价值分析☆ ◇603223 恒通股份 更新日期：2024-11-16◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.投资评级统计】【2.盈利预测统计】【3.盈利预测明细】【4.投资评级明细】

【1.投资评级统计】最新评级日期:2024-08-30
时间段   买入评级次数   增持评级次数   中性评级次数   减持评级次数   卖出评级次数   评级次数合计
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3月内               0              1              0              0              0              1
6月内               0              2              0              0              0              2
1年内               0              2              0              0              0              2
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【2.盈利预测统计】(近6个月)
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│财务指标            │    2021年│    2022年│    2023年│2024年预测│2025年预测│2026年预测│
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│每股收益(元)        │      0.35│      0.20│      0.16│      0.23│      0.36│      0.59│
│每股净资产(元)      │      4.28│      7.20│      5.27│      5.47│      5.71│      6.09│
│净资产收益率%       │      8.21│      2.82│      3.12│      4.16│      6.27│      9.76│
│归母净利润(百万元)  │     99.26│    103.65│    117.49│    162.50│    255.50│    416.50│
│营业收入(百万元)    │   7082.35│   5269.43│   3755.89│   3286.00│   3736.00│   4277.50│
│营业利润(百万元)    │    145.50│    116.14│    139.91│    187.50│    281.50│    458.00│
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【3.盈利预测明细】(近6个月)
日期           评级       评级变化       目标价    2024EPS    2025EPS    2026EPS       研究机构
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2024-08-30     增持       维持              ---       0.22       0.33       0.56       浙商证券
2024-08-05     增持       首次              ---       0.24       0.38       0.61       浙商证券
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【4.投资评级明细】(近6个月)
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  2024-08-30│恒通股份(603223)2024年中报点评报告：陆港联运新模式开启，盈利能力提升              
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    预计公司2024-2026年归母净利润分别为1.6、2.4、4.0亿元，同比增长33%、51%、69%，2023-2026年复合
增速50%。对应PE分别为39、26、15倍，维持“增持”评级。                                           

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  2024-08-05│恒通股份(603223)深度报告：受益裕龙石化项目，港口业务有望驶入快车道                
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    盈利预测与估值                                                                              
    公司传统业务稳定运营，港口业务随裕龙石化项目的进展逐步放量。预计公司2024-2026年归母净利润分 
别为1.7、2.8、4.3亿元，同比增长43%、63%、58%，2023-2026年复合增速55%。对应的PE分别为35、21、14倍
；对应PB分别为1.5、1.4、1.3倍。首次覆盖，给予“增持”评级。                                     

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