财务分析☆ ◇605398 新炬网络 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ -1013.36│ 1613.19│ 2138.76│ 5956.30│ 5697.91│ 6925.47│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 2138.76│ 5956.30│ 5695.00│ 6925.47│
│净利润增长率(%) │ -199.72│ -24.57│ -64.09│ 4.59│ -17.73│ -36.16│
│扣非净利润(万) │ -1264.95│ 1034.48│ 1663.16│ 5572.30│ 4462.19│ 5590.95│
│营业总收(未调整:万) │ 43124.60│ 54656.99│ 53305.98│ 63650.59│ 61318.64│ 59143.67│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 53305.98│ 63650.59│ 61318.64│ 59143.67│
│总营收同比增长率(%) │ 14.14│ 2.53│ -16.25│ 3.80│ 3.68│ 5.43│
│加权净资产收益率(%) │ -0.98│ 1.57│ 2.04│ 5.71│ 5.70│ 7.57│
│资产负债比率(%) │ 16.40│ 16.59│ 15.22│ 16.40│ 17.43│ 22.23│
│净利润现金含量(%) │ 1307.72│ 848.33│ -319.27│ 87.56│ 108.21│ 113.97│
│基本每股收益(元) │ -0.0600│ 0.1000│ 0.1300│ 0.3700│ 0.4900│ 0.8500│
│每股收益-扣除(元) │ -0.0777│ 0.0600│ 0.1000│ 0.4800│ 0.5400│ 0.9600│
│每股收益-摊薄(元) │ -0.0623│ 0.0991│ 0.1314│ 0.5108│ 0.6840│ 1.1640│
│每股资本公积金(元) │ 2.7390│ 2.8402│ 2.8431│ 4.3623│ 6.5073│ 9.5102│
│每股未分配利润(元) │ 2.5573│ 2.6492│ 2.5656│ 3.5155│ 4.3810│ 5.4558│
│每股净资产(元) │ 6.2771│ 6.3661│ 6.2848│ 9.1343│ 12.2240│ 16.4060│
│每股经营现金流量(元)│ -0.8144│ 0.8410│ -0.4197│ 0.4472│ 0.7402│ 1.3266│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ -1013.36│ -639.90│ 313.42│ 1613.19│ 1016.19│ 730.01│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 1016.19│ 730.01│
│净利润增长率(%) │ -199.72│ -187.66│ -42.61│ -24.57│ -59.12│ -60.50│
│扣非净利润(万) │ -1264.95│ -839.93│ 191.88│ 1034.48│ 525.78│ 337.65│
│营业总收(未调整:万) │ 43124.60│ 23630.99│ 12242.48│ 54656.99│ 37782.76│ 24375.96│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 37782.76│ 24375.96│
│总营收同比增长率(%) │ 14.14│ -3.06│ 1.41│ 2.53│ -2.54│ -6.66│
│加权净资产收益率(%) │ -0.98│ -0.62│ 0.30│ 1.57│ 0.99│ 0.71│
│资产负债比率(%) │ 16.40│ 13.81│ 12.81│ 16.59│ 11.12│ 11.77│
│净利润现金含量(%) │ 1307.72│ 1409.58│ -2885.48│ 848.33│ 716.29│ 777.60│
│基本每股收益(元) │ -0.0600│ -0.0400│ 0.0200│ 0.1000│ 0.0600│ 0.0500│
│每股收益-扣除(元) │ -0.0777│ -0.0500│ 0.0118│ 0.0600│ 0.0323│ 0.0200│
│每股收益-摊薄(元) │ -0.0623│ -0.0393│ 0.0193│ 0.0991│ 0.0625│ 0.0449│
│每股资本公积金(元) │ 2.7390│ 2.8402│ 2.8402│ 2.8402│ 2.8402│ 2.8431│
│每股未分配利润(元) │ 2.5573│ 2.5803│ 2.6684│ 2.6492│ 2.6133│ 2.5957│
│每股净资产(元) │ 6.2771│ 6.2970│ 6.3853│ 6.3661│ 6.3295│ 6.3147│
│每股经营现金流量(元)│ -0.8144│ -0.5543│ -0.5558│ 0.8410│ 0.4473│ 0.3489│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 6.02│ 6.01│ 6.62│ 6.09│ 5.75│ 4.55│
│速动比率 │ 5.80│ 5.85│ 6.37│ 5.88│ 5.44│ 4.25│
│资产负债比率(%) │ 16.40│ 16.59│ 15.22│ 16.40│ 17.43│ 22.23│
