财务分析☆ ◇605050 福然德 更新日期：2026-10-17◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
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│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 16019.91│ 37547.00│ 31670.78│ 41733.53│ 30495.65│ 33818.98│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 31670.78│ 41733.53│ 30495.65│ 33867.16│
│净利润增长率(%) │ 4.46│ 18.55│ -24.11│ 36.85│ -9.96│ 10.18│
│扣非净利润(万) │ 15790.80│ 34318.51│ 27752.38│ 39025.97│ 28132.50│ 31621.60│
│营业总收(未调整:万) │ 535693.13│ 1176284.17│ 1127849.68│ 976192.44│ 1034243.56│ 995306.22│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 1127849.68│ 976192.44│ 1034243.56│ 995306.22│
│总营收同比增长率(%) │ 2.72│ 4.29│ 15.54│ -5.61│ 3.91│ 48.80│
│加权净资产收益率(%) │ 3.60│ 8.62│ 7.46│ 10.28│ 9.55│ 11.28│
│资产负债比率(%) │ 50.36│ 51.94│ 48.57│ 37.37│ 41.27│ 50.02│
│净利润现金含量(%) │ -597.22│ 19.51│ 21.15│ -124.63│ 35.22│ 5.02│
│基本每股收益(元) │ 0.3300│ 0.7600│ 0.6400│ 0.8500│ 0.7000│ 0.7800│
│每股收益-扣除(元) │ 0.3200│ 0.7000│ 0.5600│ 0.7900│ 0.6500│ 0.7300│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.3251│ 0.7619│ 0.6426│ 0.8468│ 0.6188│ 0.7774│
│每股资本公积金(元) │ 4.0098│ 4.0260│ 4.0270│ 4.0270│ 4.0176│ 3.2034│
│每股未分配利润(元) │ 3.5943│ 3.6680│ 3.3214│ 3.1393│ 2.6489│ 2.7114│
│每股净资产(元) │ 9.0790│ 9.0854│ 8.7561│ 8.5435│ 7.9872│ 7.2257│
│每股经营现金流量(元)│ -1.9413│ 0.1486│ 0.1359│ -1.0554│ 0.2179│ 0.0390│
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│财务指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 16019.91│ 8655.65│ 37547.00│ 24340.17│ 15335.56│ 9083.47│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 15335.56│ 9083.47│
│净利润增长率(%) │ 4.46│ -4.71│ 18.55│ 20.38│ 30.53│ 18.42│
│扣非净利润(万) │ 15790.80│ 8463.50│ 34318.51│ 23667.49│ 15082.08│ 9040.70│
│营业总收(未调整:万) │ 535693.13│ 254364.35│ 1176284.17│ 823021.61│ 521503.18│ 243848.90│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 521503.18│ 243848.90│
│总营收同比增长率(%) │ 2.72│ 4.31│ 4.29│ 5.00│ 2.25│ 1.93│
│加权净资产收益率(%) │ 3.60│ 1.96│ 8.62│ 5.65│ 3.57│ 2.12│
│资产负债比率(%) │ 50.36│ 48.88│ 51.94│ 50.26│ 48.12│ 50.35│
│净利润现金含量(%) │ -597.22│ -702.29│ 19.51│ -284.28│ 124.72│ -165.84│
│基本每股收益(元) │ 0.3300│ 0.1800│ 0.7600│ 0.4900│ 0.3100│ 0.1800│
│每股收益-扣除(元) │ 0.3200│ 0.1717│ 0.7000│ 0.4802│ 0.3100│ 0.1834│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.3251│ 0.1756│ 0.7619│ 0.4939│ 0.3112│ 0.1843│
│每股资本公积金(元) │ 4.0098│ 4.0260│ 4.0260│ 4.0270│ 4.0270│ 4.0270│
│每股未分配利润(元) │ 3.5943│ 3.6449│ 3.6680│ 3.4660│ 3.2833│ 3.3058│
│每股净资产(元) │ 9.0790│ 9.0627│ 9.0854│ 8.8362│ 8.6762│ 8.7314│
