经营分析☆ ◇600536 中国软件 更新日期：2025-06-07◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主营业务】【2.主营构成分析】【3.前5名客户营业收入表】【4.前5名供应商采购表】
【5.经营情况评述】
【1.主营业务】
自主软件产品、行业解决方案和服务化业务。
【2.主营构成分析】
截止日期:2024-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
软件服务业(行业) 51.65亿 99.37 19.17亿 98.54 37.11
其他业务(行业) 3284.64万 0.63 2837.38万 1.46 86.38
─────────────────────────────────────────────────
行业解决方案(产品) 22.05亿 42.43 4970.52万 2.56 2.25
自主软件产品(产品) 17.19亿 33.08 13.30亿 68.40 77.38
服务化业务(产品) 12.40亿 23.86 5.37亿 27.59 43.25
其他业务(产品) 3284.64万 0.63 2837.38万 1.46 86.38
─────────────────────────────────────────────────
国内(地区) 51.10亿 98.30 18.93亿 97.33 37.05
国外(地区) 5530.95万 1.06 2355.79万 1.21 42.59
其他业务(地区) 3284.64万 0.63 2837.38万 1.46 86.38
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2023-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
软件服务业(行业) 66.89亿 99.48 24.50亿 98.77 36.63
其他业务(行业) 3472.66万 0.52 3048.46万 1.23 87.78
─────────────────────────────────────────────────
行业解决方案(产品) 34.51亿 51.33 3.33亿 13.44 9.66
自主软件产品(产品) 16.37亿 24.35 12.29亿 49.56 75.08
服务化业务(产品) 16.00亿 23.80 8.87亿 35.77 55.44
其他业务(产品) 3472.66万 0.52 3048.46万 1.23 87.78
─────────────────────────────────────────────────
国内(地区) 66.30亿 98.61 24.30亿 97.96 36.65
国外(地区) 5860.98万 0.87 2007.45万 0.81 34.25
其他业务(地区) 3472.66万 0.52 3048.46万 1.23 87.78
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2022-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
软件服务业(行业) 96.11亿 99.69 30.02亿 99.11 31.23
其他(补充)(行业) 2955.13万 0.31 2699.24万 0.89 91.34
─────────────────────────────────────────────────
行业解决方案(产品) 57.91亿 60.07 5.64亿 18.79 9.74
服务化业务(产品) 22.24亿 23.07 13.01亿 43.35 58.51
自主软件产品(产品) 15.96亿 16.55 11.36亿 37.85 71.21
其他(补充)(产品) 2955.13万 0.31 2699.24万 --- 91.34
─────────────────────────────────────────────────
国内(地区) 95.58亿 99.15 29.82亿 98.48 31.20
国外(地区) 5232.45万 0.54 1915.71万 0.63 36.61
其他(补充)(地区) 2955.13万 0.31 2699.24万 0.89 91.34
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2021-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
