财务分析☆ ◇301316 慧博云通 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ ---│
│归母净利(未调整:万) │ 4433.78│ 9779.23│ 6558.76│ 8245.34│ 8935.73│ 7650.41│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 6558.76│ 8245.34│ 8944.26│ 7650.41│
│净利润增长率(%) │ -40.16│ 49.10│ -20.45│ -7.81│ 16.80│ 16.47│
│扣非净利润(万) │ 3782.50│ 3414.69│ 6040.73│ 6584.60│ 7856.91│ 6019.43│
│营业总收(未调整:万) │ 194406.63│ 224508.35│ 174301.04│ 135859.34│ 118388.76│ 91826.68│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 174301.04│ 135859.34│ 118388.76│ 91826.68│
│总营收同比增长率(%) │ 19.96│ 28.80│ 28.30│ 14.76│ 28.93│ 33.55│
│加权净资产收益率(%) │ 4.00│ 9.28│ 6.41│ 8.34│ 12.43│ 13.57│
│资产负债比率(%) │ 36.75│ 38.25│ 38.18│ 27.78│ 24.02│ 25.80│
│净利润现金含量(%) │ -284.12│ 96.50│ 102.26│ 128.61│ 58.68│ 38.28│
│基本每股收益(元) │ 0.1100│ 0.2437│ 0.1640│ 0.2061│ 0.2439│ 0.2149│
│每股收益-扣除(元) │ 0.0937│ 0.0846│ 0.1510│ 0.1646│ 0.2143│ 0.1691│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.1099│ 0.2421│ 0.1640│ 0.2061│ 0.2234│ 0.2125│
│每股资本公积金(元) │ 0.8430│ 0.8016│ 0.6206│ 0.7501│ 0.7355│ 0.2595│
│每股未分配利润(元) │ 0.9690│ 0.9581│ 0.8122│ 0.7440│ 0.6332│ 0.4723│
│每股净资产(元) │ 2.7724│ 2.7088│ 2.5067│ 2.5519│ 2.4105│ 1.7600│
│每股经营现金流量(元)│ -0.3121│ 0.2336│ 0.1677│ 0.2651│ 0.1311│ 0.0800│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 4433.78│ 1946.50│ 766.39│ 9779.23│ 7408.97│ 564.77│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 7408.97│ 564.77│
│净利润增长率(%) │ -40.16│ 244.65│ 84.11│ 49.10│ 94.05│ -78.37│
│扣非净利润(万) │ 3782.50│ 1272.34│ 313.62│ 3414.69│ 2142.23│ 570.51│
│营业总收(未调整:万) │ 194406.63│ 127020.93│ 61504.62│ 224508.35│ 162063.79│ 102587.54│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 162063.79│ 102587.54│
│总营收同比增长率(%) │ 19.96│ 23.82│ 21.61│ 28.80│ 34.31│ 33.50│
│加权净资产收益率(%) │ 4.00│ 1.76│ 0.70│ 9.28│ 7.03│ 0.56│
│资产负债比率(%) │ 36.75│ 36.49│ 36.42│ 38.25│ 39.24│ 40.69│
│净利润现金含量(%) │ -284.12│ -711.33│ -1647.76│ 96.50│ -170.73│ -2094.82│
│基本每股收益(元) │ 0.1100│ 0.0478│ 0.0192│ 0.2437│ 0.1840│ 0.0133│
│每股收益-扣除(元) │ 0.0937│ 0.0310│ 0.0078│ 0.0846│ 0.0530│ 0.0135│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.1099│ 0.0482│ 0.0190│ 0.2421│ 0.1834│ 0.0140│
│每股资本公积金(元) │ 0.8430│ 0.8358│ 0.8181│ 0.8016│ 0.8762│ 0.8161│
