财务分析☆ ◇301337 亚华电子 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ ---│ ---│
│归母净利(未调整:万) │ -404.05│ -1479.01│ -2648.61│ 4551.68│ 7905.02│ 7272.52│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ -2648.61│ 4551.68│ 7905.81│ ---│
│净利润增长率(%) │ 30.55│ 44.16│ -158.19│ -42.43│ 8.70│ 31.67│
│扣非净利润(万) │ -867.83│ -1968.50│ -3353.67│ 4435.43│ 6477.46│ 5986.85│
│营业总收(未调整:万) │ 21314.74│ 25407.57│ 21791.00│ 35131.01│ 35264.66│ 28752.44│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 21791.00│ 35131.01│ 35264.66│ ---│
│总营收同比增长率(%) │ 25.28│ 16.60│ -37.97│ -0.38│ 22.65│ 22.82│
│加权净资产收益率(%) │ -0.37│ -1.35│ -2.34│ 5.57│ 23.52│ 26.72│
│资产负债比率(%) │ 12.62│ 12.65│ 9.82│ 11.25│ 28.17│ 32.56│
│净利润现金含量(%) │ 780.74│ 158.10│ 190.04│ -17.51│ 10.98│ 72.21│
│基本每股收益(元) │ -0.0400│ -0.1400│ -0.2500│ 0.4900│ 1.0100│ 0.9300│
│每股收益-扣除(元) │ -0.0833│ -0.1900│ -0.3200│ 0.4800│ 0.8300│ 0.7700│
│每股收益-摊薄(元) │ -0.0388│ -0.1419│ -0.2542│ 0.4368│ 1.0115│ 0.9306│
│每股资本公积金(元) │ 7.8942│ 7.8256│ 7.7975│ 7.7732│ 0.8790│ 0.8559│
│每股未分配利润(元) │ 1.3042│ 1.3312│ 1.4732│ 1.9274│ 2.2450│ 1.5378│
│每股净资产(元) │ 10.3137│ 10.4657│ 10.5812│ 11.0102│ 4.4800│ 3.6400│
│每股经营现金流量(元)│ -0.3027│ -0.2244│ -0.4831│ -0.0765│ 0.1100│ 0.6700│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ -404.05│ -718.05│ -877.83│ -1479.01│ -581.79│ -472.06│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ -581.79│ -472.06│
│净利润增长率(%) │ 30.55│ -52.11│ -47.74│ 44.16│ 70.52│ 62.83│
│扣非净利润(万) │ -867.83│ -992.66│ -952.40│ -1968.50│ -823.11│ -676.50│
│营业总收(未调整:万) │ 21314.74│ 12190.08│ 3853.19│ 25407.57│ 17014.27│ 10250.19│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 17014.27│ 10250.19│
│总营收同比增长率(%) │ 25.28│ 18.93│ -2.63│ 16.60│ 20.57│ 13.71│
│加权净资产收益率(%) │ -0.37│ -0.66│ -0.81│ -1.35│ -0.53│ -0.43│
│资产负债比率(%) │ 12.62│ 12.98│ 13.17│ 12.65│ 11.88│ 11.47│
│净利润现金含量(%) │ 780.74│ 273.42│ 103.58│ 158.10│ 196.22│ 136.92│
│基本每股收益(元) │ -0.0400│ -0.0700│ -0.0800│ -0.1400│ -0.0600│ -0.0500│
│每股收益-扣除(元) │ -0.0833│ -0.1000│ -0.0914│ -0.1900│ -0.0790│ -0.0600│
│每股收益-摊薄(元) │ -0.0388│ -0.0689│ -0.0842│ -0.1419│ -0.0558│ -0.0453│
│每股资本公积金(元) │ 7.8942│ 7.8721│ 7.8489│ 7.8256│ 7.7975│ 7.7975│
│每股未分配利润(元) │ 1.3042│ 1.2623│ 1.2470│ 1.3312│ 1.4173│ 1.4279│
│每股净资产(元) │ 10.3137│ 10.4430│ 10.4040│ 10.4657│ 10.5233│ 10.5330│
│每股经营现金流量(元)│ -0.3027│ -0.1884│ -0.0873│ -0.2244│ -0.1096│ -0.0620│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 6.72│ 7.40│ 9.93│ 8.77│ 3.04│ 2.57│
│速动比率 │ 5.67│ 6.60│ 9.05│ 8.14│ 2.31│ 1.80│
│资产负债比率(%) │ 12.62│ 12.65│ 9.82│ 11.25│ 28.17│ 32.56│
