财务分析☆ ◇603859 能科科技 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 12312.32│ 22560.65│ 19173.43│ 22602.44│ 19922.82│ 15944.04│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 19173.43│ 22602.44│ 19830.82│ 15944.04│
│净利润增长率(%) │ -25.41│ 17.67│ -15.17│ 13.98│ 24.95│ 32.70│
│扣非净利润(万) │ 10081.05│ 19123.50│ 16746.85│ 20848.59│ 18690.29│ 15619.53│
│营业总收(未调整:万) │ 126546.85│ 152479.93│ 150982.25│ 140481.85│ 124067.98│ 114085.36│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 150982.25│ 140481.85│ 123546.19│ 114085.36│
│总营收同比增长率(%) │ 16.25│ 0.99│ 7.47│ 13.71│ 8.75│ 19.85│
│加权净资产收益率(%) │ 3.37│ 7.51│ 6.83│ 8.22│ 8.18│ 8.49│
│资产负债比率(%) │ 29.21│ 33.46│ 31.53│ 25.20│ 18.43│ 16.76│
│净利润现金含量(%) │ -131.63│ 119.50│ 270.61│ 139.24│ 55.65│ 31.02│
│基本每股收益(元) │ 0.4800│ 0.9300│ 0.7800│ 0.9300│ 1.2000│ 1.0400│
│每股收益-扣除(元) │ 0.3784│ 0.7800│ 0.6900│ 1.2600│ 1.1300│ 1.0200│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.4622│ 0.9220│ 0.7836│ 1.3569│ 1.1961│ 0.9572│
│每股资本公积金(元) │ 8.9853│ 5.7872│ 5.7655│ 9.0945│ 9.1110│ 9.1110│
│每股未分配利润(元) │ 5.6459│ 5.7333│ 4.8809│ 6.1238│ 4.8250│ 3.7570│
│每股净资产(元) │ 15.7340│ 12.7263│ 11.8447│ 16.3922│ 14.9334│ 14.1188│
│每股经营现金流量(元)│ -0.6084│ 1.1017│ 2.1204│ 1.8894│ 0.6656│ 0.2970│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 12312.32│ 9469.40│ 4907.97│ 22560.65│ 16507.36│ 11060.09│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 16507.36│ 11060.09│
│净利润增长率(%) │ -25.41│ -14.38│ 0.18│ 17.67│ 40.34│ 18.75│
│扣非净利润(万) │ 10081.05│ 7824.43│ 3469.15│ 19123.50│ 14630.91│ 10143.64│
│营业总收(未调整:万) │ 126546.85│ 74014.54│ 33326.19│ 152479.93│ 108860.81│ 73800.39│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 108860.81│ 73800.39│
│总营收同比增长率(%) │ 16.25│ 0.29│ -1.02│ 0.99│ 5.05│ 4.91│
│加权净资产收益率(%) │ 3.37│ 2.58│ 1.56│ 7.51│ 5.55│ 3.75│
│资产负债比率(%) │ 29.21│ 26.55│ 31.06│ 33.46│ 31.96│ 30.75│
│净利润现金含量(%) │ -131.63│ -125.12│ -239.76│ 119.50│ -7.02│ 32.91│
│基本每股收益(元) │ 0.4800│ 0.3700│ 0.2000│ 0.9300│ 0.6800│ 0.4500│
│每股收益-扣除(元) │ 0.3784│ 0.3100│ 0.1418│ 0.7800│ 0.5979│ 0.4100│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.4622│ 0.3555│ 0.2006│ 0.9220│ 0.6746│ 0.4520│
│每股资本公积金(元) │ 8.9853│ 8.9781│ 5.7872│ 5.7872│ 5.7746│ 5.7725│
│每股未分配利润(元) │ 5.6459│ 5.5392│ 5.9338│ 5.7333│ 5.5355│ 5.3329│
│每股净资产(元) │ 15.7340│ 15.7064│ 12.9269│ 12.7263│ 12.4663│ 12.2616│
│每股经营现金流量(元)│ -0.6084│ -0.4447│ -0.4809│ 1.1017│ -0.0474│ 0.1487│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.40│ 1.91│ 1.99│ 2.53│ 3.59│ 4.22│