│每股经营现金流量(元)│ -1.9413│ -1.2335│ 0.1486│ -1.4040│ 0.3881│ -0.3057│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.67│ 1.64│ 1.71│ 2.26│ 2.15│ 1.82│
│速动比率 │ 1.19│ 1.20│ 1.35│ 1.76│ 1.71│ 1.38│
│资产负债比率(%) │ 50.36│ 51.94│ 48.57│ 37.37│ 41.27│ 50.02│
│产权比率 │ 1.06│ 1.12│ 0.98│ 0.62│ 0.72│ 1.03│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.21│ 0.02│ 0.02│ -0.20│ 0.04│ 0.01│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.67│ 1.74│ 1.64│ 1.69│ 1.76│ 1.69│
│速动比率 │ 1.19│ 1.24│ 1.20│ 1.22│ 1.28│ 1.21│
│资产负债比率(%) │ 50.36│ 48.88│ 51.94│ 50.26│ 48.12│ 50.35│
│产权比率 │ 1.06│ 1.00│ 1.12│ 1.05│ 0.97│ 1.05│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.21│ -0.15│ 0.02│ -0.16│ 0.05│ -0.03│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.71│ 5.60│ 6.27│ 6.70│ 7.56│ 8.52│
│存货周转率 │ 2.36│ 6.20│ 7.79│ 7.32│ 7.50│ 8.34│
│流动资产周转率 │ 0.70│ 1.58│ 1.75│ 1.65│ 1.74│ 1.85│
│固定资产周转率 │ 4.65│ 10.68│ 14.21│ 21.86│ 26.22│ 23.65│
│总资产周转率 │ 0.56│ 1.28│ 1.44│ 1.41│ 1.54│ 1.67│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.71│ 1.25│ 5.60│ 4.11│ 2.86│ 1.21│
│存货周转率 │ 2.36│ 1.15│ 6.20│ 4.37│ 2.94│ 1.28│
│流动资产周转率 │ 0.70│ 0.34│ 1.58│ 1.14│ 0.75│ 0.34│
│固定资产周转率 │ 4.65│ 2.28│ 10.68│ 7.66│ 4.76│ 2.29│
│总资产周转率 │ 0.56│ 0.27│ 1.28│ 0.92│ 0.60│ 0.28│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.58│ 8.39│ 7.34│ 9.91│ 7.75│ 10.76│
│销售毛利率 │ 6.07│ 5.93│ 5.13│ 6.94│ 4.91│ 5.51│
│营业利润率 │ 4.11│ 4.43│ 3.85│ 5.80│ 3.97│ 4.56│
│销售净利率 │ 3.09│ 3.32│ 2.90│ 4.36│ 2.99│ 3.42│
│总资产净利率 │ 1.73│ 4.24│ 4.18│ 6.15│ 4.62│ 5.70│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.58│ 1.94│ 8.39│ 5.59│ 3.59│ 2.11│
│销售毛利率 │ 6.07│ 6.26│ 5.93│ 5.76│ 5.60│ 6.98│
│营业利润率 │ 4.11│ 4.67│ 4.43│ 4.16│ 4.13│ 5.31│
│销售净利率 │ 3.09│ 3.52│ 3.32│ 3.12│ 3.08│ 3.87│
│总资产净利率 │ 1.73│ 0.95│ 4.24│ 2.87│ 1.86│ 1.07│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 2.72│ 4.29│ 15.54│ -5.61│ 3.91│ 48.80│
│营业利润增长率 │ 2.11│ 20.07│ -23.36│ 37.82│ -9.56│ 9.17│
│净利润增长率 │ 4.46│ 18.55│ -24.11│ 36.85│ -9.96│ 10.18│
│净资产增长率 │ -0.07│ 3.76│ 2.49│ 6.96│ 25.22│ 8.36│
│总资产增长率 │ -2.93│ 11.33│ 25.31│ 0.75│ 6.12│ 19.21│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 2.72│ 4.31│ 4.29│ 5.00│ 2.25│ 1.93│
│营业利润增长率 │ 2.11│ -8.31│ 20.07│ 24.39│ 31.85│ 21.58│
│净利润增长率 │ 4.46│ -4.71│ 18.55│ 20.38│ 30.53│ 18.42│
│净资产增长率 │ -0.07│ -0.25│ 3.76│ 0.91│ -0.91│ -0.28│
│总资产增长率 │ -2.93│ -6.15│ 11.33│ 4.96│ -1.29│ 3.44│
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【6.指标变动说明】
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│交易性金融资│报告期套期保值业│ 131.40│ ---│ ---│
│产 │务购买期货 │ │ │ │
│应收票据 │报告期末商业承兑│ 42840.65│ 23836.76│ 79.73│
