财务分析☆ ◇603165 荣晟环保 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
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│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 21066.63│ 22374.96│ 28634.66│ 27067.12│ 16812.99│ 28441.68│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 28634.66│ 27067.12│ 16812.99│ 28441.68│
│净利润增长率(%) │ 23.26│ -21.86│ 5.79│ 60.99│ -40.89│ 22.64│
│扣非净利润(万) │ 14406.61│ 12178.01│ 23595.94│ 26639.02│ 14334.53│ 25908.48│
│营业总收(未调整:万) │ 182038.71│ 225323.63│ 223520.73│ 229126.35│ 256287.34│ 241460.38│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 223520.73│ 229126.35│ 256287.34│ 241460.38│
│总营收同比增长率(%) │ 13.14│ 0.81│ -2.45│ -10.60│ 6.14│ 42.42│
│加权净资产收益率(%) │ 8.84│ 9.90│ 12.76│ 12.97│ 8.69│ 16.29│
│资产负债比率(%) │ 47.59│ 55.14│ 50.52│ 38.44│ 25.14│ 27.56│
│净利润现金含量(%) │ -16.53│ -250.30│ 38.87│ 92.72│ 152.88│ 35.69│
│基本每股收益(元) │ 0.7100│ 0.8600│ 1.0700│ 1.0000│ 0.6300│ 1.1000│
│每股收益-扣除(元) │ 0.4607│ 0.4700│ 0.8800│ 0.9800│ 0.5300│ 1.0000│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.6736│ 0.8478│ 1.0504│ 0.9721│ 0.6038│ 1.0806│
│每股资本公积金(元) │ 2.9176│ 1.5892│ 1.8732│ 2.0494│ 2.0380│ 1.5290│
│每股未分配利润(元) │ 2.9587│ 5.0975│ 5.1626│ 4.5027│ 3.9779│ 3.9498│
│每股净资产(元) │ 7.3370│ 7.8197│ 8.2016│ 7.6843│ 7.1479│ 6.9875│
│每股经营现金流量(元)│ -0.1114│ -2.1220│ 0.4083│ 0.9013│ 0.9232│ 0.3857│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 21066.63│ 19040.66│ 7583.14│ 22374.96│ 17091.81│ 11502.37│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 17091.81│ 11502.37│
│净利润增长率(%) │ 23.26│ 65.54│ 7.42│ -21.86│ -31.30│ -34.57│
│扣非净利润(万) │ 14406.61│ 10600.45│ 4366.18│ 12178.01│ 10656.86│ 7526.19│
│营业总收(未调整:万) │ 182038.71│ 118136.87│ 56157.29│ 225323.63│ 160899.69│ 106139.75│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 160899.69│ 106139.75│
│总营收同比增长率(%) │ 13.14│ 11.30│ 5.23│ 0.81│ -3.19│ -5.53│
│加权净资产收益率(%) │ 8.84│ 7.91│ 3.54│ 9.90│ 7.30│ 4.89│
│资产负债比率(%) │ 47.59│ 48.15│ 43.13│ 55.14│ 56.74│ 54.28│
│净利润现金含量(%) │ -16.53│ -30.21│ -130.20│ -250.30│ -242.97│ -227.86│
│基本每股收益(元) │ 0.7100│ 0.6700│ 0.2900│ 0.8600│ 0.6500│ 0.4400│
│每股收益-扣除(元) │ 0.4607│ 0.3700│ 0.1363│ 0.4700│ 0.3909│ 0.2900│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.6736│ 0.6089│ 0.2366│ 0.8478│ 0.6269│ 0.4219│
│每股资本公积金(元) │ 2.9176│ 2.9176│ 3.1507│ 1.5892│ 1.8736│ 1.8736│
│每股未分配利润(元) │ 2.9587│ 3.4939│ 4.1258│ 5.0975│ 4.7411│ 5.1033│
│每股净资产(元) │ 7.3370│ 7.8684│ 8.3901│ 7.8197│ 7.4425│ 7.8376│
