财务分析☆ ◇301041 金百泽 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 3995.22│ 2016.07│ 3906.30│ 3963.77│ 3387.44│ 5140.33│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 3906.30│ 3963.77│ 3387.44│ 5140.33│
│净利润增长率(%) │ 468.30│ -48.39│ -1.45│ 17.01│ -34.10│ -8.85│
│扣非净利润(万) │ 3136.74│ 607.67│ 3092.17│ 3114.69│ 2431.22│ 3876.94│
│营业总收(未调整:万) │ 67402.78│ 70053.91│ 68265.59│ 63569.81│ 65165.72│ 69943.19│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 68265.59│ 63569.81│ 65165.72│ 69943.19│
│总营收同比增长率(%) │ 26.87│ 2.62│ 7.39│ -2.45│ -6.83│ 20.21│
│加权净资产收益率(%) │ 5.72│ 2.97│ 5.76│ 6.09│ 5.46│ 10.70│
│资产负债比率(%) │ 36.24│ 26.72│ 22.17│ 26.20│ 23.96│ 29.87│
│净利润现金含量(%) │ 201.26│ 434.29│ 121.64│ 263.91│ 81.07│ 95.42│
│基本每股收益(元) │ 0.3800│ 0.1900│ 0.3700│ 0.3700│ 0.3200│ 0.5800│
│每股收益-扣除(元) │ 0.2940│ 0.0600│ 0.2900│ 0.2900│ 0.2300│ 0.4400│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.3745│ 0.1890│ 0.3662│ 0.3716│ 0.3175│ 0.4818│
│每股资本公积金(元) │ 2.5439│ 2.5391│ 2.5391│ 2.5391│ 2.5391│ 2.5391│
│每股未分配利润(元) │ 3.2777│ 2.9506│ 2.9155│ 2.6118│ 2.3082│ 2.0663│
│每股净资产(元) │ 6.7098│ 6.3779│ 6.4280│ 6.2627│ 5.9391│ 5.6946│
│每股经营现金流量(元)│ 0.7537│ 0.8207│ 0.4454│ 0.9806│ 0.2574│ 0.4598│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 3995.22│ 1116.91│ -17.90│ 2016.07│ 703.01│ 342.46│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 703.01│ 342.46│
│净利润增长率(%) │ 468.30│ 226.14│ 92.63│ -48.39│ -67.18│ -78.84│
│扣非净利润(万) │ 3136.74│ 498.10│ -182.42│ 607.67│ 74.73│ -13.54│
│营业总收(未调整:万) │ 67402.78│ 40217.08│ 17617.92│ 70053.91│ 53129.12│ 33758.19│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 53129.12│ 33758.19│
│总营收同比增长率(%) │ 26.87│ 19.13│ 15.70│ 2.62│ 6.43│ 2.93│
│加权净资产收益率(%) │ 5.72│ 1.63│ -0.03│ 2.97│ 1.02│ 0.51│
│资产负债比率(%) │ 36.24│ 30.87│ 27.72│ 26.72│ 24.05│ 24.00│
│净利润现金含量(%) │ 201.26│ 292.54│ -5636.26│ 434.29│ 692.55│ 929.89│
│基本每股收益(元) │ 0.3800│ 0.1100│ -0.0017│ 0.1900│ 0.0700│ 0.0300│
│每股收益-扣除(元) │ 0.2940│ 0.0500│ -0.0171│ 0.0600│ 0.0070│ 0.0000│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.3745│ 0.1047│ -0.0017│ 0.1890│ 0.0659│ 0.0321│
│每股资本公积金(元) │ 2.5439│ 2.5406│ 2.5391│ 2.5391│ 2.5391│ 2.5391│
│每股未分配利润(元) │ 3.2777│ 3.0079│ 2.9489│ 2.9506│ 2.8826│ 2.9476│
