财务分析☆ ◇301301 川宁生物 更新日期：2026-10-17◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ ---│
│归母净利(未调整:万) │ 27750.65│ 76900.89│ 140032.41│ 94056.40│ 41151.80│ 11134.67│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 140032.41│ 94056.40│ 41151.80│ 11134.67│
│净利润增长率(%) │ -38.99│ -45.08│ 48.88│ 128.56│ 269.58│ -51.38│
│扣非净利润(万) │ 27180.91│ 75820.78│ 139841.90│ 93591.83│ 44663.03│ 18071.06│
│营业总收(未调整:万) │ 209772.45│ 461626.96│ 575830.77│ 482333.50│ 382065.79│ 323201.46│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 575830.77│ 482333.50│ 382065.79│ 323201.46│
│总营收同比增长率(%) │ -10.68│ -19.83│ 19.38│ 26.24│ 18.21│ -11.44│
│加权净资产收益率(%) │ 3.43│ 9.68│ 18.95│ 14.33│ 8.27│ 2.36│
│资产负债比率(%) │ 22.51│ 22.26│ 24.99│ 31.22│ 40.23│ 49.51│
│净利润现金含量(%) │ 279.40│ 71.40│ 127.90│ 137.41│ 168.07│ 721.36│
│基本每股收益(元) │ 0.1200│ 0.3400│ 0.6300│ 0.4200│ 0.2100│ 0.0600│
│每股收益-扣除(元) │ 0.1200│ 0.3400│ 0.6300│ 0.4200│ 0.2200│ 0.0904│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.1243│ 0.3448│ 0.6287│ 0.4231│ 0.1851│ 0.0557│
│每股资本公积金(元) │ 1.4809│ 1.4790│ 1.4746│ 1.4629│ 1.4529│ 1.2153│
│每股未分配利润(元) │ 0.9085│ 0.9580│ 0.9254│ 0.5910│ 0.3051│ 0.1534│
│每股净资产(元) │ 3.5765│ 3.6243│ 3.5460│ 3.1314│ 2.7913│ 2.3856│
│每股经营现金流量(元)│ 0.3473│ 0.2462│ 0.8042│ 0.5814│ 0.3112│ 0.4016│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 27750.65│ 11072.71│ 76900.89│ 61139.32│ 45485.83│ 28821.85│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 45485.83│ 28821.85│
│净利润增长率(%) │ -38.99│ -61.58│ -45.08│ -43.17│ -40.64│ -18.26│
│扣非净利润(万) │ 27180.91│ 10947.73│ 75820.78│ 60798.52│ 45644.18│ 28303.89│
│营业总收(未调整:万) │ 209772.45│ 109449.84│ 461626.96│ 343598.43│ 234858.40│ 129694.96│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 234858.40│ 129694.96│
│总营收同比增长率(%) │ -10.68│ -15.61│ -19.83│ -22.90│ -26.50│ -14.85│
│加权净资产收益率(%) │ 3.43│ 1.36│ 9.68│ 7.63│ 5.59│ 3.58│
│资产负债比率(%) │ 22.51│ 21.00│ 22.26│ 23.03│ 23.35│ 23.53│
│净利润现金含量(%) │ 279.40│ 164.98│ 71.40│ 93.38│ 86.07│ 40.45│
│基本每股收益(元) │ 0.1200│ 0.0500│ 0.3400│ 0.2700│ 0.2000│ 0.1300│
│每股收益-扣除(元) │ 0.1200│ 0.0491│ 0.3400│ 0.2726│ 0.2000│ 0.1271│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.1243│ 0.0497│ 0.3448│ 0.2742│ 0.2040│ 0.1294│
│每股资本公积金(元) │ 1.4809│ 1.4793│ 1.4790│ 1.4796│ 1.4792│ 1.4758│
│每股未分配利润(元) │ 0.9085│ 1.0076│ 0.9580│ 0.9287│ 0.8585│ 1.0548│
│每股净资产(元) │ 3.5765│ 3.6742│ 3.6243│ 3.5541│ 3.4835│ 3.6766│