│每股经营现金流量(元)│ -0.1114│ -0.1839│ -0.3081│ -2.1220│ -1.5233│ -0.9614│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.68│ 1.87│ 1.97│ 2.86│ 2.36│ 2.83│
│速动比率 │ 1.63│ 1.83│ 1.93│ 2.78│ 2.24│ 2.64│
│资产负债比率(%) │ 47.59│ 55.14│ 50.52│ 38.44│ 25.14│ 27.56│
│产权比率 │ 0.91│ 1.23│ 1.02│ 0.62│ 0.34│ 0.38│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.02│ -0.28│ 0.06│ 0.29│ 0.40│ 0.19│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.68│ 1.69│ 1.89│ 1.87│ 1.79│ 1.89│
│速动比率 │ 1.63│ 1.66│ 1.84│ 1.83│ 1.75│ 1.85│
│资产负债比率(%) │ 47.59│ 48.15│ 43.13│ 55.14│ 56.74│ 54.28│
│产权比率 │ 0.91│ 0.93│ 0.76│ 1.23│ 1.31│ 1.19│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.02│ -0.03│ -0.05│ -0.28│ -0.19│ -0.13│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│应收账款周转率 │ 7.28│ 8.72│ 8.47│ 8.71│ 9.78│ 11.03│
│存货周转率 │ 17.02│ 24.78│ 25.98│ 26.24│ 25.50│ 24.78│
│流动资产周转率 │ 0.52│ 0.62│ 0.73│ 1.14│ 1.69│ 1.75│
│固定资产周转率 │ 2.41│ 3.05│ 2.88│ 2.98│ 3.50│ 3.90│
│总资产周转率 │ 0.40│ 0.47│ 0.54│ 0.73│ 0.98│ 1.03│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 7.28│ 4.77│ 2.30│ 8.72│ 5.32│ 4.27│
│存货周转率 │ 17.02│ 12.58│ 5.71│ 24.78│ 16.34│ 12.47│
│流动资产周转率 │ 0.52│ 0.32│ 0.15│ 0.62│ 0.43│ 0.29│
│固定资产周转率 │ 2.41│ 1.65│ 0.78│ 3.05│ 2.18│ 1.42│
│总资产周转率 │ 0.40│ 0.25│ 0.12│ 0.47│ 0.33│ 0.22│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 9.18│ 10.37│ 12.30│ 12.12│ 8.45│ 15.21│
│销售毛利率 │ 12.43│ 12.07│ 14.96│ 14.18│ 8.04│ 15.44│
│营业利润率 │ 11.70│ 9.81│ 12.87│ 11.72│ 7.26│ 11.46│
│销售净利率 │ 11.57│ 9.93│ 12.81│ 11.81│ 6.56│ 11.78│
│总资产净利率 │ 4.59│ 4.70│ 6.87│ 8.61│ 6.42│ 12.08│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 9.18│ 7.74│ 2.82│ 10.37│ 8.06│ 5.16│
│销售毛利率 │ 12.43│ 13.07│ 13.02│ 12.07│ 12.52│ 13.05│
│营业利润率 │ 11.70│ 16.24│ 13.70│ 9.81│ 10.70│ 10.83│
│销售净利率 │ 11.57│ 16.12│ 13.50│ 9.93│ 10.62│ 10.84│
│总资产净利率 │ 4.59│ 3.99│ 1.59│ 4.70│ 3.56│ 2.40│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 13.14│ 0.81│ -2.45│ -10.60│ 6.14│ 42.42│
│营业利润增长率 │ 23.73│ -23.17│ 7.11│ 44.31│ -32.74│ 10.64│
│净利润增长率 │ 23.26│ -21.86│ 5.79│ 60.99│ -40.89│ 22.64│
│净资产增长率 │ 6.39│ -7.39│ 4.31│ 12.17│ 6.41│ 12.34│
│总资产增长率 │ -8.94│ 2.16│ 29.76│ 36.41│ 2.96│ 21.30│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 13.14│ 11.30│ 5.23│ 0.81│ -3.19│ -5.53│
│营业利润增长率 │ 23.73│ 66.95│ 8.95│ -23.17│ -30.68│ -34.60│
│净利润增长率 │ 23.26│ 65.54│ 7.42│ -21.86│ -31.30│ -34.57│
│净资产增长率 │ 6.39│ 14.10│ 24.66│ -7.39│ -8.88│ -4.26│
│总资产增长率 │ -8.94│ -1.28│ -1.66│ 2.16│ 4.22│ 3.62│
