价值分析☆ ◇300642 透景生命 更新日期：2024-12-04◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.投资评级统计】【2.盈利预测统计】【3.盈利预测明细】【4.投资评级明细】

【1.投资评级统计】最新评级日期:2024-10-28
时间段   买入评级次数   增持评级次数   中性评级次数   减持评级次数   卖出评级次数   评级次数合计
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2月内               0              1              0              0              0              1
3月内               0              1              0              0              0              1
6月内               0              2              0              0              0              2
1年内               0              3              0              0              0              3
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【2.盈利预测统计】(近6个月)
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│财务指标            │    2021年│    2022年│    2023年│2024年预测│2025年预测│2026年预测│
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│每股收益(元)        │      0.98│      0.76│      0.54│      0.36│      0.42│      0.51│
│每股净资产(元)      │      8.50│      8.99│      9.31│      9.53│      9.83│     10.19│
│净资产收益率%       │     11.56│      8.47│      5.85│      3.75│      4.25│      4.95│
│归母净利润(百万元)  │    161.08│    124.76│     89.40│     58.00│     68.50│     83.00│
│营业收入(百万元)    │    654.59│    715.97│    542.81│    455.50│    506.00│    591.00│
│营业利润(百万元)    │    180.54│    131.43│     88.36│     57.50│     68.00│     82.50│
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【3.盈利预测明细】(近6个月)
日期           评级       评级变化       目标价    2024EPS    2025EPS    2026EPS       研究机构
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2024-10-28     增持       维持               17       0.27       0.29       0.35       华创证券
2024-09-02     增持       维持               15       0.45       0.55       0.67       华创证券
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【4.投资评级明细】(近6个月)
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  2024-10-28│透景生命(300642)2024年三季报点评：集采和市场环境变化影响下业绩承压                
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    投资建议：结合24Q1-3业绩（由于集采和和高端肿瘤检测需求减少等因素导致收入承压），我们预计公司
24-26年归母净利润为0.4、0.5、0.6亿元（24-26年原预测值为0.7、0.9、1.1亿元），同比增速为-51.6%、9.
5%和20.3%，对应PE分别为57、52和44倍。根据DCF模型测算，公司合理市值为27亿元，对应目标价为17元，维
持“推荐”评级。                                                                                

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  2024-09-02│透景生命(300642)2024年中报点评：受集采和高端肿瘤检测需求减少等因素影响，业绩承压  
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    投资建议：结合24年中报业绩（由于集采和和高端肿瘤检测需求减少等因素导致收入承压，Q2业绩环比有
所改善），我们预计公司24-26年归母净利润为0.7、0.9、1.1亿元（24-26年原预测值为1.4、1.6、1.9亿元）
，同比增速为18.4%、23.1%和21.5%，EPS分别为0.45、0.55、0.67元，对应PE分别为28、23和19倍。根据DCF 
模型测算，公司合理市值为25亿元，对应目标价为15元，维持“推荐”评级。                            

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