chaguwang.cn-查股网.中国

查股网.CN

 
688025(杰普特)最新价值分析报告
 

查询最新价值分析报告(输入股票代码):

价值分析☆ ◇688025 杰普特 更新日期:2024-03-27◇ 通达信沪深京F10 ★本栏包括【1.投资评级统计】【2.盈利预测统计】【3.盈利预测明细】【4.投资评级明细】 【1.投资评级统计】最新评级日期:2024-02-27 时间段 买入评级次数 增持评级次数 中性评级次数 减持评级次数 卖出评级次数 评级次数合计 ──────────────────────────────────────────────── 1月内 0 1 0 0 0 1 2月内 1 2 0 0 0 3 3月内 1 2 0 0 0 3 6月内 5 5 0 0 0 10 1年内 16 11 0 0 0 27 ──────────────────────────────────────────────── 【2.盈利预测统计】(近6个月) ┌──────────┬─────┬─────┬─────┬─────┬─────┬─────┐ │财务指标 │ 2020年│ 2021年│ 2022年│2023年预测│2024年预测│2025年预测│ ├──────────┼─────┼─────┼─────┼─────┼─────┼─────┤ │每股收益(元) │ 0.48│ 0.98│ 0.82│ 1.47│ 2.43│ 3.45│ │每股净资产(元) │ 17.48│ 18.60│ 19.53│ 20.65│ 22.69│ 25.63│ │净资产收益率% │ 2.74│ 5.29│ 4.19│ 7.12│ 10.73│ 13.80│ │归母净利润(百万元) │ 44.30│ 91.27│ 76.67│ 138.83│ 228.87│ 330.01│ │营业收入(百万元) │ 853.63│ 1199.38│ 1173.31│ 1383.41│ 1847.57│ 2444.67│ │营业利润(百万元) │ 49.60│ 106.73│ 80.09│ 149.09│ 245.36│ 355.47│ └──────────┴─────┴─────┴─────┴─────┴─────┴─────┘ 【3.盈利预测明细】(近6个月) 日期 评级 评级变化 目标价 2023EPS 2024EPS 2025EPS 研究机构 ──────────────────────────────────────────────── 2024-02-27 增持 维持 --- 1.14 2.09 3.48 财通证券 2024-02-17 买入 首次 --- 1.46 2.23 3.34 华鑫证券 2024-02-03 增持 维持 73.8 1.62 2.46 3.48 海通证券 2023-11-28 增持 首次 90 1.49 2.25 3.04 华创证券 2023-11-13 买入 维持 --- 1.39 2.20 3.48 中银证券 2023-11-03 买入 维持 --- 1.48 2.64 3.27 中信证券 2023-11-01 增持 首次 --- 1.51 2.67 3.51 方正证券 2023-10-31 增持 维持 --- 1.42 2.63 3.99 财通证券 2023-10-31 买入 维持 --- 1.44 2.37 3.27 中信建投 2023-10-30 买入 维持 --- 1.70 2.78 3.65 国金证券 ──────────────────────────────────────────────── 【4.投资评级明细】(近6个月) ──────┬───────────────────────────────────────── 2024-02-27│杰普特(688025)业绩稳健增长,期待多元赛道成长空间 ──────┴───────────────────────────────────────── 投资建议:公司业绩稳健增长,下游模组检测、新能源设备进展顺利,未来发展空间可期。我们预计公司 2023/2024/2025年归母净利润为1.08/1.99/3.31亿元,EPS为1.14/2.09/3.48元/股,对应PE为52.60/28.55/17 .16倍,维持“增持”评级。 ──────┬───────────────────────────────────────── 2024-02-17│杰普特(688025)公司事件点评报告:MR光学检测设备持续发力,回购股份彰显未来发展信心 ──────┴───────────────────────────────────────── 基于审慎性考虑,暂不考虑增发对于业绩及股本的影响,预测公司2023-2025年收入分别为14.2、18.46、 24.92亿元,EPS分别为1.46、2.23、3.34元,当前股价对应PE分别为37.5、24.6、16.4倍,受益于全球头显设 备销售量上升,公司光学检测设备业务有望持续赋能,给予“买入”投资评级。 ──────┬───────────────────────────────────────── 2024-02-03│杰普特(688025)公司跟踪报告:增强研发力度,光学设备、钙钛矿、激光器产能再加码 ──────┴───────────────────────────────────────── 盈利预测 我们认为待新业务拓展逐步落地后,公司收入和净利润有望快速增长。预计公司2023~2025年归属上市公 司股东的净利润为1.54亿元、2.34亿元、3.31亿元,EPS分别为1.62元、2.46元、3.48元。参考可比公司,考 虑公司锂电、光伏业务持续开拓,消费电子新项目未来有望量价齐升,给予2024年动态PE25-30倍,对应合理 价值区间61.50元-73.80元,给予“优于大市”评级。 ──────┬───────────────────────────────────────── 2023-11-28│杰普特(688025)深度研究报告:激光/光学智能设备领先企业,多景气赛道打开成长空间 ──────┴───────────────────────────────────────── 投资建议:我们预计公司2023-2025年实现营收分别为13.39亿元、17.79亿元、22.99亿元,实现归母净利 润分别为1.41亿元、2.14亿元、2.89亿元,对应EPS分别为1.49元、2.25元、3.04元。