│每股经营现金流量(元)│ 0.3473│ 0.0819│ 0.2462│ 0.2560│ 0.1755│ 0.0523│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.40│ 2.41│ 2.13│ 1.56│ 1.67│ 1.25│
│速动比率 │ 1.60│ 1.55│ 1.44│ 0.90│ 1.16│ 0.69│
│资产负债比率(%) │ 22.51│ 22.26│ 24.99│ 31.22│ 40.23│ 49.51│
│产权比率 │ 0.29│ 0.29│ 0.33│ 0.45│ 0.67│ 0.98│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.44│ 0.31│ 0.92│ 0.51│ 0.26│ 0.31│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.40│ 2.57│ 2.41│ 2.23│ 2.16│ 2.24│
│速动比率 │ 1.60│ 1.76│ 1.55│ 1.64│ 1.56│ 1.65│
│资产负债比率(%) │ 22.51│ 21.00│ 22.26│ 23.03│ 23.35│ 23.53│
│产权比率 │ 0.29│ 0.27│ 0.29│ 0.30│ 0.31│ 0.31│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.44│ 0.11│ 0.31│ 0.32│ 0.22│ 0.06│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.02│ 4.68│ 6.83│ 5.93│ 4.61│ 4.01│
│存货周转率 │ 1.07│ 2.30│ 2.43│ 2.16│ 2.03│ 1.73│
│流动资产周转率 │ 0.50│ 1.11│ 1.42│ 1.14│ 0.99│ 0.99│
│固定资产周转率 │ 0.43│ 0.90│ 1.11│ 0.91│ 0.68│ 0.55│
│总资产周转率 │ 0.20│ 0.44│ 0.56│ 0.47│ 0.38│ 0.33│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.02│ 1.00│ 4.68│ 3.60│ 2.39│ 1.35│
│存货周转率 │ 1.07│ 0.59│ 2.30│ 1.91│ 1.23│ 0.65│
│流动资产周转率 │ 0.50│ 0.26│ 1.11│ 0.84│ 0.58│ 0.30│
│固定资产周转率 │ 0.43│ 0.22│ 0.90│ 0.67│ 0.46│ 0.25│
│总资产周转率 │ 0.20│ 0.11│ 0.44│ 0.33│ 0.23│ 0.12│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.48│ 9.51│ 17.73│ 13.51│ 6.63│ 2.33│
│销售毛利率 │ 26.31│ 29.25│ 36.39│ 31.57│ 24.80│ 22.21│
│营业利润率 │ 16.36│ 20.73│ 29.31│ 23.25│ 14.27│ 6.92│
│销售净利率 │ 13.07│ 16.64│ 24.32│ 19.50│ 10.77│ 3.45│
│总资产净利率 │ 2.64│ 7.32│ 13.54│ 9.16│ 4.15│ 1.15│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.48│ 1.35│ 9.51│ 7.71│ 5.86│ 3.52│
│销售毛利率 │ 26.31│ 23.56│ 29.25│ 32.80│ 35.87│ 37.33│
│营业利润率 │ 16.36│ 13.02│ 20.73│ 22.35│ 24.50│ 27.24│
│销售净利率 │ 13.07│ 10.05│ 16.64│ 17.78│ 19.36│ 22.22│
│总资产净利率 │ 2.64│ 1.06│ 7.32│ 5.85│ 4.39│ 2.71│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -10.68│ -19.83│ 19.38│ 26.24│ 18.21│ -11.44│
│营业利润增长率 │ -40.37│ -43.30│ 50.51│ 105.72│ 143.77│ -19.75│
│净利润增长率 │ -38.99│ -45.08│ 48.88│ 128.56│ 269.58│ -51.38│
│净资产增长率 │ -1.22│ 2.34│ 13.46│ 12.18│ 30.04│ 2.39│
│总资产增长率 │ -0.94│ -1.18│ 4.09│ -2.42│ 9.82│ -4.63│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -10.68│ -15.61│ -19.83│ -22.90│ -26.50│ -14.85│
│营业利润增长率 │ -40.37│ -59.68│ -43.30│ -40.69│ -37.43│ -16.51│
│净利润增长率 │ -38.99│ -61.58│ -45.08│ -43.17│ -40.64│ -18.26│
│净资产增长率 │ -1.22│ 1.38│ 2.34│ 0.36│ -1.64│ 3.68│
