净利润现金含量(%) │ 355.20│ 289.56│ 273.08│ 264.93│ 662.88│ -54.40│
│基本每股收益(元) │ 0.2922│ 0.3261│ 0.2920│ 0.2143│ 0.1030│ -0.2594│
│每股收益-扣除(元) │ 0.2827│ 0.1679│ 0.2638│ 0.2079│ 0.0849│ -0.2633│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.2922│ 0.3261│ 0.2920│ 0.2143│ 0.1030│ -0.2147│
│每股资本公积金(元) │ 1.7614│ 1.7614│ 1.1853│ 1.1346│ 1.1346│ 1.1345│
│每股未分配利润(元) │ 1.2402│ 1.2282│ 1.2251│ 1.0651│ 0.8667│ 0.7895│
│每股净资产(元) │ 4.2565│ 4.2135│ 3.6392│ 3.3946│ 3.1830│ 3.1088│
│每股经营现金流量(元)│ 1.0380│ 0.9444│ 0.7975│ 0.5678│ 0.6826│ 0.1168│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 25109.67│ 15446.47│ 9941.53│ 28022.39│ 20169.52│ 12062.70│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 20169.52│ 12062.70│
│净利润增长率(%) │ 24.49│ 28.05│ 22.66│ 29.33│ 63.94│ 46.23│
│扣非净利润(万) │ 24285.75│ 15495.34│ 10012.09│ 14428.92│ 22846.00│ 14621.86│
│营业总收(未调整:万) │ 266554.72│ 177131.81│ 89870.36│ 366589.19│ 272286.99│ 187274.74│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 272286.99│ 187274.74│
│总营收同比增长率(%) │ -2.11│ -5.42│ -6.46│ -3.17│ -2.39│ -1.74│
│加权净资产收益率(%) │ 6.88│ 4.22│ 2.71│ 8.24│ 6.92│ 4.21│
│资产负债比率(%) │ 62.04│ 63.69│ 62.92│ 62.35│ 71.72│ 71.96│
│净利润现金含量(%) │ 355.20│ 229.62│ -41.05│ 289.56│ 262.11│ -138.74│
│基本每股收益(元) │ 0.2922│ 0.1798│ 0.1157│ 0.3261│ 0.2714│ 0.1626│
│每股收益-扣除(元) │ 0.2827│ 0.1803│ 0.1165│ 0.1679│ 0.3036│ 0.1971│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.2922│ 0.1798│ 0.1157│ 0.3261│ 0.2680│ 0.1626│
│每股资本公积金(元) │ 1.7614│ 1.7614│ 1.7614│ 1.7614│ 1.2448│ 1.1857│
│每股未分配利润(元) │ 1.2402│ 1.1277│ 1.3439│ 1.2282│ 1.2923│ 1.3515│
│每股净资产(元) │ 4.2565│ 4.1442│ 4.3313│ 4.2135│ 3.7971│ 3.8011│
│每股经营现金流量(元)│ 1.0380│ 0.4128│ -0.0475│ 0.9444│ 0.7025│ -0.2255│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.90│ 1.53│ 1.33│ 1.26│ 1.02│ 1.05│
│速动比率 │ 1.82│ 1.44│ 1.24│ 1.20│ 0.93│ 0.96│
│资产负债比率(%) │ 62.04│ 62.35│ 73.23│ 74.00│ 74.45│ 74.63│
│产权比率 │ 1.64│ 1.66│ 2.74│ 2.86│ 2.93│ 2.95│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.37│ 0.28│ 0.18│ 0.14│ 0.17│ 0.04│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.90│ 1.72│ 1.71│ 1.53│ 1.45│ 1.41│
│速动比率 │ 1.82│ 1.63│ 1.63│ 1.44│ 1.39│ 1.33│
│资产负债比率(%) │ 62.04│ 63.69│ 62.92│ 62.35│ 71.72│ 71.96│