│ │汇票较上年末增加│ │ │ │
│其他应收款 │报告期子公司常州│ 1206.18│ 337.14│ 257.77│
│ │福然德支付用地保│ │ │ │
│ │证金 │ │ │ │
│持有待售资产│报告期正在出售处│ 2821.24│ ---│ ---│
│ │置中的设备 │ │ │ │
│应付票据 │报告期开具的银行│ 142637.21│ 226308.88│ -36.97│
│ │承兑汇票减少 │ │ │ │
│应付职工薪酬│本期支付上年末年│ 997.31│ 1798.94│ -44.56│
│ │终奖 │ │ │ │
│应交税费 │报告期末应交增值│ 3767.59│ 7097.33│ -46.92│
│ │税、应交企业所得│ │ │ │
│ │税较上年末减少 │ │ │ │
│其他应付款 │截止本报告期末，│ 15576.32│ 3682.25│ 323.01│
│ │已宣告尚未支付股│ │ │ │
│ │利 │ │ │ │
│一年内到期的│报告期末一年内到│ 5505.00│ 3713.48│ 48.24│
│非流动负债 │期的长期借款较上│ │ │ │
│ │年末增加 │ │ │ │
│递延所得税负│报告期递延所得税│ ---│ 162.40│ -100.00│
│债 │资产/负债，符合 │ │ │ │
│ │条件时在财务报表│ │ │ │
│ │中以净额列报 │ │ │ │
│库存股 │报告期实施员工持│ ---│ 4099.09│ -100.00│
│ │股计划 │ │ │ │
│专项储备 │报告期末安全生产│ 64.22│ 46.86│ 37.05│
│ │费余额较上年末增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│营业收入 │--- │ 535693.13│ 521503.18│ 2.72│
│营业成本 │--- │ 503181.33│ 492313.31│ 2.21│
│销售费用 │--- │ 1840.45│ 1975.87│ -6.85│
│管理费用 │报告期折旧摊销等│ 4435.19│ 3780.09│ 17.33│
│ │费用较上年同期增│ │ │ │
│ │长 │ │ │ │
│财务费用 │报告期利息收入较│ 51.72│ -91.10│ 156.77│
│ │上年同期减少 │ │ │ │
│研发费用 │报告期研发支出较│ 180.40│ 301.86│ -40.24│
│ │上年同期减少 │ │ │ │
│经营活动产生│报告期销售商品收│ -95673.50│ 19127.06│ -600.20│
│的现金流量净│到的票据金额较上│ │ │ │
│额 │年同期增加、收到│ │ │ │
│ │的现金较上年同期│ │ │ │
│ │减少；向供应商购│ │ │ │
│ │买原材料支付的票│ │ │ │
│ │据金额较上年同期│ │ │ │
│ │减少、支付现金较│ │ │ │
│ │上年同期增加 │ │ │ │
│投资活动产生│报告期购建固定资│ -10106.05│ -21184.52│ 52.30│
│的现金流量净│产、无形资产和其│ │ │ │
│额 │他长期资产支付的│ │ │ │
│ │现金较上年同期减│ │ │ │
│ │少 │ │ │ │
│筹资活动产生│报告期借款所收到│ 76687.11│ 28689.43│ 167.30│
│的现金流量净│的现金较上年同期│ │ │ │
│额 │增加 │ │ │ │
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截止日期:2026-03-31
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│经营活动产生│报告期应付票据到│ -60788.06│ -15064.26│ -303.53│
│的现金流量净│期兑付的金额较去│ │ │ │
│额 │年同期增加较多 │ │ │ │
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【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│货币资金 │ 138639.63│ 187606.72│ 127835.83│ 95908.11│ 189577.12│ 123278.17│
│存货 │ 218387.29│ 208565.37│ 148307.41│ 126282.42│ 121948.90│ 140457.28│
│应收票据及应收账款 │ 228182.34│ 234026.21│ 252320.59│ 226232.57│ 189929.75│ 176542.22│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 94321.99│ 85533.89│ 104976.42│ 91758.62│ 65635.01│ 119646.92│
│其他应收款 │ 1206.18│ 337.14│ 243.86│ 112.72│ 146.69│ 116.78│
│流动资产合计 │ 755551.20│ 784342.77│ 708900.39│ 578279.00│ 603444.32│ 587101.63│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 117236.57│ 113160.15│ 107122.59│ 51654.04│ 37647.77│ 41238.39│
│在建工程 │ 31498.40│ 37527.35│ 16628.82│ 44223.72│ 25325.78│ 1976.21│
│无形资产 │ 25403.56│ 23848.72│ 24068.40│ 13765.17│ 14116.24│ 13073.79│
