经营分析☆ ◇600815 厦工股份 更新日期：2024-11-20◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主营业务】【2.主营构成分析】【3.前5名客户营业收入表】【4.前5名供应商采购表】
【5.经营情况评述】
【1.主营业务】
工程机械及配件。
【2.主营构成分析】
截止日期:2024-06-30
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
工程机械(行业) 3.46亿 86.53 6257.10万 64.19 18.09
装备租赁(行业) 5009.24万 12.53 3303.28万 33.89 65.94
其他(行业) 374.98万 0.94 187.14万 1.92 49.91
─────────────────────────────────────────────────
土石方机械(产品) 1.53亿 38.27 1253.18万 12.86 8.19
其他工程机械(产品) 9614.66万 24.05 2421.88万 24.85 25.19
隧道掘进机械(产品) 8601.77万 21.52 2317.81万 23.78 26.95
装备租赁 (产品) 5009.24万 12.53 3303.28万 33.89 65.94
配件(产品) 1072.37万 2.68 264.22万 2.71 24.64
其他(产品) 374.98万 0.94 187.14万 1.92 49.91
─────────────────────────────────────────────────
国内(地区) 2.58亿 64.54 8058.04万 82.67 31.24
国外(地区) 1.42亿 35.46 1689.47万 17.33 11.92
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2023-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
工程机械(行业) 7.35亿 89.46 9952.33万 79.37 13.55
装备租赁(行业) 4390.13万 5.35 1896.75万 15.13 43.20
其他业务(行业) 3835.95万 4.67 862.43万 6.88 22.48
商业贸易(行业) 429.09万 0.52 -173.02万 -1.38 -40.32
─────────────────────────────────────────────────
土石方机械(产品) 3.48亿 42.43 2207.38万 17.60 6.33
其他工程机械(产品) 2.18亿 26.60 3184.24万 25.40 14.58
隧道掘进机械(产品) 1.15亿 14.01 3694.58万 29.47 32.10
配件(产品) 5268.96万 6.42 866.12万 6.91 16.44
装备租赁(产品) 4390.13万 5.35 1896.75万 15.13 43.20
其他业务(产品) 3835.95万 4.67 862.43万 6.88 22.48
材料及其他(产品) 429.09万 0.52 -173.02万 -1.38 -40.32
─────────────────────────────────────────────────
国内(地区) 3.99亿 48.53 5389.73万 42.99 13.52
国外(地区) 3.84亿 46.80 6286.33万 50.14 16.36
其他业务(地区) 3835.95万 4.67 862.43万 6.88 22.48
─────────────────────────────────────────────────
经销(销售模式) 5.16亿 62.85 6816.75万 54.37 13.21
直销(销售模式) 2.67亿 32.48 4859.32万 38.76 18.22
其他业务(销售模式) 3835.95万 4.67 862.43万 6.88 22.48
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2023-06-30
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
工程机械(行业) 3.16亿 89.96 --- --- ---
装备租赁(行业) 2215.68万 6.31 --- --- ---
其他(补充)(行业) 837.19万 2.38 --- --- ---
商业贸易(行业) 473.21万 1.35 --- --- ---
─────────────────────────────────────────────────
