经营分析☆ ◇000798 中水渔业 更新日期：2025-05-03◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主营业务】【2.主营构成分析】【3.前5名客户营业收入表】【4.前5名供应商采购表】
【5.经营情况评述】
【1.主营业务】
海洋捕捞。
【2.主营构成分析】
截止日期:2024-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
捕捞(行业) 18.55亿 37.59 5628.62万 35.37 3.03
零售及加工贸易(行业) 17.09亿 34.64 3509.01万 22.05 2.05
渔业服务(行业) 13.62亿 27.61 6481.97万 40.74 4.76
其他(行业) 787.63万 0.16 292.73万 1.84 37.17
─────────────────────────────────────────────────
零售及加工贸易(产品) 17.09亿 34.64 3509.01万 22.05 2.05
渔业服务(产品) 13.62亿 27.61 6481.97万 40.74 4.76
鱿鱼(产品) 6.55亿 13.28 -295.24万 -1.86 -0.45
其它渔获物(产品) 6.05亿 12.26 4246.62万 26.69 7.02
金枪鱼(产品) 5.95亿 12.06 1677.24万 10.54 2.82
其他(产品) 787.63万 0.16 292.73万 1.84 37.17
─────────────────────────────────────────────────
境内(地区) 31.95亿 64.76 3.25亿 203.95 10.16
境外(地区) 17.39亿 35.24 -1.65亿 -103.95 -9.51
─────────────────────────────────────────────────
直销(销售模式) 49.33亿 100.00 1.59亿 100.00 3.23
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2024-06-30
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
渔业服务(行业) 6.64亿 33.95 4522.39万 62.45 6.81
捕捞(行业) 6.47亿 33.08 -453.98万 -6.27 -0.70
零售及加工贸易(行业) 6.38亿 32.62 3230.11万 44.61 5.06
其他(行业) 696.48万 0.36 -57.14万 -0.79 -8.20
─────────────────────────────────────────────────
渔业服务(产品) 6.64亿 33.95 4522.39万 62.45 6.81
零售及加工贸易(产品) 6.38亿 32.62 3230.11万 44.61 5.06
鱿鱼(产品) 2.75亿 14.08 -3457.85万 -47.75 -12.56
金枪鱼(产品) 2.47亿 12.62 1412.65万 19.51 5.72
其它渔获物(产品) 1.25亿 6.38 1591.22万 21.97 12.75
其他(产品) 696.48万 0.36 -57.14万 -0.79 -8.20
─────────────────────────────────────────────────
境内(地区) 11.69亿 59.76 3138.26万 43.34 2.68
境外(地区) 7.87亿 40.24 4103.12万 56.66 5.21
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2023-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
捕捞(行业) 16.25亿 40.22 4336.78万 21.05 2.67