│每股未分配利润(元) │ 0.9690│ 0.9065│ 0.9771│ 0.9581│ 0.9076│ 0.7382│
│每股净资产(元) │ 2.7724│ 2.6908│ 2.7438│ 2.7088│ 2.7253│ 2.4962│
│每股经营现金流量(元)│ -0.3121│ -0.3427│ -0.3126│ 0.2336│ -0.3131│ -0.2928│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.19│ 2.40│ 2.25│ 3.16│ 3.59│ 3.36│
│速动比率 │ 2.09│ 2.30│ 2.17│ 3.03│ 3.57│ 3.36│
│资产负债比率(%) │ 36.75│ 38.25│ 38.18│ 27.78│ 24.02│ 25.80│
│产权比率 │ 0.65│ 0.69│ 0.71│ 0.42│ 0.33│ 0.35│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.19│ 0.15│ 0.13│ 0.31│ 0.19│ 0.17│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.19│ 2.21│ 2.55│ 2.40│ 2.61│ 2.17│
│速动比率 │ 2.09│ 2.11│ 2.43│ 2.30│ 2.51│ 2.09│
│资产负债比率(%) │ 36.75│ 36.49│ 36.42│ 38.25│ 39.24│ 40.69│
│产权比率 │ 0.65│ 0.64│ 0.64│ 0.69│ 0.73│ 0.78│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.19│ -0.22│ -0.23│ 0.15│ -0.22│ -0.20│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.26│ 3.04│ 2.80│ 2.88│ 3.58│ 4.58│
│存货周转率 │ 25.17│ 35.24│ 29.88│ 39.73│ 251.59│ 187.87│
│流动资产周转率 │ 1.34│ 1.69│ 1.54│ 1.32│ 1.50│ 1.91│
│固定资产周转率 │ 15.86│ 14.78│ 12.74│ 25.42│ 79.85│ 57.92│
│总资产周转率 │ 0.98│ 1.17│ 1.02│ 0.95│ 1.09│ 1.24│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.26│ 1.48│ 0.75│ 3.04│ 2.05│ 1.33│
│存货周转率 │ 25.17│ 17.98│ 8.10│ 35.24│ 25.41│ 17.87│
│流动资产周转率 │ 1.34│ 0.89│ 0.43│ 1.69│ 1.20│ 0.84│
│固定资产周转率 │ 15.86│ 10.33│ 4.96│ 14.78│ 10.64│ 5.17│
│总资产周转率 │ 0.98│ 0.65│ 0.31│ 1.17│ 0.83│ 0.54│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.96│ 8.94│ 6.54│ 8.08│ 9.27│ 12.08│
│销售毛利率 │ 19.18│ 20.70│ 23.81│ 24.27│ 24.44│ 24.38│
│营业利润率 │ 2.37│ 3.66│ 4.18│ 7.32│ 8.16│ 9.27│
│销售净利率 │ 2.27│ 4.08│ 4.04│ 6.91│ 7.71│ 8.51│
│总资产净利率 │ 2.23│ 4.77│ 4.13│ 6.55│ 8.43│ 10.58│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.96│ 1.79│ 0.69│ 8.94│ 6.73│ 0.56│
│销售毛利率 │ 19.18│ 18.12│ 17.67│ 20.70│ 21.32│ 20.85│
│营业利润率 │ 2.37│ 1.57│ 0.38│ 3.66│ 4.16│ 0.20│
│销售净利率 │ 2.27│ 1.48│ 0.98│ 4.08│ 4.63│ 0.46│
│总资产净利率 │ 2.23│ 0.96│ 0.30│ 4.77│ 3.85│ 0.25│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 19.96│ 28.80│ 28.30│ 14.76│ 28.93│ 33.55│
│营业利润增长率 │ -31.60│ 12.77│ -26.74│ 2.90│ 13.54│ 19.71│
│净利润增长率 │ -40.16│ 49.10│ -20.45│ -7.81│ 16.80│ 16.47│
│净资产增长率 │ 2.25│ 9.14│ -1.77│ 5.85│ 52.20│ 46.17│
