财务分析☆ ◇600992 贵绳股份 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│带强调事项段│ 无保留意见│ 无保留意见│
│ │ │ │ │的无保留意见│ │ │
│归母净利(未调整:万) │ -18299.49│ 2994.07│ -3265.77│ 3388.76│ 2305.67│ 3103.17│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ -3265.77│ 3388.76│ 2283.87│ 3103.17│
│净利润增长率(%) │ -197.18│ 191.68│ -196.37│ 48.38│ -25.70│ 2.80│
│扣非净利润(万) │ -18659.40│ -13228.18│ -3855.91│ 2607.81│ 1373.86│ 2154.57│
│营业总收(未调整:万) │ 134098.37│ 208758.77│ 214523.32│ 218871.48│ 238686.41│ 252918.60│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 214523.32│ 218871.48│ 238686.41│ 252918.60│
│总营收同比增长率(%) │ -7.91│ -2.69│ -1.99│ -8.30│ -5.63│ 18.74│
│加权净资产收益率(%) │ -13.14│ 2.04│ -2.20│ 2.28│ 1.56│ 2.14│
│资产负债比率(%) │ 71.61│ 65.09│ 55.84│ 55.18│ 55.80│ 55.75│
│净利润现金含量(%) │ 49.66│ 32.44│ 389.68│ 126.21│ -91.36│ 21.02│
│基本每股收益(元) │ -0.7466│ 0.1222│ -0.1332│ 0.1383│ 0.0932│ 0.1266│
│每股收益-扣除(元) │ -0.7613│ -0.5397│ -0.1573│ 0.1064│ 0.0561│ 0.0879│
│每股收益-摊薄(元) │ -0.7466│ 0.1222│ -0.1332│ 0.1383│ 0.0941│ 0.1266│
│每股资本公积金(元) │ 3.4288│ 3.4288│ 3.4288│ 3.4288│ 3.4288│ 3.4288│
│每股未分配利润(元) │ 0.5206│ 1.2672│ 1.1573│ 1.3445│ 1.2499│ 1.2032│
│每股净资产(元) │ 5.3068│ 6.0574│ 5.9342│ 6.1247│ 6.0253│ 5.9683│
│每股经营现金流量(元)│ -0.3708│ 0.0396│ -0.5192│ 0.1745│ -0.0859│ 0.0266│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ -18299.49│ -10596.58│ -5461.74│ 2994.07│ -6157.82│ -3868.30│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ -6157.82│ -3868.30│
│净利润增长率(%) │ -197.18│ -173.93│ -151.30│ 191.68│ -165.92│ -524.51│
│扣非净利润(万) │ -18659.40│ -11094.66│ -5749.05│ -13228.18│ -6882.65│ -4308.92│
│营业总收(未调整:万) │ 134098.37│ 85792.80│ 39509.70│ 208758.77│ 145617.82│ 95630.19│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 145617.82│ 95630.19│
│总营收同比增长率(%) │ -7.91│ -10.29│ -5.40│ -2.69│ -3.54│ -7.65│
│加权净资产收益率(%) │ -13.14│ -7.40│ -3.75│ 2.04│ -4.33│ -2.70│
│资产负债比率(%) │ 71.61│ 70.11│ 67.58│ 65.09│ 59.28│ 58.33│
│净利润现金含量(%) │ 49.66│ 102.05│ 135.15│ 32.44│ 85.70│ 120.86│
│基本每股收益(元) │ -0.7466│ -0.4324│ -0.2228│ 0.1222│ -0.2512│ -0.1578│
│每股收益-扣除(元) │ -0.7613│ -0.4527│ -0.2346│ -0.5397│ -0.2808│ -0.1758│
│每股收益-摊薄(元) │ -0.7466│ -0.4324│ -0.2228│ 0.1222│ -0.2512│ -0.1578│
│每股资本公积金(元) │ 3.4288│ 3.4288│ 3.4288│ 3.4288│ 3.4288│ 3.4288│
│每股未分配利润(元) │ 0.5206│ 0.8348│ 1.0444│ 1.2672│ 0.9060│ 0.9994│
│每股净资产(元) │ 5.3068│ 5.6224│ 5.8320│ 6.0574│ 5.6828│ 5.7726│
