财务分析☆ ◇603681 永冠新材 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 12350.61│ 12401.42│ 16328.63│ 8272.36│ 22761.46│ 22551.20│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 16328.63│ 8272.36│ 22761.46│ 22551.20│
│净利润增长率(%) │ 10.69│ -24.05│ 97.39│ -63.66│ 0.93│ 28.50│
│扣非净利润(万) │ 1691.11│ 2306.48│ 9227.00│ 10819.32│ 21561.30│ 18813.11│
│营业总收(未调整:万) │ 551086.01│ 669077.78│ 620499.37│ 545656.35│ 502695.22│ 384004.81│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 620499.37│ 545656.35│ 502695.22│ 384004.81│
│总营收同比增长率(%) │ 10.14│ 7.83│ 13.72│ 8.55│ 30.91│ 59.07│
│加权净资产收益率(%) │ 3.92│ 4.75│ 6.54│ 3.33│ 9.75│ 12.75│
│资产负债比率(%) │ 56.38│ 62.94│ 61.19│ 61.24│ 61.51│ 52.47│
│净利润现金含量(%) │ 218.95│ 421.37│ 143.04│ 429.63│ 220.24│ 5.35│
│基本每股收益(元) │ 0.5900│ 0.6700│ 0.8800│ 0.4300│ 1.1900│ 1.3100│
│每股收益-扣除(元) │ 0.0711│ 0.1200│ 0.5000│ 0.5700│ 1.1300│ 1.0900│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.5195│ 0.6488│ 0.8543│ 0.4328│ 1.1909│ 1.1799│
│每股资本公积金(元) │ 8.3653│ 6.1161│ 6.0678│ 6.0840│ 6.0813│ 6.0510│
│每股未分配利润(元) │ 5.7062│ 6.5709│ 6.1028│ 5.4345│ 5.2163│ 4.2490│
│每股净资产(元) │ 14.7515│ 13.5551│ 13.1830│ 12.9006│ 12.6725│ 11.6220│
│每股经营现金流量(元)│ 1.1374│ 2.7340│ 1.2220│ 1.8595│ 2.6229│ 0.0632│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 12350.61│ 9221.26│ 2677.95│ 12401.42│ 11158.27│ 3077.81│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 11158.27│ 3077.81│
│净利润增长率(%) │ 10.69│ 199.60│ 104.86│ -24.05│ -12.14│ -64.03│
│扣非净利润(万) │ 1691.11│ 1021.32│ -1915.45│ 2306.48│ 1876.08│ 482.43│
│营业总收(未调整:万) │ 551086.01│ 357998.38│ 158436.92│ 669077.78│ 500348.55│ 325268.55│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 500348.55│ 325268.55│
│总营收同比增长率(%) │ 10.14│ 10.06│ 3.77│ 7.83│ 10.56│ 12.19│
│加权净资产收益率(%) │ 3.92│ 3.08│ 1.01│ 4.75│ 4.27│ 1.19│
│资产负债比率(%) │ 56.38│ 53.64│ 57.85│ 62.94│ 62.10│ 62.63│
│净利润现金含量(%) │ 218.95│ 315.24│ 409.03│ 421.37│ 330.66│ 173.87│
│基本每股收益(元) │ 0.5900│ 0.4600│ 0.1500│ 0.6700│ 0.6000│ 0.1700│
│每股收益-扣除(元) │ 0.0711│ 0.0500│ -0.0896│ 0.1200│ 0.0982│ 0.0300│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.5195│ 0.3879│ 0.1252│ 0.6488│ 0.5838│ 0.1610│
│每股资本公积金(元) │ 8.3653│ 8.3495│ 7.3253│ 6.1161│ 6.0979│ 6.0877│
│每股未分配利润(元) │ 5.7062│ 5.5745│ 5.9970│ 6.5709│ 6.5412│ 6.1185│
│每股净资产(元) │ 14.7515│ 14.6065│ 13.9937│ 13.5551│ 13.6169│ 13.1986│
│每股经营现金流量(元)│ 1.1374│ 1.2227│ 0.5121│ 2.7340│ 1.9304│ 0.2800│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.13│ 1.21│ 1.45│ 1.38│ 1.81│ 1.54│
│速动比率 │ 0.80│ 0.90│ 1.10│ 1.10│ 1.51│ 1.18│
