财务分析☆ ◇688139 海尔生物 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
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│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 21970.92│ 25073.08│ 36663.28│ 40607.36│ 60079.13│ 84503.53│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 36663.28│ 40607.36│ 60079.13│ 84503.53│
│净利润增长率(%) │ 10.75│ -31.61│ -9.71│ -32.41│ -28.90│ 121.82│
│扣非净利润(万) │ 19820.52│ 21965.01│ 32180.35│ 33127.49│ 53287.56│ 41804.63│
│营业总收(未调整:万) │ 196396.63│ 232867.24│ 228383.29│ 228089.60│ 286404.46│ 212586.27│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 228383.29│ 228089.60│ 286404.46│ 212586.27│
│总营收同比增长率(%) │ 11.51│ 1.96│ 0.13│ -20.36│ 34.72│ 51.63│
│加权净资产收益率(%) │ 4.95│ 5.77│ 8.59│ 9.91│ 15.90│ 26.72│
│资产负债比率(%) │ 19.58│ 20.17│ 20.20│ 19.65│ 24.42│ 25.74│
│净利润现金含量(%) │ 84.83│ 106.85│ 79.55│ 61.38│ 105.27│ 70.03│
│基本每股收益(元) │ 0.7000│ 0.8000│ 1.1600│ 1.2800│ 1.8900│ 2.6700│
│每股收益-扣除(元) │ 0.6263│ 0.7000│ 1.0200│ 1.0500│ 1.6800│ 1.3200│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.6942│ 0.7886│ 1.1531│ 1.2772│ 1.8896│ 2.6651│
│每股资本公积金(元) │ 6.0966│ 6.2160│ 6.2190│ 6.2495│ 6.2758│ 6.0319│
│每股未分配利润(元) │ 7.2042│ 6.8048│ 6.4795│ 5.8377│ 5.0085│ 3.7127│
│每股净资产(元) │ 14.2323│ 13.7621│ 13.7491│ 13.3061│ 12.6454│ 11.4258│
│每股经营现金流量(元)│ 0.5889│ 0.8426│ 0.9173│ 0.7840│ 1.9891│ 1.8664│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 21970.92│ 14741.46│ 7946.08│ 25073.08│ 19839.09│ 14273.92│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 19839.09│ 14273.92│
│净利润增长率(%) │ 10.75│ 3.28│ -27.93│ -31.61│ -35.83│ -39.09│
│扣非净利润(万) │ 19820.52│ 13754.77│ 7067.37│ 21965.01│ 17347.31│ 12348.45│
│营业总收(未调整:万) │ 196396.63│ 129647.25│ 65207.86│ 232867.24│ 176118.83│ 119550.01│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 176118.83│ 119550.01│
│总营收同比增长率(%) │ 11.51│ 8.45│ -5.36│ 1.96│ -1.17│ -2.27│
│加权净资产收益率(%) │ 4.95│ 3.34│ 1.80│ 5.77│ 4.56│ 3.27│
│资产负债比率(%) │ 19.58│ 19.86│ 19.70│ 20.17│ 18.85│ 18.78│
│净利润现金含量(%) │ 84.83│ 97.87│ 14.70│ 106.85│ 41.66│ 24.97│
│基本每股收益(元) │ 0.7000│ 0.4700│ 0.2500│ 0.8000│ 0.6300│ 0.4500│
│每股收益-扣除(元) │ 0.6263│ 0.4400│ 0.2233│ 0.7000│ 0.5456│ 0.3900│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.6942│ 0.4658│ 0.2511│ 0.7886│ 0.6240│ 0.4489│
│每股资本公积金(元) │ 6.0966│ 5.9556│ 5.9341│ 6.2160│ 6.2328│ 6.2274│
│每股未分配利润(元) │ 7.2042│ 6.9758│ 7.0872│ 6.8048│ 6.6402│ 6.4651│
│每股净资产(元) │ 14.2323│ 13.9700│ 14.0731│ 13.7621│ 13.6361│ 13.5491│
