价值分析☆ ◇603966 法兰泰克 更新日期:2024-03-27◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.投资评级统计】【2.盈利预测统计】【3.盈利预测明细】【4.投资评级明细】
【1.投资评级统计】最新评级日期:2024-02-24
时间段 买入评级次数 增持评级次数 中性评级次数 减持评级次数 卖出评级次数 评级次数合计
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2月内 1 0 0 0 0 1
3月内 1 0 0 0 0 1
6月内 3 0 0 0 0 3
1年内 10 0 0 0 0 10
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【2.盈利预测统计】(近6个月)
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│财务指标 │ 2020年│ 2021年│ 2022年│2023年预测│2024年预测│2025年预测│
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│每股收益(元) │ 0.73│ 0.62│ 0.68│ 0.56│ 0.72│ 0.92│
│每股净资产(元) │ 5.27│ 4.15│ 4.64│ 4.25│ 4.70│ 5.28│
│净资产收益率% │ 13.24│ 14.32│ 14.10│ 13.13│ 15.47│ 17.60│
│归母净利润(百万元) │ 154.77│ 185.26│ 203.27│ 200.32│ 258.29│ 330.12│
│营业收入(百万元) │ 1260.84│ 1588.99│ 1870.40│ 2115.00│ 2728.67│ 3400.67│
│营业利润(百万元) │ 176.17│ 210.04│ 227.71│ 227.67│ 295.00│ 378.00│
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【3.盈利预测明细】(近6个月)
日期 评级 评级变化 目标价 2023EPS 2024EPS 2025EPS 研究机构
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2024-02-24 买入 维持 --- 0.51 0.63 0.78 中邮证券
2023-11-10 买入 维持 10.98 0.61 0.80 1.03 东方证券
2023-10-29 买入 维持 --- 0.55 0.72 0.94 华鑫证券
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【4.投资评级明细】(近6个月)
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2024-02-24│法兰泰克(603966)开疆拓土稳成长,出海迈入新篇章
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我们预计公司2023-2025年,营业收入为20.07、23.46、27.97亿,同比增速分别为7.33%/16.86%/19.22%
;归母净利润为1.83/2.27/2.8亿元,同比增速分别为-9.98%/24.00%/23.57%。选取起重机上市公司润邦股份
、工程机械企业浙江鼎力、白酒装备上市公司永创智能以及换电站相关上市公司瀚川智能作为可比公司。法兰
泰克对标同行业可比公司未来两年的估值来看,处于较低水平,公司2023-2025年业绩对应PE分别为14.60/11.
78/9.53倍,维持“买入”评级。
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2023-11-10│东方证券-法兰泰克(603966)2023年三季报点评:业绩短期承压,公司经营稳健-231110
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我们根据公司三季报情况,下调营收和毛利率预测,预计23-25年公司归母净利润分别为2.20/2.89/3.70
亿元(前值2.29/2.95/3.73亿元),23-25年公司EPS分别为0.61/0.80/1.03元(前值0.64/0.82/1.04元)。参
考可比公司23年18倍平均市盈率,给予法兰泰克目标价10.98元,维持买入评级。
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2023-10-29│华鑫证券-法兰泰克(603966)公司事件点评报告:Q3单季度业绩承压,毛利率延续上升趋势-23
│1029
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盈利预测
预测公司2023-2025年收入分别为22.04、27.49、34.59亿元,EPS分别为0.55、0.72、0.94元,当前股价
对应PE分别为16、12、9倍,考虑到公司未来仍具备持续发展的良好韧性,维持“买入”投资评级。
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