│资产负债比率(%) │ 56.38│ 62.94│ 61.19│ 61.24│ 61.51│ 52.47│
│产权比率 │ 1.29│ 1.70│ 1.58│ 1.58│ 1.61│ 1.11│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.07│ 0.17│ 0.10│ 0.14│ 0.23│ 0.01│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.13│ 1.15│ 1.14│ 1.21│ 1.25│ 1.28│
│速动比率 │ 0.80│ 0.80│ 0.80│ 0.90│ 0.92│ 0.95│
│资产负债比率(%) │ 56.38│ 53.64│ 57.85│ 62.94│ 62.10│ 62.63│
│产权比率 │ 1.29│ 1.16│ 1.37│ 1.70│ 1.64│ 1.68│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.07│ 0.09│ 0.03│ 0.17│ 0.13│ 0.02│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 4.00│ 5.65│ 6.31│ 7.12│ 7.88│ 8.65│
│存货周转率 │ 4.57│ 6.95│ 7.22│ 7.20│ 7.13│ 6.65│
│流动资产周转率 │ 1.37│ 1.87│ 1.75│ 1.45│ 1.55│ 1.64│
│固定资产周转率 │ 2.12│ 2.60│ 2.59│ 2.55│ 3.18│ 4.79│
│总资产周转率 │ 0.73│ 0.97│ 0.95│ 0.84│ 0.90│ 0.95│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 4.00│ 2.57│ 1.27│ 5.65│ 4.25│ 2.82│
│存货周转率 │ 4.57│ 3.11│ 1.46│ 6.95│ 5.17│ 3.42│
│流动资产周转率 │ 1.37│ 0.95│ 0.43│ 1.87│ 1.40│ 0.92│
│固定资产周转率 │ 2.12│ 1.39│ 0.62│ 2.60│ 1.95│ 1.26│
│总资产周转率 │ 0.73│ 0.49│ 0.22│ 0.97│ 0.73│ 0.48│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.52│ 4.71│ 6.36│ 3.29│ 9.21│ 10.15│
│销售毛利率 │ 8.49│ 7.63│ 7.94│ 8.72│ 10.18│ 12.99│
│营业利润率 │ 2.10│ 1.71│ 2.78│ 1.16│ 5.27│ 6.66│
│销售净利率 │ 2.23│ 1.85│ 2.63│ 1.51│ 4.52│ 5.87│
│总资产净利率 │ 1.62│ 1.81│ 2.49│ 1.27│ 4.07│ 5.57│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.52│ 2.66│ 0.89│ 4.71│ 4.21│ 1.20│
│销售毛利率 │ 8.49│ 8.72│ 7.62│ 7.63│ 7.51│ 7.34│
│营业利润率 │ 2.10│ 2.51│ 1.55│ 1.71│ 2.34│ 0.83│
│销售净利率 │ 2.23│ 2.57│ 1.69│ 1.85│ 2.23│ 0.95│
│总资产净利率 │ 1.62│ 1.26│ 0.37│ 1.81│ 1.64│ 0.46│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 10.14│ 7.83│ 13.72│ 8.55│ 30.91│ 59.07│
│营业利润增长率 │ -1.43│ -33.49│ 172.24│ -76.10│ 3.48│ 30.45│
│净利润增长率 │ 10.69│ -24.05│ 97.39│ -63.66│ 0.93│ 28.50│
│净资产增长率 │ 33.30│ 2.45│ 2.15│ 1.77│ 11.22│ 42.68│
│总资产增长率 │ 13.20│ 7.43│ 2.02│ 0.46│ 37.23│ 38.60│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 10.14│ 10.06│ 3.77│ 7.83│ 10.56│ 12.19│
│营业利润增长率 │ -1.43│ 231.45│ 142.13│ -33.49│ -9.67│ -69.24│
│净利润增长率 │ 10.69│ 199.60│ 104.86│ -24.05│ -12.14│ -64.03│
│净资产增长率 │ 33.30│ 31.99│ 14.55│ 2.45│ 3.23│ 0.12│
│总资产增长率 │ 13.20│ 5.47│ 0.71│ 7.43│ 5.77│ 3.97│
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【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│归属于上市公│可转债转股 │ 350705.96│ 263097.89│ 33.30│
│司股东的所有│ │ │ │ │
│者权益 │ │ │ │ │
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截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│交易性金融资│本期基金赎回 │ 3359.57│ 9746.18│ -65.53│
│产 │ │ │ │ │
