财务分析☆ ◇688377 迪威尔 更新日期：2026-11-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 4588.49│ 11935.95│ 8560.27│ 14243.26│ 12146.26│ 3218.95│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 8560.27│ 14243.26│ 12146.26│ 3218.95│
│净利润增长率(%) │ -48.85│ 39.43│ -39.90│ 17.26│ 277.34│ -59.89│
│扣非净利润(万) │ 4087.36│ 12092.68│ 8264.98│ 13705.56│ 10740.71│ 1878.69│
│营业总收(未调整:万) │ 85837.76│ 120740.06│ 112389.56│ 121006.69│ 98281.85│ 52793.71│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 112389.56│ 121006.69│ 98281.85│ 52793.71│
│总营收同比增长率(%) │ -1.67│ 7.43│ -7.12│ 23.12│ 86.16│ -25.44│
│加权净资产收益率(%) │ 2.42│ 6.48│ 4.85│ 8.48│ 7.83│ 2.13│
│资产负债比率(%) │ 45.64│ 33.77│ 35.17│ 30.99│ 29.51│ 22.22│
│净利润现金含量(%) │ 330.19│ 161.51│ 121.40│ 140.01│ -17.89│ 207.75│
│基本每股收益(元) │ 0.2000│ 0.6200│ 0.4400│ 0.7400│ 0.6300│ 0.1700│
│每股收益-扣除(元) │ 0.1750│ 0.6200│ 0.4300│ 0.7100│ 0.5600│ 0.1000│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.1964│ 0.6131│ 0.4397│ 0.7317│ 0.6240│ 0.1654│
│每股资本公积金(元) │ 3.8510│ 4.8826│ 4.8978│ 4.8984│ 4.8546│ 4.7740│
│每股未分配利润(元) │ 2.8570│ 3.3918│ 2.9747│ 2.8107│ 2.3094│ 1.7484│
│每股净资产(元) │ 8.1276│ 9.7115│ 9.2074│ 8.9511│ 8.3336│ 7.6629│
│每股经营现金流量(元)│ 0.6487│ 0.9903│ 0.5339│ 1.0244│ -0.1116│ 0.3435│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 4588.49│ 3299.33│ 1714.34│ 11935.95│ 8971.49│ 5152.60│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 8971.49│ 5152.60│
│净利润增长率(%) │ -48.85│ -35.97│ -18.57│ 39.43│ 40.59│ -7.17│
│扣非净利润(万) │ 4087.36│ 3185.81│ 1701.71│ 12092.68│ 8843.98│ 5020.30│
│营业总收(未调整:万) │ 85837.76│ 57399.08│ 27992.09│ 120740.06│ 87295.39│ 56273.75│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 87295.39│ 56273.75│
│总营收同比增长率(%) │ -1.67│ 2.00│ 3.29│ 7.43│ 9.86│ -0.04│
│加权净资产收益率(%) │ 2.42│ 1.73│ 0.90│ 6.48│ 4.90│ 2.84│
│资产负债比率(%) │ 45.64│ 46.17│ 31.95│ 33.77│ 34.26│ 34.05│
│净利润现金含量(%) │ 330.19│ 360.55│ 304.63│ 161.51│ 137.28│ 71.48│
│基本每股收益(元) │ 0.2000│ 0.1400│ 0.0900│ 0.6200│ 0.4600│ 0.2700│
│每股收益-扣除(元) │ 0.1750│ 0.1400│ 0.0874│ 0.6200│ 0.4543│ 0.2600│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.1964│ 0.1413│ 0.0881│ 0.6131│ 0.4609│ 0.2647│
│每股资本公积金(元) │ 3.8510│ 3.8510│ 4.8415│ 4.8826│ 4.8835│ 4.8768│
│每股未分配利润(元) │ 2.8570│ 2.8018│ 3.4803│ 3.3918│ 3.2962│ 3.1000│
│每股净资产(元) │ 8.1276│ 8.0726│ 9.8235│ 9.7115│ 9.5599│ 9.3568│
│每股经营现金流量(元)│ 0.6487│ 0.5093│ 0.2683│ 0.9903│ 0.6327│ 0.1892│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 3.39│ 1.69│ 1.72│ 1.90│ 2.24│ 3.14│
│速动比率 │ 2.66│ 1.15│ 1.11│ 1.31│ 1.58│ 2.29│
│资产负债比率(%) │ 45.64│ 33.77│ 35.17│ 30.99│ 29.51│ 22.22│