│产权比率 │ 0.20│ 0.20│ 0.18│ 0.20│ 0.21│ 0.29│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.67│ 0.67│ -0.38│ 0.25│ 0.29│ 0.29│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 6.02│ 7.20│ 7.78│ 6.01│ 9.09│ 8.64│
│速动比率 │ 5.80│ 6.93│ 7.51│ 5.85│ 8.82│ 8.30│
│资产负债比率(%) │ 16.40│ 13.81│ 12.81│ 16.59│ 11.12│ 11.77│
│产权比率 │ 0.20│ 0.16│ 0.15│ 0.20│ 0.13│ 0.13│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.67│ -0.56│ -0.60│ 0.67│ 0.58│ 0.43│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 7.54│ 8.03│ 6.69│ 11.64│ 11.22│ 9.25│
│存货周转率 │ 7.63│ 7.93│ 7.17│ 7.45│ 5.37│ 5.54│
│流动资产周转率 │ 0.36│ 0.46│ 0.44│ 0.52│ 0.50│ 0.63│
│固定资产周转率 │ 201.92│ 211.99│ 115.31│ 91.28│ 111.69│ 222.65│
│总资产周转率 │ 0.35│ 0.45│ 0.43│ 0.51│ 0.49│ 0.62│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 7.54│ 3.88│ 2.51│ 8.03│ 5.70│ 3.09│
│存货周转率 │ 7.63│ 3.95│ 1.75│ 7.93│ 5.88│ 3.31│
│流动资产周转率 │ 0.36│ 0.20│ 0.10│ 0.46│ 0.33│ 0.21│
│固定资产周转率 │ 201.92│ 105.90│ 53.19│ 211.99│ 150.27│ 91.51│
│总资产周转率 │ 0.35│ 0.19│ 0.10│ 0.45│ 0.32│ 0.21│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ -0.99│ 1.56│ 2.09│ 5.59│ 5.60│ 7.09│
│销售毛利率 │ 31.36│ 43.76│ 40.88│ 37.26│ 35.89│ 37.69│
│营业利润率 │ -3.59│ 3.22│ 4.48│ 9.68│ 10.41│ 13.16│
│销售净利率 │ -2.41│ 2.81│ 3.98│ 9.37│ 9.31│ 11.72│
│总资产净利率 │ -0.84│ 1.26│ 1.71│ 4.76│ 4.58│ 7.23│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ -0.99│ -0.62│ 0.30│ 1.56│ 0.99│ 0.71│
│销售毛利率 │ 31.36│ 37.14│ 47.66│ 43.76│ 38.57│ 39.00│
│营业利润率 │ -3.59│ -3.37│ 2.96│ 3.22│ 2.79│ 3.24│
│销售净利率 │ -2.41│ -2.76│ 2.53│ 2.81│ 2.49│ 2.79│
│总资产净利率 │ -0.84│ -0.54│ 0.25│ 1.26│ 0.80│ 0.57│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 14.14│ 2.53│ -16.25│ 3.80│ 3.68│ 5.43│
│营业利润增长率 │ -246.78│ -26.39│ -61.24│ -3.49│ -18.01│ -35.11│
│净利润增长率 │ -199.72│ -24.57│ -64.09│ 4.59│ -17.73│ -36.16│
│净资产增长率 │ -1.40│ 1.29│ -4.00│ 4.62│ 4.31│ 134.95│
│总资产增长率 │ -1.64│ 2.93│ -5.35│ 3.33│ -1.74│ 89.39│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 14.14│ -3.06│ 1.41│ 2.53│ -2.54│ -6.66│
│营业利润增长率 │ -246.78│ -200.78│ -35.48│ -26.39│ -63.12│ -59.50│
│净利润增长率 │ -199.72│ -187.66│ -42.61│ -24.57│ -59.12│ -60.50│
│净资产增长率 │ -1.40│ -1.09│ 0.30│ 1.29│ 0.71│ 0.48│
│总资产增长率 │ -1.64│ -4.29│ -4.05│ 2.93│ -3.95│ -3.49│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│利润总额 │上年同期收到了政│ -1519.18│ 1056.63│ -243.78│
│ │府专项资金补助 │ │ │ │
│归属于上市公│上年同期收到了政│ -1013.36│ 1016.19│ -199.72│
│司股东的净利│府专项资金补助 │ │ │ │
│润 │ │ │ │ │
│归属于上市公│上年同期收到了政│ -1264.95│ 525.78│ -340.58│
│司股东的扣除│府专项资金补助 │ │ │ │
