经营分析☆ ◇000589 贵州轮胎 更新日期：2025-09-03◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主营业务】【2.主营构成分析】【3.前5名客户营业收入表】【4.前5名供应商采购表】
【5.经营情况评述】
【1.主营业务】
轮胎橡胶产品。
【2.主营构成分析】
截止日期:2025-06-30
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
轮胎(产品) 51.50亿 99.17 8.01亿 97.39 15.56
混炼胶及其他(产品) 2494.57万 0.48 458.80万 0.56 18.39
其他(产品) 1840.02万 0.35 1687.59万 2.05 91.72
─────────────────────────────────────────────────
国内(地区) 27.83亿 53.58 --- --- ---
国外(地区) 24.10亿 46.42 4.72亿 57.39 19.59
─────────────────────────────────────────────────
其他(销售模式) 41.88亿 80.65 6.38亿 77.54 15.23
配套(销售模式) 10.05亿 19.35 1.85亿 22.46 18.38
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2024-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
轮胎销售业务(产品) 106.19亿 99.33 19.10亿 99.58 17.99
混炼胶及其他(产品) 3899.86万 0.36 340.92万 0.18 8.74
其他业务(产品) 3304.28万 0.31 457.86万 0.24 13.86
─────────────────────────────────────────────────
国内地区(地区) 62.95亿 58.89 --- --- ---
国外地区(地区) 43.95亿 41.11 --- --- ---
─────────────────────────────────────────────────
其他(销售模式) 84.29亿 78.84 14.96亿 78.00 17.75
配套(销售模式) 22.62亿 21.16 4.22亿 22.00 18.65
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2024-06-30
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
轮胎销售业务(产品) 51.23亿 99.01 9.85亿 96.91 19.23
其他业务(产品) 3218.73万 0.62 2918.97万 2.87 90.69
混炼胶及其他(产品) 1927.18万 0.37 226.03万 0.22 11.73
─────────────────────────────────────────────────
国内地区(地区) 30.63亿 59.20 5.09亿 50.10 16.63
国外地区(地区) 21.11亿 40.80 5.07亿 49.90 24.03
─────────────────────────────────────────────────
其他(销售模式) 40.67亿 78.59 7.95亿 78.20 19.55
配套(销售模式) 11.08亿 21.41 2.22亿 21.80 20.01
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2023-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