│速动比率 │ 2.27│ 1.74│ 1.83│ 2.35│ 3.39│ 3.89│
│资产负债比率(%) │ 29.21│ 33.46│ 31.53│ 25.20│ 18.43│ 16.76│
│产权比率 │ 0.43│ 0.53│ 0.49│ 0.35│ 0.23│ 0.21│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.09│ 0.17│ 0.39│ 0.36│ 0.20│ 0.11│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.40│ 2.63│ 2.03│ 1.91│ 1.97│ 2.03│
│速动比率 │ 2.27│ 2.49│ 1.88│ 1.74│ 1.76│ 1.83│
│资产负债比率(%) │ 29.21│ 26.55│ 31.06│ 33.46│ 31.96│ 30.75│
│产权比率 │ 0.43│ 0.38│ 0.48│ 0.53│ 0.50│ 0.47│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.09│ -0.08│ -0.08│ 0.17│ -0.01│ 0.03│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.63│ 0.98│ 1.13│ 1.22│ 1.37│ 1.70│
│存货周转率 │ 2.91│ 3.31│ 4.18│ 5.45│ 5.23│ 4.60│
│流动资产周转率 │ 0.35│ 0.54│ 0.62│ 0.68│ 0.64│ 0.72│
│固定资产周转率 │ 8.79│ 10.83│ 11.65│ 11.77│ 10.76│ 8.63│
│总资产周转率 │ 0.23│ 0.32│ 0.36│ 0.41│ 0.41│ 0.47│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.63│ 0.40│ 0.19│ 0.98│ 0.70│ 0.49│
│存货周转率 │ 2.91│ 1.47│ 0.67│ 3.31│ 2.06│ 1.48│
│流动资产周转率 │ 0.35│ 0.21│ 0.11│ 0.54│ 0.40│ 0.28│
│固定资产周转率 │ 8.79│ 5.07│ 2.25│ 10.83│ 7.66│ 5.75│
│总资产周转率 │ 0.23│ 0.14│ 0.07│ 0.32│ 0.24│ 0.16│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 2.94│ 7.24│ 6.62│ 8.28│ 8.01│ 6.78│
│销售毛利率 │ 45.29│ 48.85│ 49.46│ 48.65│ 43.97│ 39.93│
│营业利润率 │ 13.02│ 21.30│ 20.78│ 23.54│ 20.65│ 16.44│
│销售净利率 │ 12.84│ 20.16│ 18.70│ 21.61│ 17.44│ 14.61│
│总资产净利率 │ 2.92│ 6.51│ 6.82│ 8.78│ 7.20│ 6.90│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 2.94│ 2.26│ 1.55│ 7.24│ 5.41│ 3.69│
│销售毛利率 │ 45.29│ 53.22│ 52.54│ 48.85│ 51.35│ 52.40│
│营业利润率 │ 13.02│ 18.49│ 19.77│ 21.30│ 23.39│ 23.86│
│销售净利率 │ 12.84│ 17.95│ 20.15│ 20.16│ 21.37│ 21.48│
│总资产净利率 │ 2.92│ 2.44│ 1.36│ 6.51│ 5.05│ 3.51│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 16.25│ 0.99│ 7.47│ 13.71│ 8.75│ 19.85│
│营业利润增长率 │ -35.29│ 3.55│ -5.13│ 30.04│ 36.63│ 37.24│
│净利润增长率 │ -25.41│ 17.67│ -15.17│ 13.98│ 24.95│ 32.70│
│净资产增长率 │ 34.60│ 7.44│ 6.15│ 9.81│ 5.77│ 67.42│
│总资产增长率 │ 24.26│ 10.60│ 18.35│ 21.11│ 8.73│ 47.19│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 16.25│ 0.29│ -1.02│ 0.99│ 5.05│ 4.91│
│营业利润增长率 │ -35.29│ -22.30│ -25.38│ 3.55│ 38.03│ 40.71│
│净利润增长率 │ -25.41│ -14.38│ 0.18│ 17.67│ 40.34│ 18.75│
│净资产增长率 │ 34.60│ 34.36│ 1.58│ 7.44│ 5.25│ 3.52│
│总资产增长率 │ 24.26│ 19.53│ -1.51│ 10.60│ 5.61│ 1.52│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│利润总额 │公司加强市场拓展│ 17388.29│ 25666.40│ -32.25│
│ │能力和内部组织体│ │ │ │
│ │系建设，相关费用│ │ │ │
│ │增加，其中研发费│ │ │ │