软件服务业(行业) 103.18亿 99.67 30.50亿 99.03 29.56
其他(补充)(行业) 3368.49万 0.33 2985.54万 0.97 88.63
─────────────────────────────────────────────────
行业解决方案(产品) 64.35亿 62.16 5.49亿 17.82 8.53
服务化业务(产品) 23.09亿 22.31 13.48亿 43.78 58.39
自主软件产品(产品) 15.74亿 15.21 11.53亿 37.43 73.26
其他(补充)(产品) 3368.49万 0.33 2985.54万 0.97 88.63
─────────────────────────────────────────────────
国内(地区) 102.64亿 99.16 30.26亿 98.26 29.49
国外(地区) 5364.82万 0.52 2385.52万 0.77 44.47
其他(补充)(地区) 3368.49万 0.33 2985.54万 0.97 88.63
─────────────────────────────────────────────────
【3.前5名客户营业收入表】
截止日期:2024-12-31
前5大客户共销售11.72亿元，占营业收入的22.54%
┌───────────────────────┬───────────┬───────────┐
│客户名称 │ 营收额(万元)│ 占比(%)│
├───────────────────────┼───────────┼───────────┤
│合计 │ 117161.71│ 22.54│
└───────────────────────┴───────────┴───────────┘
【4.前5名供应商采购表】
截止日期:2024-12-31
前5大供应商共采购9.86亿元，占总采购额的30.32%
┌───────────────────────┬───────────┬───────────┐
│供应商名称 │ 采购额(万元)│ 占比(%)│
├───────────────────────┼───────────┼───────────┤
│合计 │ 98626.77│ 30.32│
└───────────────────────┴───────────┴───────────┘
【5.经营情况评述】
截止日期:2024-12-31
●发展回顾:
一、经营情况讨论与分析
2024年，公司在“十四五”发展规划的指引下，以提升战略核心竞争力和深化市场化改革为主线，持续
完善技术产品创新体系，打造高水平工程实施交付体系，深入推进以网信业务为核心的自主软件产品、行业
解决方案和服务化业务持续发展。报告期内，公司三大主营业务开展情况如下：
1、自主软件产品
公司以基础软件和数据安全产品为核心，打造本质安全产品体系；以铁路专用通信产品为核心，打造软
硬一体产品体系；围绕自主安全核心产品开展巡展活动，携手全国合作伙伴共建产业生态，促进公司自主软
件产品产业化发展。
（1）基础软件产品
公司子公司麒麟软件主营业务定位于操作系统技术的研究、产品开发及产业化推广，根据赛迪顾问统计
，麒麟软件旗下操作系统产品连续13年位列中国Linux市场占有率第一名。报告期内，麒麟软件持续发力自
主国产操作系统市场，在党政、金融、通信、能源等重点行业市场实现突破，区域市场优势进一步扩大。20
24年麒麟操作系统被中国国家博物馆收藏，产品品牌“银河麒麟”入选中央企业品牌引领行动首批优秀成果
。麒麟软件高度重视生态体系建设，与众多软硬件厂商、集成商建立长期合作伙伴关系，建设完整的自主创
新生态链，截至目前，已完成硬件适配总量超78万项，软件适配总量超556万项，生态兼容适配总量累计超
过634万项；生态适配官网累计注册用户数超9.6万。
（2）软硬一体产品
铁路专用通信产品不断提高市场占有率，保障业务的稳定性和可持续性，在做好现有产品的基础上，加
紧推动与自主计算体系生态的适配和融合。同时，紧跟全国铁路网信发展态势，紧密跟踪海内外市场动态。
目前，公司铁路专用通信产品正随着我国其他高铁技术和装备一同向“一带一路”沿线国家拓展，铁路专用
通信产品的销售和利润情况稳定。
（3）数据安全产品
中软防水坝数据防泄漏系统是公司自主研发的企业级数据安全产品，中软防水坝主机监控审计系统、统
一终端安全管理系统广泛运用，产品部分功能已实现对国密算法的支持。此外，公司面向自主技术体系下的
数据安全防护问题展开深度研究，针对自主创新软硬件进行了磨合与兼容适配，提高了产品的性能与效率。