│产权比率 │ 0.84│ 0.51│ 0.54│ 0.45│ 0.42│ 0.29│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.24│ 0.23│ 0.13│ 0.27│ -0.03│ 0.18│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 3.39│ 3.25│ 1.78│ 1.69│ 1.68│ 1.65│
│速动比率 │ 2.66│ 2.59│ 1.19│ 1.15│ 1.11│ 1.07│
│资产负债比率(%) │ 45.64│ 46.17│ 31.95│ 33.77│ 34.26│ 34.05│
│产权比率 │ 0.84│ 0.86│ 0.47│ 0.51│ 0.52│ 0.52│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.24│ 0.18│ 0.07│ 0.23│ 0.15│ 0.05│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.11│ 2.85│ 2.76│ 3.21│ 3.74│ 2.90│
│存货周转率 │ 1.49│ 2.01│ 1.98│ 2.23│ 2.06│ 1.64│
│流动资产周转率 │ 0.49│ 0.87│ 0.82│ 0.87│ 0.76│ 0.43│
│固定资产周转率 │ 0.79│ 1.43│ 2.05│ 2.44│ 2.63│ 1.90│
│总资产周转率 │ 0.27│ 0.43│ 0.42│ 0.50│ 0.47│ 0.28│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.11│ 1.36│ 0.66│ 2.85│ 2.22│ 1.39│
│存货周转率 │ 1.49│ 1.02│ 0.48│ 2.01│ 1.42│ 0.94│
│流动资产周转率 │ 0.49│ 0.32│ 0.20│ 0.87│ 0.63│ 0.42│
│固定资产周转率 │ 0.79│ 0.54│ 0.26│ 1.43│ 1.09│ 0.95│
│总资产周转率 │ 0.27│ 0.18│ 0.10│ 0.43│ 0.31│ 0.20│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 2.38│ 6.31│ 4.78│ 8.17│ 7.49│ 2.16│
│销售毛利率 │ 20.76│ 22.12│ 18.80│ 21.98│ 23.24│ 20.70│
│营业利润率 │ 5.14│ 10.88│ 8.59│ 13.32│ 13.71│ 5.63│
│销售净利率 │ 5.31│ 9.89│ 7.62│ 11.77│ 12.36│ 5.73│
│总资产净利率 │ 1.42│ 4.25│ 3.24│ 5.90│ 5.76│ 1.60│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 2.38│ 1.72│ 0.90│ 6.31│ 4.82│ 2.83│
│销售毛利率 │ 20.76│ 21.38│ 22.43│ 22.12│ 21.79│ 20.23│
│营业利润率 │ 5.14│ 6.14│ 7.16│ 10.88│ 11.45│ 10.05│
│销售净利率 │ 5.31│ 5.71│ 6.11│ 9.89│ 10.28│ 9.16│
│总资产净利率 │ 1.42│ 1.02│ 0.60│ 4.25│ 3.21│ 1.86│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -1.67│ 7.43│ -7.12│ 23.12│ 86.16│ -25.44│
│营业利润增长率 │ -55.83│ 36.04│ -40.08│ 19.60│ 353.22│ -64.30│
│净利润增长率 │ -48.85│ 39.43│ -39.90│ 17.26│ 277.34│ -59.89│
│净资产增长率 │ 2.06│ 5.47│ 2.86│ 7.41│ 8.75│ -1.68│
│总资产增长率 │ 25.01│ 3.24│ 9.50│ 9.72│ 19.99│ 2.94│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -1.67│ 2.00│ 3.29│ 7.43│ 9.86│ -0.04│
│营业利润增长率 │ -55.83│ -37.67│ -4.65│ 36.04│ 37.48│ -11.62│
│净利润增长率 │ -48.85│ -35.97│ -18.57│ 39.43│ 40.59│ -7.17│
│净资产增长率 │ 2.06│ 1.38│ 1.14│ 5.47│ 3.83│ 1.62│
│总资产增长率 │ 25.01│ 25.41│ -1.57│ 3.24│ 2.38│ -0.11│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-09-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
├──────┼────────┼──────┼────────┼──────┤
│利润总额 │①IPO募投油气装 │ 4385.92│ 9990.95│ -56.10│
│ │备关键零部件精密│ │ │ │
│ │制造项目进入投产│ │ │ │
│ │爬坡期，新增固定│ │ │ │
│ │资产折旧计入当期│ │ │ │
│ │成本，抬升综合成│ │ │ │
│ │本；②公司出口业│ │ │ │
│ │务占比较高，报告│ │ │ │
│ │期内人民币汇率升│ │ │ │
│ │值，外销结算产生│ │ │ │
│ │较大汇兑损失，财│ │ │ │
│ │务费用相应增加；│ │ │ │