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【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│归属于上市公│纸制品销量增加、│ 14406.61│ 10656.86│ 35.19│
│司股东的扣除│纸制品利润增加 │ │ │ │
│非经常性损益│ │ │ │ │
│的净利润 │ │ │ │ │
│经营活动产生│本期收到电汇、高│ -3482.43│ -41528.04│ 91.61│
│的现金流量净│信用等级银行承兑│ │ │ │
│额 │汇票金额等增加，│ │ │ │
│ │导致本期销售商品│ │ │ │
│ │、提供劳务收到的│ │ │ │
│ │现金增加 │ │ │ │
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截止日期:2026-06-30
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│其他应收款 │应收政府补助减少│ 1408.03│ 3720.60│ -62.16│
│其他流动资产│待抵扣进项税额减│ 369.87│ 655.94│ -43.61│
│ │少 │ │ │ │
│其他非流动资│预付的项目工程款│ 456.74│ 183.25│ 149.25│
│产 │增加 │ │ │ │
│一年内到期的│可转换债券摘牌，│ 348.89│ 519.93│ -32.90│
│非流动负债 │一年内到期的应付│ │ │ │
│ │债券利息减少 │ │ │ │
│应付债券 │可转换债券摘牌 │ ---│ 54783.63│ -100.00│
│其他权益工具│可转换债券摘牌 │ ---│ 9279.02│ -100.00│
│资本公积 │可转换债券摘牌并│ 91241.43│ 41942.28│ 117.54│
│ │且注销库存股 │ │ │ │
│库存股 │注销库存股 │ ---│ 10492.42│ -100.00│
│其他综合收益│联营企业的其他综│ 366.81│ 83.12│ 341.32│
│ │合收益增加 │ │ │ │
│营业收入 │--- │ 118136.87│ 106139.75│ 11.30│
│营业成本 │--- │ 102701.95│ 92286.29│ 11.29│
│销售费用 │--- │ 310.97│ 313.81│ -0.90│
│管理费用 │--- │ 3286.36│ 2572.60│ 27.74│
│财务费用 │--- │ 2385.14│ 2904.65│ -17.89│
│研发费用 │--- │ 4740.25│ 5713.71│ -17.04│
│经营活动产生│销售商品、提供劳│ -5751.65│ -26209.69│ 78.06│
│的现金流量净│务收到的现金增加│ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│投资支付的现金减│ 1220.98│ -173762.11│ 100.70│
│的现金流量净│少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│取得借款收到的现│ 3683.93│ 53795.71│ -93.15│
│的现金流量净│金减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
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【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│货币资金 │ 3284.78│ 3240.86│ 159660.81│ 119628.66│ 81860.36│ 29516.78│
│存货 │ 10498.23│ 8238.09│ 7753.90│ 6876.18│ 8109.96│ 10372.87│
│应收票据及应收账款 │ 55388.16│ 70353.77│ 72492.60│ 49292.88│ 54699.46│ 26551.72│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 957.57│ 731.04│ 959.93│ 454.86│ 702.85│ 1447.19│
│其他应收款 │ 1473.79│ 3720.60│ 269.26│ 557.05│ 8.90│ 76.88│
│流动资产合计 │ 327872.69│ 369246.05│ 360328.42│ 250907.68│ 151234.29│ 152774.53│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 10430.96│ 9838.40│ 13179.49│ 12060.70│ 11296.40│ 10816.47│
│固定资产净额 │ 78357.59│ 72963.51│ 74892.73│ 80150.89│ 73727.18│ 72545.17│
│在建工程 │ 2289.24│ 8524.07│ 2982.17│ 395.48│ 8443.50│ 4832.56│
│无形资产 │ 13408.85│ 13756.10│ 12934.59│ 10710.26│ 10997.96│ 7498.19│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 109902.14│ 111520.64│ 110255.04│ 111746.58│ 114618.43│ 105424.04│