│非经常性损益│ │ │ │ │
│的净利润 │ │ │ │ │
│经营活动产生│销售商品、提供劳│ -13251.95│ 7278.87│ -282.06│
│的现金流量净│务收到的现金同比│ │ │ │
│额 │减少，及购买商品│ │ │ │
│ │、接受劳务支付的│ │ │ │
│ │现金同比增加 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│交易性金融资│本期购入的交易性│ 7512.00│ ---│ ---│
│产 │金融资产尚未到期│ │ │ │
│应收票据 │应收票据到期托收│ 179.35│ 362.62│ -50.54│
│ │到账 │ │ │ │
│应收款项 │本期应收账款回款│ 8387.45│ 3794.20│ 121.06│
│ │同比减少 │ │ │ │
│预付款项 │本期末预付供应商│ 361.95│ 272.59│ 32.78│
│ │采购费用较年初增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│存货 │本期末比年初增加│ 4292.74│ 3220.83│ 33.28│
│ │了已实施或履约但│ │ │ │
│ │尚未验收的项目成│ │ │ │
│ │本 │ │ │ │
│其他流动资产│本期末预缴所得税│ 355.77│ 53.66│ 562.95│
│ │款较年初增加 │ │ │ │
│递延所得税资│本期末可抵扣亏损│ 445.26│ 324.30│ 37.30│
│产 │确认的递延所得税│ │ │ │
│ │资产较年初增加 │ │ │ │
│应付票据 │本期兑付到期的应│ 107.87│ 750.62│ -85.63│
│ │付票据 │ │ │ │
│合同负债 │本期末预收货款较│ 775.08│ 570.31│ 35.91│
│ │年初增加 │ │ │ │
│应付职工薪酬│本期支付了年初应│ 4434.38│ 7169.54│ -38.15│
│ │付的员工薪酬 │ │ │ │
│应交税费 │本期末应交增值税│ 419.37│ 768.90│ -45.46│
│ │较期初减少 │ │ │ │
│租赁负债 │本期末一年期以上│ 167.32│ 283.05│ -40.88│
│ │的租赁付款额较年│ │ │ │
│ │初减少 │ │ │ │
│递延所得税负│本期末使用权资产│ 0.50│ 1.10│ -54.34│
│债 │确认的递延所得税│ │ │ │
│ │负债较年初减少 │ │ │ │
│营业收入 │--- │ 23630.99│ 24375.96│ -3.06│
│营业成本 │--- │ 14853.81│ 14868.42│ -0.10│
│销售费用 │--- │ 1401.15│ 1483.78│ -5.57│
│管理费用 │--- │ 2891.12│ 2634.91│ 9.72│
│财务费用 │--- │ -275.06│ -215.71│ -27.51│
│研发费用 │--- │ 5450.48│ 5444.49│ 0.11│
│其他收益 │去年同期获得了行│ 201.94│ 365.56│ -44.76│
│ │业发展引导项目的│ │ │ │
│ │扶持 │ │ │ │
│公允价值变动│本期末持有未到期│ 12.00│ 33.56│ -64.25│
│收益 │的理财产品本金同│ │ │ │
│ │比减少 │ │ │ │
│信用减值损失│应收账款回款同比│ -237.20│ 232.05│ -202.22│
│ │减少，以及部分客│ │ │ │
│ │户实际付款账期延│ │ │ │
│ │长导致的更高的计│ │ │ │
│ │提 │ │ │ │
│资产减值损失│本期计提合同资产│ -0.82│ 114.08│ -100.72│
│ │减值准备增加 │ │ │ │
│资产处置收益│本期处置二手固定│ -0.26│ -0.06│ -348.53│
│ │资产的损失同比增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│营业外收入 │本期收到单次性奖│ 50.00│ 8.00│ 524.98│
│ │励 │ │ │ │
│营业外支出 │本期公益性捐赠及│ 22.52│ 5.78│ 289.69│
│ │滞纳金支出较上年│ │ │ │
│ │同期增加 │ │ │ │
│所得税费用 │本期末可抵扣亏损│ -116.94│ 113.55│ -202.99│
│ │以及坏账计提确认│ │ │ │
│ │的递延所得税资产│ │ │ │
│ │比上年同期增加 │ │ │ │
│经营活动产生│销售商品、提供劳│ -9019.97│ 5676.49│ -258.90│
│的现金流量净│务收到的现金同比│ │ │ │
│额 │减少 │ │ │ │
│投资活动产生│本期到期赎回的理│ -7420.18│ -18368.52│ 59.60│
│的现金流量净│财产品同比增加 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│本期向银行借款 │ -128.11│ -1324.79│ 90.33│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 73313.18│ 93117.62│ 79066.95│ 93992.80│ 90172.55│ 89743.15│
│存货 │ 4536.59│ 3220.83│ 4536.43│ 4252.03│ 6469.99│ 8171.66│
│应收票据及应收账款 │ 7708.01│ 4156.82│ 14124.82│ 6190.95│ 5734.93│ 6498.53│