│ │③本期新增债券融│ │ │ │
│ │资，发生债券利息│ │ │ │
│ │支出 │ │ │ │
│归属于上市公│①IPO募投油气装 │ 4588.49│ 8971.49│ -48.85│
│司股东的净利│备关键零部件精密│ │ │ │
│润 │制造项目进入投产│ │ │ │
│ │爬坡期，新增固定│ │ │ │
│ │资产折旧计入当期│ │ │ │
│ │成本，抬升综合成│ │ │ │
│ │本；②公司出口业│ │ │ │
│ │务占比较高，报告│ │ │ │
│ │期内人民币汇率升│ │ │ │
│ │值，外销结算产生│ │ │ │
│ │较大汇兑损失，财│ │ │ │
│ │务费用相应增加；│ │ │ │
│ │③本期新增债券融│ │ │ │
│ │资，发生债券利息│ │ │ │
│ │支出 │ │ │ │
│归属于上市公│①IPO募投油气装 │ 4087.36│ 8843.98│ -53.78│
│司股东的扣除│备关键零部件精密│ │ │ │
│非经常性损益│制造项目进入投产│ │ │ │
│的净利润 │爬坡期，新增固定│ │ │ │
│ │资产折旧计入当期│ │ │ │
│ │成本，抬升综合成│ │ │ │
│ │本；②公司出口业│ │ │ │
│ │务占比较高，报告│ │ │ │
│ │期内人民币汇率升│ │ │ │
│ │值，外销结算产生│ │ │ │
│ │较大汇兑损失，财│ │ │ │
│ │务费用相应增加；│ │ │ │
│ │③本期新增债券融│ │ │ │
│ │资，发生债券利息│ │ │ │
│ │支出 │ │ │ │
│经营活动产生│受季度收支时点错│ 15150.67│ 12315.96│ 23.02│
│的现金流量净│配影响，三季度集│ │ │ │
│额 │中支付原材料等经│ │ │ │
│ │营性款项，单季经│ │ │ │
│ │营现金流阶段性承│ │ │ │
│ │压；前三季度累计│ │ │ │
│ │经营现金流保持净│ │ │ │
│ │流入，主营业务回│ │ │ │
│ │款整体平稳 │ │ │ │
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截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │发行债券增加资金│ 119684.44│ 34778.46│ 244.13│
│在建工程 │新投资项目投入 │ 21134.27│ 14689.12│ 43.88│
│递延所得税资│可转债公允价值差│ 832.01│ 1404.24│ -40.75│
│产 │异影响 │ │ │ │
│其他非流动资│预付工程设备款减│ 758.19│ 3735.05│ -79.70│
│产 │少 │ │ │ │
│合同负债 │预收货款增加 │ 333.77│ 105.78│ 215.54│
│应付职工薪酬│未付薪酬减少 │ 1458.39│ 2071.47│ -29.60│
│其他应付款 │应付质保金减少 │ 325.62│ 805.95│ -59.60│
│一年内到期的│一年内到期的长期│ 747.17│ 4213.42│ -82.27│
│非流动负债 │借款减少 │ │ │ │
│其他流动负债│待转增值税增加 │ 17.71│ 6.84│ 158.90│
│应付债券 │募投项目发行债券│ 86311.17│ ---│ ---│
│营业收入 │--- │ 57399.08│ 56273.75│ 2.00│
│营业成本 │--- │ 45126.22│ 44887.92│ 0.53│
│销售费用 │销售人员薪酬、差│ 1063.90│ 929.43│ 14.47│
│ │旅费及报关费增加│ │ │ │
│管理费用 │管理人员薪酬增加│ 3444.02│ 3160.47│ 8.97│
│财务费用 │汇兑损失增加及新│ 2206.87│ 190.44│ 1058.85│
│ │增债券利息支出 │ │ │ │
│研发费用 │研发投入略有减少│ 1790.13│ 1918.26│ -6.68│
│经营活动产生│加强应收账款管理│ 11895.84│ 3683.28│ 222.97│
│的现金流量净│，回款效率提升 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│购建固定资产等投│ -4356.03│ -11179.26│ 61.03│
│的现金流量净│资支付的现金减少│ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│筹资活动产生│发行债券收到的现│ 78068.72│ 709.27│ 10906.89│
│的现金流量净│金增加 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
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【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│货币资金 │ 53674.79│ 34778.46│ 31535.77│ 29990.22│ 33609.49│ 19394.80│
│存货 │ 46285.94│ 44846.31│ 48741.00│ 43231.80│ 41398.90│ 31701.29│
│应收票据及应收账款 │ 41352.01│ 52763.16│ 52024.99│ 47523.51│ 43214.15│ 23190.41│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 1923.21│ 1882.97│ 1413.62│ 2043.74│ 2184.80│ 1429.32│
│其他应收款 │ 334.51│ 243.78│ 24.90│ 39.92│ 14.59│ 5.81│