│总资产增长率 │ -1.09│ 7.26│ 18.88│ 19.00│ 51.52│ 39.89│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 19.96│ 23.82│ 21.61│ 28.80│ 34.31│ 33.50│
│营业利润增长率 │ -31.60│ 893.43│ 260.02│ 12.77│ 50.69│ -93.38│
│净利润增长率 │ -40.16│ 244.65│ 84.11│ 49.10│ 94.05│ -78.37│
│净资产增长率 │ 2.25│ -0.67│ 1.29│ 9.14│ 9.81│ 0.57│
│总资产增长率 │ -1.09│ -3.86│ -2.05│ 7.26│ 10.28│ 4.71│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│其他收益 │收到的政府补助减│ 371.97│ 551.41│ -32.54│
│ │少 │ │ │ │
│投资收益 │处置子公司取得的│ 2.69│ 4586.20│ -99.94│
│ │投资收益减少 │ │ │ │
│营业外支出 │支付的违约金增加│ 365.18│ 258.67│ 41.18│
│所得税费用 │计提的递延所得税│ -123.05│ -913.78│ 86.53│
│ │费用增加 │ │ │ │
│投资活动产生│处置子公司股权取│ -1722.70│ 13773.45│ -112.51│
│的现金流量净│得的现金减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│收到股权入资款减│ -8378.93│ 5141.32│ -262.97│
│的现金流量净│少，新增银行借款│ │ │ │
│额 │减少、支付分红款│ │ │ │
│ │和重组中介费增加│ │ │ │
│现金及现金等│投资活动和筹资活│ -22959.73│ 6230.06│ -468.53│
│价物净增加额│动产生的现金流量│ │ │ │
│ │净额减少 │ │ │ │
│货币资金 │经营活动现金净流│ 28627.38│ 52164.90│ -45.12│
│ │出和支付股东分红│ │ │ │
│ │款 │ │ │ │
│交易性金融资│赎回理财产品 │ ---│ 1562.51│ -100.00│
│产 │ │ │ │ │
│应收票据 │商业承兑汇票到期│ 569.76│ 1294.20│ -55.98│
│ │承兑 │ │ │ │
│应收款项融资│公司收到的银行承│ 4377.26│ 2047.04│ 113.83│
│ │兑汇票增加 │ │ │ │
│其他流动资产│待摊费用增加 │ 4432.24│ 3178.96│ 39.42│
│开发支出 │研发项目的资本化│ 1009.36│ 704.93│ 43.19│
│ │投入增加 │ │ │ │
│长期待摊费用│待摊装修费增加 │ 1063.50│ 686.20│ 54.98│
│短期借款 │银行短期借款增加│ 24971.80│ 16037.10│ 55.71│
│应付票据 │应付票据到期支付│ ---│ 424.00│ -100.00│
│长期借款 │偿还银行长期贷款│ 2450.00│ 10130.00│ -75.81│
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│货币资金 │经营活动现金净流│ 26999.61│ 52164.90│ -48.24│
│ │出和支付股东分红│ │ │ │
│ │款 │ │ │ │
│应收款项 │公司业务增长 │ 94974.41│ 76191.24│ 24.65│
│短期借款 │银行短期借款增加│ 21506.65│ 16037.10│ 34.11│
│长期借款 │偿还银行长期贷款│ 2450.00│ 10130.00│ -75.81│
│交易性金融资│赎回理财产品 │ ---│ 1562.51│ -100.00│
│产 │ │ │ │ │
│应收票据 │商业承兑汇票到期│ 796.37│ 1294.20│ -38.47│
│ │承兑 │ │ │ │
│其他流动资产│待摊费用增加 │ 4374.64│ 3178.96│ 37.61│
│无形资产 │无形资产摊销 │ 4373.54│ 4961.66│ -11.85│
│应付账款 │应付外协及外包结│ 4521.11│ 5273.74│ -14.27│
│ │算款减少 │ │ │ │
│其他应付款 │支付以前期间的股│ 8335.72│ 9824.71│ -15.16│
│ │权投资尾款 │ │ │ │
│营业收入 │公司业务增长 │ 127020.93│ 102587.54│ 23.82│
│营业成本 │公司业务规模扩大│ 104009.55│ 81199.21│ 28.09│
│ │，成本同步上升 │ │ │ │
│销售费用 │公司销售团队规模│ 1916.28│ 2377.26│ -19.39│
│ │缩减，销售人员薪│ │ │ │
