经营分析☆ ◇600086 退市金钰 更新日期：2021-03-18◇ 通达信沪深F10
★本栏包括【1.主营业务】【2.运营业务数据】【3.主营构成分析】【4.前5名客户营业收入表】
【5.前5名供应商采购表】【6.经营情况评述】
【1.主营业务】
宝石及珠宝饰品的加工、批发、销售；翡翠原材料的批发销售。
【2.运营业务数据】 暂无数据
【3.主营构成分析】
截止日期:2019-12-31
项目名 营业收入(万元) 营业利润(万元) 毛利率(%) 收入比例(%)
──────────────────────────────────────────
黄金金条及饰品(产品) 3702.78 173.73 4.69 82.70
翡翠成品(产品) 743.81 -148.25 -19.93 16.61
其他(产品) 31.01 12.46 40.17 0.69
小额贷款利息收入(产品) 0.00 --- --- 0.00
──────────────────────────────────────────
黄金金条及饰品(行业) 3702.78 173.73 4.69 82.70
珠宝玉石饰品(行业) 743.81 -148.25 -19.93 16.61
其他(行业) 31.01 12.46 40.17 0.69
小额贷款利息收入(行业) 0.00 --- --- 0.00
──────────────────────────────────────────
华北地区(地区) 3842.89 594.87 15.48 85.82
华南地区(地区) 302.81 -4702.48 -1552.97 6.76
华东地区(地区) 230.42 68.60 29.77 5.15
西南地区(地区) 53.45 12.57 23.51 1.19
东北地区(地区) 48.03 9.75 20.29 1.07
──────────────────────────────────────────
截止日期:2019-06-30
项目名 营业收入(万元) 营业利润(万元) 毛利率(%) 收入比例(%)
──────────────────────────────────────────
黄金（镶嵌）饰品(产品) 48388.35 2825.60 5.84 97.51
黄金金条(产品) 9981.69 -6.75 -0.07 20.11
翡翠成品(产品) 197.12 -12.97 -6.58 0.40
其他(产品) 26.64 3.77 14.17 0.05
小额贷款(产品) 0.00 -1701.00 --- 0.00
分部间抵销(产品) -8968.08 0.00 0.00 -18.07
──────────────────────────────────────────
截止日期:2018-12-31
项目名 营业收入(万元) 营业利润(万元) 毛利率(%) 收入比例(%)
──────────────────────────────────────────
翡翠成品(产品) 69218.89 -49863.44 -72.04 54.99
翡翠原石(产品) 55580.42 33967.28 61.11 44.15
小额贷款(产品) 1242.06 -1795.35 -144.55 0.99
其他(产品) 469.60 -350.79 -74.70 0.37
分部间抵销(产品) -633.70 0.00 0.00 -0.50
──────────────────────────────────────────
黄金金条及饰品(行业) 166877.78 1341.02 0.80 56.49
珠宝玉石饰品(行业) 124799.32 -15896.16 -12.74 42.24
其他(行业) 2513.56 815.47 32.44 0.85
小额贷款利息收入(行业) 1242.06 -2178.13 -175.36 0.42
──────────────────────────────────────────
华南地区(地区) 156376.81 12176.99 7.79 52.93
华东地区(地区) 80605.26 -41562.51 -51.56 27.28
西南地区(地区) 48830.98 12003.27 24.58 16.53
西北地区(地区) 6305.43 1382.60 21.93 2.13
华北地区(地区) 3245.45 53.82 1.66 1.10
东北地区(地区) 68.80 28.03 40.74 0.02
──────────────────────────────────────────
截止日期:2018-06-30
项目名 营业收入(万元) 营业利润(万元) 毛利率(%) 收入比例(%)
──────────────────────────────────────────
黄金金条(产品) 126720.15 1315.72 1.04 56.95
翡翠成品(产品) 50694.75 13773.24 27.17 22.78
翡翠原石(产品) 41743.59 26657.94 63.86 18.76
其他(产品) 2311.02 727.91 31.50 1.04
小额贷款利息收入(产品) 1225.26 92.58 7.56 0.55
黄金(镶嵌)饰品(产品) 604.28 49.90 8.26 0.27
分部间抵销(产品) -789.56 0.00 0.00 -0.35