│总资产增长率 │ -0.94│ -0.25│ -1.18│ -2.11│ -3.74│ 1.70│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │贴现增加，支付税│ 87618.05│ 73421.33│ 19.34│
│ │金减少 │ │ │ │
│应收款项 │--- │ 103987.50│ 103310.84│ 0.65│
│存货 │原材料减少 │ 140228.29│ 150030.81│ -6.53│
│长期股权投资│联营企业投资款增│ 18098.56│ 14845.82│ 21.91│
│ │加 │ │ │ │
│固定资产 │--- │ 476530.61│ 498135.88│ -4.34│
│在建工程 │在建项目投资增加│ 32914.33│ 27721.44│ 18.73│
│使用权资产 │--- │ 46377.67│ 47224.57│ -1.79│
│短期借款 │--- │ 74843.84│ 56035.33│ 33.57│
│合同负债 │预收货款减少 │ 930.73│ 1922.54│ -51.59│
│租赁负债 │--- │ 44714.90│ 46973.20│ -4.81│
│其他应收款 │备用金及破损赔偿│ 207.46│ 28.39│ 630.64│
│ │款增加 │ │ │ │
│其他流动资产│子公司收到留抵税│ 1947.01│ 7873.30│ -75.27│
│ │退款，待抵扣增值│ │ │ │
│ │税减少 │ │ │ │
│长期待摊费用│长期待摊费用摊销│ 21.96│ 65.87│ -66.67│
│ │增加 │ │ │ │
│其他非流动金│本期私募基金投资│ 4651.68│ 2851.68│ 63.12│
│融资产 │增加 │ │ │ │
│交易性金融资│本期未到期理财增│ 17017.05│ 0.00│ ---│
│产 │加 │ │ │ │
│交易性金融负│未到期远期结汇暂│ 21.74│ 0.00│ ---│
│债 │估损失 │ │ │ │
│应交税费 │应交增值税增加 │ 7376.35│ 5338.18│ 38.18│
│其他应付款 │子公司收到保证金│ 3411.12│ 1171.57│ 191.16│
│ │增加 │ │ │ │
│一年内到期的│一年内到期长期借│ 1066.72│ 15656.98│ -93.19│
│非流动负债 │款减少 │ │ │ │
│预计负债 │暂估未购买的碳排│ 610.56│ 374.30│ 63.12│
│ │放履约缺口额 │ │ │ │
│营业收入 │主要产品售价同比│ 209772.45│ 234858.40│ -10.68│
│ │下降 │ │ │ │
│营业成本 │--- │ 154589.71│ 150626.41│ 2.63│
│销售费用 │仓储费增加 │ 1736.78│ 1351.91│ 28.47│
│管理费用 │新产品试车费用减│ 8542.23│ 11013.48│ -22.44│
│ │少 │ │ │ │
│财务费用 │汇兑损失增加 │ 2539.30│ 1583.83│ 60.33│
│所得税费用 │利润减少 │ 6322.17│ 10492.75│ -39.75│
│研发投入 │合成生物学产品研│ 3982.57│ 6863.37│ -41.97│
│ │发费用减少 │ │ │ │
│经营活动产生│本期票据贴现增加│ 77535.28│ 39148.38│ 98.05│
│的现金流量净│，支付税金减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│本期未到期理财支│ -25199.38│ -4499.95│ -459.99│
│的现金流量净│出增加 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│本期支付分红款减│ -37746.44│ -62675.74│ 39.78│
│的现金流量净│少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│本期票据贴现增加│ 14131.70│ -27706.96│ 151.00│
│价物净增加额│，支付分红款及税│ │ │ │
│ │金减少 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-03-31
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│其他应收款 │备用金增加 │ 90.80│ 28.39│ 219.79│
│其他非流动金│本期产业基金投资│ 4651.68│ 2851.68│ 63.12│
│融资产 │增加 │ │ │ │
│长期待摊费用│长期待摊费用摊销│ 43.91│ 65.87│ -33.33│
│ │增加 │ │ │ │
│短期借款 │--- │ 76048.23│ 56035.33│ 35.71│
│应交税费 │--- │ 8992.43│ 5338.18│ 68.46│
│其他应付款 │子公司收到投标保│ 2904.62│ 1171.57│ 147.93│
│ │证金增加 │ │ │ │
│一年内到期的│一年内到期长期借│ 1056.49│ 15656.98│ -93.25│
│非流动负债 │款减少 │ │ │ │
│其他流动负债│本期兑付超短期融│ 174.33│ 20362.91│ -99.14│