渔业服务(行业) 13.01亿 32.19 5476.24万 26.59 4.21
零售及加工贸易(行业) 8.82亿 21.81 5182.38万 25.16 5.88
其他(行业) 2.34亿 5.78 5602.62万 27.20 23.98
─────────────────────────────────────────────────
渔业服务(产品) 13.01亿 32.19 5476.24万 26.59 4.21
零售及加工贸易(产品) 8.82亿 21.81 5182.38万 25.16 5.88
鱿鱼(产品) 6.59亿 16.29 1446.95万 7.02 2.20
金枪鱼(产品) 5.50亿 13.61 -4326.56万 -21.00 -7.87
其它渔获物(产品) 4.17亿 10.31 7216.39万 35.03 17.31
其他(产品) 2.34亿 5.78 5602.62万 27.20 23.98
─────────────────────────────────────────────────
国内(地区) 22.33亿 55.25 1.61亿 78.38 7.23
国外(地区) 18.09亿 44.75 4452.60万 21.62 2.46
─────────────────────────────────────────────────
直销(销售模式) 40.42亿 100.00 2.06亿 100.00 5.10
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2023-06-30
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
捕捞收入(行业) 1.63亿 68.01 -38.92万 -10.02 -0.24
零售贸易收入(行业) 7443.81万 31.09 220.10万 56.66 2.96
其他(行业) 214.78万 0.90 --- --- ---
─────────────────────────────────────────────────
金枪鱼(产品) 1.85亿 77.12 -36.24万 -9.33 -0.20
其他(产品) 3235.24万 13.51 --- --- ---
鱿鱼(产品) 2242.84万 9.37 3.47万 0.89 0.15
─────────────────────────────────────────────────
国内(地区) 1.28亿 53.63 707.43万 182.13 5.51
国外(地区) 1.11亿 46.37 -319.00万 -82.13 -2.87
─────────────────────────────────────────────────
【3.前5名客户营业收入表】
截止日期:2024-12-31
前5大客户共销售6.94亿元，占营业收入的14.07%
┌───────────────────────┬───────────┬───────────┐
│客户名称 │ 营收额(万元)│ 占比(%)│
├───────────────────────┼───────────┼───────────┤
│客户一 │ 15649.82│ 3.17│
│客户二 │ 15426.00│ 3.13│
│客户三 │ 15143.46│ 3.07│
│客户四 │ 14301.34│ 2.90│
│客户五 │ 8875.18│ 1.80│
│合计 │ 69395.79│ 14.07│
└───────────────────────┴───────────┴───────────┘
【4.前5名供应商采购表】
截止日期:2024-12-31
前5大供应商共采购13.57亿元，占总采购额的25.91%
┌───────────────────────┬───────────┬───────────┐
│供应商名称 │ 采购额(万元)│ 占比(%)│
├───────────────────────┼───────────┼───────────┤