│商誉 │ 884.15│ 884.15│ 884.15│ 884.15│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 185194.68│ 184780.56│ 161592.54│ 116405.83│ 86088.00│ 62279.71│
│资产总计 │ 940745.87│ 969123.33│ 870492.93│ 694684.83│ 689532.32│ 649381.34│
│应付票据及应付账款 │ 168937.77│ 253400.35│ 256111.62│ 174891.09│ 206011.65│ 277534.79│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 31296.05│ 26658.63│ 22915.62│ 25960.48│ 16464.24│ 15313.95│
│流动负债 │ 452225.78│ 478498.00│ 415452.81│ 256195.75│ 281026.72│ 322582.09│
│长期借款 │ 19614.40│ 22803.43│ 5141.90│ 990.89│ 990.89│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 21502.02│ 24865.76│ 7369.59│ 3439.64│ 3545.41│ 2242.30│
│负债合计 │ 473727.80│ 503363.76│ 422822.40│ 259635.39│ 284572.13│ 324824.38│
│实收资本 │ 49282.92│ 49282.92│ 49282.92│ 49282.92│ 49282.92│ 43500.00│
│资本公积金 │ 197612.26│ 198414.33│ 198464.30│ 198464.30│ 197999.86│ 139349.71│
│盈余公积 │ 23340.18│ 23340.18│ 20088.15│ 18584.80│ 15804.43│ 13521.88│
│未分配利润 │ 177139.46│ 180768.96│ 163690.71│ 154714.92│ 130546.64│ 117945.36│
│少数股东权益 │ 19579.04│ 18005.41│ 16144.46│ 14002.50│ 11326.33│ 10240.01│
│归属母公司权益 │ 447439.04│ 447754.16│ 431526.07│ 421046.95│ 393633.85│ 314316.95│
│股东权益合计 │ 467018.07│ 465759.57│ 447670.53│ 435049.44│ 404960.18│ 324556.96│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 138639.63│ 109927.66│ 187606.72│ 118367.57│ 149803.19│ 116550.41│
│存货 │ 218387.29│ 205308.77│ 208565.37│ 206420.66│ 186613.58│ 207328.82│
│应收票据及应收账款 │ 228182.34│ 223792.82│ 234026.21│ 210576.83│ 168995.69│ 225132.67│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 94321.99│ 105926.45│ 85533.89│ 148437.17│ 87201.82│ 101378.75│
│其他应收款 │ 1206.18│ 1298.96│ 337.14│ 183.03│ 236.87│ 237.04│
│流动资产合计 │ 755551.20│ 725659.67│ 784342.77│ 735929.74│ 685008.16│ 732177.32│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 117236.57│ 110082.97│ 113160.15│ 107747.18│ 111888.56│ 106266.05│
│在建工程 │ 31498.40│ 37999.34│ 37527.35│ 36007.30│ 30434.45│ 29512.28│
│无形资产 │ 25403.56│ 25483.33│ 23848.72│ 24040.78│ 24232.83│ 23889.51│
│商誉 │ 884.15│ 884.15│ 884.15│ 884.15│ 884.15│ 884.15│
│非流动资产合计 │ 185194.68│ 183901.02│ 184780.56│ 177696.86│ 174248.31│ 168240.51│
│资产总计 │ 940745.87│ 909560.69│ 969123.33│ 913626.59│ 859256.48│ 900417.83│
│应付票据及应付账款 │ 168937.77│ 221833.97│ 253400.35│ 203789.30│ 218371.80│ 270562.02│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 31296.05│ 31177.62│ 26658.63│ 31839.83│ 29270.98│ 34177.42│
│流动负债 │ 452225.78│ 418142.11│ 478498.00│ 434583.39│ 389145.79│ 432571.78│