│每股净资产(元) │ 6.7098│ 6.4367│ 6.3762│ 6.3779│ 6.2548│ 6.3198│
│每股经营现金流量(元)│ 0.7537│ 0.3063│ 0.0945│ 0.8207│ 0.4564│ 0.2985│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.08│ 2.72│ 3.22│ 2.72│ 2.88│ 2.57│
│速动比率 │ 1.74│ 2.42│ 2.94│ 2.47│ 2.50│ 2.32│
│资产负债比率(%) │ 36.24│ 26.72│ 22.17│ 26.20│ 23.96│ 29.87│
│产权比率 │ 0.57│ 0.36│ 0.29│ 0.36│ 0.32│ 0.43│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.21│ 0.38│ 0.26│ 0.48│ 0.15│ 0.20│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.08│ 2.35│ 2.59│ 2.72│ 3.05│ 2.99│
│速动比率 │ 1.74│ 2.02│ 2.24│ 2.42│ 2.71│ 2.65│
│资产负债比率(%) │ 36.24│ 30.87│ 27.72│ 26.72│ 24.05│ 24.00│
│产权比率 │ 0.57│ 0.44│ 0.38│ 0.36│ 0.32│ 0.32│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.21│ 0.11│ 0.04│ 0.38│ 0.25│ 0.16│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.73│ 3.48│ 3.54│ 3.26│ 3.13│ 3.60│
│存货周转率 │ 5.14│ 8.94│ 9.43│ 7.24│ 7.33│ 10.40│
│流动资产周转率 │ 0.94│ 1.15│ 1.15│ 1.12│ 1.11│ 1.30│
│固定资产周转率 │ 3.90│ 3.80│ 3.47│ 3.34│ 3.77│ 4.40│
│总资产周转率 │ 0.66│ 0.77│ 0.76│ 0.73│ 0.76│ 0.93│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.73│ 1.82│ 0.86│ 3.48│ 2.66│ 1.69│
│存货周转率 │ 5.14│ 3.78│ 1.80│ 8.94│ 6.95│ 4.39│
│流动资产周转率 │ 0.94│ 0.62│ 0.28│ 1.15│ 0.90│ 0.57│
│固定资产周转率 │ 3.90│ 2.30│ 0.99│ 3.80│ 2.86│ 1.80│
│总资产周转率 │ 0.66│ 0.42│ 0.19│ 0.77│ 0.60│ 0.38│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 5.58│ 2.96│ 5.70│ 5.93│ 5.35│ 8.46│
│销售毛利率 │ 24.88│ 23.46│ 26.25│ 28.50│ 25.93│ 26.84│
│营业利润率 │ 6.20│ 2.52│ 5.76│ 6.48│ 4.75│ 7.80│
│销售净利率 │ 5.67│ 2.56│ 5.82│ 6.13│ 5.13│ 7.28│
│总资产净利率 │ 3.74│ 1.98│ 4.44│ 4.47│ 3.92│ 6.79│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 5.58│ 1.63│ -0.03│ 2.96│ 1.05│ 0.51│
│销售毛利率 │ 24.88│ 22.18│ 20.62│ 23.46│ 22.48│ 22.94│
│营业利润率 │ 6.20│ 2.30│ -0.60│ 2.52│ 0.91│ 0.77│
│销售净利率 │ 5.67│ 2.49│ -0.27│ 2.56│ 0.97│ 0.82│
│总资产净利率 │ 3.74│ 1.05│ -0.05│ 1.98│ 0.59│ 0.31│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 26.87│ 2.62│ 7.39│ -2.45│ -6.83│ 20.21│
│营业利润增长率 │ 765.34│ -55.10│ -4.55│ 32.97│ -43.28│ -13.10│
│净利润增长率 │ 468.30│ -48.39│ -1.45│ 17.01│ -34.10│ -8.85│
│净资产增长率 │ 5.20│ -0.78│ 2.64│ 5.45│ 4.29│ 50.37│
│总资产增长率 │ 20.68│ 4.78│ -2.58│ 8.52│ -3.89│ 37.81│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 26.87│ 19.13│ 15.70│ 2.62│ 6.43│ 2.93│