│合同资产 │ 22156.01│ 20435.86│ 19145.82│ 20454.92│ 18149.18│ 18329.58│
│预付款项 │ 3276.90│ 272.59│ 284.37│ 48.37│ 31.05│ 30.70│
│其他应收款 │ 562.59│ 725.92│ 594.09│ 594.48│ 600.79│ 563.36│
│流动资产合计 │ 119947.77│ 121983.30│ 117837.09│ 125635.60│ 121280.46│ 123426.94│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 607.25│ 696.47│ 984.71│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 182.69│ 244.44│ 271.21│ 653.39│ 741.30│ 356.75│
│在建工程 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│无形资产 │ 48.70│ 66.11│ 83.32│ 103.68│ 125.54│ 97.68│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 2201.95│ 2206.43│ 2812.63│ 1831.16│ 2085.95│ 2123.01│
│资产总计 │ 122149.72│ 124189.73│ 120649.72│ 127466.76│ 123366.42│ 125549.95│
│应付票据及应付账款 │ 7956.14│ 8265.31│ 8415.08│ 10202.06│ 11413.11│ 15067.61│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 528.69│ 570.31│ 338.18│ 330.69│ 432.38│ 313.59│
│流动负债 │ 19911.01│ 20310.16│ 17798.00│ 20636.18│ 21086.94│ 27104.67│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 126.89│ 292.95│ 560.78│ 263.85│ 420.55│ 805.14│
│负债合计 │ 20037.90│ 20603.11│ 18358.78│ 20900.03│ 21507.49│ 27909.81│
│实收资本 │ 16271.64│ 16271.64│ 16271.64│ 11661.65│ 8329.75│ 5949.82│
│资本公积金 │ 44568.29│ 46214.67│ 46261.91│ 50871.90│ 54203.80│ 56583.72│
│盈余公积 │ 3010.59│ 3010.59│ 2996.93│ 2991.65│ 2797.15│ 2617.85│
│未分配利润 │ 41611.95│ 43106.03│ 41746.87│ 40996.38│ 36492.48│ 32461.32│
│少数股东权益 │ -26.90│ -0.70│ 26.90│ 45.16│ 35.75│ 27.42│
│归属母公司权益 │ 102138.72│ 103587.32│ 102264.04│ 106521.58│ 101823.18│ 97612.72│
│股东权益合计 │ 102111.82│ 103586.62│ 102290.94│ 106566.73│ 101858.93│ 97640.14│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 73313.18│ 76538.08│ 66011.29│ 93117.62│ 69140.33│ 64963.63│
│存货 │ 4536.59│ 4292.74│ 4082.99│ 3220.83│ 3352.99│ 4444.49│
│应收票据及应收账款 │ 7708.01│ 8566.80│ 6285.40│ 4156.82│ 3673.40│ 6553.89│
│合同资产 │ 22156.01│ 18692.75│ 21833.90│ 20435.86│ 20399.21│ 18121.68│
│预付款项 │ 3276.90│ 361.95│ 314.57│ 272.59│ 508.02│ 183.75│
│其他应收款 │ 562.59│ 522.37│ 575.55│ 725.92│ 503.84│ 649.30│
│流动资产合计 │ 119947.77│ 116842.45│ 117090.29│ 121983.30│ 113296.02│ 113686.91│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 607.25│ 633.34│ 661.08│ 696.47│ 888.31│ 912.36│
│固定资产净额 │ 182.69│ 201.86│ 215.90│ 244.44│ 231.64│ 261.52│
│在建工程 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│无形资产 │ 48.70│ 54.46│ 60.22│ 66.11│ 71.99│ 77.88│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 2201.95│ 2018.54│ 2071.44│ 2206.43│ 2582.77│ 2749.19│
│资产总计 │ 122149.72│ 118860.99│ 119161.73│ 124189.73│ 115878.80│ 116436.10│