│资产总计 │ 437774.83│ 480766.69│ 470583.46│ 362654.26│ 265852.73│ 258198.57│
│应付票据及应付账款 │ 23390.01│ 28633.37│ 47614.39│ 25261.90│ 22353.11│ 17815.22│
│预收款项 │ 76.74│ 100.06│ 137.12│ 162.79│ ---│ ---│
│合同负债 │ 969.39│ 695.10│ 507.73│ 371.86│ 647.38│ 570.58│
│流动负债 │ 194721.07│ 197582.84│ 182651.55│ 87721.22│ 63961.42│ 53943.53│
│长期借款 │ 8376.05│ 8506.05│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 13603.53│ 67520.30│ 55065.62│ 51696.45│ 2872.03│ 17221.30│
│负债合计 │ 208324.61│ 265103.14│ 237717.17│ 139417.67│ 66833.46│ 71164.84│
│实收资本 │ 31272.84│ 26392.81│ 27261.28│ 27843.13│ 27843.13│ 26320.19│
│资本公积金 │ 91241.43│ 41942.28│ 51066.50│ 57061.05│ 56743.57│ 40242.86│
│盈余公积 │ 13921.56│ 13921.56│ 13921.56│ 13921.56│ 13921.56│ 13160.09│
│未分配利润 │ 92527.77│ 134537.19│ 140740.18│ 125370.59│ 110756.34│ 103960.48│
│少数股东权益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 229450.23│ 215663.55│ 232866.29│ 223236.59│ 199019.27│ 187033.73│
│股东权益合计 │ 229450.23│ 215663.55│ 232866.29│ 223236.59│ 199019.27│ 187033.73│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 3284.78│ 2394.12│ 9343.12│ 3240.86│ 7643.59│ 12633.75│
│存货 │ 10498.23│ 8086.06│ 8860.90│ 8238.09│ 9478.90│ 7047.55│
│应收票据及应收账款 │ 55388.16│ 65631.02│ 58593.72│ 70353.77│ 75535.44│ 68279.32│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 957.57│ 556.07│ 862.56│ 731.04│ 1404.94│ 686.52│
│其他应收款 │ 1473.79│ 1408.03│ 2454.94│ 3720.60│ 301.76│ 238.34│
│流动资产合计 │ 327872.69│ 363704.04│ 360885.56│ 369246.05│ 382776.08│ 378352.85│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 10430.96│ 10178.60│ 10102.29│ 9838.40│ 12520.08│ 13185.36│
│固定资产净额 │ 78357.59│ 70645.64│ 70646.44│ 72963.51│ 72869.53│ 74116.62│
│在建工程 │ 2289.24│ 10692.70│ 11541.98│ 8524.07│ 2066.80│ 1634.34│
│无形资产 │ 13408.85│ 13539.23│ 13647.66│ 13756.10│ 13561.13│ 13665.23│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 109902.14│ 110886.02│ 111878.76│ 111520.64│ 107688.40│ 109257.88│
│资产总计 │ 437774.83│ 474590.06│ 472764.32│ 480766.69│ 490464.48│ 487610.73│
│应付票据及应付账款 │ 23390.01│ 25241.55│ 25063.92│ 28633.37│ 35055.34│ 28955.36│
│预收款项 │ 76.74│ 86.48│ 247.69│ 100.06│ 278.87│ 178.77│
│合同负债 │ 969.39│ 672.01│ 627.26│ 695.10│ 790.36│ 462.09│
│流动负债 │ 194721.07│ 214776.35│ 191312.39│ 197582.84│ 213392.31│ 200326.15│
│长期借款 │ 8376.05│ 8376.05│ 8506.05│ 8506.05│ 7327.00│ 7438.00│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 13603.53│ 13745.57│ 12596.29│ 67520.30│ 64891.85│ 64334.23│