│每股经营现金流量(元)│ 0.5889│ 0.4559│ 0.0369│ 0.8426│ 0.2599│ 0.1121│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.78│ 2.45│ 2.59│ 2.69│ 2.95│ 3.02│
│速动比率 │ 2.47│ 2.13│ 2.27│ 2.43│ 2.72│ 2.72│
│资产负债比率(%) │ 19.58│ 20.17│ 20.20│ 19.65│ 24.42│ 25.74│
│产权比率 │ 0.26│ 0.27│ 0.27│ 0.26│ 0.33│ 0.35│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.18│ 0.25│ 0.29│ 0.26│ 0.53│ 0.52│
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┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.78│ 2.66│ 2.57│ 2.45│ 2.75│ 2.91│
│速动比率 │ 2.47│ 2.34│ 2.25│ 2.13│ 2.41│ 2.57│
│资产负债比率(%) │ 19.58│ 19.86│ 19.70│ 20.17│ 18.85│ 18.78│
│产权比率 │ 0.26│ 0.26│ 0.26│ 0.27│ 0.25│ 0.24│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.18│ 0.14│ 0.01│ 0.25│ 0.09│ 0.04│
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【3.营运能力指标】
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│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│应收账款周转率 │ 4.48│ 6.40│ 8.93│ 13.28│ 21.36│ 17.20│
│存货周转率 │ 3.05│ 3.64│ 4.08│ 4.34│ 4.82│ 3.57│
│流动资产周转率 │ 0.70│ 0.88│ 0.88│ 0.76│ 0.82│ 0.69│
│固定资产周转率 │ 2.29│ 2.80│ 2.88│ 3.88│ 7.92│ 6.66│
│总资产周转率 │ 0.33│ 0.40│ 0.40│ 0.41│ 0.55│ 0.48│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 4.48│ 3.18│ 1.43│ 6.40│ 4.67│ 3.28│
│存货周转率 │ 3.05│ 2.02│ 1.00│ 3.64│ 2.89│ 2.01│
│流动资产周转率 │ 0.70│ 0.47│ 0.24│ 0.88│ 0.68│ 0.45│
│固定资产周转率 │ 2.29│ 1.51│ 0.76│ 2.80│ 2.11│ 1.51│
│总资产周转率 │ 0.33│ 0.22│ 0.11│ 0.40│ 0.31│ 0.21│
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【4.盈利能力指标】
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│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│净资产收益率 │ 4.88│ 5.73│ 8.39│ 9.60│ 14.94│ 23.33│
│销售毛利率 │ 47.18│ 46.79│ 47.99│ 50.63│ 48.15│ 50.15│
│营业利润率 │ 12.00│ 11.44│ 17.59│ 19.22│ 23.59│ 45.23│
│销售净利率 │ 11.51│ 10.96│ 16.68│ 18.07│ 21.37│ 39.94│
│总资产净利率 │ 3.85│ 4.41│ 6.74│ 7.48│ 11.78│ 19.21│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 4.88│ 3.33│ 1.78│ 5.73│ 4.58│ 3.31│
│销售毛利率 │ 47.18│ 47.13│ 47.55│ 46.79│ 46.51│ 46.28│
│营业利润率 │ 12.00│ 11.96│ 12.87│ 11.44│ 12.03│ 13.18│
│销售净利率 │ 11.51│ 11.49│ 12.27│ 10.96│ 11.48│ 12.31│
│总资产净利率 │ 3.85│ 2.56│ 1.37│ 4.41│ 3.53│ 2.58│
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【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│营业收入增长率 │ 11.51│ 1.96│ 0.13│ -20.36│ 34.72│ 51.63│
│营业利润增长率 │ 11.22│ -33.72│ -8.34│ -35.12│ -29.72│ 124.87│
│净利润增长率 │ 10.75│ -31.61│ -9.71│ -32.41│ -28.90│ 121.82│
│净资产增长率 │ 2.94│ 0.09│ 3.33│ 5.22│ 10.98│ 30.51│
│总资产增长率 │ 2.82│ 0.07│ 4.74│ 0.67│ 12.02│ 24.28│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
