财务分析☆ ◇600109 国金证券 更新日期：2026-10-17◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.券商专项指标】【7.指标变动说明】【8.资产负债表摘要】
【9.利润表摘要】【10.现金流量表摘要】【11.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 131304.37│ 227689.15│ 167027.10│ 171843.88│ 119829.40│ 231731.87│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 167027.10│ 171843.88│ 119829.40│ 231676.08│
│净利润增长率(%) │ 18.21│ 36.32│ -2.80│ 43.41│ -48.28│ 24.41│
│扣非净利润(万) │ 127469.29│ 218547.80│ 160164.40│ 165077.18│ 113144.99│ 226433.10│
│营业总收(未调整:万) │ 490537.51│ 845681.58│ 666410.70│ 672987.22│ 573307.94│ 712663.03│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 666410.70│ 672987.22│ 573307.94│ 726082.84│
│总营收同比增长率(%) │ 27.03│ 26.90│ -0.98│ 17.39│ -21.04│ 17.55│
│加权净资产收益率(%) │ 3.64│ 6.58│ 5.04│ 5.39│ 4.17│ 9.90│
│资产负债比率(%) │ 82.28│ 76.02│ 71.73│ 71.98│ 69.34│ 72.25│
│净利润现金含量(%) │ 2567.53│ 179.81│ 705.52│ -327.34│ 556.07│ -156.15│
│基本每股收益(元) │ 0.3560│ 0.6180│ 0.4520│ 0.4620│ 0.3430│ 0.7660│
│每股收益-扣除(元) │ 0.3460│ 0.5930│ 0.4340│ 0.4440│ 0.3240│ 0.7490│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.3544│ 0.6145│ 0.4499│ 0.4614│ 0.3217│ 0.7662│
│每股资本公积金(元) │ 3.4503│ 3.4503│ 3.4577│ 3.4704│ 3.4704│ 2.5967│
│每股未分配利润(元) │ 3.6507│ 3.3793│ 3.0448│ 2.8638│ 2.5749│ 3.0138│
│每股净资产(元) │ 9.7935│ 9.5729│ 9.0857│ 8.7441│ 8.3582│ 8.0763│
│每股经营现金流量(元)│ 9.0984│ 1.1049│ 3.1741│ -1.5104│ 1.7891│ -1.1900│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 131304.37│ 69233.44│ 227689.15│ 170032.72│ 111077.76│ 58264.02│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 111077.76│ 58264.02│
│净利润增长率(%) │ 18.21│ 18.83│ 36.32│ 90.27│ 144.19│ 58.82│
│扣非净利润(万) │ 127469.29│ 66821.62│ 218547.80│ 164490.29│ 105616.67│ 58135.52│
│营业总收(未调整:万) │ 490537.51│ 242898.96│ 845681.58│ 615204.88│ 386154.68│ 188546.11│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 386154.68│ 188546.11│
│总营收同比增长率(%) │ 27.03│ 28.83│ 26.90│ 43.36│ 44.28│ 27.14│
│加权净资产收益率(%) │ 3.64│ 1.93│ 6.58│ 4.94│ 3.24│ 1.71│
│资产负债比率(%) │ 82.28│ 78.74│ 76.02│ 75.95│ 75.68│ 75.46│
│净利润现金含量(%) │ 2567.53│ 2518.95│ 179.81│ 67.60│ 152.91│ -415.60│
│基本每股收益(元) │ 0.3560│ 0.1880│ 0.6180│ 0.4610│ 0.3010│ 0.1580│
│每股收益-扣除(元) │ 0.3460│ 0.1803│ 0.5930│ 0.4431│ 0.2860│ 0.1566│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.3544│ 0.1868│ 0.6145│ 0.4580│ 0.2992│ 0.1569│
│每股资本公积金(元) │ 3.4503│ 3.4503│ 3.4503│ 3.4577│ 3.4577│ 3.4577│
│每股未分配利润(元) │ 3.6507│ 3.5648│ 3.3793│ 3.3889│ 3.2259│ 3.2008│