│ │用同比增加2,814 │ │ │ │
│ │万元、销售费用同│ │ │ │
│ │比增加1,693万元 │ │ │ │
│ │；叠加信用减值损│ │ │ │
│ │失同比增加2,982 │ │ │ │
│ │万元 │ │ │ │
│归属于上市公│公司加强市场拓展│ 10081.05│ 14630.91│ -31.10│
│司股东的扣除│能力和内部组织体│ │ │ │
│非经常性损益│系建设，相关费用│ │ │ │
│的净利润 │增加，其中研发费│ │ │ │
│ │用同比增加2,814 │ │ │ │
│ │万元、销售费用同│ │ │ │
│ │比增加1,693万元 │ │ │ │
│ │；叠加信用减值损│ │ │ │
│ │失同比增加2,982 │ │ │ │
│ │万元 │ │ │ │
│经营活动产生│受客户回款节奏影│ -16207.20│ -1159.59│ -1297.66│
│的现金流量净│响 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│归属于上市公│定向增发股票募集│ 419153.02│ 311409.60│ 34.60│
│司股东的所有│资金到账 │ │ │ │
│者权益 │ │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│货币资金 │公司收到募集资金│ 123892.40│ 61422.66│ 101.70│
│交易性金融资│公司结构性存款增│ 25690.30│ 16633.29│ 54.45│
│产 │加 │ │ │ │
│应收票据 │公司票据到期回款│ 304.42│ 4080.55│ -92.54│
│应收款项融资│公司票据到期回款│ 1318.08│ 3077.79│ -57.17│
│其他应收款 │往来款项增加 │ 3271.22│ 2396.15│ 36.52│
│应交税费 │已计提未支付的增│ 2138.21│ 3190.64│ -32.98│
│ │值税减少 │ │ │ │
│营业收入 │--- │ 74014.54│ 73800.39│ 0.29│
│营业成本 │--- │ 34624.22│ 35126.10│ -1.43│
│销售费用 │公司加强市场拓展│ 5215.97│ 4043.21│ 29.01│
│ │基础能力建设，销│ │ │ │
│ │售团队体系进一步│ │ │ │
│ │完善，人力投入上│ │ │ │
│ │升 │ │ │ │
│管理费用 │公司推进内部组织│ 4972.03│ 4414.97│ 12.62│
│ │体系建设，强化运│ │ │ │
│ │营管理能力，人力│ │ │ │
│ │投入上升 │ │ │ │
│财务费用 │公司受外币汇率波│ 879.36│ -28.48│ 3187.85│
│ │动影响 │ │ │ │
│研发费用 │无形资产增加转产│ 12226.32│ 11499.30│ 6.32│
│ │摊销费用 │ │ │ │
│经营活动产生│受客户回款节奏影│ -11847.97│ 3639.85│ -425.51│
│的现金流量净│响 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│公司购买理财的净│ -19609.40│ -8023.51│ -144.40│
│的现金流量净│流出较上年同期有│ │ │ │
│额 │所增加 │ │ │ │
│筹资活动产生│公司募集资金于本│ 94339.95│ -7461.26│ 1364.40│
│的现金流量净│期到位、形成大额│ │ │ │
│额 │资金流入 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 80702.15│ 61422.66│ 55675.67│ 27185.85│ 38205.58│ 56474.79│
│存货 │ 21682.34│ 25969.98│ 21105.69│ 15404.66│ 11078.47│ 15484.98│
│应收票据及应收账款 │ 232828.14│ 171001.52│ 143869.18│ 127243.54│ 107888.65│ 78956.39│
│合同资产 │ 7558.05│ 8867.79│ 7557.54│ 10605.03│ 7130.59│ 3989.67│
│预付款项 │ 6482.94│ 5308.11│ 4381.43│ 7622.61│ 8295.06│ 9436.89│
│其他应收款 │ 2999.39│ 2396.15│ 4327.52│ 4181.01│ 5456.42│ 4296.72│
│流动资产合计 │ 412222.47│ 301107.89│ 266298.61│ 220620.43│ 194809.46│ 195986.21│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ 78.74│ ---│
│固定资产净额 │ 13864.41│ 14944.36│ 13218.15│ 12698.31│ 11170.93│ 11883.56│
│在建工程 │ 37.49│ 114.42│ 3067.02│ 151.43│ 152.75│ 180.43│
│无形资产 │ 140999.75│ 109539.18│ 106294.29│ 103487.91│ 51696.38│ 47579.56│
│商誉 │ 10175.09│ 10175.09│ 10175.09│ 10175.09│ 10175.09│ 10175.09│
│非流动资产合计 │ 204278.02│ 195032.36│ 182288.61│ 158423.78│ 118170.92│ 91875.00│