│产权比率 │ 0.14│ 0.14│ 0.11│ 0.13│ 0.39│ 0.48│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.22│ -0.16│ -0.46│ -0.06│ 0.07│ 0.42│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 6.72│ 6.95│ 6.90│ 7.40│ 8.08│ 8.43│
│速动比率 │ 5.67│ 5.92│ 5.94│ 6.60│ 7.17│ 7.49│
│资产负债比率(%) │ 12.62│ 12.98│ 13.17│ 12.65│ 11.88│ 11.47│
│产权比率 │ 0.14│ 0.15│ 0.15│ 0.14│ 0.13│ 0.13│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.22│ -0.13│ -0.06│ -0.16│ -0.08│ -0.05│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.99│ 1.21│ 1.03│ 1.83│ 2.87│ 3.98│
│存货周转率 │ 1.00│ 1.54│ 1.48│ 2.10│ 1.90│ 1.60│
│流动资产周转率 │ 0.21│ 0.24│ 0.19│ 0.46│ 1.00│ 0.97│
│固定资产周转率 │ 2.39│ 2.69│ 2.21│ 4.32│ 5.43│ 4.88│
│总资产周转率 │ 0.17│ 0.21│ 0.17│ 0.39│ 0.78│ 0.75│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.99│ 0.58│ 0.19│ 1.21│ 0.84│ 0.52│
│存货周转率 │ 1.00│ 0.55│ 0.18│ 1.54│ 0.99│ 0.56│
│流动资产周转率 │ 0.21│ 0.12│ 0.04│ 0.24│ 0.16│ 0.09│
│固定资产周转率 │ 2.39│ 1.36│ 0.43│ 2.69│ 1.79│ 1.07│
│总资产周转率 │ 0.17│ 0.10│ 0.03│ 0.21│ 0.14│ 0.08│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ -0.38│ -1.36│ -2.40│ 3.97│ 22.58│ 25.53│
│销售毛利率 │ 38.06│ 36.19│ 39.01│ 47.59│ 49.36│ 52.29│
│营业利润率 │ -2.12│ -7.67│ -15.11│ 14.20│ 21.48│ 24.49│
│销售净利率 │ -2.71│ -6.57│ -12.57│ 12.96│ 22.42│ 25.29│
│总资产净利率 │ -0.47│ -1.35│ -2.18│ 5.11│ 17.38│ 19.02│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ -0.38│ -0.66│ -0.81│ -1.36│ -0.53│ -0.43│
│销售毛利率 │ 38.06│ 39.86│ 39.10│ 36.19│ 36.40│ 40.78│
│营业利润率 │ -2.12│ -6.81│ -27.90│ -7.67│ -6.60│ -7.60│
│销售净利率 │ -2.71│ -7.02│ -24.84│ -6.57│ -4.42│ -5.69│
│总资产净利率 │ -0.47│ -0.69│ -0.77│ -1.35│ -0.61│ -0.47│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 25.28│ 16.60│ -37.97│ -0.38│ 22.65│ 22.82│
│营业利润增长率 │ 59.86│ 40.81│ -166.04│ -34.15│ 7.56│ 12.48│
│净利润增长率 │ 30.55│ 44.16│ -158.19│ -42.43│ 8.70│ 31.67│
│净资产增长率 │ -1.45│ -1.09│ -3.90│ 227.74│ 22.90│ 26.35│
│总资产增长率 │ -1.63│ 2.08│ -5.37│ 165.26│ 15.40│ 23.37│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 25.28│ 18.93│ -2.63│ 16.60│ 20.57│ 13.71│
│营业利润增长率 │ 59.86│ -6.54│ -45.42│ 40.81│ 52.46│ 49.60│
│净利润增长率 │ 30.55│ -52.11│ -47.74│ 44.16│ 70.52│ 62.83│
│净资产增长率 │ -1.45│ -0.22│ -0.59│ -1.09│ -0.55│ -0.45│
│总资产增长率 │ -1.63│ 0.04│ -0.06│ 2.08│ 1.72│ 1.34│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │本期使用闲置资金│ 17727.00│ 69141.30│ -74.36│
│ │购买理财产品 │ │ │ │
│交易性金融资│本期购买理财产品│ 31046.40│ ---│ ---│
│产 │增加 │ │ │ │
│应收票据 │本期已背书未到期│ 234.64│ 471.17│ -50.20│
│ │的信用较低的票据│ │ │ │
│ │减少 │ │ │ │
│应收款项融资│本期已背书未到期│ 17.45│ 36.90│ -52.69│
│ │的信用较高的票据│ │ │ │
│ │减少 │ │ │ │
│预付款项 │预付货款尚未收到│ 1348.20│ 790.30│ 70.59│