轮胎销售业务(产品) 95.41亿 99.37 21.24亿 99.61 22.26
混炼胶及其他(产品) 3460.27万 0.36 204.01万 0.10 5.90
其他业务(产品) 2558.13万 0.27 618.46万 0.29 24.18
─────────────────────────────────────────────────
国内地区(地区) 61.05亿 63.59 11.28亿 52.90 18.48
国外地区(地区) 34.96亿 36.41 10.04亿 47.10 28.73
─────────────────────────────────────────────────
其他(销售模式) 74.34亿 77.43 16.23亿 76.10 21.83
配套(销售模式) 21.67亿 22.57 5.10亿 23.90 23.52
─────────────────────────────────────────────────
【3.前5名客户营业收入表】
截止日期:2024-12-31
前5大客户共销售12.50亿元，占营业收入的11.68%
┌───────────────────────┬───────────┬───────────┐
│客户名称 │ 营收额(万元)│ 占比(%)│
├───────────────────────┼───────────┼───────────┤
│客户一 │ 31758.24│ 2.97│
│客户二 │ 27420.36│ 2.56│
│客户三 │ 25263.55│ 2.36│
│客户四 │ 20444.33│ 1.91│
│客户五 │ 20104.06│ 1.88│
│合计 │ 124990.55│ 11.68│
└───────────────────────┴───────────┴───────────┘
【4.前5名供应商采购表】
截止日期:2024-12-31
前5大供应商共采购24.32亿元，占总采购额的31.40%
┌───────────────────────┬───────────┬───────────┐
│供应商名称 │ 采购额(万元)│ 占比(%)│
├───────────────────────┼───────────┼───────────┤
│供应商一 │ 70272.22│ 9.07│
│供应商二 │ 59267.15│ 7.65│
│供应商三 │ 39451.22│ 5.09│
│供应商四 │ 37331.81│ 4.82│
│供应商五 │ 36873.13│ 4.76│
│合计 │ 243195.54│ 31.40│
└───────────────────────┴───────────┴───────────┘
【5.经营情况评述】
截止日期:2025-06-30
●发展回顾:
一、报告期内公司从事的主要业务
公司始建于1958年，主要从事轮胎研发、生产及销售，注册商标有“前进”“大力士”“多力通”“劲
虎”“金刚”等，生产和销售的产品主要包括公路型轮胎（卡客车轮胎）、非公路型轮胎（工程机械轮胎、
农业机械轮胎、工业车辆（含实心）轮胎和特种轮胎（如重型越野轮胎、轻轨走行轮胎、沙漠运输轮胎等）
）两大类五个系列，是目前国内商用轮胎规格品种较为齐全的轮胎制造企业之一。2025年7月10日，越南公
司年产600万条半钢子午线轮胎智能制造项目首条轮胎成功下线，标志着公司产品矩阵进一步丰富，开启了
“全品类覆盖、商乘并举”的新阶段。公司紧紧围绕“设计好每一款产品、制造好每一个产品”的要求，紧
跟市场需求，持续加大研发投入，提升创新能力。公司坚持“国际化、绿色化、智能化、高端化”战略，建
有国内贵阳和越南同塔（原前江）两个生产基地，是工业和信息化部授予的“国家绿色工厂”、“工业产品
绿色设计示范企业”和“绿色供应链管理企业”，并入选工业和信息化部“2023年5G工厂名录”；2025年1
月成功获评由达沃斯世界经济论坛颁发的、代表当今全球制造业领域智能制造和数字化最高水平的“灯塔工