│长期借款 │ 19614.40│ 24566.76│ 22803.43│ 21601.97│ 22148.18│ 18616.29│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 21502.02│ 26477.72│ 24865.76│ 24592.73│ 24292.68│ 20811.65│
│负债合计 │ 473727.80│ 444619.83│ 503363.76│ 459176.12│ 413438.47│ 453383.43│
│实收资本 │ 49282.92│ 49282.92│ 49282.92│ 49282.92│ 49282.92│ 49282.92│
│资本公积金 │ 197612.26│ 198414.33│ 198414.33│ 198464.30│ 198464.30│ 198464.30│
│盈余公积 │ 23340.18│ 23340.18│ 23340.18│ 20088.15│ 20088.15│ 20088.15│
│未分配利润 │ 177139.46│ 179631.78│ 180768.96│ 170814.16│ 161809.55│ 162921.20│
│少数股东权益 │ 19579.04│ 18304.13│ 18005.41│ 18978.67│ 18227.39│ 16723.86│
│归属母公司权益 │ 447439.04│ 446636.74│ 447754.16│ 435471.80│ 427590.62│ 430310.54│
│股东权益合计 │ 467018.07│ 464940.86│ 465759.57│ 454450.47│ 445818.01│ 447034.40│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 535693.13│ 1176284.17│ 1127849.68│ 976192.44│ 1034243.56│ 995306.22│
│营业总成本 │ 511172.69│ 1123168.99│ 1084732.88│ 919827.85│ 992536.43│ 951110.00│
│营业税金及附加 │ 1483.59│ 2795.40│ 2710.39│ 1884.36│ 1595.64│ 1224.15│
│销售费用 │ 1840.45│ 4352.48│ 3994.39│ 3763.54│ 3235.46│ 3087.10│
│财务费用 │ 51.72│ 122.43│ 188.27│ -711.78│ -849.12│ 655.92│
│管理费用 │ 4435.19│ 8954.31│ 7304.56│ 6166.73│ 4936.98│ 5573.09│
│资产减值损失 │ -1284.08│ -2335.91│ -817.66│ -745.85│ -737.72│ -627.78│
│公允价值变动净收益 │ -75.00│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ -1674.87│ -2979.17│ -2625.49│ -1289.52│ -2432.08│ 48.12│
│营业利润 │ 21993.65│ 52070.40│ 43367.16│ 56584.49│ 41058.06│ 45399.35│
│营业外收入 │ 77.77│ 172.63│ 277.65│ 88.56│ 173.79│ 169.20│
│营业外支出 │ 53.44│ 85.61│ 203.90│ 31.31│ 34.62│ 72.69│
│利润总额 │ 22017.98│ 52157.41│ 43440.91│ 56641.73│ 41197.22│ 45495.86│
│所得税 │ 5478.95│ 13160.26│ 10722.82│ 14091.82│ 10248.73│ 11484.20│
│净利润 │ 16539.03│ 38997.16│ 32718.09│ 42549.91│ 30948.50│ 34011.66│
│归属母公司净利润 │ 16019.91│ 37547.00│ 31670.78│ 41733.53│ 30495.65│ 33818.98│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 535693.13│ 254364.35│ 1176284.17│ 823021.61│ 521503.18│ 243848.90│
│营业总成本 │ 511172.69│ 241860.75│ 1123168.99│ 786202.65│ 499514.63│ 230294.16│
│营业税金及附加 │ 1483.59│ 783.53│ 2795.40│ 1966.34│ 1234.61│ 584.30│
│销售费用 │ 1840.45│ 758.43│ 4352.48│ 2906.75│ 1975.87│ 1192.13│
│财务费用 │ 51.72│ -81.09│ 122.43│ -37.98│ -91.10│ -55.10│
│管理费用 │ 4435.19│ 1855.97│ 8954.31│ 5349.16│ 3780.09│ 1573.01│
│资产减值损失 │ -1284.08│ -380.83│ -2335.91│ -2793.33│ -2107.71│ -567.87│
│公允价值变动净收益 │ -75.00│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ -1674.87│ -915.58│ -2979.17│ -1693.06│ -1005.57│ -474.72│
│营业利润 │ 21993.65│ 11871.50│ 52070.40│ 34257.16│ 21538.65│ 12947.88│
│营业外收入 │ 77.77│ 48.96│ 172.63│ 60.94│ 54.31│ 17.84│