│流动资产合计 │ 213605.24│ 140070.26│ 137144.13│ 138293.48│ 141043.31│ 117433.77│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 107219.95│ 109521.11│ 59857.69│ 49619.00│ 49499.75│ 25130.88│
│在建工程 │ 18353.81│ 14689.12│ 62004.14│ 39610.03│ 15169.51│ 13564.50│
│无形资产 │ 6905.56│ 7142.71│ 6235.86│ 6582.38│ 6842.66│ 5042.79│
│商誉 │ 6754.57│ 7008.67│ 6832.51│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 143219.82│ 145374.64│ 139344.32│ 114204.80│ 89092.84│ 74358.65│
│资产总计 │ 356825.06│ 285444.90│ 276488.45│ 252498.28│ 230136.15│ 191792.42│
│应付票据及应付账款 │ 43753.49│ 50685.02│ 53878.18│ 56457.98│ 45763.95│ 29644.95│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 270.23│ 105.78│ 122.26│ 48.27│ 199.49│ 646.55│
│流动负债 │ 62999.57│ 82964.33│ 79596.26│ 72628.73│ 62888.15│ 37398.87│
│长期借款 │ 8040.30│ 8200.00│ 12264.11│ 2837.34│ 3103.16│ 3147.60│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 99865.20│ 13429.64│ 17654.41│ 5620.25│ 5020.90│ 5221.48│
│负债合计 │ 162864.77│ 96393.97│ 97250.67│ 78248.98│ 67909.05│ 42620.35│
│实收资本 │ 23357.13│ 19466.70│ 19466.70│ 19466.70│ 19466.70│ 19466.70│
│资本公积金 │ 89947.66│ 95048.04│ 95343.27│ 95356.56│ 94502.52│ 92933.68│
│盈余公积 │ 9733.35│ 9733.35│ 8630.75│ 7710.78│ 6301.77│ 5074.80│
│未分配利润 │ 66731.93│ 66027.40│ 57908.28│ 54714.98│ 44955.83│ 34036.54│
│少数股东权益 │ 1018.13│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 192942.16│ 189050.93│ 179237.78│ 174249.30│ 162227.10│ 149172.07│
│股东权益合计 │ 193960.30│ 189050.93│ 179237.78│ 174249.30│ 162227.10│ 149172.07│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 53674.79│ 119684.44│ 38194.17│ 34778.46│ 32741.40│ 26405.74│
│存货 │ 46285.94│ 43663.28│ 45197.87│ 44846.31│ 47323.36│ 46575.92│
│应收票据及应收账款 │ 41352.01│ 43955.86│ 47325.27│ 52763.16│ 47498.92│ 51110.34│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 1923.21│ 1910.15│ 1270.31│ 1882.97│ 2385.32│ 2443.17│
│其他应收款 │ 334.51│ 253.97│ 400.01│ 243.78│ 284.62│ 126.95│
│流动资产合计 │ 213605.24│ 214986.12│ 135925.27│ 140070.26│ 139949.69│ 132554.15│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 107219.95│ 104778.41│ 107978.79│ 109521.11│ 100373.44│ 59180.09│
│在建工程 │ 18353.81│ 21134.27│ 18856.88│ 14689.12│ 24539.18│ 65865.06│
│无形资产 │ 6905.56│ 6962.41│ 7054.44│ 7142.71│ 7249.23│ 7282.13│
│商誉 │ 6754.57│ 6754.32│ 6878.86│ 7008.67│ 7078.65│ 7213.21│
│非流动资产合计 │ 143219.82│ 142979.43│ 145051.93│ 145374.64│ 143121.37│ 143622.34│
│资产总计 │ 356825.06│ 357965.55│ 280977.20│ 285444.90│ 283071.06│ 276176.49│
│应付票据及应付账款 │ 43753.49│ 42912.81│ 45981.53│ 50685.02│ 49708.53│ 50651.53│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 270.23│ 333.77│ 159.31│ 105.78│ 20.74│ 68.47│