│ │酬减少，业务招待│ │ │ │
│ │费以及股份支付费│ │ │ │
│ │用减少 │ │ │ │
│管理费用 │--- │ 10585.50│ 10244.45│ 3.33│
│财务费用 │--- │ 510.35│ 501.80│ 1.70│
│所得税费用 │计提的递延所得税│ -86.87│ -415.87│ 79.11│
│ │费用增加 │ │ │ │
│研发投入 │--- │ 7121.08│ 6928.47│ 2.78│
│经营活动产生│公司业务规模扩大│ -13846.05│ -11830.85│ -17.03│
│的现金流量净│，支付职工薪酬及│ │ │ │
│额 │外购服务增加 │ │ │ │
│投资活动产生│购买子公司支出减│ -1011.42│ -3431.67│ 70.53│
│的现金流量净│少、赎回理财产品│ │ │ │
│额 │收入增加 │ │ │ │
│筹资活动产生│收到股权入资款减│ -9592.71│ 6929.34│ -238.44│
│的现金流量净│少，以及偿还银行│ │ │ │
│额 │借款和支付重组中│ │ │ │
│ │介费增加 │ │ │ │
│现金及现金等│筹资活动产生的现│ -24629.40│ -8342.48│ -195.23│
│价物净增加额│金流量净额减少 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 28627.38│ 52164.90│ 34188.62│ 40254.36│ 47058.21│ 23508.23│
│存货 │ 6784.94│ 5697.78│ 4405.68│ 4482.24│ 697.05│ 14.10│
│应收票据及应收账款 │ 96080.89│ 77485.44│ 71769.86│ 53292.10│ 41282.34│ 24991.94│
│合同资产 │ 152.70│ 232.51│ 182.04│ 209.44│ ---│ ---│
│预付款项 │ 234.54│ 385.35│ 484.57│ 462.56│ 47.57│ 48.87│
│其他应收款 │ 3869.14│ 3702.88│ 2779.54│ 2481.75│ 1058.67│ 943.62│
│流动资产合计 │ 144559.11│ 146457.37│ 119784.50│ 106727.17│ 99840.12│ 57929.88│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 7291.51│ 7204.48│ 5925.54│ 4339.83│ 1028.81│ 1057.80│
│固定资产净额 │ 12159.34│ 12359.12│ 18019.28│ 9339.36│ 1347.84│ 1617.59│
│在建工程 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│无形资产 │ 3960.30│ 4961.66│ 6741.58│ 4768.49│ 2902.90│ 1570.64│
│商誉 │ 16416.16│ 16416.16│ 18492.89│ 15549.08│ 6646.88│ 3011.83│
│非流动资产合计 │ 52068.39│ 52329.34│ 65540.74│ 49161.16│ 30654.06│ 28194.27│
│资产总计 │ 196627.50│ 198786.71│ 185325.25│ 155888.33│ 130494.18│ 86124.15│
│应付票据及应付账款 │ 4385.35│ 5697.74│ 6406.45│ 7896.74│ 3919.79│ 1422.66│
│预收款项 │ 58.72│ 139.29│ 210.72│ 320.71│ 289.51│ 303.77│
│合同负债 │ 1767.52│ 1903.28│ 945.11│ 1343.17│ 462.67│ 562.09│
│流动负债 │ 65890.35│ 61128.16│ 53160.65│ 33784.55│ 27807.77│ 17221.39│
│长期借款 │ 2450.00│ 10130.00│ 10432.98│ 7032.98│ ---│ ---│
│长期应付款 │ 1333.20│ 1321.87│ 2843.95│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 6378.71│ 14915.23│ 17602.99│ 9527.16│ 3533.20│ 4995.85│
│负债合计 │ 72269.05│ 76043.40│ 70763.64│ 43311.71│ 31340.96│ 22217.24│
│实收资本 │ 40360.10│ 40400.00│ 40001.00│ 40001.00│ 40001.00│ 36000.00│
│资本公积金 │ 34024.90│ 32384.16│ 24823.60│ 30006.40│ 29421.57│ 9340.72│