│每股净资产(元) │ 9.7935│ 9.7467│ 9.5729│ 9.4069│ 9.2611│ 9.2345│
│每股经营现金流量(元)│ 9.0984│ 4.7066│ 1.1049│ 0.3096│ 0.4575│ -0.6522│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│速动比率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│资产负债比率(%) │ 82.28│ 76.02│ 71.73│ 71.98│ 69.34│ 72.25│
│产权比率 │ 4.67│ 3.19│ 2.55│ 2.59│ 2.28│ 2.61│
│现金流比率(短期债务)% │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│速动比率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│资产负债比率(%) │ 82.28│ 78.74│ 76.02│ 75.95│ 75.68│ 75.46│
│产权比率 │ 4.67│ 3.73│ 3.19│ 3.18│ 3.13│ 3.10│
│现金流比率(短期债务)% │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│存货周转率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│流动资产周转率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产周转率 │ 46.95│ 82.08│ 63.08│ 61.12│ 51.91│ 67.34│
│总资产周转率 │ 0.03│ 0.06│ 0.06│ 0.06│ 0.06│ 0.09│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│存货周转率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│流动资产周转率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产周转率 │ 46.95│ 23.44│ 82.08│ 63.35│ 38.84│ 18.55│
│总资产周转率 │ 0.03│ 0.02│ 0.06│ 0.05│ 0.03│ 0.01│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.62│ 6.42│ 4.95│ 5.28│ 3.85│ 9.49│
│销售毛利率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│营业利润率 │ 33.91│ 33.60│ 30.39│ 31.65│ 24.07│ 41.01│
│销售净利率 │ 27.09│ 27.09│ 25.19│ 25.94│ 21.01│ 32.66│
│总资产净利率 │ 0.75│ 1.70│ 1.42│ 1.59│ 1.26│ 2.99│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.62│ 1.92│ 6.42│ 4.87│ 3.23│ 1.70│
│销售毛利率 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│营业利润率 │ 33.91│ 36.74│ 33.60│ 34.19│ 35.25│ 38.81│
│销售净利率 │ 27.09│ 28.87│ 27.09│ 27.78│ 28.84│ 30.92│
│总资产净利率 │ 0.75│ 0.44│ 1.70│ 1.28│ 0.85│ 0.45│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 27.03│ 26.90│ -0.98│ 17.39│ -21.04│ 17.55│
│营业利润增长率 │ 22.20│ 40.27│ -4.89│ 54.32│ -52.56│ 24.84│
│净利润增长率 │ 18.21│ 36.32│ -2.80│ 43.41│ -48.28│ 24.41│
│净资产增长率 │ 2.30│ 5.16│ 3.58│ 4.62│ 27.44│ 8.71│
│总资产增长率 │ 38.49│ 23.91│ 2.63│ 14.54│ 15.47│ 30.58│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 27.03│ 28.83│ 26.90│ 43.36│ 44.28│ 27.14│
│营业利润增长率 │ 22.20│ 21.95│ 40.27│ 103.81│ 157.01│ 67.10│
│净利润增长率 │ 18.21│ 18.83│ 36.32│ 90.27│ 144.19│ 58.82│
│净资产增长率 │ 2.30│ 1.82│ 5.16│ 3.53│ 1.93│ 1.64│
│总资产增长率 │ 38.49│ 14.83│ 23.91│ 21.61│ 18.38│ 17.07│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.券商专项指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资本(亿元) │ 268.32│ 261.25│ 255.37│ 245.23│ 240.57│ 210.10│