厂”，是国内轮胎行业首家获此殊荣的轮胎工厂；首次入围英国品牌评估机构“品牌金融”(BrandFinance)
发布的“2025全球轮胎品牌价值”榜单；轮胎（GL278A）获第十届贵州省外观设计专利金奖；与三一集团、
中国重汽、振华重工、约翰迪尔、卡尔玛等国内外知名企业建立了配套业务。
在《中国橡胶》杂志社公布的“2025年度中国轮胎企业排行榜”中，公司排名第7名，较上年上升1位。
在美国《TireBusiness》根据各企业2024年销售额发布的最新“2025全球轮胎75强”中，公司排名24位，较
上一年度上升1位。
1、公司主要经营模式
报告期内，公司主要经营模式未发生重大变化。
（1）采购模式
公司生产用原材料主要包括天然橡胶、合成橡胶、炭黑、钢丝帘线和尼龙帘布等，由公司采购部实施集
中统一及标准化的全球采购，全面推行采购供应链管理系统(SRM系统)，涵盖供应商全生命周期管理及采购
业务全过程管理两大板块，链接S＆OP产销协同系统、SAP系统等，自动计算制定原材料采购计划，采用供应
商协同进行线上比价、比选，实施全过程阳光采购，严格执行标准采购审批程序。坚持严格的供应商准入和
评价制度，选择与实力强大、管理先进的国际知名高端企业建立战略合作伙伴关系，在取得最优质的产品和
最优惠的价格的同时开展全方位合作。全面实行原材料动态库存管理，降低原材料库存资金占用。价格方面
，公司根据不同类型原材料的市场特点，分别采取招标采购定价、战略合作定价、根据公开市场价格定价等
多种灵活的定价策略，有效控制采购成本。
（2）生产模式
公司主要采用“以销定产”“以产促销”的模式。每年年末，根据公司规划，销售公司由各片区经理组
织对所辖区域进行市场调研，同时结合该区域历年销售数据及客户实际需求，以及公司新产品推广计划，提
出本区域次年销售计划。生产部门根据销售需求计划，通过S＆OP产销协调系统，使用AI计算和高级算法实
现供应链信息流、价值流、业务流端到端打通，从满足订单及时交付、产能利用率、库存周转天数等方面，
制定公司年度生产计划，每月再根据客户需求及市场变化，形成月度生产计划或临时追加计划，以柔性化生
产模式，最大限度满足市场需求。
（3）销售模式
公司秉承“创造价值，回馈社会”的企业使命，通过产品和渠道多元化，不断满足市场和客户需求，积
极培育产品品牌，完善宣传与服务体系，提升公司及产品的市场形象和核心竞争力。
国内市场：
在替换市场，公司销售网络遍布全国各个省、自治区、直辖市，在各地区分品牌设立省级经销商。公司
建立了严格的经销商开发制度，重点开发区域内排名靠前的经销商客户，同时对现有的经销商客户进行持续
的优化升级。公司大部分经销商在各自区域内的轮胎经销企业中位列前茅，具备完善的销售网点和服务能力
。
在整车配套市场，公司直接与配套整车厂商签订销售合同。公司与整车厂展开深入合作，开发定制化新
产品，全面满足客户需求。配套市场的持续稳定增长，有效提升了公司产品在行业及终端客户的品牌影响力
。
在集团客户市场，公司积极开发拓展港口、矿山等对替换轮胎需求较大的集团用户，凭借优异的使用性
能，有效降低集团客户的轮胎使用成本。
海外市场：主要采取经销商代理的模式，经过30多年的培育和发展，公司产品销售覆盖全球140多个国
家和地区。随着公司国际化进程的加快，为了更好地服务当地客户，融入当地市场，公司加快推进销售本土
化策略，在部分国家设立子公司、办事处、联络点及在海外重点国家和地区招募销售专业人才，打造强有力
的销售队伍，为深耕海外各市场发挥较大作用。
2、公司主要产品及用途
（1）卡客车轮胎：是为商用车配套使用的轮胎，商用车包含货车、客车两个大类，其中货车包括轻型
货车、中重型货车，客车包括轻型客车（含改装类）、大中型客车（含改装类）。典型使用车型主要有轻卡
、微客、客车、自卸车、载货车、牵引车、挂车、专用车等，是目前公路交通运输的主要运输车辆。
（2）工程机械轮胎：是基础建设和装备工业的重要生产资料和零配件。概括地说，凡土石方施工工程
、路面建设与养护、矿业开采作业、流动式起重装卸作业和各种建筑工程所需的综合性机械化施工工程所必