│产权比率 │ 1.64│ 1.76│ 1.70│ 1.66│ 2.54│ 2.57│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.37│ 0.13│ -0.01│ 0.28│ 0.16│ -0.05│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.88│ 1.12│ 1.19│ 1.56│ 1.90│ 2.08│
│存货周转率 │ 9.73│ 10.42│ 13.41│ 15.20│ 12.35│ 7.56│
│流动资产周转率 │ 0.59│ 0.84│ 0.94│ 1.19│ 1.24│ 1.07│
│固定资产周转率 │ 0.58│ 0.74│ 0.71│ 0.71│ 0.71│ 0.80│
│总资产周转率 │ 0.28│ 0.36│ 0.36│ 0.40│ 0.35│ 0.28│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.88│ 0.56│ 0.27│ 1.12│ 0.84│ 0.54│
│存货周转率 │ 9.73│ 5.69│ 2.83│ 10.42│ 8.50│ 5.25│
│流动资产周转率 │ 0.59│ 0.39│ 0.19│ 0.84│ 0.61│ 0.42│
│固定资产周转率 │ 0.58│ 0.39│ 0.19│ 0.74│ 0.54│ 0.37│
│总资产周转率 │ 0.28│ 0.18│ 0.09│ 0.36│ 0.26│ 0.18│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 6.87│ 7.74│ 7.73│ 5.99│ 3.06│ -6.52│
│销售毛利率 │ 18.64│ 22.06│ 19.48│ 21.41│ 16.83│ 14.88│
│营业利润率 │ 11.61│ 10.39│ 7.35│ 5.99│ 3.29│ -5.54│
│销售净利率 │ 9.49│ 7.71│ 5.79│ 4.08│ 2.29│ -5.95│
│总资产净利率 │ 2.62│ 2.81│ 2.11│ 1.61│ 0.81│ -1.66│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 6.87│ 4.34│ 2.67│ 7.74│ 6.83│ 4.12│
│销售毛利率 │ 18.64│ 19.67│ 20.17│ 22.06│ 22.92│ 23.04│
│营业利润率 │ 11.61│ 11.43│ 14.05│ 10.39│ 9.76│ 8.28│
│销售净利率 │ 9.49│ 8.79│ 11.13│ 7.71│ 7.47│ 6.51│
│总资产净利率 │ 2.62│ 1.60│ 1.02│ 2.81│ 1.94│ 1.16│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -2.11│ -3.17│ -4.55│ 15.83│ 10.84│ -12.28│
│营业利润增长率 │ 16.41│ 36.88│ 17.06│ 111.24│ 162.74│ -131.20│
│净利润增长率 │ 24.49│ 29.33│ 36.25│ 108.15│ 139.70│ -145.46│
│净资产增长率 │ 1.02│ 29.07│ 5.57│ 6.28│ 2.77│ -11.04│
│总资产增长率 │ 0.19│ -8.27│ 2.50│ 4.34│ 1.78│ 3.58│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -2.11│ -5.42│ -6.46│ -3.17│ -2.39│ -1.74│
│营业利润增长率 │ 16.41│ 30.61│ 27.36│ 36.88│ 70.42│ 55.41│
│净利润增长率 │ 24.49│ 28.05│ 22.66│ 29.33│ 63.94│ 46.23│
│净资产增长率 │ 1.02│ -1.64│ 2.80│ 29.07│ 5.27│ 4.29│
│总资产增长率 │ 0.19│ 1.96│ 4.38│ -8.27│ -0.39│ -0.47│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│货币资金 │公司收到补贴电费│ 135985.42│ 82573.90│ 64.68│
│ │及为近期债务到期│ │ │ │
│ │偿还安排及融资接│ │ │ │
│ │续计划，提前预留│ │ │ │
│ │偿债资金储备 │ │ │ │
│应收款项融资│银行承兑汇票业务│ 738.97│ 209.51│ 252.71│
│ │增加 │ │ │ │
│预付款项 │报告期末经营性预│ 3236.45│ 790.35│ 309.50│
│ │付款增加 │ │ │ │
│其他应收款 │本期收回应收股权│ 7894.51│ 15322.61│ -48.48│
│ │转让款 │ │ │ │
│在建工程 │本期茂名项目新增│ 15971.30│ 7751.97│ 106.03│
│ │管网工程建设投入│ │ │ │
│递延所得税资│资产减值准备对应│ 2918.96│ 4468.62│ -34.68│