│ │资券 │ │ │ │
│预计负债 │暂估2025年至2026│ 526.57│ 374.30│ 40.68│
│ │年未购买的碳排放│ │ │ │
│ │履约缺口额 │ │ │ │
│研发费用 │合成生物学产品研│ 2208.78│ 4009.40│ -44.91│
│ │发费用减少 │ │ │ │
│财务费用 │汇兑损失增加 │ 1349.43│ 766.30│ 76.10│
│其他收益 │本期收到政府补贴│ 396.93│ 603.78│ -34.26│
│ │减少 │ │ │ │
│投资收益 │联营公司损失增加│ -185.59│ -16.09│ -1053.40│
│信用减值损失│加强回款管理 │ 30.98│ -190.01│ 116.30│
│营业外收入 │非经营性收入增加│ 17.79│ 0.44│ 3905.58│
│所得税费用 │利润减少 │ 2868.74│ 6179.61│ -53.58│
│经营活动产生│本期收入下降，支│ 18268.09│ 11658.45│ 56.69│
│的现金流量净│付税金减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│本期未到期理财支│ -6944.90│ -22250.15│ 68.79│
│的现金流量净│出减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│本期偿还贷款增加│ -17881.72│ -2875.14│ -521.94│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│本期未到期理财支│ -7069.11│ -13276.30│ 46.75│
│价物净增加额│出减少，支付税金│ │ │ │
│ │减少 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 87618.05│ 73421.33│ 108833.17│ 76093.58│ 163203.15│ 51005.01│
│存货 │ 140228.29│ 150030.81│ 134207.06│ 167644.02│ 138363.47│ 145349.66│
│应收票据及应收账款 │ 103987.50│ 103310.84│ 93930.20│ 74808.99│ 87759.74│ 78082.35│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 14391.13│ 11095.76│ 8911.15│ 4490.23│ 8499.46│ 6151.78│
│其他应收款 │ 207.46│ 28.39│ 53.14│ 63.13│ 259.13│ 119.01│
│流动资产合计 │ 424193.49│ 420909.54│ 414422.39│ 395643.52│ 452775.72│ 321614.36│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 18098.56│ 14845.82│ 1580.44│ 678.37│ 692.93│ ---│
│固定资产净额 │ 476530.61│ 498135.88│ 527447.81│ 514104.43│ 546705.96│ 581912.08│
│在建工程 │ 32914.33│ 27721.44│ 28531.04│ 53780.14│ 6012.46│ 9638.39│
│无形资产 │ 23196.44│ 22891.21│ 23583.46│ 25798.63│ 28307.31│ 27183.28│
│商誉 │ 136.60│ 136.60│ 136.60│ 136.60│ 136.60│ 136.60│
│非流动资产合计 │ 608946.23│ 622038.49│ 640935.61│ 618221.39│ 586264.21│ 624539.30│
│资产总计 │ 1033139.71│ 1042948.03│ 1055358.00│ 1013864.91│ 1039039.94│ 946153.66│
│应付票据及应付账款 │ 66223.06│ 71048.99│ 89543.51│ 101042.30│ 74050.28│ 92716.11│
│预收款项 │ ---│ 0.00│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 930.73│ 1922.54│ 6681.83│ 2894.38│ 3800.31│ 2126.33│
│流动负债 │ 176945.76│ 174437.33│ 194753.49│ 253571.73│ 270738.55│ 256290.34│
│长期借款 │ ---│ 0.00│ 14600.00│ 35733.33│ 142800.00│ 209200.00│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 55612.92│ 57727.42│ 68962.92│ 62957.63│ 147252.69│ 212134.67│
│负债合计 │ 232558.69│ 232164.75│ 263716.41│ 316529.36│ 417991.24│ 468425.01│