2、行业解决方案
公司服务于中央部委、全国各省市地方政府、大型央企国企等客户，以自主计算为核心，围绕网信业务
打造自主安全的行业应用信息系统；以新一代信息技术发展及数字化转型为契机，为涉及国计民生的关键行
业客户提供新型数字化解决方案。
（1）网信业务
公司把握网信产业机遇，全面推进业务网信化发展，充分发挥先发优势，聚焦重点业务领域。依托大工
程、大项目的实施经验，协同有关单位技术攻关，加快构建自主计算体系核心能力；集中优势资源，面向重
点行业横向拓展、纵向做深，提升行业应用解决方案的产品化能力，深化传统集成商向技术产品提供商、总
包服务商转型。
（2）数字化业务
公司着力推进数字化业务，在数字政府、数字企业、数字社会等多领域创新发展。数字政府领域，公司
结合多年党政信息化业务积累，打造了覆盖数字政府顶层规划设计的系列解决方案，通过数字化手段助力政
府构建高效运行体系、普惠服务体系、执法监管体系、协同治理体系。数字企业领域，公司与国有企业深度
合作，联合探索数字企业新路径，助力国企加快数字化转型进程。数字社会领域，围绕智慧电厂建设信息化
业务，将数字化虚拟电厂与实体电厂同步建设，形成智慧电厂核心应用和解决方案。
3、服务化业务
围绕税务、金融监管等行业领域开展信息系统服务，在现有业务基础上延伸客户价值、挖掘市场机会。
（1）税务
面向税务行业，以信息系统服务为核心进行行业专业化管理，构建行业竞争力，组织产品及服务的实施
和交付。报告期内成功保障了核心征管、数据资源平台、电子税务局、社保征收、出口退税等业务系统的平
稳运行，完成了重点工作业务指标任务；顺应税务行业网信化发展，组织专业技术队伍完成系统设计及功能
开发，保证金税工程系统试点及全面推广上线运行；同时在报告期内公司还积极推动了税务企业端服务化业
务的拓展。
（2）金融监管
深化与监管机构的合作，在金融机构端持续发力，研发新一代统一监管报送平台，构建智慧监管体系，
为未来三至五年建立新的监管业务增长点。不断完善解决方案，持续投入产品研发，打造全流程业态监管，
深耕行业市场，打造良好品牌形象。
除上述领域外，公司在工信、电力等其他领域依托行业优势，稳步提升信息化服务能力。
二、报告期内公司所处行业情况
公司所属行业为软件和信息技术服务业。2024年，我国软件和信息技术服务业运行态势良好，软件业务
收入平稳增长，达137276亿元，同比增长10.0%，利润总额16953亿元，同比增长8.7%。软件产品收入达3041
7亿元，同比增长6.6%，占全行业收入的22.2%。其中，工业软件产品收入同比增长7.4%；基础软件产品收入
同比增长6.9%。信息技术服务收入达92190亿元，同比增长11.0%，占全行业收入的67.2%。其中，云计算、
大数据服务同比增长9.9%，信息安全收入同比增长5.1%，嵌入式系统软件收入同比增长11.8%（数据来源：
工信部《2024年软件业运行良好》）。顶层设计不断深化，促进行业纵深发展。2024年1月18日，工业和信
息化部等七部门发布《关于推动未来产业创新发展的实施意见》，以传统产业的高端化升级和前沿技术的产
业化落地为主线，强调做优信息服务产品，发展下一代操作系统，构筑安全可靠的数字底座。2024年3月5日
，《政府工作报告》指出，大力推进现代化产业体系建设，加快发展新质生产力，提出开展“人工智能+”
行动。2024年6月4日，国家发展改革委等四部门联合印发《关于深化智慧城市发展推进城市全域数字化转型
的指导意见》，强调全领域推进城市数字化转型，全方位增强城市数字化转型支撑。2024年7月18日，党的
二十届三中全会作出关于进一步全面深化改革，推进中国式现代化的决定，强调完善推动新一代信息技术、
人工智能、航空航天、新能源、新材料、高端装备、生物医药、量子科技等战略性产业发展政策和治理体系
，引导新兴产业健康有序发展。
三、报告期内公司从事的业务情况
（一）报告期内公司所从事的主要业务
报告期内公司聚焦网信业务发展，推进全国战略布局，深化市场拓展机制。公司通过重大工程促进综合
实力提升，深入推进以网信业务为核心的自主软件产品、行业解决方案和服务化业务持续发展，建立了较为
完整的市场、研发和技术服务体系。公司现拥有从操作系统到应用产品的软硬件产品链条，主要业务覆盖政
府、税务、纪检监察、财政、海关、电力、应急、能源、交通、水利、公安等国民经济重要领域，客户群涵
盖中央部委、地方政府、大型央国企等。公司的三大业务板块分别是：自主软件产品、行业解决方案和服务
化业务。公司业务模式以参加客户公开招标或单一来源采购的项目型运营为主，同时积极拓展自主产品研发
与销售，承建的项目包含信息化咨询、软件开发、系统集成、运维服务等，项目应用涉及云计算、大数据等