│应付票据及应付账款 │ 7956.14│ 6940.72│ 6970.86│ 8265.31│ 5665.37│ 7479.89│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 528.69│ 775.08│ 661.30│ 570.31│ 223.80│ 201.36│
│流动负债 │ 19911.01│ 16234.65│ 15044.55│ 20310.16│ 12468.46│ 13165.77│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 126.89│ 176.42│ 222.00│ 292.95│ 419.58│ 543.27│
│负债合计 │ 20037.90│ 16411.07│ 15266.55│ 20603.11│ 12888.04│ 13709.05│
│实收资本 │ 16271.64│ 16271.64│ 16271.64│ 16271.64│ 16271.64│ 16271.64│
│资本公积金 │ 44568.29│ 46214.67│ 46214.67│ 46214.67│ 46214.67│ 46261.91│
│盈余公积 │ 3010.59│ 3010.59│ 3010.59│ 3010.59│ 2996.93│ 2996.93│
│未分配利润 │ 41611.95│ 41985.41│ 43419.45│ 43106.03│ 42522.70│ 42236.51│
│少数股东权益 │ -26.90│ -12.74│ -4.66│ -0.70│ 0.21│ -24.24│
│归属母公司权益 │ 102138.72│ 102462.66│ 103899.84│ 103587.32│ 102990.54│ 102751.29│
│股东权益合计 │ 102111.82│ 102449.92│ 103895.18│ 103586.62│ 102990.76│ 102727.05│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 43124.60│ 54656.99│ 53305.98│ 63650.59│ 61318.64│ 59143.67│
│营业总成本 │ 44526.22│ 54233.44│ 51683.31│ 58457.13│ 56491.69│ 52955.21│
│营业税金及附加 │ 198.92│ 367.53│ 299.98│ 359.16│ 325.50│ 230.31│
│销售费用 │ 2110.89│ 6254.76│ 2868.53│ 2868.82│ 2694.09│ 3080.20│
│财务费用 │ -312.35│ -398.85│ -798.18│ -1239.18│ -915.06│ -891.16│
│管理费用 │ 4442.82│ 6055.52│ 5730.98│ 5543.69│ 4709.51│ 4984.16│
│资产减值损失 │ -204.91│ 24.92│ -203.77│ -65.81│ -177.97│ -172.36│
│公允价值变动净收益 │ 15.47│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ 68.50│ 155.75│ 272.16│ 217.05│ 331.61│ 292.28│
│营业利润 │ -1546.37│ 1757.49│ 2387.61│ 6159.99│ 6383.03│ 7784.76│
│营业外收入 │ 50.00│ 8.98│ 0.01│ 0.02│ ---│ 1.47│
│营业外支出 │ 22.81│ 6.19│ 37.37│ 12.12│ 5.23│ 10.13│
│利润总额 │ -1519.18│ 1760.28│ 2350.25│ 6147.89│ 6377.81│ 7776.10│
│所得税 │ -479.62│ 221.93│ 229.74│ 182.18│ 671.57│ 841.56│
│净利润 │ -1039.56│ 1538.35│ 2120.51│ 5965.71│ 5706.24│ 6934.54│
│归属母公司净利润 │ -1013.36│ 1613.19│ 2138.76│ 5956.30│ 5697.91│ 6925.47│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 43124.60│ 23630.99│ 12242.48│ 54656.99│ 37782.76│ 24375.96│
│营业总成本 │ 44526.22│ 24445.92│ 11810.30│ 54233.44│ 37809.80│ 24370.52│
│营业税金及附加 │ 198.92│ 124.40│ 42.20│ 367.53│ 238.92│ 154.62│
│销售费用 │ 2110.89│ 1401.15│ 1553.35│ 6254.76│ 2312.19│ 1483.78│
│财务费用 │ -312.35│ -275.06│ -148.47│ -398.85│ -345.36│ -215.71│
│管理费用 │ 4442.82│ 2891.12│ 1310.86│ 6055.52│ 4150.41│ 2634.91│
│资产减值损失 │ -204.91│ -0.82│ -127.43│ 24.92│ 13.01│ 114.08│
│公允价值变动净收益 │ 15.47│ 12.00│ 22.08│ ---│ 23.15│ 33.56│