│应收款项融资│期末在手的银行承│ 2076.54│ 6100.14│ -65.96│
│ │兑汇票及应收账款│ │ │ │
│ │债权凭证减少 │ │ │ │
│长期股权投资│本期新增对外投资│ 2668.63│ 1229.66│ 117.02│
│在建工程 │本期项目投入增加│ 72084.23│ 53497.85│ 34.74│
│其他非流动资│本期预付长期资产│ 6180.88│ 10555.66│ -41.44│
│产 │款项减少 │ │ │ │
│交易性金融负│期末持有的衍生金│ 273.78│ 411.49│ -33.47│
│债 │融产品公允价值变│ │ │ │
│ │动损失减少 │ │ │ │
│应付票据 │期末在手的银行承│ 28394.17│ 20292.09│ 39.93│
│ │兑汇票增加 │ │ │ │
│其他应付款 │本期应付股利增加│ 2420.68│ 159.93│ 1413.60│
│应付债券 │本期可转债转股 │ ---│ 81796.40│ -100.00│
│长期应付款 │本期应付融资租赁│ 2960.76│ ---│ ---│
│ │款项增加 │ │ │ │
│营业收入 │本期销售规模增长│ 357998.38│ 325268.55│ 10.06│
│营业成本 │本期销售规模增长│ 326790.10│ 301396.11│ 8.43│
│销售费用 │本期销售人员薪酬│ 3710.27│ 3478.17│ 6.67│
│ │增长及外销佣金增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│管理费用 │本期管理人员薪酬│ 6333.02│ 6144.70│ 3.06│
│ │增长及中介咨询费│ │ │ │
│ │增加 │ │ │ │
│财务费用 │本期汇率变动导致│ 7790.77│ 3758.32│ 107.29│
│ │汇兑损失增加 │ │ │ │
│研发费用 │提高公司产品市场│ 12819.37│ 9993.12│ 28.28│
│ │竞争力，孵化、研│ │ │ │
│ │发新产品、新领域│ │ │ │
│ │增加研发投入 │ │ │ │
│经营活动产生│本期销售商品、提│ 29068.77│ 5351.48│ 443.19│
│的现金流量净│供劳务收到的现金│ │ │ │
│额 │、收到的政府补助│ │ │ │
│ │款项及出口退税增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│投资活动产生│本期收回投资收到│ -30430.40│ -24283.89│ -25.31│
│的现金流量净│的现金减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│本期偿还债务支付│ -12111.75│ 18461.58│ -165.61│
│的现金流量净│的现金增加 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│其他收益 │本期收到的政府补│ 11133.73│ 3599.12│ 209.35│
│ │助增加 │ │ │ │
│投资收益 │本期远期外汇、基│ 124.77│ 219.45│ -43.14│
│ │金理财产品等处置│ │ │ │
│ │收益减少 │ │ │ │
│公允价值变动│本期基金、衍生金│ 65.29│ 545.33│ -88.03│
│收益 │融工具公允价值变│ │ │ │
│ │动收益减少 │ │ │ │
│资产减值损失│本期存货的资产减│ -1388.56│ -784.83│ -76.93│
│ │值损失增加 │ │ │ │
│资产处置收益│本期固定资产处置│ -284.67│ -13.91│ -1946.63│
│ │损失增加 │ │ │ │
│营业外收入 │本期取得罚没收入│ 6.07│ 111.48│ -94.55│
│ │减少 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│货币资金 │ 106769.88│ 102358.13│ 90488.84│ 115417.88│ 187177.57│ 98119.47│
│存货 │ 127752.62│ 92828.60│ 84977.23│ 73215.61│ 65127.56│ 61534.20│
│应收票据及应收账款 │ 152131.78│ 124537.03│ 112359.69│ 84573.46│ 68670.46│ 58876.13│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 26527.51│ 10909.46│ 9841.05│ 5497.85│ 7012.73│ 7738.53│
│其他应收款 │ 3001.95│ 6059.53│ 2004.73│ 7018.38│ 3530.68│ 5027.46│
│流动资产合计 │ 437496.62│ 365237.08│ 349434.91│ 359114.35│ 391339.85│ 258726.90│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 2234.76│ 1229.66│ 692.60│ 920.38│ 960.07│ 983.33│
│固定资产净额 │ 261368.28│ 258332.69│ 255535.39│ 222773.99│ 205461.51│ 110304.65│
│在建工程 │ 71949.98│ 53497.85│ 31633.53│ 36482.40│ 28253.10│ 66599.81│
│无形资产 │ 9071.41│ 9248.43│ 9368.24│ 9489.80│ 9670.62│ 8737.29│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 367280.83│ 345675.72│ 312293.97│ 289515.66│ 254378.29│ 211825.96│