│实收资本 │ 223229.30│ 223008.50│ 222716.00│ 222280.00│ 222280.00│ 200000.00│
│资本公积金 │ 330575.62│ 329826.32│ 328427.46│ 325162.66│ 322947.17│ 243058.86│
│盈余公积 │ 41753.12│ 41753.12│ 32531.91│ 17232.13│ 7400.49│ 3397.78│
│未分配利润 │ 202809.85│ 213639.67│ 206093.27│ 131373.59│ 67820.86│ 30671.77│
│少数股东权益 │ 2194.07│ 2536.61│ 1882.88│ 1287.17│ 600.17│ 600.24│
│归属母公司权益 │ 798386.95│ 808246.68│ 789758.70│ 696048.38│ 620448.53│ 477128.41│
│股东权益合计 │ 800581.03│ 810783.28│ 791641.58│ 697335.55│ 621048.70│ 477728.65│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 87618.05│ 66417.24│ 73421.33│ 74773.48│ 80848.48│ 95264.20│
│存货 │ 140228.29│ 132209.53│ 150030.81│ 107161.92│ 109975.38│ 116676.70│
│应收票据及应收账款 │ 103987.50│ 114827.82│ 103310.84│ 97176.60│ 102849.98│ 97836.81│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 14391.13│ 11681.02│ 11095.76│ 49058.00│ 10820.32│ 10479.70│
│其他应收款 │ 207.46│ 90.80│ 28.39│ 86.10│ 124.69│ 86.39│
│流动资产合计 │ 424193.49│ 419089.96│ 420909.54│ 402168.10│ 391648.13│ 441637.89│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 18098.56│ 18119.00│ 14845.82│ 14682.13│ 3710.20│ 3789.52│
│固定资产净额 │ 476530.61│ 489052.47│ 498135.88│ 500176.29│ 504192.85│ 514515.39│
│在建工程 │ 32914.33│ 30954.75│ 27721.44│ 33032.48│ 32942.79│ 30693.28│
│无形资产 │ 23196.44│ 23668.23│ 22891.21│ 23398.16│ 23896.14│ 23104.25│
│商誉 │ 136.60│ 136.60│ 136.60│ 136.60│ 136.60│ 136.60│
│非流动资产合计 │ 608946.23│ 621204.39│ 622038.49│ 630909.67│ 624282.30│ 631616.43│
│资产总计 │ 1033139.71│ 1040294.36│ 1042948.03│ 1033077.77│ 1015930.43│ 1073254.33│
│应付票据及应付账款 │ 66223.06│ 69558.63│ 71048.99│ 65530.76│ 66354.32│ 80312.27│
│预收款项 │ ---│ ---│ 0.00│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 930.73│ 1527.11│ 1922.54│ 1862.85│ 4663.05│ 2701.14│
│流动负债 │ 176945.76│ 163111.24│ 174437.33│ 180106.46│ 181132.85│ 197206.78│
│长期借款 │ ---│ ---│ 0.00│ ---│ ---│ 0.00│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 55612.92│ 55338.41│ 57727.42│ 57820.31│ 56099.49│ 55327.84│
│负债合计 │ 232558.69│ 218449.65│ 232164.75│ 237926.77│ 237232.34│ 252534.62│
│实收资本 │ 223229.30│ 223008.50│ 223008.50│ 223008.50│ 223008.50│ 222716.00│
│资本公积金 │ 330575.62│ 329885.96│ 329826.32│ 329967.25│ 329867.17│ 328684.92│
│盈余公积 │ 41753.12│ 41753.12│ 41753.12│ 32531.91│ 32531.91│ 32531.91│
│未分配利润 │ 202809.85│ 224712.38│ 213639.67│ 207099.31│ 191445.82│ 234915.12│
│少数股东权益 │ 2194.07│ 2465.67│ 2536.61│ 2553.96│ 1854.62│ 1881.69│