│营业利润增长率 │ 765.34│ 256.67│ 62.39│ -55.10│ -75.61│ -83.12│
│净利润增长率 │ 468.30│ 226.14│ 92.63│ -48.39│ -67.18│ -78.84│
│净资产增长率 │ 5.20│ 0.92│ -0.03│ -0.78│ -2.69│ -1.68│
│总资产增长率 │ 20.68│ 6.81│ 1.31│ 4.78│ -0.56│ 0.59│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│应收款项 │营业收入增长，应│ 29066.80│ 20305.05│ 43.15│
│ │收账款相应增加影│ │ │ │
│ │响 │ │ │ │
│其他应收款 │报告期末保证金、│ 266.67│ 115.14│ 131.61│
│ │押金、其他往来余│ │ │ │
│ │额增加影响 │ │ │ │
│存货 │原材料备货及库存│ 12831.25│ 6870.78│ 86.75│
│ │商品增加影响 │ │ │ │
│合同资产 │保证金重分类影响│ 91.06│ 53.39│ 70.56│
│长期股权投资│报告期对外股权投│ 913.56│ 526.01│ 73.68│
│ │资增加及按照权益│ │ │ │
│ │法计提投资收益影│ │ │ │
│ │响 │ │ │ │
│其他非流动金│对外股权投资增加│ 5487.26│ 3643.23│ 50.62│
│融资产 │及公允价值变动综│ │ │ │
│ │合影响 │ │ │ │
│在建工程 │资产设备验收影响│ 90.21│ 394.59│ -77.14│
│无形资产 │购置软件增加影响│ 3036.37│ 1415.54│ 114.50│
│其他非流动资│预付长期资产款项│ 807.41│ 366.12│ 120.53│
│产 │增加影响 │ │ │ │
│应付票据 │报告期末应付供应│ 4963.01│ 890.92│ 457.07│
│ │商承兑汇票余额增│ │ │ │
│ │加影响 │ │ │ │
│应付账款 │业务规模扩大采购│ 22481.09│ 15740.88│ 42.82│
│ │量增加，期末应付│ │ │ │
│ │供应商余额增加影│ │ │ │
│ │响 │ │ │ │
│合同负债 │预收客户货款增加│ 6264.40│ 1536.16│ 307.80│
│ │影响 │ │ │ │
│租赁负债 │报告期末应付租赁│ 182.55│ 401.07│ -54.48│
│ │付款余额减少影响│ │ │ │
│递延收益 │收到的政府补助增│ 1773.40│ 1151.69│ 53.98│
│ │加影响 │ │ │ │
│递延所得税负│固定资产加速折旧│ 116.83│ 29.86│ 291.21│
│债 │、使用权资产、公│ │ │ │
│ │允价值变动产生的│ │ │ │
│ │应纳税暂时性差异│ │ │ │
│ │期末余额增加影响│ │ │ │
│财务费用 │受外币汇率波动影│ 631.30│ 132.03│ 378.16│
│ │响 │ │ │ │
│其他收益 │政府项目收益确认│ 330.62│ 618.02│ -46.50│
│ │进度影响 │ │ │ │
│公允价值变动│报告期末交易性金│ 287.01│ 162.59│ 76.53│
│收益 │融资产及其他非流│ │ │ │
│ │动金融资产公允价│ │ │ │
│ │值变动影响 │ │ │ │
│信用减值损失│按会计政策计提的│ -511.48│ -213.89│ -139.13│
│ │坏账准备影响 │ │ │ │
│资产减值损失│按会计政策计提的│ -349.51│ -154.74│ -125.87│
│ │存货跌价准备影响│ │ │ │
│资产处置收益│固定资产处置影响│ -16.94│ -5.19│ -226.60│
│营业外收入 │其他非日常经营收│ 94.30│ 7.83│ 1104.15│
│ │入增加影响 │ │ │ │
│营业外支出 │其他非日常经营支│ 2.33│ 26.45│ -91.17│
│ │出减少影响 │ │ │ │
│所得税费用 │当期所得税费用及│ 448.74│ -53.09│ 945.26│
│ │递延所得税费用综│ │ │ │
│ │合影响 │ │ │ │
│经营活动产生│销售回款金额大于│ 8040.91│ 4868.70│ 65.16│
│的现金流量净│支付供应商货款影│ │ │ │
│额 │响 │ │ │ │
│投资活动产生│购买理财产品影响│ -6223.69│ -10961.52│ 43.22│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│去年同期回购股份│ -827.79│ -2905.21│ 71.51│
│的现金流量净│影响 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│汇率变动对现│外币汇率波动影响│ -270.03│ -2.60│ -10298.41│
│金及现金等价│ │ │ │ │