│供应商一 │ 75595.32│ 14.43│
│供应商二 │ 21043.47│ 4.02│
│供应商三 │ 16256.74│ 3.10│
│供应商四 │ 12161.99│ 2.32│
│供应商五 │ 10664.20│ 2.04│
│合计 │ 135721.73│ 25.91│
└───────────────────────┴───────────┴───────────┘
【5.经营情况评述】
截止日期:2024-12-31
●发展回顾:
一、报告期内公司所处行业情况
公司主业所处行业为远洋渔业，是我国渔业和国民经济的重要组成部分，在践行我国“一带一路”倡议
，落实“大食物观”，建设“蓝色粮仓”，丰富百姓“菜篮子”，提高人民生活品质等方面发挥了不可替代
的作用。我国远洋渔业自1985年起步以来，始终秉承合作共赢、安全稳定、绿色可持续的发展理念，不断深
化远洋渔业对外交流，多渠道、多形式开展互利合作，坚持走远洋渔业高质量发展道路，努力为世界远洋渔
业发展和水产品供给作出积极贡献。
经过近40年的发展，我国远洋渔业实现了从无到有、从小到大、由弱到强，产业结构不断得到调整，上
中下游各产业链条不断延伸完善，转型升级步伐不断加快，取得了显著的发展成就。据渔业统计年鉴，目前
我国与亚洲、非洲、南美洲、大洋洲等40多个有关国家（地区）有序开展了务实互惠的渔业合作，拥有经批
准的远洋渔业企业170多家，远洋作业渔船近3000艘，作业区域分布于太平洋、印度洋、大西洋公海和南极
海域，以及相关合作国家管辖海域，作业范围广、作业方式多样，船队规模和总产量居世界前列，年总产量
约200万吨。远洋渔业企业经营能力、行业治理水平显著提升，规范有序发展意识明显增强。船位监测、观
察员制度、捕捞能力控制、履约评估等先进管理理念已应用于捕捞企业日常工作；海内外基地建设、运输、
加工等产业链配套建设逐步完善。我国远洋渔业的国际影响力和话语权日益增强，对行业稳定发展，树立负
责任国家形象发挥了重要作用。
“树立大农业观、大食物观，多渠道拓展食物来源”，这是国家立足农业农村发展新形势，顺应食物消
费结构新变化，对贯彻落实稳产保供提出的新要求。同时随着国家包括大力提振消费，全方位扩大国内需求
等一揽子更加积极有为的经济政策落地和持续发力，以及国内外市场对优质水产品需求的日益增长，这些行
业政策和需求势必为远洋渔业的发展提供新的机遇。
公司是我国远洋渔业的开拓者和排头兵，主要从事远洋捕捞、水产品加工贸易、渔业服务等业务,资产
规模位居我国远洋渔业企业前列，是中国农业发展集团远洋渔业板块专业化整合的平台。公司将致力于成为
国际化、现代化的世界一流渔业企业，努力为世界远洋渔业发展和高品质水产品供给作出积极贡献。
二、报告期内公司从事的主要业务
公司自上市以来的主营业务始终围绕远洋渔业来开展。2024年，公司不断深化改革，以股权调整为抓手
，完成“一企一业、一业一企”改革重大任务，板块重组整合不断推进，协同发展成效显著。公司上下齐心
协力，解难题、谋发展，着力发展新质生产力，狠抓合规经营工作，守牢安全与风险底线，克服内外部各类
复杂因素影响，积极稳妥推进各项工作，有力促进了公司高质量发展。
公司主要业务包括远洋捕捞、水产品加工贸易和海上渔业服务等业务板块，其中远洋捕捞作业方式包括
金枪鱼延绳钓、金枪鱼围网、鱿鱼钓、各种拖网作业等多种方式，捕捞作业区域遍布三大洋和南极海域等，
产品包括软体鱼、硬体鱼、虾、蟹、贝类等及其制品，其中金枪鱼、鱿鱼、虾类及其制品是公司的主打明星
产品。公司拥有海上加油、运输等服务能力，同时自有多个符合欧盟卫生标准的水产品加工企业，并通过了
ISO22000/ISO14001//HACCP/BRC等管理体系认证，拥有“明珠”（中国驰名商标、中华老字号）“中水远洋
”“中渔鲜境”“中水海中金”“海思康”“金翔”等知名品牌，产品畅销全球。公司在20多个国家设有40
多个分支机构，形成了覆盖非洲、欧洲、美国、日本、韩国、中东、国内等全球性多渠道多中心的销售网络
。公司在船队规模、生产能力和专业人才储备等方面均处于国内先进行列，主业远洋渔业经营规模处于国内
龙头地位，在行业内具有较强的话语权和影响力。