│ │货物 │ │ │ │
│其他应收款 │本期支付的保证金│ 260.90│ 151.89│ 71.76│
│ │及押金增加 │ │ │ │
│其他流动资产│本期购买的期限较│ 7292.00│ 3054.57│ 138.72│
│ │短的理财产品增加│ │ │ │
│债权投资 │本期购买的期限较│ 13565.49│ 4060.14│ 234.11│
│ │长的理财产品增加│ │ │ │
│其他非流动金│本期增加的无共同│ 1200.00│ ---│ ---│
│融资产 │控制或具有重大影│ │ │ │
│ │响的投资 │ │ │ │
│在建工程 │在建工程转增固定│ 192.81│ 317.42│ -39.26│
│ │资产 │ │ │ │
│长期待摊费用│本期新增待摊销的│ 41.22│ 22.62│ 82.21│
│ │装修项目 │ │ │ │
│应付账款 │本期支付给供应商│ 3000.91│ 4313.68│ -30.43│
│ │的货款增加 │ │ │ │
│合同负债 │客户预收款项增加│ 4773.41│ 3601.20│ 32.55│
│应付职工薪酬│本期计提的奖金少│ 619.73│ 1537.95│ -59.70│
│ │于年初 │ │ │ │
│少数股东权益│控股子公司亏损增│ -137.21│ 33.10│ -514.52│
│ │加 │ │ │ │
│财务费用 │本期利息收入减少│ -353.56│ -612.29│ 42.26│
│其他收益 │增值税即征即退和│ 307.25│ 911.27│ -66.28│
│ │加计抵减减少 │ │ │ │
│投资收益 │本期购买理财产品│ 282.68│ 182.45│ 54.94│
│ │取得收益增加 │ │ │ │
│信用减值损失│本期计提的应收账│ -212.91│ -900.83│ 76.37│
│ │款坏账准备减少 │ │ │ │
│资产减值损失│本期的存货跌价准│ -1055.13│ -739.66│ -42.65│
│ │备增加 │ │ │ │
│资产处置收益│本期终止确认使用│ 21.06│ -23.53│ 189.50│
│ │权资产增加 │ │ │ │
│营业外收入 │收到的违约金收入│ 46.15│ 27.98│ 64.95│
│ │增加 │ │ │ │
│营业外支出 │本期捐赠支出增加│ 38.45│ 26.01│ 47.84│
│所得税费用 │本期利润总额增加│ 134.47│ -369.42│ 136.40│
│经营活动产生│购买商品、接受劳│ -3154.62│ -1141.62│ -176.33│
│的现金流量净│务支付的现金增加│ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│支付其他与筹资活│ -2211.69│ 33.60│ -6682.87│
│的现金流量净│动有关的现金增加│ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-06-30
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │--- │ 58218.14│ 69141.30│ -15.80│
│应收款项 │--- │ 20660.55│ 21530.18│ -4.04│
│合同资产 │--- │ 527.22│ 516.11│ 2.15│
│存货 │--- │ 15310.53│ 11559.91│ 32.45│
│投资性房地产│--- │ 48.32│ 52.11│ -7.27│
│固定资产 │--- │ 8960.23│ 9030.58│ -0.78│
│在建工程 │--- │ 190.16│ 317.42│ -40.09│
│使用权资产 │--- │ 746.71│ 677.47│ 10.22│
│短期借款 │--- │ 15.01│ 16.01│ -6.25│
│合同负债 │--- │ 4376.58│ 3601.20│ 21.53│
│租赁负债 │--- │ 396.43│ 392.79│ 0.93│
│营业收入 │--- │ 12190.08│ 10250.19│ 18.93│
│营业成本 │--- │ 7331.07│ 6070.16│ 20.77│
│销售费用 │--- │ 2301.15│ 1907.28│ 20.65│
│管理费用 │--- │ 1398.08│ 1402.27│ -0.30│
│财务费用 │本期利息收入减少│ -224.83│ -435.12│ 48.33│
│所得税费用 │本期可弥补亏损减│ 29.14│ -189.67│ 115.37│
│ │少 │ │ │ │
│研发投入 │--- │ 1611.10│ 1545.08│ 4.27│
│经营活动产生│本期购买商品、接│ -1963.32│ -646.34│ -203.76│
│的现金流量净│受劳务支付的现金│ │ │ │
│额 │增加 │ │ │ │
│投资活动产生│本期投资支付的现│ -7671.48│ -4870.33│ -57.51│
│的现金流量净│金增加 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│本期筹资活动收到│ -158.27│ 80.89│ -295.66│
│的现金流量净│的现金减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│投资支付的现金增│ -9788.31│ -5433.93│ -80.13│
│价物净增加额│加 │ │ │ │
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【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 17727.00│ 69141.30│ 76328.13│ 84062.81│ 10561.46│ 12492.44│