│物的影响 │ │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│货币资金 │--- │ 12848.61│ 12484.29│ 2.92│
│应收款项 │--- │ 24008.39│ 20305.05│ 18.24│
│合同资产 │--- │ 101.99│ 53.39│ 91.02│
│存货 │--- │ 9681.57│ 6870.78│ 40.91│
│长期股权投资│--- │ 927.59│ 526.01│ 76.35│
│固定资产 │--- │ 17162.05│ 17800.16│ -3.58│
│在建工程 │--- │ 101.51│ 394.59│ -74.28│
│使用权资产 │--- │ 1538.75│ 1801.17│ -14.57│
│合同负债 │--- │ 2573.64│ 1536.16│ 67.54│
│租赁负债 │--- │ 220.78│ 401.07│ -44.95│
│交易性金融资│--- │ 15168.02│ 16722.80│ -9.30│
│产 │ │ │ │ │
│其他非流动金│--- │ 4487.18│ 3643.23│ 23.17│
│融资产 │ │ │ │ │
│营业收入 │--- │ 40217.08│ 33758.19│ 19.13│
│营业成本 │--- │ 31297.64│ 26012.39│ 20.32│
│销售费用 │--- │ 1783.19│ 2159.14│ -17.41│
│管理费用 │--- │ 2949.70│ 3187.01│ -7.45│
│财务费用 │受外币汇率变动影│ 496.59│ 23.95│ 1973.08│
│ │响 │ │ │ │
│所得税费用 │当期所得税费用及│ 14.80│ -23.09│ 164.08│
│ │递延所得税费用综│ │ │ │
│ │合影响 │ │ │ │
│经营活动产生│销售商品、提供劳│ 3267.36│ 3184.51│ 2.60│
│的现金流量净│务收到的现金增加│ │ │ │
│额 │，购买商品、接受│ │ │ │
│ │劳务支付现金增加│ │ │ │
│ │综合影响 │ │ │ │
│投资活动产生│购买理财产品影响│ -2021.05│ -12069.87│ 83.26│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│股利分红及股份回│ -725.34│ -1728.39│ 58.03│
│的现金流量净│购因素影响 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│经营、投资及筹资│ 364.32│ -10606.69│ 103.43│
│价物净增加额│活动现金流量综合│ │ │ │
│ │影响 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 13203.69│ 12484.29│ 17642.78│ 16975.30│ 20381.93│ 27081.26│
│存货 │ 12831.25│ 6870.78│ 5123.31│ 5556.76│ 6996.25│ 6176.23│
│应收票据及应收账款 │ 32340.57│ 23848.75│ 23834.71│ 21980.00│ 24074.64│ 26676.54│
│合同资产 │ 91.06│ 53.39│ 152.57│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 582.32│ 588.18│ 185.58│ 466.57│ 208.92│ 435.97│
│其他应收款 │ 266.67│ 115.14│ 63.60│ 119.93│ 145.65│ 456.36│
│流动资产合计 │ 79705.98│ 63002.57│ 58668.24│ 59662.00│ 53965.97│ 63222.22│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 913.56│ 526.01│ 68.92│ 8.86│ 135.02│ ---│
│固定资产净额 │ 16759.20│ 17800.16│ 19074.56│ 20248.42│ 17818.49│ 16717.83│
│在建工程 │ 90.21│ 394.59│ 783.18│ 618.37│ 3821.63│ 513.34│
│无形资产 │ 3036.37│ 1415.54│ 1263.46│ 1277.03│ 1225.40│ 1125.38│
│商誉 │ 3.77│ 3.77│ 3.77│ 3.77│ 3.77│ 3.77│
│非流动资产合计 │ 32001.54│ 29562.95│ 29670.70│ 31012.18│ 29589.61│ 23714.57│
│资产总计 │ 111707.52│ 92565.52│ 88338.94│ 90674.18│ 83555.58│ 86936.79│