│产 │的可抵扣暂时性差│ │ │ │
│ │异减少 │ │ │ │
│短期借款 │本期归还银行借款│ 17013.12│ 38536.51│ -55.85│
│预收款项 │本期租金预收款减│ 0.00│ 6.50│ -100.00│
│ │少 │ │ │ │
│合同负债 │本期预收客户货款│ 2690.93│ 3980.91│ -32.40│
│ │减少 │ │ │ │
│其他流动负债│随合同负债减少，│ 204.02│ 319.81│ -36.21│
│ │其分拆出的待转销│ │ │ │
│ │项税额相应下降 │ │ │ │
│递延所得税负│使用权资产对应的│ 0.00│ 11.66│ -99.98│
│债 │应纳税暂时性差异│ │ │ │
│ │减少 │ │ │ │
│专项储备 │本期按规定计提的│ 132.68│ 64.62│ 105.32│
│ │安全生产费用未发│ │ │ │
│ │生实际支出，导致│ │ │ │
│ │余额累积增加 │ │ │ │
│财务费用 │可转换公司债券已│ 12173.89│ 18623.29│ -34.63│
│ │于2025年11月完成│ │ │ │
│ │转股及赎回，减少│ │ │ │
│ │利息支出 │ │ │ │
│投资收益 │上年同期出让子公│ -74.32│ -3111.44│ 97.61│
│ │司股权产生投资损│ │ │ │
│ │失，本期无此项损│ │ │ │
│ │失 │ │ │ │
│信用减值损失│本期永城项目纳入│ 2393.61│ -4215.49│ 156.78│
│ │《国家可再生能源│ │ │ │
│ │发电补贴项目目录│ │ │ │
│ │》及收回补贴电费│ │ │ │
│ │，按会计准则相应│ │ │ │
│ │转回信用减值损失│ │ │ │
│资产处置收益│本期销售建筑物产│ 426.95│ -284.16│ 250.25│
│ │生的收益增加 │ │ │ │
│营业外收入 │本期碳排放配额交│ 2774.64│ 808.97│ 242.98│
│ │易收入增加 │ │ │ │
│营业外支出 │本期松原生物质外│ 1869.63│ 187.81│ 895.47│
│ │租料场发生火灾 │ │ │ │
│其他综合收益│本期美元汇率波动│ -14.43│ 149.42│ -109.66│
│ │导致外币报表折算│ │ │ │
│ │差额减少 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│货币资金 │于报告期末收到补│ 112411.25│ 82573.90│ 36.13│
│ │贴电费 │ │ │ │
│应收款项 │--- │ 320903.98│ 312435.92│ 2.71│
│存货 │--- │ 24220.93│ 25789.42│ -6.08│
│长期股权投资│--- │ 761.01│ 817.75│ -6.94│
│固定资产 │--- │ 451629.28│ 467564.87│ -3.41│
│在建工程 │--- │ 12843.34│ 7751.97│ 65.68│
│使用权资产 │--- │ 1264.25│ 1373.20│ -7.93│
│短期借款 │--- │ 39032.84│ 38536.51│ 1.29│
│合同负债 │--- │ 2116.13│ 3980.91│ -46.84│
│长期借款 │本期银行借款额增│ 348938.80│ 311488.62│ 12.02│
│ │加 │ │ │ │
│租赁负债 │--- │ 795.42│ 881.10│ -9.72│
│营业收入 │与去年同期对比，│ 177131.81│ 187274.74│ -5.42│
│ │本期减少了去年已│ │ │ │
│ │出售的三家子公司│ │ │ │
│ │（环保能源、环保│ │ │ │
│ │热能、鱼台公司）│ │ │ │
│ │的营业收入合计14│ │ │ │
│ │,462.45万元 │ │ │ │
│营业成本 │--- │ 142283.55│ 144126.95│ -1.28│
│管理费用 │--- │ 12983.27│ 13020.38│ -0.29│
│财务费用 │可转换公司债券已│ 8322.32│ 12490.77│ -33.37│
│ │于2025年11月完成│ │ │ │
│ │转股及赎回，减少│ │ │ │
│ │利息支出 │ │ │ │
│所得税费用 │--- │ 4499.76│ 4088.65│ 10.06│
│经营活动产生│本期补贴电费回款│ 35468.04│ -16735.96│ 311.93│
│的现金流量净│时点早于上年同期│ │ │ │
│额 │（去年于第三季度│ │ │ │
│ │开始回款） │ │ │ │
│投资活动产生│上年同期因出让子│ -3381.78│ 10691.66│ -131.63│
│的现金流量净│公司收到部分股权│ │ │ │
│额 │转让款 │ │ │ │
│筹资活动产生│本期偿还债务及分│ -2782.24│ 48.93│ -5786.11│
│的现金流量净│红支出增加，叠加│ │ │ │
│额 │上年同期基数较低│ │ │ │
│ │，导致降幅显著 │ │ │ │
│现金及现金等│本期经营活动产生│ 29304.02│ -5995.37│ 588.78│