│每股经营现金流量(元)│ -0.3708│ -0.4412│ -0.3012│ 0.0396│ -0.2153│ -0.1908│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.44│ 1.40│ 1.11│ 1.19│ 1.21│ 1.36│
│速动比率 │ 0.97│ 0.98│ 0.76│ 0.91│ 0.95│ 1.09│
│资产负债比率(%) │ 71.61│ 65.09│ 55.84│ 55.18│ 55.80│ 55.75│
│产权比率 │ 2.52│ 1.86│ 1.26│ 1.23│ 1.26│ 1.26│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.08│ 0.01│ -0.10│ 0.03│ -0.01│ 0.00│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.44│ 1.43│ 1.51│ 1.40│ 1.25│ 1.23│
│速动比率 │ 0.97│ 0.93│ 0.99│ 0.98│ 0.77│ 0.78│
│资产负债比率(%) │ 71.61│ 70.11│ 67.58│ 65.09│ 59.28│ 58.33│
│产权比率 │ 2.52│ 2.35│ 2.08│ 1.86│ 1.46│ 1.40│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.08│ -0.10│ -0.07│ 0.01│ -0.04│ -0.04│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.58│ 4.30│ 4.41│ 4.54│ 5.25│ 6.43│
│存货周转率 │ 2.69│ 4.19│ 4.54│ 4.91│ 5.41│ 6.02│
│流动资产周转率 │ 0.86│ 1.38│ 1.35│ 1.25│ 1.22│ 1.24│
│固定资产周转率 │ 0.72│ 1.67│ 3.62│ 6.75│ 11.74│ 14.53│
│总资产周转率 │ 0.30│ 0.55│ 0.65│ 0.65│ 0.72│ 0.81│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.58│ 1.68│ 0.80│ 4.30│ 3.15│ 2.08│
│存货周转率 │ 2.69│ 1.63│ 0.74│ 4.19│ 2.59│ 1.73│
│流动资产周转率 │ 0.86│ 0.54│ 0.24│ 1.38│ 0.97│ 0.64│
│固定资产周转率 │ 0.72│ 0.46│ 0.23│ 1.67│ 1.65│ 1.14│
│总资产周转率 │ 0.30│ 0.19│ 0.09│ 0.55│ 0.43│ 0.29│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ -14.07│ 2.02│ -2.25│ 2.26│ 1.56│ 2.12│
│销售毛利率 │ 0.47│ 5.91│ 7.80│ 10.66│ 8.56│ 10.79│
│营业利润率 │ -12.54│ 1.34│ -1.53│ 1.51│ 0.88│ 1.43│
│销售净利率 │ -13.65│ 1.43│ -1.52│ 1.55│ 0.97│ 1.23│
│总资产净利率 │ -4.14│ 0.79│ -0.98│ 1.01│ 0.69│ 0.99│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ -14.07│ -7.69│ -3.82│ 2.02│ -4.42│ -2.73│
│销售毛利率 │ 0.47│ 1.59│ 0.99│ 5.91│ 6.53│ 7.22│
│营业利润率 │ -12.54│ -12.37│ -13.88│ 1.34│ -4.19│ -3.98│
│销售净利率 │ -13.65│ -12.35│ -13.82│ 1.43│ -4.23│ -4.05│
│总资产净利率 │ -4.14│ -2.39│ -1.26│ 0.79│ -1.83│ -1.16│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -7.91│ -2.69│ -1.99│ -8.30│ -5.63│ 18.74│
│营业利润增长率 │ -175.81│ 185.21│ -199.71│ 57.16│ -41.74│ 3.85│
│净利润增长率 │ -197.18│ 191.68│ -196.37│ 48.38│ -25.70│ 2.80│
│净资产增长率 │ -12.39│ 2.08│ -3.11│ 1.66│ 0.96│ 1.54│
│总资产增长率 │ 7.71│ 29.13│ -1.66│ 0.23│ 1.06│ 11.73│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -7.91│ -10.29│ -5.40│ -2.69│ -3.54│ -7.65│
│营业利润增长率 │ -175.81│ -179.02│ -152.90│ 185.21│ -162.31│ -516.35│
│净利润增长率 │ -197.18│ -173.93│ -151.30│ 191.68│ -165.92│ -524.51│
│净资产增长率 │ -12.39│ -7.18│ -3.72│ 2.08│ -4.24│ -2.72│