│负债合计 │ 208324.61│ 228521.92│ 203908.69│ 265103.14│ 278284.16│ 264660.39│
│实收资本 │ 31272.84│ 31272.84│ 32044.50│ 26392.81│ 27262.47│ 27262.28│
│资本公积金 │ 91241.43│ 91241.43│ 100962.19│ 41942.28│ 51080.01│ 51077.55│
│盈余公积 │ 13921.56│ 13921.56│ 13921.56│ 13921.56│ 13921.56│ 13921.56│
│未分配利润 │ 92527.77│ 109265.50│ 132208.10│ 134537.19│ 129254.04│ 139127.02│
│少数股东权益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 229450.23│ 246068.14│ 268855.64│ 215663.55│ 212180.31│ 222950.34│
│股东权益合计 │ 229450.23│ 246068.14│ 268855.64│ 215663.55│ 212180.31│ 222950.34│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 182038.71│ 225323.63│ 223520.73│ 229126.35│ 256287.34│ 241460.38│
│营业总成本 │ 178957.60│ 224946.98│ 211963.84│ 215926.88│ 255472.17│ 221286.28│
│营业税金及附加 │ 2681.14│ 3394.51│ 3062.55│ 2604.94│ 2820.34│ 1549.59│
│销售费用 │ 452.37│ 629.68│ 623.34│ 491.06│ 472.61│ 471.96│
│财务费用 │ 3346.57│ 6326.28│ 1083.97│ -771.87│ -7.97│ 892.18│
│管理费用 │ 4728.75│ 6123.45│ 4947.93│ 4678.59│ 3613.97│ 3323.11│
│资产减值损失 │ ---│ -2938.47│ -476.88│ -254.17│ -338.58│ ---│
│公允价值变动净收益 │ 5267.58│ 8747.36│ 3688.39│ 15.79│ 1791.40│ 1999.22│
│投资收益 │ 1499.94│ 1205.40│ 952.58│ 833.37│ 1036.34│ 1893.50│
│营业利润 │ 21297.20│ 22096.94│ 28759.34│ 26850.87│ 18606.48│ 27665.47│
│营业外收入 │ 6.97│ 467.11│ 600.52│ 2.49│ 30.44│ 1.00│
│营业外支出 │ 49.89│ 131.82│ 4.36│ 68.68│ 209.00│ 16.00│
│利润总额 │ 21254.28│ 22432.23│ 29355.50│ 26784.68│ 18427.92│ 27650.47│
│所得税 │ 187.64│ 57.26│ 720.85│ -282.44│ 1614.92│ -791.22│
│净利润 │ 21066.63│ 22374.96│ 28634.66│ 27067.12│ 16812.99│ 28441.68│
│归属母公司净利润 │ 21066.63│ 22374.96│ 28634.66│ 27067.12│ 16812.99│ 28441.68│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 182038.71│ 118136.87│ 56157.29│ 225323.63│ 160899.69│ 106139.75│
│营业总成本 │ 178957.60│ 115228.91│ 54795.10│ 224946.98│ 160507.26│ 105354.39│
│营业税金及附加 │ 2681.14│ 1804.24│ 862.59│ 3394.51│ 2443.30│ 1563.34│
│销售费用 │ 452.37│ 310.97│ 136.13│ 629.68│ 472.36│ 313.81│
│财务费用 │ 3346.57│ 2385.14│ 1467.83│ 6326.28│ 4685.46│ 2904.65│
│管理费用 │ 4728.75│ 3286.36│ 1592.95│ 6123.45│ 3900.71│ 2572.60│
│资产减值损失 │ ---│ ---│ ---│ -2938.47│ ---│ ---│
│公允价值变动净收益 │ 5267.58│ 7507.14│ 2686.39│ 8747.36│ 5534.08│ 3471.86│
│投资收益 │ 1499.94│ 1021.95│ 676.88│ 1205.40│ 945.89│ 689.39│
│营业利润 │ 21297.20│ 19186.05│ 7691.06│ 22096.94│ 17213.25│ 11492.13│
│营业外收入 │ 6.97│ 2.29│ 0.00│ 467.11│ 12.76│ 11.51│
│营业外支出 │ 49.89│ 35.20│ 32.00│ 131.82│ 115.40│ 0.00│