│归属母公司权益 │ 798386.95│ 819379.03│ 808246.68│ 792597.03│ 776843.47│ 818838.02│
│股东权益合计 │ 800581.03│ 821844.70│ 810783.28│ 795151.00│ 778698.09│ 820719.71│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 209772.45│ 461626.96│ 575830.77│ 482333.50│ 382065.79│ 323201.46│
│营业总成本 │ 174967.63│ 364731.22│ 405975.58│ 364883.00│ 324207.92│ 300525.16│
│营业税金及附加 │ 3577.05│ 6720.78│ 7970.23│ 6664.60│ 5493.82│ 4000.62│
│销售费用 │ 1736.78│ 2918.53│ 2553.58│ 2256.65│ 1145.72│ 978.82│
│财务费用 │ 2539.30│ 3045.61│ 4835.65│ 6083.10│ 12300.75│ 17776.74│
│管理费用 │ 8542.23│ 15201.84│ 16533.91│ 14313.15│ 14407.85│ 23064.88│
│资产减值损失 │ -808.09│ -2404.90│ -1707.42│ -4265.08│ -1655.59│ -1263.92│
│公允价值变动净收益 │ -21.74│ -148.32│ 3.15│ -118.40│ -5.81│ 54.82│
│投资收益 │ -327.20│ -425.72│ -919.52│ -1355.07│ -890.19│ 333.70│
│营业利润 │ 34311.43│ 95698.79│ 168776.29│ 112139.97│ 54512.11│ 22362.54│
│营业外收入 │ 104.94│ 141.26│ 110.28│ 197.99│ 3.44│ 42.82│
│营业外支出 │ 686.07│ 1971.46│ 1377.39│ 566.85│ 5752.39│ 8997.23│
│利润总额 │ 33730.29│ 93868.58│ 167509.18│ 111771.11│ 48763.16│ 13408.12│
│所得税 │ 6322.17│ 17033.97│ 27474.16│ 17714.61│ 7611.42│ 2273.42│
│净利润 │ 27408.12│ 76834.62│ 140035.02│ 94056.50│ 41151.74│ 11134.71│
│归属母公司净利润 │ 27750.65│ 76900.89│ 140032.41│ 94056.40│ 41151.80│ 11134.67│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 209772.45│ 109449.84│ 461626.96│ 343598.43│ 234858.40│ 129694.96│
│营业总成本 │ 174967.63│ 95357.15│ 364731.22│ 265055.80│ 175302.68│ 94759.46│
│营业税金及附加 │ 3577.05│ 1714.94│ 6720.78│ 5564.07│ 3963.68│ 2159.95│
│销售费用 │ 1736.78│ 981.25│ 2918.53│ 1914.28│ 1351.91│ 795.17│
│财务费用 │ 2539.30│ 1349.43│ 3045.61│ 2540.39│ 1583.83│ 766.30│
│管理费用 │ 8542.23│ 5436.07│ 15201.84│ 15775.81│ 11013.48│ 5753.01│
│资产减值损失 │ -808.09│ ---│ -2404.90│ -2313.26│ -2313.26│ ---│
│公允价值变动净收益 │ -21.74│ -90.12│ -148.32│ -22.64│ 0.44│ 0.00│
│投资收益 │ -327.20│ -185.59│ -425.72│ -202.52│ -70.28│ -16.09│
│营业利润 │ 34311.43│ 14244.88│ 95698.79│ 76793.62│ 57543.12│ 35333.18│
│营业外收入 │ 104.94│ 17.79│ 141.26│ 17.97│ 16.97│ 0.44│
│营业外支出 │ 686.07│ 392.16│ 1971.46│ 1634.11│ 1609.77│ 333.35│
│利润总额 │ 33730.29│ 13870.52│ 93868.58│ 75177.48│ 55950.32│ 35000.27│
│所得税 │ 6322.17│ 2868.74│ 17033.97│ 14087.08│ 10492.75│ 6179.61│
│净利润 │ 27408.12│ 11001.78│ 76834.62│ 61090.39│ 45457.57│ 28820.66│
│归属母公司净利润 │ 27750.65│ 11072.71│ 76900.89│ 61139.32│ 45485.83│ 28821.85│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 190624.53│ 348692.81│ 478311.20│ 418626.58│ 291591.14│ 270556.10│
