价值分析☆ ◇301116 益客食品 更新日期：2024-11-20◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.投资评级统计】【2.盈利预测统计】【3.盈利预测明细】【4.投资评级明细】

【1.投资评级统计】最新评级日期:2024-10-29
时间段   买入评级次数   增持评级次数   中性评级次数   减持评级次数   卖出评级次数   评级次数合计
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1月内               0              1              0              0              0              1
2月内               0              1              0              0              0              1
3月内               0              1              0              0              0              1
6月内               0              2              0              0              0              2
1年内               0              2              0              0              0              2
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【2.盈利预测统计】(近6个月)
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│财务指标            │    2021年│    2022年│    2023年│2024年预测│2025年预测│2026年预测│
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│每股收益(元)        │      0.29│      0.12│     -0.38│      0.47│      0.49│      0.39│
│每股净资产(元)      │      3.67│      4.36│      3.91│      4.12│      4.36│      4.68│
│净资产收益率%       │      7.90│      2.65│     -9.73│     11.40│     11.20│      8.40│
│归母净利润(百万元)  │    117.14│     51.74│   -170.97│    212.00│    219.00│    177.00│
│营业收入(百万元)    │  16414.23│  18714.66│  21888.23│  26182.00│  31144.00│  34765.00│
│营业利润(百万元)    │    113.00│     55.27│   -164.02│    221.00│    231.00│    184.00│
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【3.盈利预测明细】(近6个月)
日期           评级       评级变化       目标价    2024EPS    2025EPS    2026EPS       研究机构
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2024-10-29     增持       维持              ---       0.47       0.49       0.39       国信证券
2024-07-03     增持       首次            10.12       0.47       0.49       0.39       国信证券
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【4.投资评级明细】(近6个月)
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  2024-10-29│益客食品(301116)2024三季报点评：肉鸭产业景气回暖，Q3归母净利润同比+129%           
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    投资建议：益客食品作为国内大型禽屠宰加工企业之一，内部补链强链稳步推进且有望受益畜禽养殖景气
回暖。我们维持盈利预测，预计公司2024-2026年归母净利润分别为2.1/2.2/1.8亿元（同比扭亏/+3.4%/-19.0
%），EPS分别为0.47/0.49/0.39元，PE分别为26/26/32X，维持“优于大市”评级。                       

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  2024-07-03│益客食品(301116)肉鸭肉鸡双产业链布局的禽屠宰加工企业                              
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    盈利预测与估值：益客食品作为国内大型禽屠宰加工企业之一，内部补链强链稳步推进且有望受益畜禽养
殖景气回暖。预计公司2024-2026年归母净利润分别为2.1/2.2/1.8亿元（同比+224%/3%/-19%），EPS分别为0.
5/0.5/0.4元。通过多角度估值，我们预计公司股票合理估值区间在9.4-10.2元之间，较目前股价约有5%-10% 
溢价空间，给予“优于大市”评级。                                                                

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