│盈余公积 │ 3229.02│ 3229.02│ 2899.31│ 2270.05│ 1643.53│ 1035.20│
│未分配利润 │ 39108.02│ 38707.06│ 32489.55│ 29760.13│ 25328.65│ 17001.25│
│少数股东权益 │ 12462.44│ 13306.35│ 14291.85│ 10499.32│ 2730.41│ 553.30│
│归属母公司权益 │ 111896.00│ 109436.97│ 100269.76│ 102077.29│ 96422.81│ 63353.61│
│股东权益合计 │ 124358.45│ 122743.32│ 114561.61│ 112576.61│ 99153.22│ 63906.91│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 28627.38│ 26999.61│ 34522.16│ 52164.90│ 39642.62│ 25124.41│
│存货 │ 6784.94│ 5869.74│ 6810.40│ 5697.78│ 5631.65│ 4682.18│
│应收票据及应收账款 │ 96080.89│ 95770.77│ 89929.84│ 77485.44│ 88217.75│ 85087.06│
│合同资产 │ 152.70│ 140.58│ 199.94│ 232.51│ 159.27│ 217.58│
│预付款项 │ 234.54│ 348.66│ 211.74│ 385.35│ 305.11│ 343.52│
│其他应收款 │ 3869.14│ 3812.19│ 4235.20│ 3702.88│ 6365.14│ 4033.06│
│流动资产合计 │ 144559.11│ 139226.02│ 142020.59│ 146457.37│ 150122.60│ 125884.63│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 7291.51│ 7294.21│ 6712.74│ 7204.48│ 6126.95│ 6150.27│
│固定资产净额 │ 12159.34│ 12222.84│ 12445.49│ 12359.12│ 12439.55│ 21643.04│
│在建工程 │ ---│ 0.00│ ---│ ---│ ---│ 0.00│
│无形资产 │ 3960.30│ 4373.54│ 4730.01│ 4961.66│ 5026.97│ 6086.91│
│商誉 │ 16416.16│ 16416.16│ 16416.16│ 16416.16│ 18957.58│ 18492.89│
│非流动资产合计 │ 52068.39│ 51893.49│ 52691.65│ 52329.34│ 54250.47│ 68171.83│
│资产总计 │ 196627.50│ 191119.51│ 194712.24│ 198786.71│ 204373.07│ 194056.46│
│应付票据及应付账款 │ 4385.35│ 4521.11│ 5484.85│ 5697.74│ 5098.58│ 4920.24│
│预收款项 │ 58.72│ 108.59│ 81.56│ 139.29│ 28.35│ 123.44│
│合同负债 │ 1767.52│ 1522.68│ 1991.03│ 1903.28│ 1469.94│ 1360.72│
│流动负债 │ 65890.35│ 63087.43│ 55647.88│ 61128.16│ 57490.77│ 57908.95│
│长期借款 │ 2450.00│ 2450.00│ 10120.00│ 10130.00│ 17492.98│ 14982.98│
│长期应付款 │ 1333.20│ 1334.83│ 1327.26│ 1321.87│ 2297.65│ 2479.75│
│非流动负债 │ 6378.71│ 6651.12│ 15271.35│ 14915.23│ 22695.84│ 21044.77│
│负债合计 │ 72269.05│ 69738.55│ 70919.22│ 76043.40│ 80186.61│ 78953.72│
│实收资本 │ 40360.10│ 40400.00│ 40400.00│ 40400.00│ 40400.00│ 40400.00│
│资本公积金 │ 34024.90│ 33767.61│ 33051.71│ 32384.16│ 35399.13│ 32972.09│
│盈余公积 │ 3229.02│ 3229.02│ 3229.02│ 3229.02│ 2899.31│ 2899.31│
│未分配利润 │ 39108.02│ 36620.74│ 39473.46│ 38707.06│ 36666.52│ 29822.32│
│少数股东权益 │ 12462.44│ 12672.56│ 12943.03│ 13306.35│ 14082.82│ 14257.30│
