公司公告☆ ◇301291 明阳电气 更新日期：2026-05-17◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.公告列表】【2.财报链接】
【1.公告列表】
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│2026-05-12 19:22 │明阳电气（301291）：关于控股股东及其一致行动人持股比例被动稀释触及1%整数倍的权益变动公告 │
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│2026-05-07 17:16 │明阳电气（301291）：关于股东股份减持计划实施完成的公告 │
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│2026-05-06 11:40 │明阳电气（301291）：关于2024年股票期权激励计划部分股票期权注销完成的公告 │
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│2026-04-30 16:50 │明阳电气（301291）：关于2024年股票期权激励计划第一个行权期采用自主行权的提示性公告（3） │
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│2026-04-28 17:06 │明阳电气（301291）：申万宏源证券承销保荐有限责任公司关于明阳电气2025年度跟踪报告 │
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│2026-04-28 17:06 │明阳电气（301291）：使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的核查意见 │
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│2026-04-28 17:06 │明阳电气（301291）：开展外汇衍生品套期保值交易业务的核查意见 │
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│2026-04-28 17:06 │明阳电气（301291）：2025年度内部控制审计报告 │
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│2026-04-28 17:06 │明阳电气（301291）：2025年年度审计报告 │
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│2026-04-28 17:05 │明阳电气（301291）：期货和衍生品交易业务管理制度 │
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2026-05-12 19:22│明阳电气（301291）：关于控股股东及其一致行动人持股比例被动稀释触及1%整数倍的权益变动公告
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明阳电气（301291）：关于控股股东及其一致行动人持股比例被动稀释触及1%整数倍的权益变动公告。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-05-12/4732700f-1fa3-49ae-91e8-bf86fdc2f892.PDF
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2026-05-07 17:16│明阳电气（301291）：关于股东股份减持计划实施完成的公告
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信息披露义务人中山华慧企业管理咨询合伙企业（有限合伙）保证向本公司提供的信息内容真实、准确、完整，没有虚假记载、
误导性陈述或重大遗漏。
本公司及董事会全体成员保证公告内容与信息披露义务人提供的信息一致。2026 年 3月 30 日，广东明阳电气股份有限公司（
以下简称“公司”）在巨潮资讯网披露了《关于股东减持股份预披露公告》（公告编号：2026-008）。公司特定股东中山华慧企业管
理咨询合伙企业（有限合伙）（以下简称“华慧咨询”）及相关间接持股人拟实施股份减持计划。
近日，公司收到华慧咨询出具的《股份交易进展告知函》，获悉该股东的股份减持计划已实施完毕。
现将股份减持计划的实施结果及相关情况公告如下：
一、股东减持情况
（一）股东减持股份情况
股东名称 减持方式 减持时间 减持均价（元/股） 减持股数（股） 减持比例
华慧咨询 集中竞价 2026/4/22 54.35-63.29 3,122,000 1.00%
-
大宗交易 2026/5/6 55.50-56.28 718,000 0.23%
合计 3,840,000 1.23%
注：1、计算占比时，按截至本公告披露日公司总股本 312,200,000 股计算（无回购专用证券账户），下同；
2、如相关数据存在尾数差异，为小数位数保留及四舍五入原因造成，下同。
（二）股东本次减持前后持股情况
股东名称 股份性质 本次减持前持有股份 本次减持后持有股份
股数（股） 占总股本比例 股数（股） 占总股本比
例
华慧咨询 合计持有股份 10,504,240 3.36% 6,664,240 2.13%
其中：无限售条件股份 10,504,240 3.36% 6,664,240 2.13%
有限售条件股份 0 0.00% 0 0.00%
注：公司现任高级管理人员胡连红先生通过华慧咨询间接持有部分公司股份。此外，根据相关规定和承诺要求，胡连红先生本年
内转让的股份数不超过其实际持有的公司股份总数的 25%，高管锁定股部分予以自律管理。
二、其他相关说明
（一）本次股份减持不会导致公司控股股东和实际控制人发生变化，不会对公司治理结构及持续经营产生重大影响。
（二）截至本公告日，华慧咨询本次减持计划已实施完毕。
三、备查文件
（一）股东出具的《股份交易进展告知函》；
（二）深交所要求的其他文件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-05-07/ea30088c-2efa-4f24-b0e2-016fa4789a72.PDF
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2026-05-06 11:40│明阳电气（301291）：关于2024年股票期权激励计划部分股票期权注销完成的公告
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广东明阳电气股份有限公司（以下简称“公司”）于 2026 年 4月 27 日召开第二届董事会第十六次会议，审议通过了《关于注