三、核心竞争力分析
1.公司远洋渔业产业链完整，经营规模处于国内龙头地位。公司拥有金枪鱼延绳钓船、金枪鱼围网船、
拖网船、鱿鱼钓船等各种类型远洋捕捞作业船队和海上加油、运输船只，业务涵盖远洋捕捞、食品加工、水
产品贸易和渔业服务板块，船队规模和生产能力等方面处于国内先进行列，金枪鱼和鱿鱼等主要产品捕捞量
居市场领先地位，公司深圳国际金枪鱼交易平台公司销售和贸易规模不断扩大，远洋渔业全产业链条不断延
伸拓展，大幅提升了公司在行业内的话语权和影响力。
2.生产专业化、多元化、全球化。公司远洋捕捞作业方式包括金枪鱼延绳钓、金枪鱼围网、鱿鱼钓、各
种拖网作业等多种方式，作业范围覆盖太平洋、大西洋、印度洋三大洋区和南极海域，捕捞品种包括金枪鱼
、鱿鱼、硬体鱼、软体鱼、海捕虾等多种品类，在20多个国家设有40多个分支机构，形成了覆盖非洲、欧洲
、美国、日本、韩国、中东和国内等全球性多渠道多中心的销售网络，加工产品原材料供应充足且品类丰富
，满足人民群众的不同消费需求，丰富群众的“菜篮子”，助力建设"蓝色粮仓"。
3.重组整合效果显著，整体抗风险能力显著增强。公司不断深化改革,推进市场协同、客户协同和服务
协同，深化业务整合、流程整合和资源整合，公司各项目在渔业资源、生产管理、船员管理、市场销售、船
舶修理以及物资采购等各个方面实现了信息共享和优势互补，改革协同发展成效显著，整体管控水平显著提
升。面对复杂国际局势，公司各个捕捞船队顽强拼搏、科学调度，狠抓生产和市场营销，公司抗风险能力进
一步提升。
4.生产装备现代化水平、配套能力以及船舶更新改造水平不断提升。公司根据船只使用情况、捕捞资源
变化以及行业技术装备发展状况，适时投资建造和更新符合国际标准的新型生产船，一方面保持船队规模，
不断提升生产能力、技术装备水平；另一方面，逐步淘汰落后产能、降低生产成本、提升捕捞配额利用效率
，船舶性能和安全保障能力进一步提升。
5.科技投入持续增加，创新能力不断增强。公司高度重视科技投入，以科技赋能加快提升公司产业链供
应链竞争力。突出远洋渔业特色，以提高产出效率为目标，加强企业主导的产学研深度融合，加速科创成果
向现实生产力转化，不断创新发展新质生产力。公司与上海海洋大学建立战略合作，发布“海鹰AI系统”，
为我国金枪鱼智慧渔情预报系统填补了空白。多项自主研发科技成果面世并开始推广应用到公司金枪鱼、鱿
鱼和过洋性鱼类捕捞生产作业船只上，对提高生产效率、实现安全生产和节能环保将起到积极作用。
6.高度重视合规、安全与履约经营。公司从决策层、经营层到海上船队，都高度重视远洋渔业的合规履
约生产经营，对行业发展趋势、发展规律等有着深刻的理解和很强的执行力，建立了完善、科学的安全、履
约规章制度体系，并形成了注重环保、关爱员工、敢于拼搏的企业文化，为公司持续向上、稳健发展提供基
础保障。
四、主营业务分析
1、概述
2024年，公司在资源端、市场端和财务端“三面承压”的不利条件下，统一思想、协同作战，克服困难
，积极稳妥推进各项工作，生产经营总体稳定，重组协同效应持续释放，提质增效扎实推进，品牌影响持续
扩大，科技创新深度发展，安全履约合规稳扎稳打，公司治理工作迈上新台阶。
顺利完成重组整合第二阶段任务。公司完成了中国农发集团整合公司股权无偿划转事宜，加强了协调合
作，持续深化业务、流程、资源“三整合”，一体化管理体系基本形成。国内烟台、舟山、深圳（南北中）
三大基地建设不断深化，五家落户深圳企业形成集聚效应，积极争取地方优惠政策，助推国家远洋渔业基地
建设的同时，在当地的影响力不断扩大。
公司主业捕捞业务生产经营持续向好。原有传统基础项目生产运营全面恢复且保持稳定向好局面，围网
项目利润创历史最好水平。减亏治困取得成效，各项目实现预期经营目标，保持整体稳定。系统梳理海龙公
司、深蓝食品、舟渔制品、金枪鱼交易中心等自有销售平台，以金枪鱼交易平台为牵引，扩大自捕鱼市场面
，水产品资源掌控总量显著提升。2024年，公司共实现营业收入493,316.34万元，同比上年404,178.33万元
增长22.05%。收入增长原因：一是公司本年捕捞业务实现产量137,222.00吨，同比上年129,377.00吨增长6.