│归属母公司权益 │ 111896.00│ 108708.40│ 110849.99│ 109436.97│ 110103.64│ 100845.44│
│股东权益合计 │ 124358.45│ 121380.96│ 123793.02│ 122743.32│ 124186.46│ 115102.74│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 194406.63│ 224508.35│ 174301.04│ 135859.34│ 118388.76│ 91826.68│
│营业总成本 │ 188449.73│ 217650.27│ 165045.58│ 127598.66│ 109548.36│ 85042.67│
│营业税金及附加 │ 1124.21│ 1584.59│ 1078.75│ 769.97│ 544.74│ 405.07│
│销售费用 │ 2911.93│ 4189.06│ 4085.38│ 2803.70│ 1975.19│ 1424.99│
│财务费用 │ 749.95│ 1060.38│ 305.42│ -185.18│ -575.98│ 436.75│
│管理费用 │ 16048.87│ 19775.26│ 15869.68│ 12187.68│ 10211.93│ 8100.48│
│资产减值损失 │ -294.60│ -3324.72│ -838.87│ -277.44│ 0.00│ 1.00│
│公允价值变动净收益 │ ---│ 452.84│ 8.80│ 4.34│ 0.00│ 135.12│
│投资收益 │ 2.69│ 4691.90│ -598.14│ -199.40│ -166.66│ 211.38│
│营业利润 │ 4613.60│ 8216.26│ 7286.13│ 9945.62│ 9664.95│ 8512.53│
│营业外收入 │ 33.82│ 864.69│ 632.81│ 6.33│ 33.36│ 27.81│
│营业外支出 │ 365.18│ 445.49│ 712.32│ 94.60│ 52.71│ 212.20│
│利润总额 │ 4282.24│ 8635.46│ 7206.62│ 9857.34│ 9645.60│ 8328.14│
│所得税 │ -123.05│ -515.97│ 165.30│ 466.47│ 520.41│ 512.68│
│净利润 │ 4405.29│ 9151.42│ 7041.32│ 9390.87│ 9125.19│ 7815.46│
│归属母公司净利润 │ 4433.78│ 9779.23│ 6558.76│ 8245.34│ 8935.73│ 7650.41│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 194406.63│ 127020.93│ 61504.62│ 224508.35│ 162063.79│ 102587.54│
│营业总成本 │ 188449.73│ 124499.59│ 60763.08│ 217650.27│ 158844.52│ 101749.32│
│营业税金及附加 │ 1124.21│ 692.57│ 321.63│ 1584.59│ 1124.99│ 695.06│
│销售费用 │ 2911.93│ 1916.28│ 994.12│ 4189.06│ 3347.93│ 2377.26│
│财务费用 │ 749.95│ 510.35│ 243.12│ 1060.38│ 784.87│ 501.80│
│管理费用 │ 16048.87│ 10585.50│ 5211.62│ 19775.26│ 15743.66│ 10244.45│
│资产减值损失 │ -294.60│ -137.38│ -45.80│ -3324.72│ -206.41│ -126.00│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ 0.81│ 452.84│ 8.35│ 7.39│
│投资收益 │ 2.69│ 11.18│ 16.39│ 4691.90│ 4586.20│ -286.65│
│营业利润 │ 4613.60│ 1992.47│ 232.22│ 8216.26│ 6744.74│ 200.57│
│营业外收入 │ 33.82│ 33.20│ 12.86│ 864.69│ 110.39│ 105.85│
│营业外支出 │ 365.18│ 235.48│ 13.57│ 445.49│ 258.67│ 250.87│
│利润总额 │ 4282.24│ 1790.19│ 231.51│ 8635.46│ 6596.46│ 55.55│
│所得税 │ -123.05│ -86.87│ -368.14│ -515.97│ -913.78│ -415.87│
│净利润 │ 4405.29│ 1877.06│ 599.65│ 9151.42│ 7510.24│ 471.41│