│总资产增长率 │ 7.71│ 8.40│ 3.65│ 29.13│ 3.84│ 3.08│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│利润总额 │受市场环境影响，│ -17141.73│ -6157.82│ -178.37│
│ │产业需求萎缩、原│ │ │ │
│ │材料价格下降、产│ │ │ │
│ │品销售价格下降、│ │ │ │
│ │搬迁等 │ │ │ │
│归属于上市公│受市场环境影响，│ -18299.49│ -6157.82│ -197.17│
│司股东的净利│产业需求萎缩、原│ │ │ │
│润 │材料价格下降、产│ │ │ │
│ │品销售价格下降、│ │ │ │
│ │搬迁等 │ │ │ │
│归属于上市公│受市场环境影响，│ -18659.40│ -6882.65│ -171.11│
│司股东的扣除│产业需求萎缩、原│ │ │ │
│非经常性损益│材料价格下降、产│ │ │ │
│的净利润 │品销售价格下降、│ │ │ │
│ │搬迁等 │ │ │ │
│经营活动产生│公司购买商品、接│ -9086.73│ -5277.15│ -72.19│
│的现金流量净│受劳务支付的现金│ │ │ │
│额 │增加 │ │ │ │
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截止日期:2026-06-30
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│营业收入 │公司原材料价格下│ 85792.80│ 95630.19│ -10.29│
│ │降导致销售单价下│ │ │ │
│ │降和销售量同比减│ │ │ │
│ │少 │ │ │ │
│营业成本 │公司原材料价格下│ 84427.33│ 88728.36│ -4.85│
│ │降导致销售成本单│ │ │ │
│ │价下降和销售量同│ │ │ │
│ │比减少下降 │ │ │ │
│销售费用 │装卸费、仓储费、│ 4925.16│ 5201.47│ -5.31│
│ │办公费、运输费等│ │ │ │
│ │减少 │ │ │ │
│管理费用 │折旧费增加 │ 2592.08│ 2455.18│ 5.58│
│财务费用 │本期利息支出增加│ 985.52│ 595.30│ 65.55│
│研发费用 │材料费、工资及工│ 1958.00│ 2229.41│ -12.17│
│ │资性附加等减少 │ │ │ │
│经营活动产生│购买商品、接受劳│ -10814.29│ -4675.14│ -131.31│
│的现金流量净│务支付的现金增加│ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│购建固定资产支付│ -5784.45│ -6936.69│ 16.61│
│的现金流量净│的现金减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│偿还债务支付的现│ 15449.56│ 12421.75│ 24.38│
│的现金流量净│金减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
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【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│货币资金 │ 22038.21│ 29401.49│ 20362.89│ 53636.75│ 59176.54│ 84664.83│
│存货 │ 51997.28│ 47331.94│ 46522.25│ 40619.33│ 39072.38│ 41562.38│
│应收票据及应收账款 │ 66175.14│ 64616.51│ 64759.56│ 67850.91│ 49430.61│ 49399.64│
│合同资产 │ 3635.35│ 4746.48│ 4592.75│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 4003.51│ 3214.30│ 2836.08│ 4796.17│ 5162.30│ 7097.22│
│其他应收款 │ 1117.78│ 713.67│ 1093.19│ 1085.52│ 1023.11│ 959.30│
│流动资产合计 │ 157309.34│ 155573.66│ 147182.23│ 170807.39│ 180329.12│ 212056.32│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 202405.00│ 171408.22│ 78073.02│ 40527.33│ 24292.15│ 16363.23│
│在建工程 │ 75482.73│ 73467.60│ 77625.02│ 97983.80│ 103593.13│ 72781.81│
│无形资产 │ 18378.11│ 18762.68│ 19275.43│ 19788.19│ 20300.95│ 15272.37│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 300796.37│ 269749.19│ 182182.45│ 164103.87│ 153773.82│ 118533.97│