│利润总额 │ 21254.28│ 19153.15│ 7659.06│ 22432.23│ 17110.61│ 11503.64│
│所得税 │ 187.64│ 112.49│ 75.92│ 57.26│ 18.80│ 1.27│
│净利润 │ 21066.63│ 19040.66│ 7583.14│ 22374.96│ 17091.81│ 11502.37│
│归属母公司净利润 │ 21066.63│ 19040.66│ 7583.14│ 22374.96│ 17091.81│ 11502.37│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 180021.01│ 187198.63│ 193761.69│ 236843.59│ 265697.24│ 237792.54│
│经营活动现金流出 │ 183503.44│ 243204.24│ 182631.63│ 211747.41│ 239993.67│ 227640.50│
│经营活动现金流量净额│ -3482.43│ -56005.61│ 11130.06│ 25096.18│ 25703.57│ 10152.04│
│投资活动现金流入 │ 182385.77│ 284635.44│ 96183.03│ 10379.94│ 85309.97│ 42046.07│
│投资活动现金流出 │ 156139.70│ 448570.87│ 146367.05│ 82619.50│ 32674.02│ 90667.29│
│投资活动现金流量净额│ 26246.06│ -163935.43│ -50184.02│ -72239.56│ 52635.95│ -48621.22│
│筹资活动现金流入 │ 173022.84│ 304443.64│ 344840.05│ 139231.75│ 85496.43│ 37410.37│
│筹资活动现金流出 │ 195742.60│ 240070.77│ 266103.82│ 54104.34│ 111941.30│ 27641.08│
│筹资活动现金流量净额│ -22719.76│ 64372.87│ 78736.23│ 85127.42│ -26444.87│ 9769.28│
│汇率变动对现金的影响│ 0.05│ -0.81│ -0.01│ 0.51│ ---│ ---│
│现金及等价物净增加额│ 43.93│ -155568.98│ 39682.25│ 37984.55│ 51894.65│ -28699.89│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 180021.01│ 109284.20│ 45594.75│ 187198.63│ 119693.15│ 82005.78│
│经营活动现金流出 │ 183503.44│ 115035.85│ 55468.14│ 243204.24│ 161221.19│ 108215.47│
│经营活动现金流量净额│ -3482.43│ -5751.65│ -9873.39│ -56005.61│ -41528.04│ -26209.69│
│投资活动现金流入 │ 182385.77│ 120929.15│ 66756.32│ 284635.44│ 122486.08│ 87040.51│
│投资活动现金流出 │ 156139.70│ 119708.18│ 64464.06│ 448570.87│ 294216.21│ 260802.62│
│投资活动现金流量净额│ 26246.06│ 1220.98│ 2292.26│ -163935.43│ -171730.14│ -173762.11│
│筹资活动现金流入 │ 173022.84│ 115015.95│ 73920.21│ 304443.64│ 248289.77│ 188005.44│
│筹资活动现金流出 │ 195742.60│ 111332.02│ 60236.82│ 240070.77│ 186197.84│ 134209.73│
│筹资活动现金流量净额│ -22719.76│ 3683.93│ 13683.39│ 64372.87│ 62091.93│ 53795.71│
│汇率变动对现金的影响│ 0.05│ 0.01│ 0.00│ -0.81│ ---│ ---│
│现金及等价物净增加额│ 43.93│ -846.73│ 6102.26│ -155568.98│ -151166.25│ -146176.09│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 53367.30│ 23.68│ 7059.02│ 31.55│
│二季报 │ 52772.44│ 23.42│ 4443.35│ 19.86│
│三季报 │ 54759.94│ 24.30│ 5589.44│ 24.98│
│四季报 │ 64423.94│ 28.59│ 5283.15│ 23.61│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 54752.69│ 24.50│ 9121.49│ 31.85│
│二季报 │ 57605.29│ 25.77│ 8458.75│ 29.54│
│三季报 │ 53846.30│ 24.09│ 7297.97│ 25.49│
│四季报 │ 57316.45│ 25.64│ 3756.44│ 13.12│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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