│流动负债 │ 62999.57│ 66110.26│ 76456.18│ 82964.33│ 83353.50│ 80271.34│
│长期借款 │ 8040.30│ 7925.00│ 8200.00│ 8200.00│ 8475.00│ 8475.00│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 99865.20│ 99171.57│ 13303.21│ 13429.64│ 13617.79│ 13758.83│
│负债合计 │ 162864.77│ 165281.83│ 89759.40│ 96393.97│ 96971.29│ 94030.17│
│实收资本 │ 23357.13│ 23357.13│ 19464.27│ 19466.70│ 19466.70│ 19466.70│
│资本公积金 │ 89947.66│ 89947.66│ 94237.04│ 95048.04│ 95065.33│ 94935.00│
│盈余公积 │ 9733.35│ 9733.35│ 9733.35│ 9733.35│ 8630.75│ 8630.75│
│未分配利润 │ 66731.93│ 65442.77│ 67741.73│ 66027.40│ 64165.53│ 60346.64│
│少数股东权益 │ 1018.13│ 1025.90│ 11.19│ ---│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 192942.16│ 191657.82│ 191206.61│ 189050.93│ 186099.76│ 182146.32│
│股东权益合计 │ 193960.30│ 192683.72│ 191217.80│ 189050.93│ 186099.76│ 182146.32│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 85837.76│ 120740.06│ 112389.56│ 121006.69│ 98281.85│ 52793.71│
│营业总成本 │ 82265.55│ 108212.84│ 103082.00│ 105401.40│ 84790.12│ 50867.66│
│营业税金及附加 │ 952.92│ 710.69│ 1183.12│ 241.27│ 198.00│ 269.96│
│销售费用 │ 1641.21│ 1976.08│ 1922.89│ 1919.90│ 1917.16│ 1617.45│
│财务费用 │ 3636.29│ 864.47│ -471.03│ -311.45│ -901.59│ 720.54│
│管理费用 │ 5249.20│ 6779.98│ 5295.52│ 4828.82│ 4151.65│ 3833.98│
│资产减值损失 │ ---│ -53.31│ -19.95│ 5.59│ -26.06│ -381.14│
│公允价值变动净收益 │ 82.67│ 0.19│ -56.41│ 38.39│ -84.92│ -129.11│
│投资收益 │ 152.30│ 32.34│ 177.58│ 398.28│ 1208.32│ 1753.56│
│营业利润 │ 4413.43│ 13140.17│ 9658.85│ 16120.87│ 13479.09│ 2974.04│
│营业外收入 │ 2.14│ ---│ ---│ 19.35│ ---│ 200.00│
│营业外支出 │ 29.65│ 3.35│ 1.64│ 2.01│ 33.01│ 22.43│
│利润总额 │ 4385.92│ 13136.82│ 9657.21│ 16138.22│ 13446.08│ 3151.62│
│所得税 │ -173.65│ 1200.87│ 1096.94│ 1894.96│ 1299.83│ 128.52│
│净利润 │ 4559.57│ 11935.95│ 8560.27│ 14243.26│ 12146.26│ 3023.10│
│归属母公司净利润 │ 4588.49│ 11935.95│ 8560.27│ 14243.26│ 12146.26│ 3218.95│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 85837.76│ 57399.08│ 27992.09│ 120740.06│ 87295.39│ 56273.75│
│营业总成本 │ 82265.55│ 54265.68│ 26166.35│ 108212.84│ 78307.53│ 51420.77│
│营业税金及附加 │ 952.92│ 634.54│ 259.14│ 710.69│ 543.73│ 334.26│
│销售费用 │ 1641.21│ 1063.90│ 484.03│ 1976.08│ 1389.72│ 929.43│
│财务费用 │ 3636.29│ 2206.87│ 1030.45│ 864.47│ 606.58│ 190.44│
│管理费用 │ 5249.20│ 3444.02│ 1800.30│ 6779.98│ 4705.20│ 3160.47│
│资产减值损失 │ ---│ ---│ ---│ -53.31│ -23.58│ ---│
│公允价值变动净收益 │ 82.67│ -0.19│ -0.19│ 0.19│ 0.63│ 0.48│
│投资收益 │ 152.30│ 12.05│ 6.57│ 32.34│ 11.65│ 4.39│
│营业利润 │ 4413.43│ 3523.91│ 2003.38│ 13140.17│ 9991.30│ 5653.41│