│资产总计 │ 458105.71│ 425322.85│ 329364.68│ 334911.25│ 334102.94│ 330590.29│
│应付票据及应付账款 │ 64073.23│ 58294.83│ 57449.56│ 67369.49│ 65929.21│ 64847.19│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 6172.41│ 3352.89│ 2953.51│ 3937.63│ 4030.83│ 3343.35│
│流动负债 │ 109134.33│ 110746.32│ 132667.43│ 143711.87│ 149467.09│ 155814.40│
│长期借款 │ 99326.33│ 77733.40│ 40018.33│ 31111.90│ 27315.45│ 20537.65│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 218907.22│ 166116.26│ 51256.90│ 41088.96│ 36960.61│ 28498.14│
│负债合计 │ 328041.55│ 276862.58│ 183924.33│ 184800.83│ 186427.70│ 184312.54│
│实收资本 │ 24509.00│ 24509.00│ 24509.00│ 24509.00│ 24509.00│ 24509.00│
│资本公积金 │ 84036.90│ 84036.90│ 84036.90│ 84036.90│ 84036.90│ 84036.90│
│盈余公积 │ 8528.31│ 8528.31│ 8228.78│ 8228.78│ 7892.09│ 7661.52│
│未分配利润 │ 12758.42│ 31057.91│ 28363.37│ 32952.62│ 30633.12│ 29489.35│
│少数股东权益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 130064.16│ 148460.27│ 145440.35│ 150110.43│ 147675.24│ 146277.75│
│股东权益合计 │ 130064.16│ 148460.27│ 145440.35│ 150110.43│ 147675.24│ 146277.75│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 22038.21│ 26925.00│ 34041.71│ 29401.49│ 16801.71│ 24816.61│
│存货 │ 51997.28│ 56132.37│ 58742.25│ 47331.94│ 58743.29│ 56288.76│
│应收票据及应收账款 │ 66175.14│ 64801.19│ 62876.75│ 64616.51│ 62104.54│ 61182.90│
│合同资产 │ 3635.35│ 3415.36│ 4755.01│ 4746.48│ 4649.62│ 4327.13│
│预付款项 │ 4003.51│ 2990.07│ 3344.11│ 3214.30│ 2836.75│ 4092.94│
│其他应收款 │ 1117.78│ 1703.71│ 2109.86│ 713.67│ 1666.97│ 1318.11│
│流动资产合计 │ 157309.34│ 161946.63│ 170031.26│ 155573.66│ 152769.31│ 153714.05│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 202405.00│ 204962.69│ 169815.75│ 171408.22│ 98515.07│ 89240.71│
│在建工程 │ 75482.73│ 70474.70│ 77035.27│ 73467.60│ 65430.61│ 70739.39│
│无形资产 │ 18378.11│ 18506.30│ 18634.49│ 18762.68│ 18890.87│ 19019.06│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 300796.37│ 299114.10│ 270821.21│ 269749.19│ 189245.56│ 185796.28│
│资产总计 │ 458105.71│ 461060.73│ 440852.47│ 425322.85│ 342014.86│ 339510.33│
│应付票据及应付账款 │ 64073.23│ 57275.11│ 54006.91│ 58294.83│ 59634.49│ 58465.16│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 6172.41│ 5449.67│ 4622.29│ 3352.89│ 3980.77│ 3987.19│
│流动负债 │ 109134.33│ 113519.54│ 112720.36│ 110746.32│ 121853.90│ 124879.47│
│长期借款 │ 99326.33│ 91173.27│ 94795.94│ 77733.40│ 69348.92│ 62137.46│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 218907.22│ 209741.97│ 185195.09│ 166116.26│ 80880.90│ 73150.43│