│投资收益 │ 68.50│ 42.92│ -17.12│ 155.75│ 117.41│ 39.56│
│营业利润 │ -1546.37│ -796.36│ 361.83│ 1757.49│ 1053.50│ 790.20│
│营业外收入 │ 50.00│ 50.00│ 50.00│ 8.98│ 8.98│ 8.00│
│营业外支出 │ 22.81│ 22.52│ 16.34│ 6.19│ 5.85│ 5.78│
│利润总额 │ -1519.18│ -768.88│ 395.48│ 1760.28│ 1056.63│ 792.42│
│所得税 │ -479.62│ -116.94│ 86.03│ 221.93│ 114.36│ 113.55│
│净利润 │ -1039.56│ -651.94│ 309.46│ 1538.35│ 942.27│ 678.87│
│归属母公司净利润 │ -1013.36│ -639.90│ 313.42│ 1613.19│ 1016.19│ 730.01│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 41748.43│ 69635.51│ 52223.57│ 67452.02│ 69421.37│ 65712.23│
│经营活动现金流出 │ 55000.38│ 55950.40│ 59052.02│ 62236.80│ 63255.42│ 57819.00│
│经营活动现金流量净额│ -13251.95│ 13685.11│ -6828.45│ 5215.22│ 6165.95│ 7893.23│
│投资活动现金流入 │ 68467.28│ 85116.01│ 64578.82│ 38229.08│ 49147.16│ 39020.25│
│投资活动现金流出 │ 76337.78│ 84953.31│ 65205.74│ 38182.19│ 49450.78│ 39074.58│
│投资活动现金流量净额│ -7870.51│ 162.70│ -626.92│ 46.88│ -303.61│ -54.34│
│筹资活动现金流入 │ 4092.47│ 2320.00│ 1000.00│ 1500.00│ 1000.00│ 56566.12│
│筹资活动现金流出 │ 2758.06│ 2027.57│ 8548.10│ 2942.09│ 6422.62│ 9101.75│
│筹资活动现金流量净额│ 1334.41│ 292.43│ -7548.10│ -1442.09│ -5422.62│ 47464.37│
│汇率变动对现金的影响│ -16.40│ -5.89│ 1.66│ 0.24│ 1.18│ -0.30│
│现金及等价物净增加额│ -19804.44│ 14134.35│ -15001.80│ 3820.25│ 440.89│ 55302.96│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 41748.43│ 23968.62│ 10454.47│ 69635.51│ 50922.63│ 35625.65│
│经营活动现金流出 │ 55000.38│ 32988.60│ 19498.01│ 55950.40│ 43643.75│ 29949.16│
│经营活动现金流量净额│ -13251.95│ -9019.97│ -9043.53│ 13685.11│ 7278.87│ 5676.49│
│投资活动现金流入 │ 68467.28│ 49912.50│ 11019.35│ 85116.01│ 60026.60│ 39018.58│
│投资活动现金流出 │ 76337.78│ 57332.68│ 28815.74│ 84953.31│ 75395.27│ 57387.10│
│投资活动现金流量净额│ -7870.51│ -7420.18│ -17796.40│ 162.70│ -15368.67│ -18368.52│
│筹资活动现金流入 │ 4092.47│ 1980.00│ 1100.00│ 2320.00│ ---│ ---│
│筹资活动现金流出 │ 2758.06│ 2108.11│ 1361.85│ 2027.57│ 1749.60│ 1324.79│
│筹资活动现金流量净额│ 1334.41│ -128.11│ -261.85│ 292.43│ -1749.60│ -1324.79│
│汇率变动对现金的影响│ -16.40│ -11.28│ -4.55│ -5.89│ -3.05│ -2.33│
│现金及等价物净增加额│ -19804.44│ -16579.54│ -27106.33│ 14134.35│ -9842.44│ -14019.15│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 12071.74│ 22.09│ 546.12│ 33.85│
│二季报 │ 12304.22│ 22.51│ 183.88│ 11.40│
│三季报 │ 13406.80│ 24.53│ 286.19│ 17.74│
│四季报 │ 16874.23│ 30.87│ 597.00│ 37.01│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 13330.46│ 25.01│ 930.64│ 43.51│
│二季报 │ 12785.76│ 23.99│ 917.30│ 42.89│
│三季报 │ 12649.33│ 23.73│ 637.75│ 29.82│
│四季报 │ 14540.42│ 27.28│ -346.93│ -16.22│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
|