──────────────────────────────────────────
【4.前5名客户营业收入表】
截止日期:2019-12-31
前5大客户共销售0.39亿元，占营业收入的87.94%
┌────────────────┬────────────┬────────────┐
│客户名称 │ 营收额(万元)│ 占比(%)│
├────────────────┼────────────┼────────────┤
│合计 │ 3937.52│ 87.94│
└────────────────┴────────────┴────────────┘
【5.前5名供应商采购表】
截止日期:2019-12-31
前5大供应商共采购0.54亿元，占总采购额的99.84%
┌────────────────┬────────────┬────────────┐
│供应商名称 │ 采购额(万元)│ 占比(%)│
├────────────────┼────────────┼────────────┤
│合计 │ 5431.80│ 99.84│
└────────────────┴────────────┴────────────┘
【6.经营情况评述】
截止日期:2020-06-30
●财务指标大幅变动说明:
1.营业收入变动幅度为-90.97%, 原因:主要系上海黄金交易所会员资格冻结、黄金交易账户冻结，部分
存货受限，银行账户被查封，经营资金无法周转等经营环境受限的影响，销售收入大幅下降所致。
2.营业成本变动幅度为-50.35%, 原因:主要系营业收入大幅下降，营业成本同比例下降所致。
3.销售费用变动幅度为-52.02%, 原因:主要系薪酬减少所致。
4.管理费用变动幅度为-55.99%, 原因:主要系薪酬减少所致。
5.财务费用变动幅度为11.77%, 原因:主要系借款逾期，计提罚息增加所致。
6.经营活动产生的现金流量净额变动幅度为-270.02%, 原因:主要系本期销售现金收入减少所致。
7.筹资活动产生的现金流量净额变动幅度为100%, 原因:主要系资金紧金无力支付所致。
8.应收账款变动幅度为-4.80%, 原因:主要系计提信用减值所致。
9.其他应收款变动幅度为5.95%, 原因:主要系应收房屋租金增加所致。
10.一年内到期的非流动资产变动幅度为-73.17%, 原因:主要系重分类至长期待摊费用减少所致。
11.投资性房地产变动幅度为-26.87%, 原因:主要系法院拍卖壹海城房产抵债减少所致。
12.长期待摊费用变动幅度为42.31%, 原因:主要系一年内到期的非流动资产重分类增加所致。
13.递延所得税资产变动幅度为21.90%, 原因:主要系计提亏损所得税所致。
14.预收款项变动幅度为-99.40%, 原因:主要系会计政策变更的影响。
15.合同负债变动原因:主要系会计政策变更的影响。
16.应付职工薪酬变动幅度为21.16%, 原因:主要系应付未付员工薪酬增加所致。
17.应付利息变动幅度为35.28%, 原因:主要系资金紧张未支付利息增加所致。
●发展回顾:
2020年，由于新冠病毒疫情给社会经济、消费、就业等诸多方面带来巨大影响，各国经济面临巨大
困难和挑战。1月底至4月，由于疫情防控，我国社会生产基本处于停滞状况，4月中旬，企业开始复工
复产，国家采取“六稳”措施，各地实施对企业的帮扶政策，社会经济逐渐复苏。据国家统计局统计，
1-6月份社会零售总额172256万元，同比下降11.4%，金银珠宝消费977亿元，同比下降23.6%。
珠宝行业作为非必须类消费品行业，受疫情影响，销售大幅度下降，中小型企业经营困难。黄金珠
宝行业依然处于调整升级中，竞争加剧，品牌集中度进一步增强，机构性变化加大，产品结构、销售方
式、市场需求呈现周期性改变，80、90后成为消费主力，产品轻奢化、新款爆品、视频直播、互联网营
销成为亮点。竞争加剧，从品牌营销向设计、内涵、时尚、品质转变。
同时，公司自2018年开始受金融去杠杆政策及其他因素叠加影响，融资出现困难，到期债务无法按
期偿还，资金流动性紧张，导致债务违约,多数债权人诉诸司法流程，公司涉及多起司法判决。公司201
7年发行的“17金钰债”无法按时付息。公司的部分银行账户、资产被司法冻结，部分资产被司法处置
，给公司正常经营带来较大影响。
在监管部门及股东的大力支持下，公司董事会和管理团队团结一致，共克时艰，以司法重整为主线
，兼顾经营为原则，积极与债权人沟通协商，争取通过重整引进战略投资者，化解债务危机；兼顾经营
方面经营管理上采取减员减负、盘活资产、压缩费用、保有现有业务、收缩战线等手段开源节流，努力
保持公司正常经营。2020年上半年实现营业收入169.94万元，同比下降90.97%；归属于上市公司股东的
净利润-4.43亿元，同比下降11.64%；每股盈利-0.3285，同比下降11.66%。
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证数据的完全准确，所提供的信息请以中国证监会指定上市公司
信息披露媒体为准，本公司不对因该资料全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、在作者所知情的范围内，本机构、本人以及财产上的利害关系人与所评价或推荐的
股票没有利害关系，本机构、本人分析仅供参考，不作为投资决策的依倨，本公司不对
因据此操作产生的盈亏承担任何责任。
|