│资产总计 │ 616500.49│ 496140.26│ 448587.21│ 379044.21│ 312980.38│ 287861.21│
│应付票据及应付账款 │ 72670.83│ 59355.79│ 56572.89│ 51736.08│ 35163.77│ 24703.85│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 36763.84│ 38218.15│ 35533.61│ 15412.87│ 3286.17│ 8957.22│
│流动负债 │ 171961.34│ 157864.96│ 134112.24│ 87285.36│ 54207.90│ 46391.87│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ 256.49│ 216.82│ 787.16│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 8105.19│ 8123.82│ 7330.47│ 8221.88│ 3240.63│ 1867.04│
│负债合计 │ 180066.53│ 165988.78│ 141442.71│ 95507.24│ 57694.20│ 48258.91│
│实收资本 │ 26639.91│ 24469.77│ 24469.77│ 16656.83│ 16656.83│ 16656.83│
│资本公积金 │ 239368.26│ 141610.28│ 141080.00│ 151485.18│ 151759.58│ 151759.58│
│盈余公积 │ 6932.18│ 6932.18│ 5717.25│ 5625.98│ 4657.32│ 4179.63│
│未分配利润 │ 150407.23│ 140291.86│ 119434.20│ 102003.29│ 80369.59│ 62579.27│
│少数股东权益 │ 17280.95│ 18741.87│ 17307.73│ 10494.37│ 6543.01│ 4426.99│
│归属母公司权益 │ 419153.02│ 311409.60│ 289836.77│ 273042.60│ 248743.17│ 235175.31│
│股东权益合计 │ 436433.97│ 330151.47│ 307144.50│ 283536.97│ 255286.18│ 239602.30│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 80702.15│ 123892.40│ 12886.84│ 61422.66│ 12663.51│ 40313.95│
│存货 │ 21682.34│ 21096.84│ 21588.71│ 25969.98│ 30266.93│ 26466.35│
│应收票据及应收账款 │ 232828.14│ 199685.15│ 186328.05│ 171001.52│ 167273.86│ 161021.66│
│合同资产 │ 7558.05│ 8443.83│ 8255.45│ 8867.79│ 7023.98│ 6670.38│
│预付款项 │ 6482.94│ 4636.55│ 4152.13│ 5308.11│ 8231.94│ 4922.63│
│其他应收款 │ 2999.39│ 3271.22│ 3712.60│ 2396.15│ 3157.94│ 3019.64│
│流动资产合计 │ 412222.47│ 392923.21│ 290317.36│ 301107.89│ 282033.57│ 269535.47│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 13864.41│ 14239.75│ 14639.64│ 14944.36│ 15196.17│ 12455.72│
│在建工程 │ 37.49│ 152.94│ 239.02│ 114.42│ 186.73│ 3104.92│
│无形资产 │ 140999.75│ 114793.17│ 105850.50│ 109539.18│ 110042.26│ 112741.60│
│商誉 │ 10175.09│ 10175.09│ 10175.09│ 10175.09│ 10175.09│ 10175.09│
│非流动资产合计 │ 204278.02│ 200099.51│ 198316.13│ 195032.36│ 191728.06│ 185888.00│
│资产总计 │ 616500.49│ 593022.72│ 488633.49│ 496140.26│ 473761.63│ 455423.48│
│应付票据及应付账款 │ 72670.83│ 53009.13│ 48835.15│ 59355.79│ 58984.51│ 57318.44│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 36763.84│ 35769.17│ 37559.21│ 38218.15│ 39349.14│ 40517.65│
│流动负债 │ 171961.34│ 149441.48│ 143191.41│ 157864.96│ 143230.45│ 132582.04│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ 256.49│ 256.72│ 242.71│ 216.82│ 675.51│ 735.25│
