价值分析☆ ◇600744 华银电力 更新日期：2024-12-04◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.投资评级统计】【2.盈利预测统计】【3.盈利预测明细】【4.投资评级明细】
【1.投资评级统计】最新评级日期:2024-08-28
时间段 买入评级次数 增持评级次数 中性评级次数 减持评级次数 卖出评级次数 评级次数合计
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6月内 0 1 0 0 0 1
1年内 0 1 0 0 0 1
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【2.盈利预测统计】(近6个月)
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│财务指标 │ 2021年│ 2022年│ 2023年│2024年预测│2025年预测│2026年预测│
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│每股收益(元) │ -1.27│ 0.01│ -0.09│ 0.02│ 0.06│ 0.13│
│每股净资产(元) │ 0.30│ 0.68│ 0.59│ ---│ ---│ ---│
│净资产收益率% │ -425.97│ 1.96│ -11.01│ 2.70│ 9.20│ 15.80│
│归母净利润(百万元) │ -2270.15│ 27.06│ -187.16│ 35.00│ 133.00│ 272.00│
│营业收入(百万元) │ 9603.31│ 9702.44│ 9938.85│ 9532.00│ 9753.00│ 12700.00│
│营业利润(百万元) │ -2172.36│ 48.89│ -151.17│ 10.00│ 185.00│ 433.00│
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【3.盈利预测明细】(近6个月)
日期 评级 评级变化 目标价 2024EPS 2025EPS 2026EPS 研究机构
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2024-08-28 增持 首次 --- 0.02 0.06 0.13 华源证券
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【4.投资评级明细】(近6个月)
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2024-08-28│华银电力(600744)大唐集团旗下湖南电力平台，积极转型新能源
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盈利预测及估值：结合公司火电在建情况、新能源规划以及湖南省电力供需格局，我们预计公司2024-202
6年将实现归母净利润0.35、1.33、2.72亿元，2025-2026年同比增长率分别为279.91%、104.27%。当前股价对
应2024-2026年PE分别为175、44、21倍，由于公司处于扭亏转盈，新能源盈利逐步增长的阶段，首次覆盖，给
予华银电力“增持”评级。
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