土石方机械(产品) 1.91亿 54.43 --- --- ---
其他工程机械(产品) 1.00亿 28.50 --- --- ---
配件(产品) 2468.89万 7.03 --- --- ---
装备租赁(产品) 2215.68万 6.31 --- --- ---
其他(补充)(产品) 837.19万 2.38 --- --- ---
材料及其他(产品) 473.21万 1.35 --- --- ---
─────────────────────────────────────────────────
国外(地区) 1.84亿 52.30 --- --- ---
国内(地区) 1.67亿 47.70 --- --- ---
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2022-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
工程机械(行业) 7.85亿 77.97 1075.57万 23.90 1.37
商业贸易(行业) 9424.18万 9.36 -93.51万 -2.08 -0.99
其他(补充)(行业) 7213.09万 7.16 4504.47万 --- 62.45
装备租赁(行业) 5555.16万 5.52 3517.38万 78.17 63.32
─────────────────────────────────────────────────
土石方机械(产品) 5.77亿 57.28 -1661.45万 -36.93 -2.88
其他工程机械(产品) 1.03亿 10.18 1043.50万 23.19 10.17
材料及其他(产品) 9424.18万 9.36 -93.51万 -2.08 -0.99
其他(补充)(产品) 7213.09万 7.16 4504.47万 --- 62.45
隧道掘进机械(产品) 6157.35万 6.11 934.57万 20.77 15.18
装备租赁(产品) 5555.16万 5.52 3517.38万 78.17 63.32
配件(产品) 4420.39万 4.39 758.95万 16.87 17.17
─────────────────────────────────────────────────
国内(地区) 7.01亿 69.56 1667.34万 18.52 2.38
国外(地区) 2.34亿 23.28 2832.11万 31.45 12.08
其他(补充)(地区) 7213.09万 7.16 4504.47万 50.03 62.45
─────────────────────────────────────────────────
经销(销售模式) 4.85亿 48.20 1747.96万 19.41 3.60
直销(销售模式) 4.50亿 44.64 2751.49万 30.56 6.12
其他(补充)(销售模式) 7213.09万 7.16 4504.47万 50.03 62.45
─────────────────────────────────────────────────
【3.前5名客户营业收入表】
截止日期:2023-12-31
前5大客户共销售2.80亿元，占营业收入的34.06%
┌───────────────────────┬───────────┬───────────┐
│客户名称 │ 营收额(万元)│ 占比(%)│
├───────────────────────┼───────────┼───────────┤
│合计 │ 27967.29│ 34.06│
└───────────────────────┴───────────┴───────────┘
【4.前5名供应商采购表】
截止日期:2023-12-31
前5大供应商共采购2.63亿元，占总采购额的37.81%
┌───────────────────────┬───────────┬───────────┐
│供应商名称 │ 采购额(万元)│ 占比(%)│
├───────────────────────┼───────────┼───────────┤
│合计 │ 26307.69│ 37.81│
└───────────────────────┴───────────┴───────────┘
【5.经营情况评述】
截止日期:2024-06-30
●发展回顾:
一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明
公司所属行业为工程机械行业，主营产品包括装载机、挖掘机、掘进机械、路面机械等工程机械。报告
期内，工程机械行业下游开工情况略有好转，基建地产偏弱，部分产品需求见底复苏，总体上还处于企稳恢
复的进程中。下半年，随着万亿元增发国债项目开工、“大规模设备更新”政策的刺激，以及新技术的应用