│经营活动现金流出 │ 113089.25│ 293786.86│ 299204.47│ 289387.68│ 222427.33│ 190234.99│
│经营活动现金流量净额│ 77535.28│ 54905.95│ 179106.73│ 129238.90│ 69163.80│ 80321.12│
│投资活动现金流入 │ 77090.05│ 279103.88│ 20618.41│ 20188.77│ 0.00│ 410.29│
│投资活动现金流出 │ 102289.43│ 302297.09│ 31240.14│ 55526.02│ 5420.19│ 5226.76│
│投资活动现金流量净额│ -25199.38│ -23193.21│ -10621.72│ -35337.25│ -5420.19│ -4816.47│
│筹资活动现金流入 │ 40876.85│ 76812.60│ 80619.19│ 85866.90│ 221450.78│ 93292.81│
│筹资活动现金流出 │ 78623.29│ 144204.18│ 216726.11│ 266713.03│ 173858.44│ 168222.06│
│筹资活动现金流量净额│ -37746.44│ -67391.58│ -136106.92│ -180846.13│ 47592.34│ -74929.25│
│汇率变动对现金的影响│ -457.76│ 267.01│ 653.72│ 333.40│ 410.40│ -651.32│
│现金及等价物净增加额│ 14131.70│ -35411.84│ 33031.81│ -86611.08│ 111746.35│ -75.93│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 190624.53│ 59789.43│ 348692.81│ 282725.41│ 165289.44│ 64816.35│
│经营活动现金流出 │ 113089.25│ 41521.33│ 293786.86│ 225631.28│ 126141.06│ 53157.89│
│经营活动现金流量净额│ 77535.28│ 18268.09│ 54905.95│ 57094.13│ 39148.38│ 11658.45│
│投资活动现金流入 │ 77090.05│ 55060.68│ 279103.88│ 192203.05│ 96156.46│ 20046.44│
│投资活动现金流出 │ 102289.43│ 62005.58│ 302297.09│ 222400.25│ 100656.41│ 42296.59│
│投资活动现金流量净额│ -25199.38│ -6944.90│ -23193.21│ -30197.20│ -4499.95│ -22250.15│
│筹资活动现金流入 │ 40876.85│ 20000.00│ 76812.60│ 52012.54│ 1293.55│ 0.00│
│筹资活动现金流出 │ 78623.29│ 37881.72│ 144204.18│ 112918.01│ 63969.29│ 2875.14│
│筹资活动现金流量净额│ -37746.44│ -17881.72│ -67391.58│ -60905.48│ -62675.74│ -2875.14│
│汇率变动对现金的影响│ -457.76│ -510.57│ 267.01│ 226.59│ 320.35│ 190.53│
│现金及等价物净增加额│ 14131.70│ -7069.11│ -35411.84│ -33781.96│ -27706.96│ -13276.30│
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【10.环比分析】
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│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
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│一季报 │ 129694.96│ 28.10│ 28821.85│ 37.48│
│二季报 │ 105163.45│ 22.78│ 16663.97│ 21.67│
│三季报 │ 108740.02│ 23.56│ 15653.49│ 20.36│
│四季报 │ 118028.54│ 25.57│ 15761.58│ 20.50│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 152321.82│ 26.45│ 35261.49│ 25.18│
│二季报 │ 167220.85│ 29.04│ 41368.92│ 29.54│
│三季报 │ 126083.89│ 21.90│ 30961.44│ 22.11│
│四季报 │ 130204.22│ 22.61│ 32440.56│ 23.17│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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