│资产总计 │ 804777.45│ 710912.80│ 661728.89│ 648630.01│ 645718.13│ 470552.85│
│应付票据及应付账款 │ 97869.93│ 80677.07│ 72464.24│ 74083.57│ 67480.01│ 58353.58│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 5975.20│ 5910.79│ 5185.73│ 5105.46│ 3686.05│ 3527.10│
│流动负债 │ 386152.16│ 302363.61│ 240985.90│ 260157.53│ 216257.97│ 167614.12│
│长期借款 │ 52079.20│ 51421.44│ 75864.74│ 49901.72│ 93674.49│ 70852.42│
│长期应付款 │ 4700.17│ ---│ ---│ 1564.90│ 5941.84│ 2746.67│
│非流动负债 │ 67580.80│ 145062.45│ 163924.63│ 137051.77│ 180949.07│ 79306.34│
│负债合计 │ 453732.97│ 447426.06│ 404910.53│ 397209.30│ 397207.04│ 246920.46│
│实收资本 │ 23774.18│ 19113.13│ 19113.10│ 19113.07│ 19112.99│ 19112.99│
│资本公积金 │ 198877.33│ 116896.89│ 115974.07│ 116284.60│ 116231.98│ 115652.70│
│盈余公积 │ 8643.73│ 8643.73│ 7968.68│ 7170.99│ 6890.67│ 6440.80│
│未分配利润 │ 135659.41│ 125591.10│ 116642.47│ 103869.07│ 99699.65│ 81210.66│
│少数股东权益 │ 338.52│ 388.85│ ---│ ---│ 1451.68│ 1500.50│
│归属母公司权益 │ 350705.96│ 263097.89│ 256818.36│ 251420.71│ 247059.41│ 222131.89│
│股东权益合计 │ 351044.48│ 263486.75│ 256818.36│ 251420.71│ 248511.09│ 223632.39│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 106769.88│ 81363.70│ 86525.20│ 102358.13│ 95164.36│ 91296.42│
│存货 │ 127752.62│ 117376.18│ 107309.46│ 92828.60│ 93960.30│ 91193.95│
│应收票据及应收账款 │ 152131.78│ 154029.06│ 124244.40│ 124537.03│ 123318.14│ 118202.39│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 26527.51│ 12455.14│ 14209.90│ 10909.46│ 15700.07│ 11612.52│
│其他应收款 │ 3001.95│ 4525.59│ 5569.89│ 6059.53│ 2447.06│ 5715.85│
│流动资产合计 │ 437496.62│ 389486.01│ 364696.24│ 365237.08│ 363379.48│ 355740.99│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 2234.76│ 2668.63│ 2693.18│ 1229.66│ 1132.42│ 659.07│
│固定资产净额 │ 261368.28│ 257399.75│ 256789.40│ 258332.69│ 258000.50│ 261645.19│
│在建工程 │ 71949.98│ 72084.23│ 61044.16│ 53497.85│ 44828.63│ 33417.62│
│无形资产 │ 9071.41│ 9128.04│ 9194.95│ 9248.43│ 9291.46│ 9239.44│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 367280.83│ 360296.34│ 351251.05│ 345675.72│ 336503.54│ 332253.50│
│资产总计 │ 804777.45│ 749782.34│ 715947.29│ 710912.80│ 699883.02│ 687994.49│
│应付票据及应付账款 │ 97869.93│ 96848.16│ 78685.72│ 80677.07│ 76140.95│ 69068.89│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 5975.20│ 5718.91│ 6025.66│ 5910.79│ 4837.48│ 5223.83│
│流动负债 │ 386152.16│ 340129.58│ 321086.09│ 302363.61│ 291317.62│ 278260.46│
│长期借款 │ 52079.20│ 48570.19│ 39570.11│ 51421.44│ 51736.34│ 60999.24│
