价值分析☆ ◇300275 梅安森 更新日期：2024-11-13◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.投资评级统计】【2.盈利预测统计】【3.盈利预测明细】【4.投资评级明细】

【1.投资评级统计】最新评级日期:2024-08-20
时间段   买入评级次数   增持评级次数   中性评级次数   减持评级次数   卖出评级次数   评级次数合计
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3月内               1              1              0              0              0              2
6月内               1              1              0              0              0              2
1年内               1              2              0              0              0              3
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【2.盈利预测统计】(近6个月)
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│财务指标            │    2021年│    2022年│    2023年│2024年预测│2025年预测│2026年预测│
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│每股收益(元)        │      0.16│      0.20│      0.15│      0.22│      0.31│      0.43│
│每股净资产(元)      │      3.85│      4.13│      2.79│      2.95│      3.21│      3.54│
│净资产收益率%       │      4.04│      4.81│      5.29│      7.34│      9.69│     12.08│
│归母净利润(百万元)  │     29.22│     37.35│     44.65│     65.92│     94.06│    129.56│
│营业收入(百万元)    │    309.35│    375.94│    431.35│    545.27│    735.36│    997.60│
│营业利润(百万元)    │     33.76│     39.15│     50.36│     71.42│    102.65│    141.57│
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【3.盈利预测明细】(近6个月)
日期           评级       评级变化       目标价    2024EPS    2025EPS    2026EPS       研究机构
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2024-08-20     买入       维持              ---       0.22       0.29       0.37       国元证券
2024-08-19     增持       维持              ---       0.22       0.33       0.48       国信证券
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【4.投资评级明细】(近6个月)
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  2024-08-20│梅安森(300275)2024年半年度报告点评：业绩实现稳健增长，矿山行业需求旺盛            
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    公司凭借扎实的矿山产品及销售服务能力，在智慧矿山新赛道中形成先发优势，未来持续成长空间较为广
阔。预测公司2024-2026年的营业收入为5.37、6.53、7.83亿元，归母净利润为0.66、0.88、1.13亿元，EPS为
0.22、0.29、0.37元/股，对应的PE为47.71、35.65、27.77倍。考虑到公司的成长性和行业未来的景气度，维
持“买入”评级。                                                                                

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  2024-08-19│梅安森(300275)收入逐季加速，实控人大幅增持彰显信心                                
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    投资建议：维持“优于大市”评级。由于宏观经济复苏节奏影响，下修盈利预测。预计2024-2026年归母 
净利润0.66/1.00/1.46亿元（原预测24-25年为1.09、1.66亿元）。对应当前PE为46/30/21倍。考虑到公司智 
慧矿山业务加速成长，卫星互联网、军工信息化等业务积极布局，未来有望贡献较大的业绩弹性，维持“优于
大市”评级。                                                                                    

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