│存货 │ 14856.13│ 11559.91│ 9522.92│ 8382.85│ 9133.21│ 9646.84│
│应收票据及应收账款 │ 21916.05│ 22001.36│ 21045.47│ 22781.20│ 16887.66│ 8849.39│
│合同资产 │ 529.81│ 516.11│ 599.62│ 665.05│ 461.63│ 472.99│
│预付款项 │ 1348.20│ 790.30│ 551.24│ 378.55│ 384.36│ 360.03│
│其他应收款 │ 260.90│ 151.89│ 158.78│ 138.71│ 124.77│ 113.38│
│流动资产合计 │ 94993.95│ 107252.35│ 108284.89│ 116425.43│ 37951.41│ 32351.62│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 8803.59│ 9030.58│ 9867.29│ 9887.75│ 6367.99│ 6615.96│
│在建工程 │ 192.81│ 317.42│ 199.56│ 239.54│ 2055.51│ 1256.26│
│无形资产 │ 1866.01│ 1893.51│ 2113.85│ 1334.39│ 1389.05│ 1352.51│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 27842.12│ 17625.39│ 14046.69│ 12847.44│ 10782.39│ 9878.44│
│资产总计 │ 122836.07│ 124877.74│ 122331.58│ 129272.87│ 48733.80│ 42230.07│
│应付票据及应付账款 │ 6781.49│ 7745.22│ 5877.12│ 8172.20│ 5892.63│ 4934.33│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 4773.41│ 3601.20│ 2161.19│ 1294.97│ 1623.18│ 3733.24│
│流动负债 │ 14133.64│ 14495.18│ 10907.62│ 13268.61│ 12481.26│ 12579.93│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 1371.18│ 1296.78│ 1099.61│ 1278.31│ 1248.83│ 1168.95│
│负债合计 │ 15504.82│ 15791.96│ 12007.23│ 14546.92│ 13730.08│ 13748.88│
│实收资本 │ 10420.00│ 10420.00│ 10420.00│ 10420.00│ 7815.00│ 7815.00│
│资本公积金 │ 82257.95│ 81542.94│ 81250.15│ 80996.74│ 6869.68│ 6689.18│
│盈余公积 │ 3425.93│ 3425.93│ 3425.93│ 3425.93│ 2974.26│ 2158.73│
│未分配利润 │ 13589.46│ 13871.40│ 15350.40│ 20083.01│ 17544.77│ 12018.28│
│少数股东权益 │ -137.21│ 33.10│ 68.62│ ---│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 107468.46│ 109052.67│ 110255.73│ 114725.95│ 35003.71│ 28481.19│
│股东权益合计 │ 107331.26│ 109085.77│ 110324.35│ 114725.95│ 35003.71│ 28481.19│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 17727.00│ 58218.14│ 30272.71│ 69141.30│ 54129.89│ 76293.69│
│存货 │ 14856.13│ 15310.53│ 14465.52│ 11559.91│ 12441.25│ 12317.74│
│应收票据及应收账款 │ 21916.05│ 21070.18│ 20334.20│ 22001.36│ 20429.35│ 20193.81│
│合同资产 │ 529.81│ 527.22│ 460.70│ 516.11│ 544.43│ 491.36│
│预付款项 │ 1348.20│ 957.19│ 924.81│ 790.30│ 1012.10│ 919.19│
│其他应收款 │ 260.90│ 204.72│ 172.28│ 151.89│ 172.92│ 158.10│
│流动资产合计 │ 94993.95│ 102775.56│ 103590.13│ 107252.35│ 110845.41│ 110454.59│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ 200.00│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 8803.59│ 8960.23│ 8983.75│ 9030.58│ 9193.26│ 9263.27│
│在建工程 │ 192.81│ 190.16│ 324.84│ 317.42│ 163.72│ 211.13│
│无形资产 │ 1866.01│ 1907.87│ 1873.91│ 1893.51│ 2029.91│ 2063.94│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 27842.12│ 22152.87│ 21208.16│ 17625.39│ 13595.69│ 13519.49│