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│营业收入增长率 │ 11.51│ 8.45│ -5.36│ 1.96│ -1.17│ -2.27│
│营业利润增长率 │ 11.22│ -1.55│ -33.67│ -33.72│ -37.84│ -38.65│
│净利润增长率 │ 10.75│ 3.28│ -27.93│ -31.61│ -35.83│ -39.09│
│净资产增长率 │ 2.94│ 1.05│ 1.79│ 0.09│ -0.82│ -1.45│
│总资产增长率 │ 2.82│ 0.61│ 1.11│ 0.07│ -2.37│ -3.03│
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【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│经营活动产生│公司业绩持续提升│ 18637.64│ 8264.31│ 125.52│
│的现金流量净│和销售回款效率提│ │ │ │
│额 │升 │ │ │ │
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截止日期:2026-06-30
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│应收款项融资│本期接受的电子债│ 6356.99│ 1970.26│ 222.65│
│ │权凭证较上年增加│ │ │ │
│在建工程 │新增反应器研发及│ 7611.29│ 5496.87│ 38.47│
│ │生产项目建设投入│ │ │ │
│合同负债 │预收货款减少 │ 10500.46│ 17091.83│ -38.56│
│租赁负债 │本期部分租赁款项│ 293.50│ 454.47│ -35.42│
│ │到期支付 │ │ │ │
│递延收益 │本期收到反应器关│ 5033.92│ 2608.45│ 92.98│
│ │键技术设备及配套│ │ │ │
│ │系统研发与产业化│ │ │ │
│ │项目补助款 │ │ │ │
│营业收入 │--- │ 129647.25│ 119550.01│ 8.45│
│营业成本 │--- │ 68546.29│ 64220.16│ 6.74│
│销售费用 │--- │ 20680.57│ 17389.78│ 18.92│
│管理费用 │--- │ 9553.54│ 9596.41│ -0.45│
│财务费用 │汇兑损失增加 │ -230.20│ -1741.53│ 86.78│
│研发费用 │--- │ 17249.74│ 16010.76│ 7.74│
│经营活动产生│销售商品、提供劳│ 14427.56│ 3564.01│ 304.81│
│的现金流量净│务收到的现金增加│ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│投资活动支出减少│ 14076.94│ 149.56│ 9312.41│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│筹资活动支出减少│ -10572.53│ -21553.42│ 50.95│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
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【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│货币资金 │ 99629.12│ 84382.52│ 90122.71│ 126927.97│ 95177.91│ 77438.76│
│存货 │ 33375.79│ 34547.43│ 33474.50│ 24801.92│ 27054.67│ 34574.62│
│应收票据及应收账款 │ 48208.68│ 41171.46│ 33099.17│ 19849.01│ 16119.12│ 12168.48│
│合同资产 │ 1375.50│ 1386.60│ 934.89│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 2955.41│ 3008.74│ 2726.71│ 1898.61│ 3822.16│ 3367.90│
│其他应收款 │ 860.11│ 805.03│ 855.70│ 747.07│ 398.60│ 3199.84│
│流动资产合计 │ 295408.78│ 265884.18│ 265244.79│ 253602.80│ 348852.00│ 345682.68│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 17816.80│ 18822.86│ 13798.70│ 13030.00│ 12365.04│ 11318.70│
│固定资产净额 │ 85433.67│ 85871.57│ 80729.13│ 77956.43│ 39593.95│ 32758.68│
│在建工程 │ 6923.89│ 5496.87│ 9503.40│ 7033.37│ 38933.90│ 13096.39│
│无形资产 │ 33057.20│ 36049.79│ 40230.26│ 36772.71│ 31234.89│ 24161.64│
│商誉 │ 75756.68│ 75824.26│ 75786.62│ 64267.84│ 45130.12│ 32345.34│
│非流动资产合计 │ 300076.49│ 313267.31│ 313502.09│ 298965.45│ 200047.59│ 144300.22│