06%，实现捕捞收入185,458.60万元，同比上年162,546.96万元增长14.1%；二是零售及加工贸易业务本年实
现营业收入170,887.10万元，同比上年88,162.37万元增长93.83%。2024年公司实现利润总额-7,488万元，
同比上年2,065万元减少9,553万元，主要原因是上年同期包含非经常性损益4,921万元，其次是贸易板块受
国际政治、经济等大环境影响产生波动。2024年公司实现归属于上市公司股东的净利润-10,401万元，同比
上年-11,808万元减亏1,407万元，主要原因是母公司净利润同比上年减亏1,203万元。
●未来展望:
（一）公司未来发展战略
公司将积极响应国家“树立大农业观、大食物观，多渠道拓展食物来源”的重要部署，按照国家促进“
十四五”远洋渔业高质量发展的意见要求，深入实施“捕捞为基，构筑平台，调整结构，转型升级”的公司
总体发展战略，立足新发展阶段，贯彻新发展理念，充分发挥上市公司平台优势，加快发展远洋渔业产业新
质生产力，构建“大远洋、大渔业”新发展格局，坚持推进渔业资产重组整合，积极参与优化全球海产品生
产链供应链布局，加快公司业务从捕捞端到加工、贸易、服务等业务的拓展，着力补齐短板、拉长长板、锻
造新板，形成“捕、加、贸、服”相互协调的产业格局，不断增强产业链供应链韧性和竞争力，推动远洋渔
业全产业链集聚发展，促进远洋渔业整体竞争力和防风险能力显著提升，加快推进远洋渔业产业转型升级，
实现远洋渔业高质量发展。
（二）2025年经营计划
从行业角度看，公司主业所处远洋渔业面临着新的挑战，对远洋渔业企业生产经营和一线管理提出更高
的要求。2025年公司将做好“十四五”收官，明晰“十五五”战略目标，积极应对国内外经济形势与行业形
势变化，按照“稳增长、提质量、抓落实、增投资、保安全”的总体思路，加快转型升级，全力以赴，攻坚
克难，深度发挥协同效益，大力推动减亏治困，继续保持稳中求进的态势，着力做好四个“聚焦”。
1.聚焦主业投资、优化布局，全面夯实核心竞争力。加大投资力度，围绕“捕养加贸服”主业新格局开
展固定资产和股权投资，通过更新船舶、生产配套设施以及加工厂改建扩建等项目，提高生产效率和资源利
用效率；在国内外重点区域成立合资、独资公司，持续巩固捕捞主业优势基础，夯实自有产业链。
2.聚焦品牌建设、质量提升，全面发展新质生产力。进一步强化市场化经营管理理念，以市场为导向提
供产品和服务，加强品牌建设。进一步夯实打造加工贸易平台，发挥新投产舟山金枪鱼加工中心、比绍、阿
曼加工厂作用，加快推进产业链建设，做大做强深圳金枪鱼交易中心。
3.聚焦技术创新、研发合作，全面激发经营活力。进一步加大在智能化渔业设备、水产品精深加工等领
域的研发投入，探索推动“海豚AI”等人工智能系统、数字化系统建设，助力科研成果落实落地、创收增收
。
4.聚焦管理融合、风险防范，全面增强整体实力。做好重组后企业思想、队伍、管理、文化融合，进一
步发挥重组整合优势；紧抓海上安全生产，做好境内外基地加工、冷库及在建工程安全管理，确保无重大安
全生产事故发生；在美西方对我国远洋渔业持续打压抹黑的背景下，持续强化合规风险管理，做好涉外法律
风险防范，牢牢守住合规经营底线。
（三）可能遇到的风险
1.渔业资源波动风险
受全球气候变化影响，世界野生渔业资源呈现出不确定性。2024年，金枪鱼捕捞资源有所恢复；但由于
软体鱼资源持续恶化，秘鲁鱿鱼、章鱼、墨鱼产量不断下滑，公司主要捕捞品种在各洋区的资源波动较为明
显，公司面临渔业资源波动风险。
2.市场风险
2024年，世界经济复苏依然乏力、地缘政治冲突此起彼伏，全球贸易保护加剧，通胀水平居高不下，不
确定不稳定因素增多，导致消费者实际收入水平和消费能力降低，加之价格更具吸引力的养殖类水产品的全
球供应量不断增加，远洋捕捞产品的有效需求受到打压，在捕捞成本普遍看涨的大背景下，远洋捕捞产品的
售价却难以同步提升，消费需求数量以及市场价格的起伏变化存在不确定性，存在市场风险。
3.人力资源风险
