价值分析☆ ◇600664 哈药股份 更新日期：2024-11-23◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.投资评级统计】【2.盈利预测统计】【3.盈利预测明细】【4.投资评级明细】

【1.投资评级统计】最新评级日期:2024-07-09
时间段   买入评级次数   增持评级次数   中性评级次数   减持评级次数   卖出评级次数   评级次数合计
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6月内               2              0              0              0              0              2
1年内               2              0              0              0              0              2
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【2.盈利预测统计】(近6个月)
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│财务指标            │    2021年│    2022年│    2023年│2024年预测│2025年预测│2026年预测│
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│每股收益(元)        │      0.15│      0.18│      0.16│      0.20│      0.26│      0.35│
│每股净资产(元)      │      1.53│      1.71│      1.87│       ---│       ---│       ---│
│净资产收益率%       │      9.65│     10.72│      8.37│      9.45│     11.10│     12.90│
│归母净利润(百万元)  │    371.08│    464.36│    395.26│    494.50│    652.00│    868.00│
│营业收入(百万元)    │  12802.02│  13808.76│  15456.58│  16673.50│  18246.50│  20235.00│
│营业利润(百万元)    │    642.41│    695.80│    659.63│    762.50│   1002.50│   1331.00│
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【3.盈利预测明细】(近6个月)
日期           评级       评级变化       目标价    2024EPS    2025EPS    2026EPS       研究机构
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2024-07-09     买入       维持              ---       0.21       0.27       0.36       信达证券
2024-06-12     买入       首次              ---       0.19       0.25       0.33       信达证券
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【4.投资评级明细】(近6个月)
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  2024-07-09│哈药股份(600664)营销改革&产品重塑驱动2024H1业绩超预期                             
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    盈利预测与投资评级：我们预计公司2024-2026年营业收入分别为164.57亿元、179.19亿元、197.84亿元 
，同比增速分别约为7%、9%、10%，实现归母净利润分别为5.21亿元、6.83亿元、8.98亿元，同比分别增长约3
2%、31%、32%，对应当前股价PE分别为13倍、10倍、7倍，我们维持公司“买入”投资评级。               

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  2024-06-12│哈药股份(600664)公司深度报告：营销重塑&品牌产品上量，工业业务或可凤凰涅槃         
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    盈利预测与投资评级：我们预计公司2024-2026年营业收入分别为168.9亿元、185.74亿元、206.86亿元，
同比增速分别约为9%、10%、11%，实现归母净利润分别为4.68亿元、6.21亿元、8.38亿元，同比分别增长19% 
、33%、35%，对应当前股价的PE分别为15倍、11倍、8倍。首次覆盖，我们给予公司“买入”投资评级。     

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