需的机械运输装备，包括挖掘机械、铲土运输机械、工程起重机械、工业车辆、压实机械、工程运输机械、
工程装载运输机械等使用的轮胎。典型使用车型有推土机、挖掘机、铲运机、装载机、平地机、运输车、平
板车和重型自卸汽车等。
（3）农业机械轮胎：是轮胎细分市场重要的分类产品系列，是为农业生产配套的重要零部件和生产资
料。是根据农业的特点和各项作业的特殊要求而专门设计制造的轮胎，如土壤耕作机械轮胎、种植和施肥机
械轮胎、植物保护机械轮胎、作物收获机械轮胎、畜牧业机械轮胎等，产品分类有普通斜交轮胎和农业子午
线轮胎。
（4）工业车辆轮胎：是轮胎细分市场重要的分类产品系列，工业车辆一般适用于港口、车站、货场、
车间、仓库、油田及机场等，可以进入船舶和集装箱内进行作业，还广泛用于特殊防爆及越野作业。随着物
流技术的不断发展推广和应用，以及国家工业化水平的不断提高，工业车辆轮胎使用范围也日益扩大，成为
规格和产量较多的产品系列之一。
（5）特种轮胎：特种车辆指的是外廓尺寸、重量等方面超过普通设计车辆限界及特殊用途的车辆，经
特殊设计特制或专门改装，配有固定的装置的运输车辆或设备。典型使用车辆或设备有重型越野车辆、特种
运输车辆、城市轻轨、沙漠用运输车辆等。
3、报告期的经营情况
本报告期，汽车市场在政策与消费升级的双重驱动下整体实现稳步增长，带动国内轮胎企业稳定发展，
轮胎产销量呈现稳中有升的趋势。国家统计局数据显示：1-6月，中国轮胎总产量为5.92亿条，同比增长2%
。海关总署数据显示：新的充气橡胶轮胎出口量达453万吨，同比增长4.2%；出口金额为800.91亿元，同比
增长4.6%。按条数计算，出口量达3.49亿条，同比增长5.5%。
据中橡协轮胎分会分析，国内轮胎企业产销上半年呈现出冲高回落态势，表现为增长动力不足。轮胎分
会对37家重点会员单位统计数据显示，2025年上半年，国内全钢胎和半钢胎平均产能负荷率分别为71.7%和7
9.2%，较去年同期分别减少1.9和7.8个百分点。上半年统计单位的轮胎总出口仍保持增长，但国内出口受到
更多关税壁垒、贸易摩擦等外部环境变化影响，明显缺乏增长动能，更多是依靠海外生产基地出口创造收益
。供应端方面，合成橡胶、炭黑价格出现一定幅度下滑，但受国际环境、气候变化以及市场供需关系等多重
因素影响，占比最高的天然橡胶价格自去年三季度开始持续上涨后仍处于高位（今年5月开始呈现高位震荡
下行）。受房地产市场下行等导致的市场需求疲软因素影响，轮胎行业出现结构性产能过剩，加剧了市场内
卷，原材料成本上涨的压力难以有效向下游转移，叠加关税与汇率波动的外部冲击，企业盈利空间受到显著
挤压。
面对上述挑战，公司采取了一系列积极措施应对，如：以全球“灯塔工厂”为支撑，以“酷诺智行”技
术为引擎，持续深化“国际化、绿色化、智能化、高端化”发展战略，积极拓展销售渠道并优化渠道结构，
更加专注于高效的渠道，精准覆盖市场和客户群体，推动整体销售额的提升；增加研发投入，强化科技创新
、调整产品结构以及加强降本增效管理，使得产品设计和生产工艺得以改进，资源配置更加合理，开发更具
竞争力的高附加值产品，新产品上市80余个，满足市场需求。随着公司国际化发展步伐的深入，海外生产基
地越南公司前两期项目产能日趋稳定，为公司持续盈利提供支撑。报告期内，公司完成轮胎产量459.81万条
，较上年同期下降4.46%；完成轮胎销售462.62万条，较上年同期下降1.94%；实现营业收入51.93亿元，较
上年同期增长0.36%；实现归属于上市公司股东的净利润2.49亿元，较上年同期下降41.75%。二季度以来，
面对美国关税政策带来的不确定性加剧，原材料价格依然处于高位以及市场需求承压等多重压力，公司强化
精益生产提效，动态调整区域市场策略，海外重点市场份额逆势提升，体现出较好的经营韧性与抗风险能力
。其中，公司第二季度实现营业收入26.66亿元，环比增长5.48%；第二季度实现归属于上市公司股东的净利
润1.82亿元，环比增长175.92%。
二、核心竞争力分析
1、领先的产品研发能力