│价物净增加额│的现金流量净额增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│投资收益 │上年同期因出让子│ -56.74│ -3095.28│ 98.17│
│ │公司股权产生投资│ │ │ │
│ │损失，本期无此项│ │ │ │
│ │损失，导致同比增│ │ │ │
│ │幅较大 │ │ │ │
│信用减值损失│本期永城项目纳入│ 914.43│ -5679.40│ 116.10│
│ │《国家可再生能源│ │ │ │
│ │发电补贴项目目录│ │ │ │
│ │》及收回补贴电费│ │ │ │
│ │，按会计准则相应│ │ │ │
│ │转回信用减值损失│ │ │ │
│资产处置收益│本期销售建筑物产│ 440.45│ -219.78│ 300.41│
│ │生的收益增加 │ │ │ │
│营业外收入 │本期碳排放配额交│ 1456.15│ 799.66│ 82.09│
│ │易收入增加 │ │ │ │
│营业外支出 │本期松原生物质外│ 1634.82│ 21.80│ 7400.75│
│ │租料场火灾损失，│ │ │ │
│ │保险理赔尚在核损│ │ │ │
│ │中，后续收回时将│ │ │ │
│ │减少该事项对当期│ │ │ │
│ │损益的净影响 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 135985.42│ 82573.90│ 54421.11│ 46441.01│ 40759.27│ 39129.43│
│存货 │ 18804.35│ 25789.42│ 29037.45│ 16413.56│ 24614.13│ 21506.12│
│应收票据及应收账款 │ 290270.93│ 312435.92│ 341913.66│ 294791.51│ 212599.31│ 147695.60│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 3236.45│ 790.35│ 763.46│ 3118.07│ 1952.39│ 2811.70│
│其他应收款 │ 7894.51│ 15322.61│ 3028.14│ 4217.02│ 5890.05│ 14252.64│
│流动资产合计 │ 458265.15│ 438529.20│ 432548.24│ 370239.81│ 298311.67│ 255042.77│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 743.43│ 817.75│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 443891.20│ 467564.87│ 519609.27│ 551789.14│ 559079.36│ 406752.26│
│在建工程 │ 15971.30│ 7751.97│ 13984.36│ 14254.64│ 33963.37│ 206034.39│
│无形资产 │ 41462.09│ 42383.25│ 76392.18│ 80312.21│ 84537.78│ 90981.21│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 507294.43│ 525242.22│ 618100.68│ 654780.39│ 684084.11│ 711198.62│
│资产总计 │ 965559.58│ 963771.42│ 1050648.92│ 1025020.20│ 982395.79│ 966241.40│
│应付票据及应付账款 │ 90254.77│ 93190.65│ 110731.91│ 91713.50│ 75652.72│ 50838.30│
│预收款项 │ 0.00│ 6.50│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 2690.93│ 3980.91│ 3978.64│ 3692.91│ 2092.31│ 3359.88│
│流动负债 │ 241440.83│ 286071.98│ 324264.70│ 294906.77│ 292949.51│ 243251.78│
│长期借款 │ 354413.80│ 311488.62│ 367587.40│ 361462.12│ 345264.41│ 402452.48│
│长期应付款 │ ---│ ---│ 11733.44│ 19700.30│ 14032.50│ ---│
│非流动负债 │ 357606.47│ 314862.10│ 445084.68│ 463626.75│ 438446.61│ 477885.65│
│负债合计 │ 599047.30│ 600934.08│ 769349.37│ 758533.52│ 731396.12│ 721137.43│
│实收资本 │ 85921.64│ 85921.64│ 74196.64│ 74195.54│ 74195.21│ 74194.21│
