价值分析☆ ◇603278 大业股份 更新日期：2024-11-16◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.投资评级统计】【2.盈利预测统计】【3.盈利预测明细】【4.投资评级明细】

【1.投资评级统计】最新评级日期:2024-10-31
时间段   买入评级次数   增持评级次数   中性评级次数   减持评级次数   卖出评级次数   评级次数合计
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1月内               0              1              0              0              0              1
2月内               0              1              0              0              0              1
3月内               0              1              0              0              0              1
6月内               0              2              0              0              0              2
1年内               1              3              0              0              0              4
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【2.盈利预测统计】(近6个月)
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│财务指标            │    2021年│    2022年│    2023年│2024年预测│2025年预测│2026年预测│
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│每股收益(元)        │      0.73│     -0.88│      0.28│      0.28│      0.66│      0.93│
│每股净资产(元)      │      6.37│      5.56│      6.67│      6.88│      7.42│      8.23│
│净资产收益率%       │     10.84│    -14.94│      4.25│      3.93│      8.83│     11.23│
│归母净利润(百万元)  │    210.88│   -255.24│     95.85│     92.94│    222.44│    315.35│
│营业收入(百万元)    │   5086.84│   5213.03│   5555.92│   5849.99│   6605.24│   7424.52│
│营业利润(百万元)    │     67.88│   -313.32│     70.77│    105.50│    265.00│    374.50│
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【3.盈利预测明细】(近6个月)
日期           评级       评级变化       目标价    2024EPS    2025EPS    2026EPS       研究机构
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2024-10-31     增持       维持              ---       0.10       0.72       1.12       东兴证券
2024-06-11     增持       首次              ---       0.45       0.59       0.74       东北证券
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【4.投资评级明细】(近6个月)
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  2024-10-31│大业股份(603278_SH)：摩洛哥生产基地建设助力公司海外业务成长                       
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    盈利预测与投资评级：考虑到公司产品特性、产能成长性及所处行业的扩张性，结合对公司各业务条线的
产能、产能利用率、产销率及毛利率的预测，我们预测公司2024-2026年营收分别为57.37/66.75/76.11亿元，
同比增长3.26%/16.34%/14.03%，实现归母净利润0.34/2.42/3.79亿元，同比增长-64.67%/+614.25%/+56.56% 
，当前股价对应2024-2026年PE值分别为63.86X/8.94X/5.71X，维持“推荐”评级。                       

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  2024-06-11│大业股份(603278)轮胎骨架龙头，发力海外业务+打造极致成本                           
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    首次覆盖，给予“增持”评级。预计2024年~2026年营收为60/65/72亿元，同比+7%/10%/11%，归母净利润
为1.5/2.0/2.5亿元，同比+59%/33%/24%，对应PE为17/12/10倍。                                       

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