公司建有轮胎行业首批获准的国家级企业技术中心、博士后科研工作站、省级绿色轮胎工程技术研究中
心和省级高性能轮胎工程研究中心，具备强大的技术研发能力，为可持续高质量发展提供有力支持。公司拥
有一批专业从事轮胎研发及相关技术研究的中高级技术人员，为技术创新和产品升级提供了人才支撑。近年
来，公司积极构建数字化产品开发平台，以实现从设计到生产的数字化转变，打造智能化、高效率的数字工
厂，为公司在激烈的市场竞争中脱颖而出而深度赋能。
公司在传承1958年建厂以来的技术“基因”基础上，积极洞察市场需求，坚持以创新为引领，高度重视
创新资源积累、新技术开发和引进，激发产品研发活力，不断探索并精进技术，为夯实产品及生产制造全过
程拥有更多的自主知识产权打下坚实的基础。公司已掌握处于国内先进水平的轮胎研发、设计和生产关键技
术，近3年主持和参与制定国家标准44项、行业标准4项；自主研发并处于有效期的技术专利共306项（其中
发明专利29项（含美国专利1项）、实用新型专利100项、外观设计专利177项（含15件国际专利）。主导产
品的关键技术掌握率达100%。
2、优秀的产品硬实力
在卡客车轮胎领域，通过持续的技术优化实现关键突破，进一步降低轮胎运行生热以提升耐久性，同步
改善行驶舒适性能，凭借“耐用+舒适”的双重优势赢得用户高度认可。高端系列产品在保持原来高耐磨、
防偏磨的性能前提下，通过自主研发的“酷诺智行”技术应用，有效解决轮胎运行中的温升问题，积极回应
市场关心的安全性能、磨耗等问题。为加速拓展国际市场，针对区域需求实施差异化研发策略，重点强化欧
洲、北美等高端市场的高性能子午线轮胎技术攻关，推出适配当地工况的欧洲二代TBR升级产品，精准满足
海外客户对安全、能效更严苛要求，为产品进入全球高端市场筑牢品质壁垒，有力支撑国际市场占有率提升
。
在全钢巨胎这个细分市场，具有技术壁垒高、客户黏性强、工艺难度大的特点，公司作为国内少数具有
巨胎生产能力的企业之一，对标国际巨头产品性能，自主开发了45/65R45、27.00R49、30.00R51、33.00R51
、37.00R57、40.00R57、46/90R57、50/80R57、53/80R63等规格。
在宽体自卸车轮胎产品这个市场，公司具有明显的早发优势，市场占有率高。为保持持续领先，面对多
拉快跑的行业需求，在行业内率先提出针对不同运距、路况、行驶速度等应用场景的“一矿一方案”技术产
品服务解决方案，从结构、配方、制造等环节对产品进行全方位优化改进提升，同时还开发了530/95R29等
一系列新产品。
在农业轮胎领域，公司农业子午线轮胎矩阵齐全，是约翰迪尔、中联重科、潍柴雷沃、中国一拖、巴西
爱科、巴西纽荷兰等国内外主流主机厂的配套商。其中：主流产品AR1200系列产品对标国际先进水平，牵引
性能高，耐磨耗性能强，乘坐舒适性能好；性能优异的收获机专用轮胎系列，已广泛配套中联重科、潍柴雷
沃、天鹅股份、新疆铁建、钵施然、新疆牧神、约翰迪尔等各种用途的收获机械上。新开发的超低压水田专
用轮胎，具有牵引力高、速度性能好、对土壤保护性能好的优点，得到了主机厂和用户的好评。正在研发的
高性能超低压轮胎，目前已进入实地测试阶段。用于工业、工程领域的新系列AR410半钢子午线农业轮胎系
列产品，具有高耐磨、耐刺扎等优异性能。
在常规子午工程机械轮胎产品领域，紧盯装载机、港口设备等车型智能化、电动化、绿色化等发展趋势
，研究开发了相应的系列产品并进行市场应用测试。
在工业胎领域，公司拥有斜交充气、实心、全钢子午线工业车辆轮胎全系列产品，为合力叉车、杭叉、
龙工、中力、三一、徐工、林德叉车等国内外工业车辆生产商提供配套和服务。充气工业轮胎通过优化改进
推出了全新的OB530系列产品，大幅度降低了肩空的发生比例，得到主机厂家的认可。实心轮胎OB520系列产
品在2024年获国际权威第三方检测机构德国莱茵TüV证书，标志着公司实心轮胎产品在品质和安全方面达到
了国际领先水平。全新的实心轮胎生产线已投产，推出了高强度作业环境下使用的RS528系列产品，为纸厂