│净资产(亿元) │ 349.37│ 341.30│ 326.77│ 316.88│ 304.73│ 238.87│
│各项风险资本准备之和│ 68.56│ 40.67│ 45.27│ 65.92│ 73.31│ 62.83│
│(亿元) │ │ │ │ │ │ │
│净资本/各项风险资本 │ 391.37│ 642.32│ 564.07│ 371.99│ 328.14│ 334.41│
│准备% │ │ │ │ │ │ │
│净资本/净资产% │ 76.80│ 76.55│ 78.15│ 77.39│ 78.94│ 87.96│
│净资本/负债% │ 32.56│ 40.38│ 54.24│ 42.19│ 51.05│ 48.59│
│自营权益类证券及衍生│ 2.25│ 2.03│ 2.60│ 7.16│ 9.17│ 10.91│
│品/净资本% │ │ │ │ │ │ │
│自营固定收益类证券/ │ 204.79│ 154.67│ 104.60│ 169.81│ 155.70│ 142.92│
│净资本% │ │ │ │ │ │ │
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2025-06-30│ 2024-12-31│ 2024-06-30│ 2023-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资本(亿元) │ 268.32│ 261.25│ 253.84│ 255.37│ 246.45│ 245.23│
│净资产(亿元) │ 349.37│ 341.30│ 332.45│ 326.77│ 316.53│ 316.88│
│各项风险资本准备之和│ 68.56│ 40.67│ 37.99│ 45.27│ 62.81│ 65.92│
│(亿元) │ │ │ │ │ │ │
│净资本/各项风险资本 │ 391.37│ 642.32│ 668.11│ 564.07│ 392.36│ 371.99│
│准备% │ │ │ │ │ │ │
│净资本/净资产% │ 76.80│ 76.55│ 76.35│ 78.15│ 77.86│ 77.39│
│净资本/负债% │ 32.56│ 40.38│ 38.15│ 54.24│ 43.94│ 42.19│
│自营权益类证券及衍生│ 2.25│ 2.03│ 1.98│ 2.60│ 4.67│ 7.16│
│品/净资本% │ │ │ │ │ │ │
│自营固定收益类证券/ │ 204.79│ 154.67│ 174.98│ 104.60│ 174.02│ 169.81│
│净资本% │ │ │ │ │ │ │
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【7.指标变动说明】
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│货币资金 │报告期末客户资金│ 7489063.41│ 4160689.05│ 80.00│
│ │增加 │ │ │ │
│结算备付金 │报告期末公司备付│ 1450974.74│ 966517.17│ 50.12│
│ │金和客户备付金增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│其他资产 │报告期末其他应收│ 35352.11│ 23047.44│ 53.39│
│ │款增加 │ │ │ │
│拆入资金 │报告期末转融通融│ 180405.12│ 100013.23│ 80.38│
│ │入资金增加 │ │ │ │
│交易性金融负│报告期末指定为以│ 42635.00│ 217222.41│ -80.37│
│债 │公允价值计量且其│ │ │ │
│ │变动计入当期损益│ │ │ │
│ │的金融负债减少 │ │ │ │
│卖出回购金融│报告期末债券质押│ 3476707.59│ 2162246.99│ 60.79│
│资产款 │式卖出回购增加 │ │ │ │
│代理买卖证券│报告期末客户代理│ 8289502.13│ 4691851.77│ 76.68│
│款 │买卖证券款增加 │ │ │ │
│代理承销证券│报告期末代理承销│ 249029.00│ ---│ ---│
│款 │债券款增加 │ │ │ │
│应交税费 │报告期末已提未付│ 27897.40│ 46337.39│ -39.80│
│ │税金减少 │ │ │ │
│应付款项 │报告期末应付衍生│ 168797.07│ 114603.52│ 47.29│
│ │品履约保证金和应│ │ │ │
│ │付清算款项增加 │ │ │ │
│其他负债 │报告期末应付股利│ 67651.45│ 21220.39│ 218.80│
│ │和其他应付款增加│ │ │ │
│营业收入 │手续费及佣金净收│ 490537.51│ 386154.68│ 27.03│
│ │入同比增加 │ │ │ │
│营业成本 │营业收入增加，相│ 324182.82│ 250020.59│ 29.66│
│ │应业务及管理费用│ │ │ │
│ │增加 │ │ │ │
│经营活动产生│证券市场交易量增│ 3371280.02│ 169851.11│ 1884.84│
│的现金流量净│长导致代理买卖证│ │ │ │
│额 │券收到的现金净额│ │ │ │
│ │同比增加 │ │ │ │