信息技术领域。
（二）报告期内公司产品市场地位、竞争优势与劣势
1、市场地位
公司麒麟操作系统在桌面、服务器、移动端等领域持续升级，性能更加先进，适配性持续增强，已适配
兼容飞腾、鲲鹏、龙芯、申威、兆芯、海光等国内CPU。与AI大模型等技术融合发展，发布银河麒麟操作系
统AIPC版本，银河麒麟智算操作系统等新产品。在税务领域，金税四期项目顺利实施，数字化全电票服务平
台、新电子税务局、税务智慧办公平台等系统的上线和应用，大幅降低交易成本，体现了公司的核心能力与
使命担当。
2、竞争优势和劣势
优势：（1）中国电子加快打造国家网信事业战略科技力量，持续引领公司核心产品创新和业务拓展。
（2）公司制定了聚焦主责主业走专业化道路的发展策略，加快做优做强战略赛道。（3）公司拥有麒麟操作
系统等基础软件产品，市场份额不断提升，行业地位更加凸显。（4）公司持续推进产品化转型，精心打造
了熵舟等一批面向关键行业领域的核心应用产品。劣势：（1）前沿技术的应用速度还需要进一步加快。（2
）业务方向还需要进一步聚焦。
3、主要的业绩驱动因素
随着数字经济、数字技术的快速发展，公司主要的业绩驱动因素有：
（1）政策持续利好。2024年《政府工作报告》中强调了“深入推进数字经济创新发展”“积极推进数
字产业化、产业数字化”，明确提出了“开展‘人工智能+’行动”，为数字化信息化发展指明了方向。随
着网信工程、大规模设备更新、超长期国债等政策的发布，软件和信息技术服务业迎来发展新机遇。
（2）产业发展空间大。网信产业近年来快速发展，人工智能、大数据等新技术的普及为产业发展提供
了强大的技术支撑，也催生了新的商业模式和服务需求。网信产品不断完善、服务能力不断提升，产业规模
不断扩大，为公司业务带来了良好发展机遇。
（3）市场需求量大。大型央国企数字化转型不断推进，对产品高端化、专业化的要求不断提高，为公
司市场扩展、产品研发、技术创新等带来发展机遇，同时随着国产化进程的推进，公司操作系统等产品的市
场接受度不断提升。
（4）技术与生态平台优势。公司一直高度重视科技创新，核心关键技术持续突破，前沿技术转化应用
持续加快。生态建设方面不断加强，与多个地方省市、大型央企行业机构、金融机构以及高校、联盟协会等
不同类型市场主体建立战略生态合作。
4、业绩变化与行业发展的一致性
报告期内，软件与技术服务行业发展稳步推进，公司聚焦重点业务领域，积极推进相关业务，业绩符合
行业发展整体态势。
四、报告期内核心竞争力分析
公司是中国电子实际控制的大型高科技上市企业，核心竞争力主要体现在以下几方面：
1、品牌优势：依托中国电子的国家战略地位以及公司自身自主创新产品体系，公司“自主安全软件国
家队”的品牌认可度高，深得用户信赖，在总体国家安全观引领下，公司品牌价值将逐步提升。
2、自主安全优势：公司全力打造自主安全产品和服务体系，形成了从操作系统到应用产品的软硬件产
品链条。报告期内麒麟操作系统等行业地位持续巩固，市场份额稳定增长，应用前景十分广阔，生态构建保
持领先。公司打造了多个行业国家级工程，解决方案成熟可靠。
3、资质优势：公司获得了信息系统建设和服务能力等级证书（CS5）、CMMI-DEV-V2.0/L5能力成熟度模
型、数据管理能力成熟度（乙方）证书（DCMM3）、ISO9001质量管理体系等标准认证。拥有涉密信息系统集
成资质甲级、信息安全集成服务(一级)、信息技术服务运行维护标准符合性评估（成熟度二级）、信息安全
服务（安全工程类二级）、信息安全服务（安全开发类一级）、电子与智能化工程（专业承包二级）等齐全
完备的高等级资质证书。
4、控股股东的支持：公司作为中国电子计算产业的核心企业，在战略指导、资本注入、产业资源配置
、市场线索提供、大型工程承接等多个方面得到中国电子的大力支持。
五、报告期内主要经营情况
公司实现营业收入51.98亿元，同比下降22.69%；实现利润总额-3.04亿元，同比下降2617.56%；实现归
属于母公司净利润-4.13亿元，同比下降77.29%，主要原因：一是受市场竞争加剧等因素影响，导致公司收
入下降，利润下降；二是公司聚焦主责主业，调整业务结构，加快推动转型升级，阶段性亏损增加；三是公
司对股权资产计提减值。
报告期内，自主软件产品实现营业收入17.19亿元，同比增加5.01%，平均毛利率77.38%，同比增加4.49
个百分点，主要包括以操作系统为代表的基础软件产品，以低代码开发平台为代表的系统平台软件产品，以
数字调度系统为代表的铁路专用产品，以中软防水坝数据防泄漏系统为代表的数据安全产品等。行业解决方
案实现营业收入22.05亿元，同比下降36.09%，平均毛利率2.25%，同比下降7.41个百分点，主要包括数字政