│资本公积金 │ 151343.56│ 151339.04│ 87946.98│ 84182.91│ 84180.19│ 84172.47│
│盈余公积 │ 23185.22│ 20576.66│ 18327.46│ 15946.26│ 14767.19│ 14087.76│
│未分配利润 │ 106560.27│ 105525.83│ 90895.18│ 79026.73│ 64303.19│ 58574.37│
│少数股东权益 │ 783.76│ 809.97│ 815.99│ 801.39│ 1010.55│ 628.73│
│归属母公司权益 │ 365728.52│ 362027.36│ 280483.55│ 265685.28│ 249989.11│ 244475.24│
│股东权益合计 │ 366512.28│ 362837.34│ 281299.54│ 266486.68│ 250999.67│ 245103.97│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 135985.42│ 112411.25│ 98886.07│ 82573.90│ 107928.62│ 48285.73│
│存货 │ 18804.35│ 24220.93│ 24939.33│ 25789.42│ 20319.44│ 25882.63│
│应收票据及应收账款 │ 290270.93│ 320903.98│ 343637.51│ 312435.92│ 307849.71│ 354136.34│
│合同资产 │ ---│ 0.00│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 3236.45│ 2746.95│ 854.00│ 790.35│ 1375.22│ 1745.09│
│其他应收款 │ 7894.51│ 7937.61│ 15125.17│ 15322.61│ 26577.25│ 26576.38│
│流动资产合计 │ 458265.15│ 470135.35│ 485197.93│ 438529.20│ 466027.48│ 458865.39│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 743.43│ 761.01│ 789.70│ 817.75│ 942.23│ 497.39│
│固定资产净额 │ 443891.20│ 451629.28│ 459004.08│ 467564.87│ 484445.89│ 491586.64│
│在建工程 │ 15971.30│ 12843.34│ 13260.46│ 7751.97│ 17132.87│ 14979.43│
│无形资产 │ 41462.09│ 41783.79│ 42063.40│ 42383.25│ 70425.20│ 71703.68│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 507294.43│ 512567.52│ 520774.33│ 525242.22│ 580567.90│ 586805.07│
│资产总计 │ 965559.58│ 982702.87│ 1005972.27│ 963771.42│ 1046595.39│ 1045670.46│
│应付票据及应付账款 │ 90254.77│ 95432.12│ 102123.64│ 93190.65│ 80701.47│ 88779.60│
│预收款项 │ 0.00│ 6.50│ 6.50│ 6.50│ 13610.07│ ---│
│合同负债 │ 2690.93│ 2116.13│ 2259.21│ 3980.91│ 2831.35│ 1925.84│
│流动负债 │ 241440.83│ 273723.03│ 283136.85│ 286071.98│ 321673.26│ 326059.41│
│长期借款 │ 354413.80│ 348938.80│ 346522.62│ 311488.62│ 360363.01│ 350734.76│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ 8880.19│ 9843.53│
│非流动负债 │ 357606.47│ 352182.84│ 349815.43│ 314862.10│ 428908.07│ 426393.16│
│负债合计 │ 599047.30│ 625905.87│ 632952.28│ 600934.08│ 750581.32│ 752452.57│
│实收资本 │ 85921.64│ 85921.64│ 85921.64│ 85921.64│ 75254.62│ 74202.41│
│资本公积金 │ 151343.56│ 151339.04│ 151339.04│ 151339.04│ 93674.42│ 87978.59│
│盈余公积 │ 23185.22│ 23185.22│ 20576.66│ 20576.66│ 20999.58│ 20999.58│
│未分配利润 │ 106560.27│ 96897.07│ 115467.36│ 105525.83│ 97250.04│ 100285.76│