参考可比公司估值水平 ,考虑到公司作为国内MOPA激光器龙头,积极拓展下游锂电/光伏激光设备及光学检测设备,并取得积极进展 ,凭借自身技术优势,市场份额有望逐步提升,给予2024年40倍PE,目标价为90元,首次覆盖,给予“推荐” 评级。 ──────┬───────────────────────────────────────── 2023-11-13│中银证券-杰普特(688025)盈利能力显著改善,多领域拓展打开成长空间-231113 ──────┴───────────────────────────────────────── 估值 考虑到公司下游锂电、消费电子等领域的需求受到全球经济发展承压的冲击,我们调整公司盈利预测,预 计2023-2025年实现营业收入13.88/17.49/22.62亿元,实现归母净利润1.32/2.09/3.31亿元,对应PE为60.2/3 8.1/24.1倍,但是考虑到公司在锂电、光伏、消费电子等领域的拓展已初见成效,未来随着公司亏损业务的逐 步出清,盈利能力有望持续改善,维持买入评级。 ──────┬───────────────────────────────────────── 2023-11-03│中信证券-杰普特(688025)2023年三季报点评:盈利能力显著提升-231103 ──────┴───────────────────────────────────────── 盈利预测、估值与评级:杰普特布局MR、新能源、光伏等重点方向,我们认为公司有望在下游行业驱动下 获得实际订单增长。根据公司2023年三季度业绩情况,考虑公司毛利率水平的改善,我们维持公司2023年、调 整2024/2025年EPS预测至1.48/2.64/3.27元(前预测值为1.48/2.39/3.07元)。考虑到公司今年存在资产减值 计提,或将对业绩造成不确定性,暂不给予目标价,维持“买入”评级。 ──────┬───────────────────────────────────────── 2023-11-01│方正证券-杰普特(688025)公司点评报告:激光器业务经营持续健康化,看好后续以XR检测设 │备为代表的设备业务的弹性-231101 ──────┴───────────────────────────────────────── 盈利预测与估值:我们预计公司23-25年营业收入为14.25/21.47/27.55亿元,yoy+21.49%、50.59%、28.3 5%,归母净利润1.43/2.54/3.34亿元,yoy+87.06%、76.91%、31.47%,对应PE53/30/23X,给予“推荐”评级 。 ──────┬───────────────────────────────────────── 2023-10-31│杰普特(688025)业绩超预期增长,小巨人坚定拥抱成长周期 ──────┴───────────────────────────────────────── 投资建议:公司业绩持续增长,下游模组检测、新能源设备进展顺利,我们判断公司发展势头有望维持。 我们预计公司2023/2024/2025年归母净利润为1.35/2.50/3.79亿元,EPS为1.42/2.63/3.99元/股,对应PE为55 .86/30.18/19.88倍,维持“增持”评级。 ──────┬───────────────────────────────────────── 2023-10-31│杰普特(688025)激光设备系列研究:Q3业绩放量,毛利率持续改善 ──────┴───────────────────────────────────────── 杰普特为国内MOPA激光器龙头企业,近年来不断拓展激光/光学智能设备业务布局,积极推进锂电、光伏 等领域的激光光源、设备国产替代及新技术拓展。展望2023全年,公司已完成亏损业务的收缩,锂电、光伏、 光学检测三大业务板块有望构成公司业绩增长的核心驱动力。预计2023-2025年公司实现营业收入分别为13.82 、18.15、23.62亿元,同比分别+17.76%、+31.36%、+30.13%;公司实现归母净利润分别为1.36、2.25、3.11 亿元,同比分别+77.95%、+64.81%、+38.34%,对应PE分别为55.27、33.53、24.24倍,维持“买入”评级。 ──────┬───────────────────────────────────────── 2023-10-30│杰普特(688025)产品结构优化,23Q3毛利率创新高 ──────┴───────────────────────────────────────── 我们预计2023-2025年公司营业收入为14.84/21.42/27.05亿元,归母净利润为1.61/2.64/3.47亿元,对应 PE为45/28/21X,维持“买入”评级。 〖免责条款〗 1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等,投资者使 用前请自行予以核实,如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准,本公司 不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。 2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求,也不担保服务不会受中断,对服务的及时 性、安全性以及出错发生都不作担保。 3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考,不作为投资决策的依据,本公司不对投资者依 据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险,应谨慎至上。

www.chaguwang.cn & ddx.gubit.cn 查股网提供数据 商务合作广告联系 QQ:767871486