│资产总计 │ 122836.07│ 124928.43│ 124798.29│ 124877.74│ 124441.11│ 123974.08│
│应付票据及应付账款 │ 6781.49│ 7939.00│ 7713.41│ 7745.22│ 7041.98│ 6504.09│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 4773.41│ 4376.58│ 4839.34│ 3601.20│ 4376.57│ 4137.68│
│流动负债 │ 14133.64│ 14780.57│ 15006.82│ 14495.18│ 13722.70│ 13109.83│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 1371.18│ 1431.50│ 1428.69│ 1296.78│ 1055.23│ 1113.51│
│负债合计 │ 15504.82│ 16212.07│ 16435.51│ 15791.96│ 14777.93│ 14223.34│
│实收资本 │ 10420.00│ 10420.00│ 10420.00│ 10420.00│ 10420.00│ 10420.00│
│资本公积金 │ 82257.95│ 82027.18│ 81785.61│ 81542.94│ 81250.15│ 81250.15│
│盈余公积 │ 3425.93│ 3425.93│ 3425.93│ 3425.93│ 3425.93│ 3425.93│
│未分配利润 │ 13589.46│ 13153.35│ 12993.57│ 13871.40│ 14768.61│ 14878.35│
│少数股东权益 │ -137.21│ -100.19│ -47.33│ 33.10│ 10.32│ -3.49│
│归属母公司权益 │ 107468.46│ 108816.55│ 108410.11│ 109052.67│ 109652.86│ 109754.23│
│股东权益合计 │ 107331.26│ 108716.36│ 108362.78│ 109085.77│ 109663.18│ 109750.74│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 21314.74│ 25407.57│ 21791.00│ 35131.01│ 35264.66│ 28752.44│
│营业总成本 │ 21108.56│ 26180.87│ 24656.49│ 29699.90│ 28439.68│ 23010.95│
│营业税金及附加 │ 225.64│ 277.92│ 288.02│ 337.97│ 331.24│ 270.89│
│销售费用 │ 3512.74│ 4284.27│ 4539.60│ 4254.50│ 3750.30│ 3056.41│
│财务费用 │ -353.56│ -761.88│ -1021.98│ -821.81│ -146.70│ -47.73│
│管理费用 │ 2100.54│ 2947.46│ 3438.00│ 2782.54│ 2429.39│ 2153.01│
│资产减值损失 │ -1055.13│ -741.73│ -881.21│ -355.95│ -182.53│ -98.70│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ 282.68│ 444.26│ 595.59│ 48.99│ 46.78│ 127.08│
│营业利润 │ -450.87│ -1949.56│ -3293.55│ 4987.27│ 7573.95│ 7041.82│
│营业外收入 │ 46.15│ 20.42│ 14.95│ 12.68│ 1303.93│ 1073.82│
│营业外支出 │ 38.45│ 41.46│ 40.05│ 27.84│ 28.72│ 15.81│
│利润总额 │ -443.17│ -1970.61│ -3318.64│ 4972.11│ 8849.16│ 8099.82│
│所得税 │ 134.47│ -302.48│ -579.34│ 420.43│ 944.14│ 827.30│
│净利润 │ -577.64│ -1668.13│ -2739.30│ 4551.68│ 7905.02│ 7272.52│
│归属母公司净利润 │ -404.05│ -1479.01│ -2648.61│ 4551.68│ 7905.02│ 7272.52│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 21314.74│ 12190.08│ 3853.19│ 25407.57│ 17014.27│ 10250.19│
│营业总成本 │ 21108.56│ 12548.25│ 4960.89│ 26180.87│ 17567.06│ 10607.25│
│营业税金及附加 │ 225.64│ 131.68│ 58.06│ 277.92│ 181.93│ 117.58│
│销售费用 │ 3512.74│ 2301.15│ 961.08│ 4284.27│ 2857.87│ 1907.28│
│财务费用 │ -353.56│ -224.83│ -107.63│ -761.88│ -612.29│ -435.12│
│管理费用 │ 2100.54│ 1398.08│ 937.51│ 2947.46│ 2042.30│ 1402.27│
│资产减值损失 │ -1055.13│ -814.07│ -289.11│ -741.73│ -739.66│ -225.99│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ 282.68│ 263.29│ 41.95│ 444.26│ 182.45│ 175.14│