│资产总计 │ 595485.27│ 579151.49│ 578746.88│ 552568.26│ 548899.58│ 489982.90│
│应付票据及应付账款 │ 50514.53│ 42938.30│ 42759.84│ 39097.59│ 48506.19│ 43156.92│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 10130.21│ 17091.83│ 15198.48│ 11181.06│ 23283.58│ 36204.69│
│流动负债 │ 106187.19│ 108549.03│ 102240.35│ 94166.35│ 118447.52│ 114350.57│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ 5525.26│ 5267.17│ 5021.13│ 4786.59│
│非流动负债 │ 10431.33│ 8282.98│ 14692.92│ 14405.61│ 15617.02│ 11757.42│
│负债合计 │ 116618.52│ 116832.01│ 116933.28│ 108571.96│ 134064.54│ 126107.99│
│实收资本 │ 31649.29│ 31795.25│ 31795.25│ 31795.25│ 31795.25│ 31707.18│
│资本公积金 │ 192953.10│ 197639.76│ 197733.54│ 198703.34│ 199541.62│ 191255.31│
│盈余公积 │ 15897.63│ 15897.63│ 15897.63│ 15897.63│ 15897.63│ 13163.28│
│未分配利润 │ 228007.05│ 216359.80│ 206017.74│ 185611.84│ 159246.66│ 117720.65│
│少数股东权益 │ 28424.47│ 24749.78│ 24658.55│ 20925.21│ 12771.25│ 1594.98│
│归属母公司权益 │ 450442.28│ 437569.71│ 437155.05│ 423071.09│ 402063.79│ 362279.93│
│股东权益合计 │ 478866.75│ 462319.48│ 461813.60│ 443996.30│ 414835.04│ 363874.91│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 99629.12│ 99782.33│ 97344.98│ 84382.52│ 69184.46│ 65432.55│
│存货 │ 33375.79│ 33393.79│ 33710.52│ 34547.43│ 31665.41│ 30302.77│
│应收票据及应收账款 │ 48208.68│ 41592.43│ 51232.53│ 41171.46│ 43984.61│ 42379.34│
│合同资产 │ 1375.50│ 1376.11│ 1370.79│ 1386.60│ 810.72│ 810.19│
│预付款项 │ 2955.41│ 2691.21│ 2802.64│ 3008.74│ 3316.20│ 4166.89│
│其他应收款 │ 860.11│ 792.40│ 801.88│ 805.03│ 768.84│ 771.95│
│流动资产合计 │ 295408.78│ 280571.52│ 274138.99│ 265884.18│ 255007.77│ 260709.45│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 17816.80│ 17660.32│ 18905.64│ 18822.86│ 18723.86│ 18577.40│
│固定资产净额 │ 85433.67│ 85600.45│ 86561.21│ 85871.57│ 86251.94│ 78128.00│
│在建工程 │ 6923.89│ 7611.29│ 6514.46│ 5496.87│ 5753.96│ 11534.54│
│无形资产 │ 33057.20│ 33859.63│ 34990.46│ 36049.79│ 36991.46│ 38223.44│
│商誉 │ 75756.68│ 75771.95│ 75784.70│ 75824.26│ 75838.80│ 75873.48│
│非流动资产合计 │ 300076.49│ 302099.80│ 311431.73│ 313267.31│ 310036.68│ 300498.51│
│资产总计 │ 595485.27│ 582671.32│ 585570.73│ 579151.49│ 565044.44│ 561207.96│
│应付票据及应付账款 │ 50514.53│ 48555.39│ 46000.42│ 42938.30│ 41535.65│ 40573.80│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 10130.21│ 10500.46│ 12288.27│ 17091.83│ 9260.92│ 8835.31│
│流动负债 │ 106187.19│ 105475.42│ 106848.76│ 108549.03│ 92629.26│ 89727.64│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ 1000.65│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ 5728.31│ 5660.63│