府、数字企业、数字社会等领域的网信业务及数字化业务。服务化业务实现营业收入12.40亿元，同比下降2
2.49%，平均毛利率43.25%，同比下降12.19个百分点，主要包括税务、金融监管等行业领域的信息系统运维
业务。
●未来展望:
(一)行业格局和趋势
更加积极的政策引导。在网络强国、数字中国战略深入实施背景下，发展软件和信息技术服务业，全面
推动数字化转型，备受国家高度重视，推动数字化转型、以科技创新引领新质生产力发展仍是今后一段时间
的重点工作之一。
更加迫切的业务需求。培育自主安全核心技术，在实现党政机关、地方政府、关键领域和重要行业国产
化的基础上，推动信息技术创新更深入发展、向更广范围领域应用将成为必然趋势，信息技术创新市场规模
将持续扩大。
更加明朗的发展机遇。人工智能、云计算、大数据等技术的协同创新将加速产业智能化转型，带来产业
新增长点。随着国产人工智能开源大模型接连问世，AI技术门槛显著降低，生成式人工智能与各行各业的融
合正加速落地，垂直行业赛道成为未来创新涌现的重要场景，深度融合人工智能技术，推动行业大模型落地
将成为推动产业升级发展，培育产业新动能的重要引擎。
(二)公司发展战略
当前，基础软件与党政核心应用解决方案的自主安全与数智化升级已成为国家战略的迫切需求，公司作
为中国电子计算产业板块的主要支撑力量，肩负着支撑党和国家治理体系和治理能力现代化的重要使命。在
集团公司做强做优做大计算产业板块的方针指导下，公司的战略定位是：聚力基础软件，对标世界一流，发
展成为中国最强最优、具有国际影响力的基础软件集团；聚焦党政核心系统，服务国家治理体系和治理能力
现代化，发展成为中国最优最强的党政核心应用解决方案集团。
在基础软件方面，聚焦“全栈自主”，进一步巩固和强化现有的自主研发产品与技术，不断丰富基础软
件产品体系，完善基础软件产业布局，扩大市场份额，确保在基础软件领域具备产品全面、性能先进、市场
追捧、生态牵引的全面领先能力。党政核心应用方面，重点突出“数智赋能”与“赛道聚焦”，推动AI赋能
场景创新，促进业务提质增效，充分依托“熵舟”数智底座，提升数智化水平，助力用户高效推进行业智能
化落地，深化战略赛道布局，打造行业标杆示范项目。
(三)经营计划
公司计划2025年实现营业收入50亿元，成本费用占收入的比例控制在合理范围内。该计划不构成公司对
投资者的业绩承诺，建议投资者对此保持足够的风险意识，理解经营计划与业绩承诺之间的差异。
2025年，公司将严格以公司“十四五”发展规划为行动指南，以“大计算平台”、“大系统工程”和“
大行业应用”为核心抓手，以深化体制机制改革为重要支撑，加速转型进程，推动公司快速驶入高质量发展
轨道。
加快构建“大计算平台”底座，公司将持续优化麒麟桌面操作系统、服务器操作系统，继续加大产品研
发投入，做强关键技术，做精产品系列，壮大生态体系，全面提升用户体验。公司将持续升级现有自主软件
产品、软硬一体产品和数据安全产品，在持续拓宽既有产品应用范围、进一步提高产品市场份额的基础上，
研发并推广更多符合国家发展和建设需求的新产品。
全力推进“大系统工程”服务，继续深耕网信领域业务，持续服务于党政机关，着力拓展行业网信和金
融网信，保持公司在网信领域的优势。同时聚焦数字政府、数字社会、国有企业数字化转型等领域，提升公
司在数字化业务领域核心竞争力。税务领域，把握税务行业转型的重大历史机遇，努力打造国内领先的行业
竞争力，为税务业务建设提供平台化技术支撑。电力领域，聚焦智能电网、智慧电厂，业务做深做透，市场
做大做强。
加快打造“大行业应用”产品，面向用户高端需求，着力打造核心业务应用软件产品，持续迭代提升产
品性能，通过高端产品提升公司在行业信息化领域位势。
(四)可能面对的风险
1、新技术、新模式、新业态的不断涌现，对软件与信息服务行业产生较大冲击；
2、掌握基础软件、人工智能、大数据等核心技术的技术专家型人才储备不足，不利于公司核心技术实
力的快速形成；
3、市场恶性竞争、行业分散等长期积累的问题依然存在。
面对上述风险，公司将进一步聚焦行业赛道，应用数智技术升级改造产品和解决方案，实现客户价值；
基于关键岗位能力素质模型，秉持自主培养为主，同时适度引进“高精尖缺”人才；进一步深化校企合作，
通过企业博士后工作站、工程硕博联合培养等项目，选拔培养符合公司发展方向的高层次人才；建立健全公
司科技人才库，充分发挥核心关键人才的骨干带头作用；实行“技术架构、项目管理、成果配置”三统一，
加强技术管控，实现降本增效，提升核心竞争力，应对市场变化。
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