│营业利润 │ -450.87│ -830.00│ -1074.94│ -1949.56│ -1123.10│ -779.02│
│营业外收入 │ 46.15│ 26.08│ 21.12│ 20.42│ 27.98│ 17.04│
│营业外支出 │ 38.45│ 23.28│ 20.28│ 41.46│ 26.01│ 10.92│
│利润总额 │ -443.17│ -827.19│ -1074.10│ -1970.61│ -1121.13│ -772.90│
│所得税 │ 134.47│ 29.14│ -117.15│ -302.48│ -369.42│ -189.67│
│净利润 │ -577.64│ -856.34│ -956.95│ -1668.13│ -751.71│ -583.23│
│归属母公司净利润 │ -404.05│ -718.05│ -877.83│ -1479.01│ -581.79│ -472.06│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 25377.51│ 27686.54│ 25255.06│ 30968.31│ 29906.86│ 31758.16│
│经营活动现金流出 │ 28532.12│ 30024.85│ 30288.54│ 31765.36│ 29038.58│ 26506.62│
│经营活动现金流量净额│ -3154.62│ -2338.31│ -5033.48│ -797.05│ 868.27│ 5251.54│
│投资活动现金流入 │ 11283.57│ 6468.67│ 1159.77│ 615.36│ 102.13│ 215.14│
│投资活动现金流出 │ 46077.02│ 7635.98│ 7105.06│ 11626.39│ 7122.58│ 2604.13│
│投资活动现金流量净额│ -34793.45│ -1167.31│ -5945.29│ -11011.03│ -7020.44│ -2388.99│
│筹资活动现金流入 │ 142.10│ 178.74│ 282.36│ 79637.78│ 1163.78│ ---│
│筹资活动现金流出 │ 2353.79│ 319.55│ 2538.39│ 5250.02│ 1949.51│ 1956.41│
│筹资活动现金流量净额│ -2211.69│ -140.81│ -2256.03│ 74387.76│ -785.73│ -1956.41│
│汇率变动对现金的影响│ -62.43│ -31.25│ 3.96│ -0.49│ -4.91│ 0.02│
│现金及等价物净增加额│ -40222.19│ -3677.68│ -13230.84│ 62579.19│ -6942.81│ 906.16│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 25377.51│ 16739.78│ 7781.03│ 27686.54│ 20777.54│ 13534.00│
│经营活动现金流出 │ 28532.12│ 18703.10│ 8690.31│ 30024.85│ 21919.15│ 14180.34│
│经营活动现金流量净额│ -3154.62│ -1963.32│ -909.29│ -2338.31│ -1141.62│ -646.34│
│投资活动现金流入 │ 11283.57│ 651.36│ 3236.15│ 6468.67│ 1035.89│ 1012.95│
│投资活动现金流出 │ 46077.02│ 8322.83│ 40647.51│ 7635.98│ 28167.94│ 5883.27│
│投资活动现金流量净额│ -34793.45│ -7671.48│ -37411.36│ -1167.31│ -27132.05│ -4870.33│
│筹资活动现金流入 │ 142.10│ 87.50│ ---│ 178.74│ 220.44│ 189.98│
│筹资活动现金流出 │ 2353.79│ 245.77│ 125.82│ 319.55│ 186.85│ 109.09│
│筹资活动现金流量净额│ -2211.69│ -158.27│ -125.82│ -140.81│ 33.60│ 80.89│
│汇率变动对现金的影响│ -62.43│ 4.76│ -29.66│ -31.25│ 1.53│ 1.85│
│现金及等价物净增加额│ -40222.19│ -9788.31│ -38476.13│ -3677.68│ -28238.54│ -5433.93│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 3957.43│ 15.58│ -594.16│ 40.17│
│二季报 │ 6292.77│ 24.77│ 122.10│ -8.26│
│三季报 │ 6764.08│ 26.62│ -109.74│ 7.42│
│四季报 │ 8393.30│ 33.03│ -897.21│ 60.66│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 3043.89│ 13.97│ -825.18│ 31.16│
│二季报 │ 5970.65│ 27.40│ -444.74│ 16.79│
│三季报 │ 5097.12│ 23.39│ -703.57│ 26.56│
│四季报 │ 7679.35│ 35.24│ -675.11│ 25.49│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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