│长期应付款 │ 4700.17│ 2960.76│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 67580.80│ 62018.10│ 93109.88│ 145062.45│ 143285.30│ 152618.43│
│负债合计 │ 453732.97│ 402147.68│ 414195.97│ 447426.06│ 434602.92│ 430878.89│
│实收资本 │ 23774.18│ 23774.18│ 21388.99│ 19113.13│ 19113.11│ 19113.10│
│资本公积金 │ 198877.33│ 198502.30│ 156680.74│ 116896.89│ 116549.44│ 116355.44│
│盈余公积 │ 8643.73│ 8643.73│ 8643.73│ 8643.73│ 7968.68│ 7968.68│
│未分配利润 │ 135659.41│ 132530.07│ 128269.05│ 125591.10│ 125023.01│ 116942.55│
│少数股东权益 │ 338.52│ 376.81│ 382.48│ 388.85│ 169.62│ ---│
│归属母公司权益 │ 350705.96│ 347257.86│ 301368.83│ 263097.89│ 265110.49│ 257115.60│
│股东权益合计 │ 351044.48│ 347634.67│ 301751.31│ 263486.75│ 265280.10│ 257115.60│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 551086.01│ 669077.78│ 620499.37│ 545656.35│ 502695.22│ 384004.81│
│营业总成本 │ 552244.25│ 670664.89│ 611793.24│ 534974.07│ 478034.72│ 362073.80│
│营业税金及附加 │ 1249.17│ 1644.22│ 2075.68│ 2155.02│ 1314.91│ 1170.89│
│销售费用 │ 5764.67│ 7646.09│ 6435.00│ 5470.24│ 3684.79│ 2609.18│
│财务费用 │ 11866.79│ 8885.51│ 2107.58│ 4373.27│ -2760.66│ 4302.63│
│管理费用 │ 9549.61│ 12101.22│ 10449.40│ 9341.68│ 8474.00│ 6019.41│
│资产减值损失 │ -1513.83│ -1874.07│ -1115.17│ -643.35│ -656.69│ -515.40│
│公允价值变动净收益 │ -12.45│ 739.15│ 2182.36│ -1739.62│ -309.70│ 463.32│
│投资收益 │ -62.59│ 713.07│ 169.07│ -8369.60│ -1949.60│ 483.82│
│营业利润 │ 11561.29│ 11454.93│ 17222.48│ 6326.31│ 26467.78│ 25577.42│
│营业外收入 │ 13.96│ 438.61│ 302.59│ 601.63│ 4.84│ 58.91│
│营业外支出 │ 192.07│ 491.99│ 559.69│ 127.21│ 1366.52│ 502.40│
│利润总额 │ 11383.19│ 11401.55│ 16965.39│ 6800.73│ 25106.10│ 25133.92│
│所得税 │ -917.09│ -992.72│ 636.75│ -1438.68│ 2393.46│ 2582.22│
│净利润 │ 12300.28│ 12394.27│ 16328.63│ 8239.41│ 22712.64│ 22551.70│
│归属母公司净利润 │ 12350.61│ 12401.42│ 16328.63│ 8272.36│ 22761.46│ 22551.20│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 551086.01│ 357998.38│ 158436.92│ 669077.78│ 500348.55│ 325268.55│
│营业总成本 │ 552244.25│ 358242.47│ 161359.05│ 670664.89│ 500893.10│ 325700.66│
│营业税金及附加 │ 1249.17│ 798.95│ 368.91│ 1644.22│ 1273.20│ 930.25│
│销售费用 │ 5764.67│ 3710.27│ 1610.14│ 7646.09│ 5627.39│ 3478.17│
│财务费用 │ 11866.79│ 7790.77│ 4238.09│ 8885.51│ 5632.43│ 3758.32│
│管理费用 │ 9549.61│ 6333.02│ 2960.90│ 12101.22│ 9550.81│ 6144.70│
│资产减值损失 │ -1513.83│ -1388.56│ -852.64│ -1874.07│ -800.65│ -784.83│
│公允价值变动净收益 │ -12.45│ 65.29│ 484.37│ 739.15│ 789.56│ 545.33│
│投资收益 │ -62.59│ 124.77│ -100.28│ 713.07│ 827.75│ 219.45│
│营业利润 │ 11561.29│ 8979.92│ 2456.33│ 11454.93│ 11729.09│ 2709.27│
│营业外收入 │ 13.96│ 6.07│ 1.51│ 438.61│ 249.93│ 111.48│