│营业外收入 │ 2.14│ 2.15│ ---│ ---│ ---│ ---│
│营业外支出 │ 29.65│ 0.10│ 0.10│ 3.35│ 0.36│ 0.00│
│利润总额 │ 4385.92│ 3525.96│ 2003.28│ 13136.82│ 9990.95│ 5653.41│
│所得税 │ -173.65│ 247.75│ 293.66│ 1200.87│ 1019.45│ 500.81│
│净利润 │ 4559.57│ 3278.22│ 1709.62│ 11935.95│ 8971.49│ 5152.60│
│归属母公司净利润 │ 4588.49│ 3299.33│ 1714.34│ 11935.95│ 8971.49│ 5152.60│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 95507.63│ 127427.84│ 128213.30│ 132229.17│ 89046.91│ 66954.83│
│经营活动现金流出 │ 80356.97│ 108149.94│ 117820.86│ 112286.87│ 91220.19│ 60267.34│
│经营活动现金流量净额│ 15150.67│ 19277.90│ 10392.44│ 19942.29│ -2173.27│ 6687.49│
│投资活动现金流入 │ 102171.33│ 19354.25│ 48898.03│ 110100.25│ 199470.06│ 223263.06│
│投资活动现金流出 │ 172063.14│ 37370.52│ 65995.20│ 130980.90│ 194355.37│ 227636.30│
│投资活动现金流量净额│ -69891.81│ -18016.26│ -17097.17│ -20880.65│ 5114.69│ -4373.24│
│筹资活动现金流入 │ 108291.79│ 26559.19│ 32997.73│ 16200.00│ 18045.81│ 5500.23│
│筹资活动现金流出 │ 34865.27│ 25698.69│ 20877.79│ 21943.81│ 8381.29│ 10739.29│
│筹资活动现金流量净额│ 73426.52│ 860.50│ 12119.94│ -5743.81│ 9664.52│ -5239.06│
│汇率变动对现金的影响│ -1121.12│ 51.61│ 902.69│ 405.53│ 196.12│ -193.34│
│现金及等价物净增加额│ 17564.26│ 2173.74│ 6317.91│ -6276.64│ 12802.06│ -3118.14│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-09-30│ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 95507.63│ 66634.94│ 32917.23│ 127427.84│ 99149.72│ 60600.53│
│经营活动现金流出 │ 80356.97│ 54739.10│ 27694.77│ 108149.94│ 86833.76│ 56917.25│
│经营活动现金流量净额│ 15150.67│ 11895.84│ 5222.47│ 19277.90│ 12315.96│ 3683.28│
│投资活动现金流入 │ 102171.33│ 3018.00│ 1006.57│ 19354.25│ 7092.16│ 3045.10│
│投资活动现金流出 │ 172063.14│ 7374.03│ 4136.66│ 37370.52│ 24346.23│ 14224.37│
│投资活动现金流量净额│ -69891.81│ -4356.03│ -3130.08│ -18016.26│ -17254.07│ -11179.26│
│筹资活动现金流入 │ 108291.79│ 105684.43│ 9369.54│ 26559.19│ 26027.34│ 13049.48│
│筹资活动现金流出 │ 34865.27│ 27615.71│ 9328.95│ 25698.69│ 22295.48│ 12340.21│
│筹资活动现金流量净额│ 73426.52│ 78068.72│ 40.60│ 860.50│ 3731.86│ 709.27│
│汇率变动对现金的影响│ -1121.12│ -804.45│ -389.43│ 51.61│ 775.04│ 294.76│
│现金及等价物净增加额│ 17564.26│ 84804.08│ 1743.55│ 2173.74│ -431.21│ -6491.95│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 27101.59│ 22.45│ 2105.25│ 17.64│
│二季报 │ 29172.16│ 24.16│ 3047.34│ 25.53│
│三季报 │ 31021.64│ 25.69│ 3818.90│ 31.99│
│四季报 │ 33444.67│ 27.70│ 2964.46│ 24.84│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 28636.44│ 25.48│ 2821.94│ 32.97│
│二季报 │ 27660.01│ 24.61│ 2728.83│ 31.88│
│三季报 │ 23161.20│ 20.61│ 830.71│ 9.70│
│四季报 │ 32931.92│ 29.30│ 2178.78│ 25.45│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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