│少数股东权益 │ 783.76│ 721.89│ 868.29│ 809.97│ 749.46│ 706.01│
│归属母公司权益 │ 365728.52│ 356075.11│ 372151.70│ 362027.36│ 295264.60│ 292511.88│
│股东权益合计 │ 366512.28│ 356797.00│ 373019.99│ 362837.34│ 296014.06│ 293217.89│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 266554.72│ 366589.19│ 378586.44│ 396639.83│ 342422.31│ 265122.16│
│营业总成本 │ 252116.08│ 339971.63│ 365277.62│ 372996.41│ 334902.56│ 265981.85│
│营业税金及附加 │ 4593.16│ 5703.78│ 5246.91│ 4870.16│ 3723.30│ 3289.21│
│销售费用 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ 465.19│
│财务费用 │ 12173.89│ 23896.00│ 29116.31│ 29566.88│ 25387.35│ 17778.16│
│管理费用 │ 18491.84│ 24652.73│ 26087.74│ 26845.28│ 20996.63│ 18580.72│
│资产减值损失 │ ---│ -14337.87│ ---│ -1625.99│ ---│ -15667.34│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ 142.20│
│投资收益 │ -74.32│ 14739.39│ ---│ ---│ 1015.28│ 1592.43│
│营业利润 │ 30948.34│ 38091.82│ 27828.49│ 23772.85│ 11254.21│ -14696.56│
│营业外收入 │ 2774.64│ 1060.21│ 3721.78│ 301.95│ 114.99│ 1129.10│
│营业外支出 │ 1869.63│ 403.45│ 968.05│ 321.54│ 199.36│ 106.64│
│利润总额 │ 31853.35│ 38748.58│ 30582.22│ 23753.27│ 11169.84│ -13674.09│
│所得税 │ 6563.39│ 10496.75│ 8652.66│ 7576.18│ 3317.12│ 2098.60│
│净利润 │ 25289.96│ 28251.83│ 21929.55│ 16177.08│ 7852.73│ -15772.70│
│归属母公司净利润 │ 25109.67│ 28022.39│ 21667.92│ 15902.60│ 7639.89│ -15928.99│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 266554.72│ 177131.81│ 89870.36│ 366589.19│ 272286.99│ 187274.74│
│营业总成本 │ 252116.08│ 166835.63│ 84261.41│ 339971.63│ 252047.10│ 172332.66│
│营业税金及附加 │ 4593.16│ 3246.48│ 1984.99│ 5703.78│ 3999.42│ 2694.56│
│销售费用 │ ---│ ---│ ---│ ---│ 0.00│ ---│
│财务费用 │ 12173.89│ 8322.32│ 4193.11│ 23896.00│ 18623.29│ 12490.77│
│管理费用 │ 18491.84│ 12983.27│ 6338.14│ 24652.73│ 19555.88│ 13020.38│
│资产减值损失 │ ---│ ---│ ---│ -14337.87│ 0.00│ ---│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ -74.32│ -56.74│ -28.05│ 14739.39│ -3111.44│ -3095.28│
│营业利润 │ 30948.34│ 20243.33│ 12630.36│ 38091.82│ 26585.20│ 15498.97│
│营业外收入 │ 2774.64│ 1456.15│ 13.20│ 1060.21│ 808.97│ 799.66│
│营业外支出 │ 1869.63│ 1634.82│ 332.93│ 403.45│ 187.81│ 21.80│
│利润总额 │ 31853.35│ 20064.65│ 12310.64│ 38748.58│ 27206.36│ 16276.83│
│所得税 │ 6563.39│ 4499.76│ 2310.78│ 10496.75│ 6867.90│ 4088.65│