│营业外支出 │ 192.07│ 79.13│ 13.24│ 491.99│ 363.09│ 171.27│
│利润总额 │ 11383.19│ 8906.86│ 2444.60│ 11401.55│ 11615.93│ 2649.49│
│所得税 │ -917.09│ -302.36│ -226.98│ -992.72│ 458.04│ -428.32│
│净利润 │ 12300.28│ 9209.22│ 2671.58│ 12394.27│ 11157.89│ 3077.81│
│归属母公司净利润 │ 12350.61│ 9221.26│ 2677.95│ 12401.42│ 11158.27│ 3077.81│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 585769.98│ 722621.09│ 669607.39│ 600124.09│ 570260.52│ 407890.74│
│经营活动现金流出 │ 558728.66│ 670365.07│ 646250.82│ 564583.97│ 520129.83│ 406683.76│
│经营活动现金流量净额│ 27041.31│ 52256.03│ 23356.57│ 35540.13│ 50130.69│ 1206.99│
│投资活动现金流入 │ 7956.79│ 30752.50│ 50880.30│ 109416.22│ 23166.16│ 52906.33│
│投资活动现金流出 │ 57470.65│ 79306.39│ 86618.32│ 178209.31│ 114859.50│ 152650.91│
│投资活动现金流量净额│ -49513.86│ -48553.89│ -35738.02│ -68793.09│ -91693.34│ -99744.58│
│筹资活动现金流入 │ 237469.48│ 177331.00│ 167471.77│ 146500.94│ 277516.77│ 190362.73│
│筹资活动现金流出 │ 206812.86│ 165062.65│ 188614.53│ 185498.87│ 155002.86│ 115973.30│
│筹资活动现金流量净额│ 30656.63│ 12268.35│ -21142.77│ -38997.92│ 122513.91│ 74389.42│
│汇率变动对现金的影响│ -3470.76│ 597.08│ 3753.35│ 319.75│ 7035.67│ -2068.70│
│现金及等价物净增加额│ 4713.32│ 16567.57│ -29770.87│ -71931.13│ 87986.92│ -26216.87│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 585769.98│ 375020.11│ 174371.18│ 722621.09│ 547206.23│ 342946.42│
│经营活动现金流出 │ 558728.66│ 345951.34│ 163417.44│ 670365.07│ 510310.67│ 337594.95│
│经营活动现金流量净额│ 27041.31│ 29068.77│ 10953.74│ 52256.03│ 36895.56│ 5351.48│
│投资活动现金流入 │ 7956.79│ 7555.83│ 588.68│ 30752.50│ 28232.91│ 24902.53│
│投资活动现金流出 │ 57470.65│ 37986.22│ 18650.02│ 79306.39│ 63573.96│ 49186.43│
│投资活动现金流量净额│ -49513.86│ -30430.40│ -18061.34│ -48553.89│ -35341.05│ -24283.89│
│筹资活动现金流入 │ 237469.48│ 136272.75│ 68792.75│ 177331.00│ 163575.00│ 112425.00│
│筹资活动现金流出 │ 206812.86│ 148384.49│ 75439.83│ 165062.65│ 151838.28│ 93963.42│
│筹资活动现金流量净额│ 30656.63│ -12111.75│ -6647.09│ 12268.35│ 11736.72│ 18461.58│
│汇率变动对现金的影响│ -3470.76│ -2219.47│ -1776.67│ 597.08│ 1006.87│ 1278.42│
│现金及等价物净增加额│ 4713.32│ -15692.85│ -15531.35│ 16567.57│ 14298.10│ 807.58│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 152676.71│ 22.82│ 1307.20│ 10.54│
│二季报 │ 172591.84│ 25.80│ 1770.62│ 14.28│
│三季报 │ 175080.00│ 26.17│ 8080.46│ 65.16│
│四季报 │ 168729.23│ 25.22│ 1243.14│ 10.02│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 131920.76│ 21.26│ 5124.44│ 31.38│
│二季报 │ 157993.86│ 25.46│ 3431.06│ 21.01│
│三季报 │ 162645.95│ 26.21│ 4144.27│ 25.38│
│四季报 │ 167938.79│ 27.07│ 3628.86│ 22.22│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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