我国远洋渔业从上个世纪80年代起步至今已近四十年，技能过硬、吃苦耐劳最早从事远洋渔业的第一代
船员已基本退休。随着近年来国内收入和生活水平的不断提高，远洋渔业行业对国内优质劳动力的吸引力不
断下降，国内船员特别是优秀职务船员紧缺局面仍会持续下去，对公司的生产经营带来一定影响。
4.生产资料价格上涨风险
受复杂国际局势影响，国际供应链持续紧张，国际燃油价格居高不下，全球大宗商品价格持续上涨，受
之影响的机械备件、渔具材料、饵料等捕捞生产原材料价格及运费等仍然高企，难有回落，各项目生产经营
成本居高不下，公司主业经营压力仍然较大。
5.入渔条件日益苛刻、捕捞配额受到压缩的风险
近年来，一些传统入渔国家由于自身经济发展缓慢，通货膨胀加剧，为快速增加国家财政收入，对入渔
本国经济区海域的外国船只的收费标准呈上涨趋势，不仅大幅提高了捕捞准证费用，还新增了鱼货转口税及
其他政府收费，同时在移民政策上持续收紧，导致项目陆上管理人员工作证办理难度加大。部分国家渔业政
策多变，入渔费用或税费增加，通胀压力导致物资和生活成本进一步上涨。国际各大洋区的区域性渔业管理
规则日趋严格，捕捞配额或受到压缩。
6.安全生产和国际履约风险
一方面重组后公司名下船只数量大幅增加，各种安全风险点多面广；另一方面全球区域渔业组织和入渔
国渔业监管部门的管理要求日趋严格，船只捕捞生产时接受登临检查更加频繁，个别组织对中国渔船存在不
实指控，实行双重标准，导致公司的国际履约风险和压力越来越大。
（四）拟采取的措施
1.继续深化改革，提升价值创造能力。紧紧围绕激发活力和提高效益效率，精准高效打好改革“组合拳
”，在改革工作的领导力、推进力、执行力上下功夫，向改革要效益、以改革促发展。同时坚持对标世界一
流渔业企业和行业先进企业，深入分析影响指标水平的驱动因素，借鉴和学习其先进管理理念和成功发展经
验，补短板、强弱项，不断推动公司经营核心指标持续优化，有效应对各种风险。
2.聚焦全面融合，坚持释放协同效益。持续推进重组整合，充分实现系统内资源共享和优化配置，推进
公司内部业务调整，放大自身优势，在客户、服务、市场方面贯彻“三协同”理念，提升企业核心竞争力。
3.加强渔场研判，探索新渔场。根据厄尔尼诺和拉尼娜及赤潮等气候现象对渔场变化的影响、生产淡旺
季节的变化和海上作业船只的生产信息及公司生产软件系统的实测数据等，科学判断渔场变化，合理调度生
产，同时继续开展探捕作业，探索新渔场，以应对渔业资源波动风险。
4.开展提质增效专项行动，提高经济效益。公司聚焦内部管理，深挖潜力，不断深化“压减”工作，持
续推进“减一”行动，加大全员、全要素、全过程成本管控力度，通过管理提升，实现降本增效。同时努力
提高产量，严抓产品质量，加强市场行情研判，精耕传统市场，抢占新兴市场，针对市场需求加强产品研发
和生产，提高产品附加值，强化品牌建设，提升品牌形象和品牌影响力，大力发展水产品加工贸易，不断延
伸公司产业链，实现挖潜增效。
5.坚持科技创新，实现创新驱动发展。继续发挥创新主体作用，突出战略性、前瞻性、系统性布局科技
创新管理工作，不断完善科创的体制机制，促进科技创新与渔业产业、食品加工的深度融合，不断创新经营
模式、商业模式，加快科技成果向现实生产力转化，在关键领域实现数智化融合和突破，以创新驱动发展。
6.改革船员聘用机制，加大生产经营科学考核力度。实施激励与约束并行机制，激发一线生产活力，吸
引优秀职务船员，加大国际船员聘用数量，降低劳务成本；进行企业内部薪酬制度改革，鼓励优秀管理人才
向一线流动。7.安全生产和合规履约工作常抓不懈。继续宣贯落实安全工作的要求，守好安全底线红线，确
保不发生重大安全责任事故；继续以责任制落实为主线，严格执行安全生产、合规履约考核奖惩；加强员工
合规履约教育培训、隐患排查治理、“三违”行为查处；强化现场与高危作业、重点风险预警预控等工作，
防微杜渐，勤抓严管。
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