│应付票据及应付账款 │ 27444.09│ 16631.80│ 11898.78│ 12395.34│ 13446.05│ 18045.72│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 6264.40│ 1536.16│ 1211.10│ 928.52│ 621.85│ 911.05│
│流动负债 │ 38408.36│ 23154.58│ 18234.21│ 21906.02│ 18752.04│ 24569.85│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 2072.79│ 1582.63│ 1351.49│ 1846.37│ 1265.56│ 1395.25│
│负债合计 │ 40481.15│ 24737.21│ 19585.70│ 23752.39│ 20017.61│ 25965.10│
│实收资本 │ 10668.00│ 10668.00│ 10668.00│ 10668.00│ 10668.00│ 10668.00│
│资本公积金 │ 27137.97│ 27086.66│ 27086.66│ 27086.66│ 27086.66│ 27086.66│
│盈余公积 │ 1809.25│ 1809.25│ 1221.32│ 1192.92│ 979.91│ 951.59│
│未分配利润 │ 34966.08│ 31476.78│ 31102.62│ 27862.37│ 24623.68│ 22043.32│
│少数股东权益 │ -353.79│ -211.23│ 179.84│ 111.83│ 179.73│ 222.12│
│归属母公司权益 │ 71580.16│ 68039.55│ 68573.40│ 66809.96│ 63358.25│ 60749.57│
│股东权益合计 │ 71226.37│ 67828.31│ 68753.24│ 66921.79│ 63537.98│ 60971.69│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 13203.69│ 12848.61│ 9757.22│ 12484.29│ 8642.16│ 7036.08│
│存货 │ 12831.25│ 9681.57│ 8631.39│ 6870.78│ 6729.21│ 6732.58│
│应收票据及应收账款 │ 32340.57│ 26946.54│ 23419.67│ 23848.75│ 23143.07│ 24060.10│
│合同资产 │ 91.06│ 101.99│ 83.48│ 53.39│ 128.34│ 147.38│
│预付款项 │ 582.32│ 1074.22│ 937.58│ 588.18│ 506.40│ 285.34│
│其他应收款 │ 266.67│ 216.05│ 187.06│ 115.14│ 151.94│ 85.76│
│流动资产合计 │ 79705.98│ 67545.83│ 62532.89│ 63002.57│ 58816.97│ 59622.76│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 913.56│ 927.59│ 1026.01│ 526.01│ 23.81│ 23.81│
│固定资产净额 │ 16759.20│ 17162.05│ 17734.35│ 17800.16│ 18113.72│ 18514.89│
│在建工程 │ 90.21│ 101.51│ 79.97│ 394.59│ 255.58│ 257.83│
│无形资产 │ 3036.37│ 2897.47│ 2363.07│ 1415.54│ 1272.29│ 1194.69│
│商誉 │ 3.77│ 3.77│ 3.77│ 3.77│ 3.77│ 3.77│
│非流动资产合计 │ 32001.54│ 31322.46│ 31246.46│ 29562.95│ 29025.93│ 29235.73│
│资产总计 │ 111707.52│ 98868.29│ 93779.35│ 92565.52│ 87842.90│ 88858.48│
│应付票据及应付账款 │ 27444.09│ 21935.17│ 18067.62│ 16631.80│ 13947.62│ 13540.67│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 6264.40│ 2573.64│ 2042.49│ 1536.16│ 1699.28│ 1812.46│
│流动负债 │ 38408.36│ 28710.59│ 24111.07│ 23154.58│ 19254.28│ 19939.13│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 2072.79│ 1807.77│ 1887.01│ 1582.63│ 1868.29│ 1385.42│
│负债合计 │ 40481.15│ 30518.36│ 25998.09│ 24737.21│ 21122.57│ 21324.55│
│实收资本 │ 10668.00│ 10668.00│ 10668.00│ 10668.00│ 10668.00│ 10668.00│