│投资活动产生│投资支付的现金同│ -36004.09│ -53758.97│ 33.03│
│的现金流量净│比减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│发行债券收到的现│ 472759.65│ -26789.15│ 1864.74│
│的现金流量净│金同比增加 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-03-31
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│营业收入 │报告期手续费及佣│ 242898.96│ 188546.11│ 28.83│
│ │金净收入同比增加│ │ │ │
│利润总额 │报告期手续费及佣│ 89445.18│ 72352.05│ 23.62│
│ │金净收入同比增加│ │ │ │
│归属于上市公│报告期手续费及佣│ 69233.44│ 58264.02│ 18.83│
│司股东的净利│金净收入同比增加│ │ │ │
│润 │ │ │ │ │
│归属于上市公│报告期手续费及佣│ 66821.62│ 58135.52│ 14.94│
│司股东的扣除│金净收入同比增加│ │ │ │
│非经常性损益│ │ │ │ │
│的净利润 │ │ │ │ │
│经营活动产生│代理买卖证券收到│ 1743953.63│ -242142.51│ 820.22│
│的现金流量净│的现金净额同比增│ │ │ │
│额 │加、为交易目的而│ │ │ │
│ │持有的金融资产净│ │ │ │
│ │增加额同比减少 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【8.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 7489063.41│ 4160689.05│ 3420053.31│ 2506086.99│ 2339081.96│ 1903324.94│
│结算备付金 │ 1450974.74│ 966517.17│ 878981.99│ 460460.87│ 385416.13│ 381847.21│
│拆出资金 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│融出资金 │ 3952569.52│ 3279476.61│ 3075326.69│ 2475903.78│ 1913548.36│ 2095925.45│
│公允计量的金融资产 │ 5047032.72│ 3893328.08│ 2411452.56│ 3754617.72│ 3135501.12│ 2696421.56│
│衍生金融资产 │ 4751.73│ 2318.49│ 2455.05│ 2247.91│ 14468.24│ 997.27│
│固定资产 │ 10688.25│ 10209.93│ 10396.13│ 10733.91│ 11288.23│ 10436.04│
│交易席位费 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│商誉 │ 1163.28│ 1163.28│ 1163.28│ 1163.28│ 4595.55│ 4304.80│
│资产总计 │ 20611542.69│ 14883009.38│ 12011587.39│ 11703240.50│ 10218047.91│ 8831283.48│
│短期借款 │ 12424.46│ 11766.40│ 13903.08│ 23585.19│ 25024.85│ 23714.17│
│应付短期融资款 │ 1396455.23│ 1340786.97│ 1556513.21│ 1689081.75│ 1049109.90│ 1247471.65│
│拆入资金 │ 180405.12│ 100013.23│ 136780.72│ 462323.00│ 50055.42│ 125453.33│
│公允计量的金融负债 │ 42635.00│ 217222.41│ 92678.96│ 148954.54│ 477370.68│ 243609.43│
│代理买卖证券款 │ 8289502.13│ 4691851.77│ 3750747.60│ 2460418.41│ 2204330.04│ 1924095.28│
│代理承销证券款 │ 249029.00│ ---│ ---│ ---│ 6244.00│ ---│
│衍生金融负债 │ 10416.19│ 13712.16│ 451.54│ 992.74│ 849.43│ 4397.50│
│负债合计 │ 16959901.84│ 11314250.56│ 8616174.80│ 8423586.45│ 7084810.66│ 6380842.20│
│实收资本(或股本) │ 370536.49│ 370536.49│ 371255.95│ 372435.93│ 372435.93│ 302435.93│
│资本公积 │ 1278470.68│ 1278470.68│ 1283698.28│ 1292518.26│ 1292518.26│ 785333.36│
│盈余公积 │ 213165.32│ 213165.32│ 193128.52│ 177061.73│ 161892.69│ 150604.36│
│未分配利润 │ 1352732.22│ 1252157.24│ 1130398.65│ 1066597.75│ 958969.38│ 911475.01│