│负债合计 │ 328041.55│ 323261.52│ 297915.45│ 276862.58│ 202734.80│ 198029.90│
│实收资本 │ 24509.00│ 24509.00│ 24509.00│ 24509.00│ 24509.00│ 24509.00│
│资本公积金 │ 84036.90│ 84036.90│ 84036.90│ 84036.90│ 84036.90│ 84036.90│
│盈余公积 │ 8528.31│ 8528.31│ 8528.31│ 8528.31│ 8228.78│ 8228.78│
│未分配利润 │ 12758.42│ 20461.33│ 25596.17│ 31057.91│ 22205.55│ 24495.06│
│少数股东权益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 130064.16│ 137799.21│ 142937.01│ 148460.27│ 139280.06│ 141480.42│
│股东权益合计 │ 130064.16│ 137799.21│ 142937.01│ 148460.27│ 139280.06│ 141480.42│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 134098.37│ 208758.77│ 214523.32│ 218871.48│ 238686.41│ 252918.60│
│营业总成本 │ 150903.34│ 219862.81│ 218629.62│ 217733.54│ 240198.25│ 251786.28│
│营业税金及附加 │ 1810.45│ 982.03│ 745.60│ 954.77│ 893.66│ 1511.24│
│销售费用 │ 7897.12│ 12129.55│ 11387.94│ 12658.81│ 12851.30│ 14627.48│
│财务费用 │ 1491.63│ 1409.63│ 746.96│ 883.45│ 402.32│ 1343.28│
│管理费用 │ 3831.25│ 5055.91│ 3853.11│ 3400.34│ 3697.61│ 4899.69│
│资产减值损失 │ -1197.39│ -1932.93│ -968.56│ -76.54│ 2403.86│ 2155.33│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ 20.55│ 17.25│ 177.56│ 535.27│ 707.30│ 864.00│
│营业利润 │ -16812.24│ 2804.40│ -3291.23│ 3300.86│ 2100.32│ 3605.19│
│营业外收入 │ 43.41│ 21.71│ 17.18│ 4.49│ ---│ 1.17│
│营业外支出 │ 372.90│ 147.78│ 6.43│ 4.70│ 3.09│ 5.98│
│利润总额 │ -17141.73│ 2678.33│ -3280.47│ 3300.66│ 2097.23│ 3600.38│
│所得税 │ 1157.76│ -315.74│ -14.71│ -88.11│ -208.44│ 497.21│
│净利润 │ -18299.49│ 2994.07│ -3265.77│ 3388.76│ 2305.67│ 3103.17│
│归属母公司净利润 │ -18299.49│ 2994.07│ -3265.77│ 3388.76│ 2305.67│ 3103.17│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 134098.37│ 85792.80│ 39509.70│ 208758.77│ 145617.82│ 95630.19│
│营业总成本 │ 150903.34│ 95836.32│ 44538.97│ 219862.81│ 152659.79│ 99586.74│
│营业税金及附加 │ 1810.45│ 948.23│ 93.94│ 982.03│ 442.64│ 377.01│
│销售费用 │ 7897.12│ 4925.16│ 2484.35│ 12129.55│ 8404.78│ 5201.47│
│财务费用 │ 1491.63│ 985.52│ 515.59│ 1409.63│ 969.51│ 595.30│
│管理费用 │ 3831.25│ 2592.08│ 1430.96│ 5055.91│ 3423.03│ 2455.18│
│资产减值损失 │ -1197.39│ -1345.96│ -1172.05│ -1932.93│ -352.56│ -779.64│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ 20.55│ 0.11│ ---│ 17.25│ 17.22│ ---│
│营业利润 │ -16812.24│ -10615.09│ -5483.10│ 2804.40│ -6095.56│ -3804.41│
│营业外收入 │ 43.41│ 25.95│ 21.69│ 21.71│ 3.91│ 2.24│
│营业外支出 │ 372.90│ 5.61│ 2.83│ 147.78│ 66.17│ 66.13│