│非流动负债 │ 10431.33│ 10257.68│ 8514.51│ 8282.98│ 13877.58│ 15643.26│
│负债合计 │ 116618.52│ 115733.10│ 115363.27│ 116832.01│ 106506.85│ 105370.91│
│实收资本 │ 31649.29│ 31649.29│ 31649.29│ 31795.25│ 31795.25│ 31795.25│
│资本公积金 │ 192953.10│ 188489.52│ 187811.50│ 197639.76│ 198172.06│ 198002.78│
│盈余公积 │ 15897.63│ 15897.63│ 15897.63│ 15897.63│ 15897.63│ 15897.63│
│未分配利润 │ 228007.05│ 220777.58│ 224305.89│ 216359.80│ 211125.81│ 205560.64│
│少数股东权益 │ 28424.47│ 24796.07│ 24802.62│ 24749.78│ 24975.32│ 25038.83│
│归属母公司权益 │ 450442.28│ 442142.15│ 445404.83│ 437569.71│ 433562.27│ 430798.22│
│股东权益合计 │ 478866.75│ 466938.22│ 470207.45│ 462319.48│ 458537.59│ 455837.05│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 196396.63│ 232867.24│ 228383.29│ 228089.60│ 286404.46│ 212586.27│
│营业总成本 │ 176977.04│ 211135.02│ 194185.75│ 196693.73│ 229339.60│ 168831.62│
│营业税金及附加 │ 1703.15│ 2265.33│ 2329.32│ 2081.45│ 2260.00│ 1602.28│
│销售费用 │ 31027.31│ 35942.10│ 29037.36│ 33957.40│ 34837.03│ 26231.52│
│财务费用 │ -556.34│ -2587.81│ -4725.43│ -2353.25│ -2027.95│ -1188.26│
│管理费用 │ 14534.13│ 19279.97│ 18135.94│ 18346.75│ 16535.45│ 12571.19│
│资产减值损失 │ -423.02│ -850.78│ -275.62│ -164.28│ -541.02│ -132.79│
│公允价值变动净收益 │ 158.62│ -49.41│ 546.88│ 205.56│ -700.75│ 1020.83│
│投资收益 │ 2052.61│ 2730.90│ 2379.48│ 8303.34│ 7472.14│ 47326.70│
│营业利润 │ 23560.16│ 26634.34│ 40182.78│ 43840.13│ 67568.02│ 96143.40│
│营业外收入 │ 302.99│ 206.49│ 324.71│ 334.19│ 313.52│ 315.44│
│营业外支出 │ 98.33│ 364.83│ 311.82│ 725.20│ 347.93│ 371.73│
│利润总额 │ 23764.82│ 26476.00│ 40195.67│ 43449.12│ 67533.61│ 96087.12│
│所得税 │ 1151.90│ 962.77│ 2094.87│ 2243.26│ 6336.21│ 11170.08│
│净利润 │ 22612.92│ 25513.23│ 38100.80│ 41205.87│ 61197.40│ 84917.04│
│归属母公司净利润 │ 21970.92│ 25073.08│ 36663.28│ 40607.36│ 60079.13│ 84503.53│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 196396.63│ 129647.25│ 65207.86│ 232867.24│ 176118.83│ 119550.01│
│营业总成本 │ 176977.04│ 116897.99│ 58154.44│ 211135.02│ 158574.15│ 106605.84│
│营业税金及附加 │ 1703.15│ 1098.05│ 597.69│ 2265.33│ 1754.14│ 1130.26│
│销售费用 │ 31027.31│ 20680.57│ 9887.35│ 35942.10│ 26132.63│ 17389.78│
│财务费用 │ -556.34│ -230.20│ 249.69│ -2587.81│ -2217.30│ -1741.53│
│管理费用 │ 14534.13│ 9553.54│ 4819.12│ 19279.97│ 14435.19│ 9596.41│
│资产减值损失 │ -423.02│ -223.91│ 20.60│ -850.78│ -374.92│ -293.25│
│公允价值变动净收益 │ 158.62│ 222.41│ 49.67│ -49.41│ 202.20│ 189.50│
│投资收益 │ 2052.61│ 582.97│ 260.63│ 2730.90│ 2137.58│ 1590.76│
│营业利润 │ 23560.16│ 15509.26│ 8393.24│ 26634.34│ 21183.91│ 15753.77│
│营业外收入 │ 302.99│ 218.35│ 123.59│ 206.49│ 97.59│ 39.07│