│非流动负债 │ 8105.19│ 8004.05│ 8573.79│ 8123.82│ 8164.65│ 7454.85│
│负债合计 │ 180066.53│ 157445.52│ 151765.20│ 165988.78│ 151395.10│ 140036.90│
│实收资本 │ 26639.91│ 26639.91│ 24469.77│ 24469.77│ 24469.77│ 24469.77│
│资本公积金 │ 239368.26│ 239175.18│ 141610.28│ 141610.28│ 141302.56│ 141251.72│
│盈余公积 │ 6932.18│ 6932.18│ 6932.18│ 6932.18│ 5717.25│ 5717.25│
│未分配利润 │ 150407.23│ 147564.31│ 145199.82│ 140291.86│ 135453.50│ 130494.29│
│少数股东权益 │ 17280.95│ 17160.10│ 20550.73│ 18741.87│ 17317.95│ 15348.04│
│归属母公司权益 │ 419153.02│ 418417.10│ 316317.57│ 311409.60│ 305048.59│ 300038.55│
│股东权益合计 │ 436433.97│ 435577.19│ 336868.30│ 330151.47│ 322366.54│ 315386.58│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 126546.85│ 152479.93│ 150982.25│ 140481.85│ 124067.98│ 114085.36│
│营业总成本 │ 105827.85│ 120043.32│ 116815.83│ 106390.58│ 98954.15│ 96743.99│
│营业税金及附加 │ 844.11│ 974.44│ 960.93│ 867.82│ 566.37│ 501.20│
│销售费用 │ 8326.68│ 8932.33│ 9410.12│ 8463.05│ 7693.04│ 6526.97│
│财务费用 │ 1197.08│ 648.77│ 709.16│ 144.76│ -1089.22│ 981.21│
│管理费用 │ 7614.18│ 9865.16│ 9980.46│ 9571.64│ 9927.26│ 8669.81│
│资产减值损失 │ -234.64│ -7.38│ 353.24│ -569.53│ 62.17│ 237.69│
│公允价值变动净收益 │ -21.46│ -24.59│ 4.17│ 25.78│ -2.24│ ---│
│投资收益 │ 489.81│ 793.69│ 649.72│ 393.91│ 763.80│ 67.95│
│营业利润 │ 16474.00│ 32483.50│ 31370.56│ 33067.05│ 25624.26│ 18754.26│
│营业外收入 │ 1207.44│ 915.00│ 465.63│ 319.84│ 94.10│ 115.23│
│营业外支出 │ 293.15│ 284.47│ 522.69│ 299.38│ 1525.67│ 628.53│
│利润总额 │ 17388.29│ 33114.04│ 31313.50│ 33087.52│ 24192.69│ 18240.96│
│所得税 │ 1136.89│ 2369.25│ 3076.70│ 2723.30│ 2555.30│ 1572.06│
│净利润 │ 16251.40│ 30744.79│ 28236.80│ 30364.22│ 21637.40│ 16668.90│
│归属母公司净利润 │ 12312.32│ 22560.65│ 19173.43│ 22602.44│ 19922.82│ 15944.04│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 126546.85│ 74014.54│ 33326.19│ 152479.93│ 108860.81│ 73800.39│
│营业总成本 │ 105827.85│ 58282.52│ 26359.12│ 120043.32│ 83215.29│ 55563.48│
│营业税金及附加 │ 844.11│ 364.63│ 207.91│ 974.44│ 686.58│ 508.38│
│销售费用 │ 8326.68│ 5215.97│ 2178.11│ 8932.33│ 6633.73│ 4043.21│
│财务费用 │ 1197.08│ 879.36│ 390.91│ 648.77│ 267.12│ -28.48│
│管理费用 │ 7614.18│ 4972.03│ 2108.30│ 9865.16│ 6867.85│ 4414.97│
│资产减值损失 │ -234.64│ -76.57│ 83.66│ -7.38│ 53.76│ 86.64│
│公允价值变动净收益 │ -21.46│ -26.37│ -2.24│ -24.59│ -8.94│ 1.79│
│投资收益 │ 489.81│ 245.03│ 89.70│ 793.69│ 492.12│ 299.79│
│营业利润 │ 16474.00│ 13683.57│ 6589.12│ 32483.50│ 25458.52│ 17611.07│
│营业外收入 │ 1207.44│ 890.43│ 874.68│ 915.00│ 437.62│ 98.00│
│营业外支出 │ 293.15│ 170.12│ 94.11│ 284.47│ 229.74│ 147.50│