│归属于母公司所有者权│ 3628863.72│ 3547107.78│ 3373133.03│ 3256611.34│ 3112901.11│ 2442099.59│
│益合计 │ │ │ │ │ │ │
│少数股东权益 │ 22777.13│ 21651.04│ 22279.57│ 23042.71│ 20336.14│ 8341.68│
│股东权益合计 │ 3651640.84│ 3568758.82│ 3395412.60│ 3279654.06│ 3133237.25│ 2450441.28│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 7489063.41│ 5855658.47│ 4160689.05│ 3897466.38│ 3591992.13│ 3194921.33│
│结算备付金 │ 1450974.74│ 1113314.54│ 966517.17│ 1004590.33│ 796098.12│ 918921.57│
│拆出资金 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│融出资金 │ 3952569.52│ 3545413.43│ 3279476.61│ 3367199.50│ 2999360.65│ 3110417.75│
│公允计量的金融资产 │ 5047032.72│ 4020862.71│ 3893328.08│ 3794583.56│ 4162134.12│ 4288967.97│
│衍生金融资产 │ 4751.73│ 11632.15│ 2318.49│ 8129.37│ ---│ 3227.63│
│固定资产 │ 10688.25│ 10516.25│ 10209.93│ 9025.39│ 9486.07│ 9933.37│
│交易席位费 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│商誉 │ 1163.28│ 1163.28│ 1163.28│ 1163.28│ 1163.28│ 1163.28│
│资产总计 │ 20611542.69│ 17090139.87│ 14883009.38│ 14606896.76│ 14219678.08│ 14062392.32│
│短期借款 │ 12424.46│ 13246.38│ 11766.40│ 16444.47│ 16418.32│ 12003.02│
│应付短期融资款 │ 1396455.23│ 1124195.00│ 1340786.97│ 1545751.21│ 1463054.90│ 1724360.49│
│拆入资金 │ 180405.12│ 110310.09│ 100013.23│ 26006.38│ 20005.76│ 130137.72│
│公允计量的金融负债 │ 42635.00│ 145313.89│ 217222.41│ 199954.67│ 250320.25│ 253931.02│
│代理买卖证券款 │ 8289502.13│ 6537833.65│ 4691851.77│ 4398381.37│ 3931946.15│ 3740154.66│
│代理承销证券款 │ 249029.00│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│衍生金融负债 │ 10416.19│ 8121.38│ 13712.16│ 27842.14│ 11463.43│ 6538.00│
│负债合计 │ 16959901.84│ 13456077.96│ 11314250.56│ 11093381.77│ 10760928.81│ 10611706.82│
│实收资本(或股本) │ 370536.49│ 370536.49│ 370536.49│ 371255.95│ 371255.95│ 371255.95│
│资本公积 │ 1278470.68│ 1278470.68│ 1278470.68│ 1283698.28│ 1283698.28│ 1283698.28│
│盈余公积 │ 213165.32│ 213165.32│ 213165.32│ 193128.52│ 193128.52│ 193128.52│
│未分配利润 │ 1352732.22│ 1320902.56│ 1252157.24│ 1258146.21│ 1197652.61│ 1188298.93│
│归属于母公司所有者权│ 3628863.72│ 3611510.75│ 3547107.78│ 3492370.07│ 3438223.55│ 3428368.54│
│益合计 │ │ │ │ │ │ │
│少数股东权益 │ 22777.13│ 22551.17│ 21651.04│ 21144.92│ 20525.73│ 22316.97│
│股东权益合计 │ 3651640.84│ 3634061.92│ 3568758.82│ 3513514.99│ 3458749.28│ 3450685.51│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 490537.51│ 845681.58│ 666410.70│ 672987.22│ 573307.94│ 712663.03│
│手续费及佣金净收入 │ 316502.36│ 480251.94│ 347105.96│ 373708.85│ 396481.48│ 413545.57│