│营业外支出 │ 53.44│ 49.79│ 85.61│ 82.27│ 51.91│ 38.65│
│利润总额 │ 22017.98│ 11870.67│ 52157.41│ 34235.82│ 21541.06│ 12927.06│
│所得税 │ 5478.95│ 2920.81│ 13160.26│ 8597.44│ 5458.57│ 3494.19│
│净利润 │ 16539.03│ 8949.85│ 38997.16│ 25638.38│ 16082.49│ 9432.87│
│归属母公司净利润 │ 16019.91│ 8655.65│ 37547.00│ 24340.17│ 15335.56│ 9083.47│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 471648.61│ 1199868.96│ 1041187.49│ 887976.57│ 969698.30│ 732451.58│
│经营活动现金流出 │ 567322.11│ 1192545.10│ 1034489.08│ 939988.29│ 958957.29│ 730753.04│
│经营活动现金流量净额│ -95673.50│ 7323.85│ 6698.41│ -52011.72│ 10741.01│ 1698.54│
│投资活动现金流入 │ 1952.91│ 3207.45│ 946.69│ 920.80│ 31.89│ 50553.77│
│投资活动现金流出 │ 12058.95│ 40181.13│ 57854.67│ 32910.25│ 29220.58│ 22798.73│
│投资活动现金流量净额│ -10106.05│ -36973.68│ -56907.98│ -31989.46│ -29188.69│ 27755.04│
│筹资活动现金流入 │ 341447.29│ 394006.85│ 324628.11│ 280050.67│ 284891.85│ 244712.20│
│筹资活动现金流出 │ 264760.19│ 332625.47│ 281257.85│ 249810.78│ 208427.65│ 266546.24│
│筹资活动现金流量净额│ 76687.11│ 61381.38│ 43370.26│ 30239.89│ 76464.21│ -21834.04│
│汇率变动对现金的影响│ ---│ 24.06│ -14.23│ 0.04│ 0.19│ 0.03│
│现金及等价物净增加额│ -29092.44│ 31755.60│ -6853.54│ -53761.25│ 58016.72│ 7619.56│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 471648.61│ 218019.14│ 1199868.96│ 789505.14│ 535426.63│ 225730.72│
│经营活动现金流出 │ 567322.11│ 278807.19│ 1192545.10│ 858699.94│ 516299.57│ 240794.97│
│经营活动现金流量净额│ -95673.50│ -60788.06│ 7323.85│ -69194.80│ 19127.06│ -15064.26│
│投资活动现金流入 │ 1952.91│ 15.60│ 3207.45│ 346.59│ 340.17│ 13.20│
│投资活动现金流出 │ 12058.95│ 7004.04│ 40181.13│ 28477.42│ 21524.69│ 12065.29│
│投资活动现金流量净额│ -10106.05│ -6988.44│ -36973.68│ -28130.83│ -21184.52│ -12052.09│
│筹资活动现金流入 │ 341447.29│ 75213.55│ 394006.85│ 347260.07│ 210091.80│ 74218.01│
│筹资活动现金流出 │ 264760.19│ 57146.55│ 332625.47│ 269475.16│ 181402.37│ 62429.29│
│筹资活动现金流量净额│ 76687.11│ 18067.00│ 61381.38│ 77784.91│ 28689.43│ 11788.71│
│汇率变动对现金的影响│ ---│ ---│ 24.06│ 24.06│ 24.06│ 4.38│
│现金及等价物净增加额│ -29092.44│ -49709.50│ 31755.60│ -19516.66│ 26656.03│ -15323.25│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 243848.90│ 20.73│ 9083.47│ 24.19│
│二季报 │ 277654.29│ 23.60│ 6252.09│ 16.65│
│三季报 │ 301518.43│ 25.63│ 9004.61│ 23.98│
│四季报 │ 353262.56│ 30.03│ 13206.83│ 35.17│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 239226.28│ 21.21│ 7670.66│ 24.22│
│二季报 │ 270791.49│ 24.01│ 4077.99│ 12.88│
│三季报 │ 273816.34│ 24.28│ 8471.31│ 26.75│
│四季报 │ 344015.56│ 30.50│ 11450.82│ 36.16│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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