│营业外支出 │ 98.33│ 81.17│ 56.20│ 364.83│ 263.00│ 173.54│
│利润总额 │ 23764.82│ 15646.44│ 8460.64│ 26476.00│ 21018.50│ 15619.30│
│所得税 │ 1151.90│ 754.89│ 461.71│ 962.77│ 804.55│ 898.00│
│净利润 │ 22612.92│ 14891.55│ 7998.93│ 25513.23│ 20213.95│ 14721.30│
│归属母公司净利润 │ 21970.92│ 14741.46│ 7946.08│ 25073.08│ 19839.09│ 14273.92│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 196176.40│ 253707.61│ 242928.62│ 243471.26│ 297347.50│ 261652.04│
│经营活动现金流出 │ 177538.75│ 226918.17│ 213761.93│ 218544.81│ 234104.56│ 202472.24│
│经营活动现金流量净额│ 18637.64│ 26789.44│ 29166.69│ 24926.45│ 63242.93│ 59179.80│
│投资活动现金流入 │ 326518.80│ 397828.71│ 298164.79│ 557985.20│ 1193657.15│ 638322.96│
│投资活动现金流出 │ 323448.20│ 396154.20│ 377286.46│ 532709.59│ 1218774.62│ 788464.66│
│投资活动现金流量净额│ 3070.60│ 1674.51│ -79121.67│ 25275.61│ -25117.47│ -150141.70│
│筹资活动现金流入 │ 8499.12│ 73819.15│ 19398.59│ 1189.50│ 6115.88│ 1152.00│
│筹资活动现金流出 │ 16467.10│ 100692.79│ 42081.32│ 18019.45│ 26739.31│ 14753.29│
│筹资活动现金流量净额│ -7967.98│ -26873.64│ -22682.73│ -16829.95│ -20623.43│ -13601.29│
│汇率变动对现金的影响│ -1050.41│ 319.95│ 443.45│ -823.83│ 889.85│ -153.63│
│现金及等价物净增加额│ 12689.85│ 1910.26│ -72194.25│ 32548.29│ 18391.88│ -104716.82│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 196176.40│ 129642.33│ 60127.17│ 253707.61│ 175963.46│ 119936.55│
│经营活动现金流出 │ 177538.75│ 115214.77│ 58959.45│ 226918.17│ 167699.15│ 116372.55│
│经营活动现金流量净额│ 18637.64│ 14427.56│ 1167.72│ 26789.44│ 8264.31│ 3564.01│
│投资活动现金流入 │ 326518.80│ 197230.37│ 78521.86│ 397828.71│ 315734.24│ 229311.10│
│投资活动现金流出 │ 323448.20│ 183153.43│ 54167.82│ 396154.20│ 308231.72│ 229161.54│
│投资活动现金流量净额│ 3070.60│ 14076.94│ 24354.04│ 1674.51│ 7502.52│ 149.56│
│筹资活动现金流入 │ 8499.12│ 1373.12│ 500.00│ 73819.15│ 55830.33│ 37886.89│
│筹资活动现金流出 │ 16467.10│ 11945.65│ 663.35│ 100692.79│ 80383.51│ 59440.31│
│筹资活动现金流量净额│ -7967.98│ -10572.53│ -163.35│ -26873.64│ -24553.18│ -21553.42│
│汇率变动对现金的影响│ -1050.41│ -890.70│ -743.48│ 319.95│ 165.58│ 555.60│
│现金及等价物净增加额│ 12689.85│ 17041.26│ 24614.94│ 1910.26│ -8620.77│ -17284.26│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 68898.94│ 29.59│ 11025.82│ 43.97│
│二季报 │ 50651.07│ 21.75│ 3248.09│ 12.95│
│三季报 │ 56568.83│ 24.29│ 5565.17│ 22.20│
│四季报 │ 56748.41│ 24.37│ 5233.99│ 20.87│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 68690.91│ 30.08│ 13761.47│ 37.53│
│二季报 │ 53637.59│ 23.49│ 9672.81│ 26.38│
│三季报 │ 55873.53│ 24.46│ 7479.90│ 20.40│
│四季报 │ 50181.27│ 21.97│ 5749.10│ 15.68│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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