，工程机械行业完成筑底的速度有望进一步加快。
报告期内，公司主要业务、主要产品、经营模式未发生重大变化。公司的主营业务产品覆盖装载机、挖
掘机、掘进机械、路面机械、环保机械等工程机械产品系列，被广泛应用于建筑、矿山、农林水利、电力、
道路、港口等领域。
公司的主要经营模式是研发、生产和销售工程机械产品及零部件，并向客户提供保障服务和增值服务，
从而获得业务收入和合理的利润。
报告期内，公司锚定市场需求不断打造新产品，持续开发绿色化、智能化、差异化的主力产品，不断探
索在应急、矿山、港口、钢厂等特殊场景的综合解决方案。
二、报告期内核心竞争力分析
公司核心竞争力包含装载机、挖掘机、掘进机械等工程机械整机产品与核心零部件的研发、制造和营销
服务能力，以及历经多年沉淀的厦工品牌价值和世界500强的集团客户资源。
1.产品系列丰富：公司经过七十多年的发展，形成了装载机、挖掘机、盾构机、小型机械等十几种整机
产品，每种整机产品均有数款不同型号的设备，以满足不同用户、不同工况的需求。
2.技术研发优势：公司设有国家级企业技术中心、博士后工作站，通过AAA级测量管理体系，为市场不
断孵化出新技术和新产品。公司与厦门大学、华侨大学、吉林大学等高校长期保持良好合作，进行节能技术
、安全技术、噪声与振动、电控智能化产品技术、新能源技术等多方面研究，形成产学研长效合作机制，以
快速有效提升企业自身实力，解决企业实际问题，跟进国际前沿技术。公司技术中心配有先进、功能强大的
计算机软、硬件，完善的试验手段，各种精密的检测仪器，并建有电气环境试验室、传动实验室、液压试验
室、整机试验场、精度检测室、焊接试验室、工业设计试验室、结构疲劳试验台等。
3.营销服务优势：公司拥有近100家经销服务商，通过构建快捷的物流供应系统与技术支持体系，为客
户提供工程机械系统解决方案。公司常年开展“同心圆”及“XGMACARE”服务活动，为全球用户开通“面对
面”的服务保障渠道。
4.品牌价值优势：公司凭借过硬的产品质量，先后赢得了多项荣誉：公司多次获得“中国工程机械制造
商50强”“全球工程机械制造商50强”“全国机械行业文明单位”“装备中国功勋企业”“中国极地考察先
进集体”等荣誉；“厦工XGMA及图”商标荣获“福建省著名商标”称号，“厦工机械及图”商标荣获“中国
驰名商标”称号；公司产品先后荣获“厦门优质品牌”“福建省名牌产品”“中国名牌产品”称号。
5.集团资源优势：公司系世界500强企业厦门国贸控股集团有限公司旗下海翼集团的骨干成员企业，借
助国贸控股的品牌与客户资源优势，通过内部协同平台，持续拓展在矿山、钢厂、港口、海外市场等大客户
资源。
三、经营情况的讨论与分析
2024年是国家实施“十四五”规划的关键一年，也是公司实施2023-2025年战略规划的关键一年。报告
期内，公司围绕“深挖潜促转型谋发展”年度主题，紧盯年度目标，加速形成新质生产力。
公司2024年上半年实现营业收入39,971.99万元，归属于上市公司股东的净利润598.66万元，实现扭亏
为盈。截至2024年6月30日，公司总资产235,130.77万元，归属于上市公司股东的净资产151,763.87万元。
报告期内，公司稳步有序地推进以下工作：
1.研新品重投入，聚焦主责主业。公司聚焦高性价比产品研发，瞄准市场细分领域，深耕新能源机型更
新迭代，有序开发小型化和大吨位核心产品；加强与高校“产学研”联动，强化重点技术攻关，推进无人智
能装载机等智能化产品开发；致力于差异化竞争，不断探索在应急、矿山、港口、钢厂等特殊场景的综合解
决方案；加强质量管控，实施质量管理快速提升和车间目视化管理项目，提升产品质量与品质。
2.拓渠道促出口，提升经营效益。公司积极拓展国内外经销渠道，扩大经销渠道及服务网点覆盖面，提
升经销渠道运营能力，进一步优化直营公司运营管理；全力拓展海外市场，实施国际化战略，聚焦“一带一
路”、RCEP成员国、金砖国家等重点国家和区域市场，加大出口力度；借助国贸控股品牌与客户资源优势，
全力拓展矿山、钢厂、港口等大客户业务；加强品牌建设与推广，通过线上新媒体矩阵、线下行业重要展会
等方式重塑品牌形象；建立以客户为中心的后市场服务体系，通过“服务万里行，客户送清凉”同心圆客户
走访活动和“XGMACARE”客户关怀走访及服务培训等方式提升客户满意度。
3.探新域开业务，打造增长曲线。公司加快钢结构业务的组织运营与团队建设，积极争取市政工程，拓
展市场化业务，培育新的利润增长点；发挥资本运作平台优势，实施专业化整合，锚定战略方向和战略性新
兴产业，探索在工程机械相关领域的投资机会，形成主业更突出、核心竞争力更强的业务布局。
公司积极向“微笑曲线”两端（研发与营销）延伸，探索打造“第二增长曲线”，通过主动破局求变，
向上突围，提质增效，努力实现高质量发展。
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
|