│证券承销业务净收入 │ 63949.46│ 104649.31│ 91026.53│ 133948.77│ 170201.93│ 181013.88│
│受托客户资产管理业务│ 13922.93│ 16525.00│ 10789.67│ 9410.48│ 13854.10│ 11458.93│
│净收入 │ │ │ │ │ │ │
│利息净收入 │ 83695.56│ 144632.66│ 129169.70│ 121181.94│ 140099.36│ 118240.27│
│投资收益 │ 65571.82│ 209437.27│ 161460.83│ 134716.76│ 132539.00│ 139427.48│
│公允价值变动收益 │ 18309.79│ -3126.66│ 19512.71│ 34119.04│ -104275.62│ 40273.89│
│营业支出 │ 324182.82│ 561562.71│ 463863.79│ 460019.10│ 435304.30│ 420402.67│
│营业税金及附加 │ 2951.99│ 4819.73│ 3847.56│ 3645.67│ 3766.58│ 4005.55│
│业务及管理费 │ 320797.62│ 556362.83│ 460269.90│ 454720.56│ 428203.41│ 421340.79│
│资产减值损失 │ ---│ ---│ ---│ 3456.63│ ---│ ---│
│营业利润 │ 166354.69│ 284118.87│ 202546.91│ 212968.12│ 138003.64│ 292260.36│
│营业外收入 │ 247.73│ 382.64│ 536.10│ 631.74│ 448.05│ 6695.09│
│营业外支出 │ 385.67│ 1975.61│ 794.50│ 634.94│ 452.23│ 391.27│
│利润总额 │ 166216.75│ 282525.91│ 202288.50│ 212964.91│ 137999.47│ 298564.18│
│所得税 │ 33336.30│ 53440.28│ 34449.55│ 38414.46│ 17526.75│ 65813.39│
│净利润 │ 132880.46│ 229085.63│ 167838.95│ 174550.45│ 120472.72│ 232750.79│
│归属母公司净利润 │ 131304.37│ 227689.15│ 167027.10│ 171843.88│ 119829.40│ 231731.87│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 490537.51│ 242898.96│ 845681.58│ 615204.88│ 386154.68│ 188546.11│
│手续费及佣金净收入 │ 316502.36│ 151374.89│ 480251.94│ 335730.94│ 191785.40│ 88587.67│
│证券承销业务净收入 │ 63949.46│ 34389.95│ 104649.31│ 77239.31│ 39804.26│ 12460.64│
│受托客户资产管理业务│ 13922.93│ 5800.55│ 16525.00│ 10218.24│ 6162.72│ 2923.98│
│净收入 │ │ │ │ │ │ │
│利息净收入 │ 83695.56│ 40947.74│ 144632.66│ 107843.78│ 67646.72│ 34646.28│
│投资收益 │ 65571.82│ 30902.39│ 209437.27│ 169058.78│ 107450.53│ 58319.51│
│公允价值变动收益 │ 18309.79│ 15686.10│ -3126.66│ -6296.44│ 10192.39│ 5848.63│
│营业支出 │ 324182.82│ 153654.61│ 561562.71│ 404866.27│ 250020.59│ 115364.46│
│营业税金及附加 │ 2951.99│ 1432.83│ 4819.73│ 3663.02│ 2128.48│ 964.42│
│业务及管理费 │ 320797.62│ 152954.70│ 556362.83│ 401543.83│ 247840.90│ 113513.41│
│资产减值损失 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│营业利润 │ 166354.69│ 89244.35│ 284118.87│ 210338.61│ 136134.09│ 73181.65│
│营业外收入 │ 247.73│ 236.39│ 382.64│ 176.62│ 127.47│ 61.13│
│营业外支出 │ 385.67│ 35.56│ 1975.61│ 1212.84│ 1068.26│ 890.72│
│利润总额 │ 166216.75│ 89445.18│ 282525.91│ 209302.39│ 135193.30│ 72352.05│
│所得税 │ 33336.30│ 19311.62│ 53440.28│ 38379.32│ 23844.38│ 14050.63│
│净利润 │ 132880.46│ 70133.56│ 229085.63│ 170923.07│ 111348.92│ 58301.42│