│归属母公司净利润 │ 4433.78│ 1946.50│ 766.39│ 9779.23│ 7408.97│ 564.77│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 187209.11│ 239156.11│ 174822.11│ 144178.18│ 115178.80│ 86120.80│
│经营活动现金流出 │ 199806.42│ 229718.86│ 168115.37│ 133573.90│ 109935.60│ 83192.32│
│经营活动现金流量净额│ -12597.31│ 9437.25│ 6706.74│ 10604.29│ 5243.20│ 2928.48│
│投资活动现金流入 │ 8247.41│ 22228.54│ 19205.91│ 12297.48│ 19933.35│ 135304.17│
│投资活动现金流出 │ 9970.10│ 7843.56│ 39505.07│ 27354.76│ 26999.14│ 141083.82│
│投资活动现金流量净额│ -1722.70│ 14384.99│ -20299.15│ -15057.28│ -7065.79│ -5779.65│
│筹资活动现金流入 │ 24615.01│ 30828.70│ 23615.88│ 16647.05│ 29130.51│ 14427.02│
│筹资活动现金流出 │ 32993.93│ 35830.52│ 15877.20│ 19967.79│ 4960.11│ 4898.75│
│筹资活动现金流量净额│ -8378.93│ -5001.81│ 7738.68│ -3320.74│ 24170.40│ 9528.27│
│汇率变动对现金的影响│ -260.80│ 176.71│ 122.96│ 21.71│ 476.07│ -142.95│
│现金及等价物净增加额│ -22959.73│ 18997.13│ -5730.79│ -7752.02│ 22823.88│ 6534.15│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 187209.11│ 117733.95│ 54390.40│ 239156.11│ 153308.34│ 96627.42│
│经营活动现金流出 │ 199806.42│ 131580.00│ 67018.70│ 229718.86│ 165957.38│ 108458.27│
│经营活动现金流量净额│ -12597.31│ -13846.05│ -12628.30│ 9437.25│ -12649.04│ -11830.85│
│投资活动现金流入 │ 8247.41│ 8145.14│ 1585.48│ 22228.54│ 19028.46│ 1006.90│
│投资活动现金流出 │ 9970.10│ 9156.56│ 1056.15│ 7843.56│ 5255.00│ 4438.57│
│投资活动现金流量净额│ -1722.70│ -1011.42│ 529.33│ 14384.99│ 13773.45│ -3431.67│
│筹资活动现金流入 │ 24615.01│ 18075.10│ 2500.61│ 30828.70│ 27666.19│ 20095.32│
│筹资活动现金流出 │ 32993.93│ 27667.81│ 7413.02│ 35830.52│ 22524.87│ 13165.98│
│筹资活动现金流量净额│ -8378.93│ -9592.71│ -4912.41│ -5001.81│ 5141.32│ 6929.34│
│汇率变动对现金的影响│ -260.80│ -179.23│ -78.93│ 176.71│ -35.67│ -9.30│
│现金及等价物净增加额│ -22959.73│ -24629.40│ -17090.30│ 18997.13│ 6230.06│ -8342.48│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 50576.07│ 22.53│ 416.27│ 4.26│
│二季报 │ 52011.47│ 23.17│ 148.50│ 1.52│
│三季报 │ 59476.25│ 26.49│ 6844.20│ 69.99│
│四季报 │ 62444.56│ 27.81│ 2370.26│ 24.24│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 36792.44│ 21.11│ 1493.76│ 22.78│
│二季报 │ 40054.93│ 22.98│ 1116.95│ 17.03│
│三季报 │ 43813.53│ 25.14│ 1207.27│ 18.41│
│四季报 │ 53640.14│ 30.77│ 2740.78│ 41.79│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
|