│净利润 │ 25289.96│ 15564.89│ 9999.85│ 28251.83│ 20338.45│ 12188.19│
│归属母公司净利润 │ 25109.67│ 15446.47│ 9941.53│ 28022.39│ 20169.52│ 12062.70│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 338513.73│ 422320.51│ 394396.46│ 368345.74│ 332290.17│ 215219.43│
│经营活动现金流出 │ 249322.97│ 341180.22│ 335226.23│ 326214.30│ 281647.08│ 206553.28│
│经营活动现金流量净额│ 89190.76│ 81140.29│ 59170.23│ 42131.44│ 50643.09│ 8666.15│
│投资活动现金流入 │ 4829.18│ 58892.73│ 92.40│ 774.25│ 12889.51│ 7540.24│
│投资活动现金流出 │ 12421.91│ 14634.66│ 15407.49│ 25748.53│ 33383.56│ 76218.04│
│投资活动现金流量净额│ -7592.73│ 44258.08│ -15315.09│ -24974.28│ -20494.05│ -68677.81│
│筹资活动现金流入 │ 146530.00│ 152835.38│ 228425.59│ 183104.80│ 131632.85│ 156118.17│
│筹资活动现金流出 │ 174680.31│ 249258.59│ 266520.94│ 194140.07│ 160152.04│ 105133.09│
│筹资活动现金流量净额│ -28150.31│ -96423.21│ -38095.34│ -11035.26│ -28519.20│ 50985.07│
│汇率变动对现金的影响│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│现金及等价物净增加额│ 53447.73│ 28975.16│ 5759.80│ 6121.90│ 1629.84│ -9026.58│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 338513.73│ 199897.60│ 73301.47│ 422320.51│ 314302.53│ 165962.49│
│经营活动现金流出 │ 249322.97│ 164429.56│ 77382.11│ 341180.22│ 261436.88│ 182698.45│
│经营活动现金流量净额│ 89190.76│ 35468.04│ -4080.63│ 81140.29│ 52865.65│ -16735.96│
│投资活动现金流入 │ 4829.18│ 4803.89│ 300.94│ 58892.73│ 31100.54│ 17356.91│
│投资活动现金流出 │ 12421.91│ 8185.67│ 6599.97│ 14634.66│ 12146.36│ 6665.25│
│投资活动现金流量净额│ -7592.73│ -3381.78│ -6299.03│ 44258.08│ 18954.18│ 10691.66│
│筹资活动现金流入 │ 146530.00│ 124050.00│ 78250.00│ 152835.38│ 138155.00│ 90155.00│
│筹资活动现金流出 │ 174680.31│ 126832.24│ 52415.99│ 249258.59│ 155852.25│ 90106.07│
│筹资活动现金流量净额│ -28150.31│ -2782.24│ 25834.01│ -96423.21│ -17697.25│ 48.93│
│汇率变动对现金的影响│ ---│ ---│ 0.00│ ---│ ---│ 0.00│
│现金及等价物净增加额│ 53447.73│ 29304.02│ 15454.35│ 28975.16│ 54122.58│ -5995.37│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 96081.58│ 26.21│ 8104.70│ 28.92│
│二季报 │ 91193.16│ 24.88│ 3958.00│ 14.12│
│三季报 │ 85012.26│ 23.19│ 8106.81│ 28.93│
│四季报 │ 94302.19│ 25.72│ 7852.87│ 28.02│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 99364.97│ 26.25│ 5599.38│ 25.84│
│二季报 │ 91235.62│ 24.10│ 2649.89│ 12.23│
│三季报 │ 88342.33│ 23.33│ 4053.55│ 18.71│
│四季报 │ 99643.52│ 26.32│ 9365.10│ 43.22│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
|