│利润总额 │ 17388.29│ 14403.88│ 7369.69│ 33114.04│ 25666.40│ 17561.56│
│所得税 │ 1136.89│ 1116.26│ 652.87│ 2369.25│ 2398.82│ 1711.17│
│净利润 │ 16251.40│ 13287.62│ 6716.82│ 30744.79│ 23267.58│ 15850.39│
│归属母公司净利润 │ 12312.32│ 9469.40│ 4907.97│ 22560.65│ 16507.36│ 11060.09│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 67908.42│ 135844.48│ 153548.53│ 132499.02│ 92498.48│ 104396.77│
│经营活动现金流出 │ 84115.63│ 108885.10│ 101662.42│ 101027.82│ 81411.45│ 99450.28│
│经营活动现金流量净额│ -16207.20│ 26959.39│ 51886.11│ 31471.20│ 11087.03│ 4946.49│
│投资活动现金流入 │ 173817.02│ 298113.52│ 147293.43│ 83818.62│ 57171.03│ 13278.18│
│投资活动现金流出 │ 227355.91│ 316931.40│ 183385.88│ 122481.26│ 80603.82│ 55878.92│
│投资活动现金流量净额│ -53538.89│ -18817.88│ -36092.45│ -38662.65│ -23432.79│ -42600.74│
│筹资活动现金流入 │ 135897.77│ 47600.41│ 21842.30│ 12847.72│ 8233.82│ 89434.87│
│筹资活动现金流出 │ 46546.96│ 43108.99│ 14933.74│ 15191.91│ 15187.22│ 16830.70│
│筹资活动现金流量净额│ 89350.81│ 4491.42│ 6908.56│ -2344.19│ -6953.40│ 72604.17│
│汇率变动对现金的影响│ -204.31│ 131.67│ -62.64│ 80.15│ 563.92│ -152.87│
│现金及等价物净增加额│ 19400.41│ 12764.60│ 22639.59│ -9455.49│ -18735.24│ 34797.05│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 67908.42│ 42955.63│ 19409.95│ 135844.48│ 94569.95│ 58354.81│
│经营活动现金流出 │ 84115.63│ 54803.61│ 31177.35│ 108885.10│ 95729.54│ 54714.96│
│经营活动现金流量净额│ -16207.20│ -11847.97│ -11767.40│ 26959.39│ -1159.59│ 3639.85│
│投资活动现金流入 │ 173817.02│ 100261.64│ 31596.49│ 298113.52│ 177805.55│ 119701.60│
│投资活动现金流出 │ 227355.91│ 119871.04│ 66651.01│ 316931.40│ 220176.03│ 127725.10│
│投资活动现金流量净额│ -53538.89│ -19609.40│ -35054.53│ -18817.88│ -42370.48│ -8023.51│
│筹资活动现金流入 │ 135897.77│ 119595.39│ 3977.63│ 47600.41│ 37474.43│ 13796.73│
│筹资活动现金流出 │ 46546.96│ 25255.44│ 5135.20│ 43108.99│ 29586.95│ 21258.00│
│筹资活动现金流量净额│ 89350.81│ 94339.95│ -1157.57│ 4491.42│ 7887.48│ -7461.26│
│汇率变动对现金的影响│ -204.31│ -179.54│ -103.74│ 131.67│ 181.91│ 212.88│
│现金及等价物净增加额│ 19400.41│ 62703.04│ -48083.23│ 12764.60│ -35460.69│ -11632.04│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 33668.95│ 22.08│ 4899.28│ 21.72│
│二季报 │ 40131.44│ 26.32│ 6160.81│ 27.31│
│三季报 │ 35060.42│ 22.99│ 5447.27│ 24.15│
│四季报 │ 43619.12│ 28.61│ 6053.29│ 26.83│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 40396.07│ 26.76│ 5571.83│ 29.06│
│二季报 │ 29951.15│ 19.84│ 3741.91│ 19.52│
│三季报 │ 33278.44│ 22.04│ 2448.36│ 12.77│
│四季报 │ 47356.59│ 31.37│ 7411.33│ 38.65│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
|