│资本公积金 │ 27137.97│ 27102.88│ 27086.66│ 27086.66│ 27086.66│ 27086.66│
│盈余公积 │ 1809.25│ 1809.25│ 1809.25│ 1809.25│ 1221.32│ 1221.32│
│未分配利润 │ 34966.08│ 32087.77│ 31458.88│ 31476.78│ 30751.63│ 31445.08│
│少数股东权益 │ -353.79│ -316.82│ -240.38│ -211.23│ -6.16│ 114.01│
│归属母公司权益 │ 71580.16│ 68666.76│ 68021.65│ 68039.55│ 66726.48│ 67419.92│
│股东权益合计 │ 71226.37│ 68349.93│ 67781.27│ 67828.31│ 66720.33│ 67533.93│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 67402.78│ 70053.91│ 68265.59│ 63569.81│ 65165.72│ 69943.19│
│营业总成本 │ 63228.18│ 69594.59│ 65397.99│ 60266.70│ 62255.67│ 65928.41│
│营业税金及附加 │ 432.41│ 507.53│ 486.87│ 507.43│ 524.14│ 522.59│
│销售费用 │ 2809.84│ 4155.02│ 4132.76│ 3881.04│ 3775.68│ 3625.42│
│财务费用 │ 631.30│ 286.88│ 7.06│ -325.19│ -825.65│ 196.50│
│管理费用 │ 4470.04│ 6238.94│ 5848.28│ 6081.36│ 5892.82│ 6060.64│
│资产减值损失 │ -349.51│ -279.89│ -139.87│ -211.42│ -237.31│ -48.51│
│公允价值变动净收益 │ 287.01│ 540.96│ 34.69│ 59.63│ 17.16│ ---│
│投资收益 │ 261.29│ 433.00│ 532.41│ 121.40│ 76.40│ 51.77│
│营业利润 │ 4175.59│ 1764.44│ 3929.99│ 4117.27│ 3096.51│ 5458.99│
│营业外收入 │ 94.30│ 18.93│ 9.03│ 0.23│ 11.98│ 3.43│
│营业外支出 │ 2.33│ 47.36│ 16.62│ 13.74│ 12.88│ 59.48│
│利润总额 │ 4267.56│ 1736.01│ 3922.39│ 4103.76│ 3095.61│ 5402.93│
│所得税 │ 448.74│ -55.35│ -51.48│ 207.88│ -249.44│ 312.88│
│净利润 │ 3818.82│ 1791.36│ 3973.87│ 3895.88│ 3345.05│ 5090.05│
│归属母公司净利润 │ 3995.22│ 2016.07│ 3906.30│ 3963.77│ 3387.44│ 5140.33│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 67402.78│ 40217.08│ 17617.92│ 70053.91│ 53129.12│ 33758.19│
│营业总成本 │ 63228.18│ 39454.05│ 17890.51│ 69594.59│ 53343.71│ 33830.77│
│营业税金及附加 │ 432.41│ 244.21│ 116.54│ 507.53│ 345.97│ 231.78│
│销售费用 │ 2809.84│ 1783.19│ 877.89│ 4155.02│ 3267.53│ 2159.14│
│财务费用 │ 631.30│ 496.59│ 264.14│ 286.88│ 132.03│ 23.95│
│管理费用 │ 4470.04│ 2949.70│ 1482.20│ 6238.94│ 4780.10│ 3187.01│
│资产减值损失 │ -349.51│ -262.46│ -48.36│ -279.89│ -154.74│ -133.95│
│公允价值变动净收益 │ 287.01│ 257.43│ 43.63│ 540.96│ 162.59│ 226.21│
│投资收益 │ 261.29│ 108.02│ 92.54│ 433.00│ 290.34│ 101.08│
│营业利润 │ 4175.59│ 924.51│ -105.19│ 1764.44│ 482.54│ 259.21│
│营业外收入 │ 94.30│ 92.56│ 54.75│ 18.93│ 7.83│ 7.67│
│营业外支出 │ 2.33│ 1.40│ 0.44│ 47.36│ 26.45│ 13.34│
│利润总额 │ 4267.56│ 1015.67│ -50.88│ 1736.01│ 463.92│ 253.53│