│归属母公司净利润 │ 131304.37│ 69233.44│ 227689.15│ 170032.72│ 111077.76│ 58264.02│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 5884646.53│ 2902648.32│ 3763423.54│ 1555982.46│ 1819209.83│ 1371119.48│
│经营活动现金流出 │ 2513366.51│ 2493249.70│ 2585015.93│ 2118495.81│ 1152869.21│ 1732975.05│
│经营活动现金流量净额│ 3371280.02│ 409398.61│ 1178407.62│ -562513.35│ 666340.62│ -361855.58│
│投资活动现金流入 │ 82204.33│ 443348.42│ 210645.52│ 158404.18│ 131975.53│ 233517.70│
│投资活动现金流出 │ 118208.42│ 372151.44│ 178238.66│ 96244.32│ 502523.94│ 237221.75│
│投资活动现金流量净额│ -36004.09│ 71196.99│ 32406.86│ 62159.86│ -370548.41│ -3704.04│
│筹资活动现金流入 │ 1700618.56│ 2641333.09│ 2512308.38│ 3396218.68│ 2318971.30│ 3215484.84│
│筹资活动现金流出 │ 1227858.91│ 2295954.96│ 2392435.32│ 2664025.53│ 2199135.29│ 2478564.74│
│筹资活动现金流量净额│ 472759.65│ 345378.14│ 119873.06│ 732193.15│ 119836.01│ 736920.10│
│汇率变动对现金的影响│ 863.58│ -351.54│ 157.12│ 866.09│ 4306.81│ -670.44│
│现金及等价物净增加额│ 3808899.15│ 825622.20│ 1330844.66│ 232705.76│ 419935.03│ 370690.04│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 5884646.53│ 2448097.99│ 2902648.32│ 2547188.45│ 2440302.23│ 2012924.37│
│经营活动现金流出 │ 2513366.51│ 704144.36│ 2493249.70│ 2432248.31│ 2270451.12│ 2255066.88│
│经营活动现金流量净额│ 3371280.02│ 1743953.63│ 409398.61│ 114940.15│ 169851.11│ -242142.51│
│投资活动现金流入 │ 82204.33│ 36432.93│ 443348.42│ 294921.78│ 150145.58│ 40797.27│
│投资活动现金流出 │ 118208.42│ 106796.78│ 372151.44│ 316072.58│ 203904.55│ 99537.90│
│投资活动现金流量净额│ -36004.09│ -70363.85│ 71196.99│ -21150.81│ -53758.97│ -58740.63│
│筹资活动现金流入 │ 1700618.56│ 737343.08│ 2641333.09│ 2130776.02│ 955884.09│ 497621.28│
│筹资活动现金流出 │ 1227858.91│ 571499.29│ 2295954.96│ 1623140.98│ 982673.24│ 381773.21│
│筹资活动现金流量净额│ 472759.65│ 165843.79│ 345378.14│ 507635.04│ -26789.15│ 115848.08│
│汇率变动对现金的影响│ 863.58│ 362.98│ -351.54│ -305.87│ -411.77│ -32.54│
│现金及等价物净增加额│ 3808899.15│ 1839796.55│ 825622.20│ 601118.51│ 88891.23│ -185067.61│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【11.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 188546.11│ 22.30│ 58264.02│ 25.59│
│二季报 │ 197608.57│ 23.37│ 52813.74│ 23.20│
│三季报 │ 229050.20│ 27.08│ 58954.96│ 25.89│
│四季报 │ 230476.70│ 27.25│ 57656.43│ 25.32│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 148294.42│ 22.25│ 36685.40│ 21.96│
│二季报 │ 119345.97│ 17.91│ 8802.25│ 5.27│
│三季报 │ 161482.47│ 24.23│ 43876.95│ 26.27│
│四季报 │ 237287.84│ 35.61│ 77662.50│ 46.50│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
|