│利润总额 │ -17141.73│ -10594.75│ -5464.24│ 2678.33│ -6157.82│ -3868.30│
│所得税 │ 1157.76│ 1.83│ -2.50│ -315.74│ ---│ ---│
│净利润 │ -18299.49│ -10596.58│ -5461.74│ 2994.07│ -6157.82│ -3868.30│
│归属母公司净利润 │ -18299.49│ -10596.58│ -5461.74│ 2994.07│ -6157.82│ -3868.30│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 113492.38│ 130350.97│ 132050.80│ 147475.36│ 152433.63│ 145925.70│
│经营活动现金流出 │ 122579.11│ 129379.65│ 144776.69│ 143198.49│ 154539.99│ 145273.54│
│经营活动现金流量净额│ -9086.73│ 971.32│ -12725.89│ 4276.87│ -2106.36│ 652.16│
│投资活动现金流入 │ 372.90│ 15017.25│ 28179.77│ 116550.51│ 114715.85│ 96873.56│
│投资活动现金流出 │ 10455.61│ 17375.05│ 47213.13│ 125703.60│ 141161.32│ 90672.10│
│投资活动现金流量净额│ -10082.71│ -2357.80│ -19033.36│ -9153.10│ -26445.47│ 6201.46│
│筹资活动现金流入 │ 36949.25│ 87188.39│ 56078.92│ 53439.39│ 51845.62│ 42986.59│
│筹资活动现金流出 │ 24833.27│ 76780.82│ 46775.20│ 56245.93│ 45636.73│ 42439.31│
│筹资活动现金流量净额│ 12115.98│ 10407.57│ 9303.71│ -2806.55│ 6208.89│ 547.27│
│汇率变动对现金的影响│ -128.23│ -0.36│ 1.37│ 0.44│ 1087.37│ -413.97│
│现金及等价物净增加额│ -7181.68│ 9020.73│ -22454.16│ -7682.34│ -21255.58│ 6986.93│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 113492.38│ 64540.16│ 29789.02│ 130350.97│ 93323.15│ 60182.50│
│经营活动现金流出 │ 122579.11│ 75354.46│ 37170.36│ 129379.65│ 98600.29│ 64857.64│
│经营活动现金流量净额│ -9086.73│ -10814.29│ -7381.34│ 971.32│ -5277.15│ -4675.14│
│投资活动现金流入 │ 372.90│ 5.61│ 2.83│ 15017.25│ 62.30│ 10.18│
│投资活动现金流出 │ 10455.61│ 5790.06│ 5957.75│ 17375.05│ 12434.47│ 6946.87│
│投资活动现金流量净额│ -10082.71│ -5784.45│ -5954.92│ -2357.80│ -12372.16│ -6936.69│
│筹资活动现金流入 │ 36949.25│ 26914.88│ 26825.88│ 87188.39│ 75110.17│ 63110.17│
│筹资活动现金流出 │ 24833.27│ 11465.31│ 7521.02│ 76780.82│ 61384.30│ 50688.43│
│筹资活动现金流量净额│ 12115.98│ 15449.56│ 19304.86│ 10407.57│ 13725.88│ 12421.75│
│汇率变动对现金的影响│ -128.23│ -100.13│ -57.53│ -0.36│ 62.64│ 90.22│
│现金及等价物净增加额│ -7181.68│ -1249.32│ 5911.07│ 9020.73│ -3860.80│ 900.14│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 41765.50│ 20.01│ -2173.40│ -72.59│
│二季报 │ 53864.69│ 25.80│ -1694.90│ -56.61│
│三季报 │ 49987.63│ 23.95│ -2289.51│ -76.47│
│四季报 │ 63140.95│ 30.25│ 9151.89│ 305.67│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 47260.02│ 22.03│ 713.95│ -21.86│
│二季报 │ 56296.86│ 26.24│ 197.28│ -6.04│
│三季报 │ 47411.26│ 22.10│ -3226.89│ 98.81│
│四季报 │ 63555.17│ 29.63│ -950.11│ 29.09│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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