│所得税 │ 448.74│ 14.80│ -3.83│ -55.35│ -53.09│ -23.09│
│净利润 │ 3818.82│ 1000.87│ -47.05│ 1791.36│ 517.01│ 276.63│
│归属母公司净利润 │ 3995.22│ 1116.91│ -17.90│ 2016.07│ 703.01│ 342.46│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 66874.34│ 63811.73│ 59719.58│ 62898.53│ 71042.85│ 58929.39│
│经营活动现金流出 │ 58833.42│ 55056.17│ 54967.99│ 52437.78│ 68296.73│ 54024.67│
│经营活动现金流量净额│ 8040.91│ 8755.56│ 4751.59│ 10460.75│ 2746.12│ 4904.72│
│投资活动现金流入 │ 48558.51│ 91976.56│ 52773.36│ 26615.86│ 16003.60│ 9805.62│
│投资活动现金流出 │ 54782.20│ 102706.91│ 50165.85│ 43569.09│ 23631.99│ 13811.05│
│投资活动现金流量净额│ -6223.69│ -10730.36│ 2607.50│ -16953.24│ -7628.38│ -4005.43│
│筹资活动现金流入 │ ---│ ---│ ---│ 4000.00│ ---│ 17203.08│
│筹资活动现金流出 │ 827.79│ 3156.33│ 6842.20│ 1105.26│ 1974.71│ 5381.39│
│筹资活动现金流量净额│ -827.79│ -3156.33│ -6842.20│ 2894.74│ -1974.71│ 11821.69│
│汇率变动对现金的影响│ -270.03│ -27.35│ 138.08│ 190.17│ 301.12│ -93.48│
│现金及等价物净增加额│ 719.40│ -5158.48│ 654.98│ -3407.57│ -6555.85│ 12627.49│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 66874.34│ 39574.00│ 19314.43│ 63811.73│ 44575.47│ 28049.62│
│经营活动现金流出 │ 58833.42│ 36306.64│ 18305.77│ 55056.17│ 39706.76│ 24865.11│
│经营活动现金流量净额│ 8040.91│ 3267.36│ 1008.66│ 8755.56│ 4868.70│ 3184.51│
│投资活动现金流入 │ 48558.51│ 36415.54│ 20100.91│ 91976.56│ 70077.46│ 48947.85│
│投资活动现金流出 │ 54782.20│ 38436.59│ 23719.34│ 102706.91│ 81038.98│ 61017.72│
│投资活动现金流量净额│ -6223.69│ -2021.05│ -3618.43│ -10730.36│ -10961.52│ -12069.87│
│筹资活动现金流入 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│筹资活动现金流出 │ 827.79│ 725.34│ 58.95│ 3156.33│ 2905.21│ 1728.39│
│筹资活动现金流量净额│ -827.79│ -725.34│ -58.95│ -3156.33│ -2905.21│ -1728.39│
│汇率变动对现金的影响│ -270.03│ -156.66│ -58.35│ -27.35│ -2.60│ 7.05│
│现金及等价物净增加额│ 719.40│ 364.32│ -2727.07│ -5158.48│ -9000.62│ -10606.69│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 15227.77│ 21.74│ -242.84│ -12.05│
│二季报 │ 18530.41│ 26.45│ 585.30│ 29.03│
│三季报 │ 19370.93│ 27.65│ 360.55│ 17.88│
│四季报 │ 16924.79│ 24.16│ 1313.06│ 65.13│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 15265.59│ 22.36│ 582.90│ 14.92│
│二季报 │ 17532.85│ 25.68│ 1035.89│ 26.52│
│三季报 │ 17119.91│ 25.08│ 523.10│ 13.39│
│四季报 │ 18347.24│ 26.88│ 1764.41│ 45.17│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
|