、陶瓷厂等工况提供优异的产品。
3、绿色化可持续高质量发展
公司积极响应国家“双碳”号召，致力于全产业链减碳脱碳，发展循环经济与绿色能源，通过调整用能
结构、数智赋能及低碳制造研究等措施，坚持走绿色可持续高质量发展道路。如：实施炭黑、再生胶项目；
引入屋顶分布式光伏电站项目；运用节能减排创新技术；升级数字化能源管理信息系统，建设数字化双碳信
息平台；推进生物基、可循环、可再生原材料的应用；提高绿色产品比例；寻求重点耗能工序技术突破等。
荣获“国家绿色工厂”等多项荣誉，并多次入选国家级能效“领跑者”名单，用实际行动诠释着“让每一公
里都更绿色”的理念。
4、完善有效的质量保障能力
依据ISO9001:2015和IATF16949:2016标准建立了完善、运行有效的质量管理体系。公司信息化系统中建
立了质量信息管理平台，对从原材料检验放行、过程制造到成品检验的质量数据进行实时采集、分析并形成
质量图表，对关键质量特性波动进行预警，便于及时纠正和制定改善措施。公司积极开展QC小组活动，将QC
活动理念应用于质量管理、生产经营管理中；自2020年全面推行精益生产以来，员工广泛应用5why、5W2H、
OPL、QRPS等质量工具方法，质量工具方法应用能力进一步提升，质量改善效果显著。从2022年开始引进六
西格玛方法论，先后在公司制造系统、职能部室推行精益六西格玛项目，倡导六西格玛质量文化，科学管理
、精益求精，公司设计、制造过程的质量保障能力不断提升，产品质量稳步提高。
5、国际化发展布局
公司按照习近平总书记提出的“构建以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局”要
求，构建了覆盖“制造国际化、销售国际化、采购国际化、人才国际化”的新发展格局思路。制造国际化方
面：在做强做优国内扎佐基地的基础上，顺利实施了越南生产基地项目，正在积极筹划第二海外生产基地，
优化产能布局，提升生产经营韧性和抵御风险能力。销售国际化方面：坚持国内、国外两个市场齐头并进的
战略，在海外设立分公司或办事处积极推进海外本土化策略，出口市场覆盖140多个国家和地区，进一步提
升了海外市场收入占比，增强了市场抗风险能力。采购国际化方面：坚持供应商资格认证框架内价格优先和
就近、就地原则，全面推进供应商关系管理系统建设，建立全球化供应链体系，更好适应公司国际化发展需
要，国际化采购的步伐持续加快。人才国际化方面：坚持开门纳才，积极推进制造和销售本土化，广泛汇聚
全球人力资源，提升公司人才竞争力。
6、完善的精益管理体系
基于“国际化、智能化、绿色化、高端化，做商用轮胎全球引领者”的战略发展定位，为实现管理现代
化和内涵式发展，公司全面打造了精益管理体系（GTPS）、精益技能培训及技能鉴定体系。对标国际一流精
益管理水平目标，全面建立、实施和保持精益化工作标准、精益能力评价标准，系统推广和运用精益生产的
工具和方法，有效揭示潜在的质量、成本和效率提升空间。
公司制定了“一核、两翼、三支撑、三保障”的数字化转型顶层设计方案，确立了两化融合发展重点及
目标，积极开展两化融合对标，建立信息安全管理体系，以物联网为基础，完善智能制造和数字化运营管理
体系，成为行业领先的灯塔工厂。
公司GTPS与信息化、智能化深度融合，建立了MES（制造执行系统）和APS（高级计划与排程系统）等信
息化系统，加大制造机器人、全自动硫化机、自动引导运输车、有轨制导车辆、堆垛式立体仓库等自动化设
备投入，实现从小料、胶片到半部件、成型、硫化、检测、入库的全程自动化管理，在人员配置、运营成本
、生产效率等方面进一步得到提升和优化。2021年2月，公司“5G全连接工厂”项目完成验收，成为贵州省
首个5G全连接工厂，2023年入选工业和信息化部《2023年5G工厂名录》。公司智能制造示范工厂入选《贵州
省工业领域数字化转型优秀案例集（2023年）》。
报告期内，公司核心管理团队、关键技术人员未发生重大变化。
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