销 2024 年股票期权激励计划部分股票期权的议案》。现将本次注销部分股票期权的情况公告如下：
根据公司《2024 年股票期权激励计划（草案）》（以下简称“本激励计划”）的相关规定及公司 2024 年第二次临时股东大会
的授权，本激励计划授予的股票期权第一个等待期届满前，1名激励对象因个人原因离职而不再具备激励资格，同时结合本激励计划
设定的第一个行权期公司层面考核业绩结果，公司需对已获授但不符合行权条件的合计 1,058,934 份股票期权进行注销，涉及激励
对象共126 人。具体内容请查阅公司在巨潮资讯网披露的《关于注销 2024 年股票期权激励计划部分股票期权的公告》（公告编号：
2026-029）。
截至本公告披露日，经中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司审核确认，公司上述部分股票期权注销事宜已办理完成。
本次注销部分股票期权事项符合《上市公司股权激励管理办法》等有关法律法规及本激励计划的相关规定，审议及注销流程合法
合规，不存在损害公司及全体股东利益的情形。本次注销部分股票期权不会对公司总股本造成影响，亦不会影响公司本激励计划的继
续实施。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-05-06/c0c8cdf2-9dc1-4cd1-bded-0dd5c129c67b.PDF
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2026-04-30 16:50│明阳电气（301291）：关于2024年股票期权激励计划第一个行权期采用自主行权的提示性公告（3）
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明阳电气（301291）：关于2024年股票期权激励计划第一个行权期采用自主行权的提示性公告（3）。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-30/dfdaba38-82ad-4638-8331-99276ea69375.PDF
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2026-04-28 17:06│明阳电气（301291）：申万宏源证券承销保荐有限责任公司关于明阳电气2025年度跟踪报告
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保荐人名称：申万宏源证券承销保荐有限 被保荐公司简称：明阳电气
责任公司
保荐代表人姓名：孙奥 联系电话：0755-23996949
保荐代表人姓名：孙吉 联系电话：0755-23996949
一、保荐工作概述
项目 工作内容
1.公司信息披露审阅情况
（1）是否及时审阅公司信息披露文件 是
（2）未及时审阅公司信息披露文件的次数 不适用
2.督导公司建立健全并有效执行规章制度的情况
（1）是否督导公司建立健全规章制度（包括但不限于 是
防止关联方占用公司资源的制度、募集资金管理制
度、内控制度、内部审计制度、关联交易制度）
（2）公司是否有效执行相关规章制度 是
3.募集资金监督情况
（1）查询公司募集资金专户次数 每月查询
（2）公司募集资金项目进展是否与信息披露文件一致 是
4.公司治理督导情况
（1）列席公司股东大会次数 0次（事前或事后审阅会议议案）
（2）列席公司董事会次数 0次（事前或事后审阅会议议案）
（3）列席公司监事会次数 0次（事前或事后审阅会议议案）
5.现场检查情况
（1）现场检查次数 1次
（2）现场检查报告是否按照本所规定报送 是
（3）现场检查发现的主要问题及整改情况 无
6.发表专项意见情况
（1）发表专项意见次数 8次
（2）发表非同意意见所涉问题及结论意见 不适用
7.向本所报告情况（现场检查报告除外）
（1）向本所报告的次数 0次
（2）报告事项的主要内容 不适用
（3）报告事项的进展或者整改情况 不适用
8.关注职责的履行情况
（1）是否存在需要关注的事项 否
（2）关注事项的主要内容 不适用
（3）关注事项的进展或者整改情况 不适用
9.保荐业务工作底稿记录、保管是否合规 是
10.对上市公司培训情况
（1）培训次数 1次
（2）培训日期 2025年12月31日
（3）培训的主要内容 上市公司规范运作
11.其他需要说明的保荐工作情况 无
二、保荐人发现公司存在的问题及采取的措施
事项 存在的问题 采取的措施
1.信息披露 无 不适用
2.公司内部制度的建立和执行 无 不适用
3.“三会”运作 无 不适用
4.控股股东及实际控制人变动 无 不适用
5.募集资金存放及使用 无 不适用
6.关联交易 无 不适用
7.对外担保 无 不适用
8.收购、出售资产 无 不适用
9.其他业务类别重要事项（包括对 无 不适用
外投资、风险投资、委托理财、财
务资助、套期保值等）
10.发行人或者其聘请的中介机构配 无 不适用
合保荐工作的情况
11.其他（包括经营环境、业务发展、 无 不适用
财务状况、管理状况、核心技术等
方面的重大变化情况）
三、公司及股东承诺事项履行情况
公司及股东承诺事项 是否履行承诺 未履行承诺的原因及解决措施
1.关于股份锁定及减持意向的承诺 是 不适用
2.关于公司首次公开发行股票并上市后三 是 不适用
年内稳定股价措施的预案的承诺
3.对欺诈发行上市的股份回购和股份买回 是 不适用
承诺
4.关于填补被摊薄即期回报的承诺 是 不适用
5.关于利润分配政策的承诺 是 不适用
6.关于招股说明书真实性、准确性、完整 是 不适用
性和及时性的承诺
7.关于承诺履行约束措施的承诺 是 不适用
8.关于规范和减少关联交易的承诺 是 不适用
9.关于避免同业竞争的承诺 是 不适用
10.关于承担社会保险和住房公积金赔偿 是 不适用
责任的承诺
11.关于股东信息披露专项承诺 是 不适用
四、其他事项
报告事项 说明
1.保荐代表人变更及其理由 不适用
2.报告期内中国证监会和本所对保荐人或者 无
其保荐的公司采取监管措施的事项及整改情
况
3.其他需要报告的重大事项 无
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-29/2a5d1b69-e77d-451a-af92-064e6851930a.PDF
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2026-04-28 17:06│明阳电气（301291）：使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的核查意见
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申万宏源证券承销保荐有限责任公司（以下简称“申万宏源承销保荐”、“保荐机构”）作为广东明阳电气股份有限公司（以下
简称“明阳电气”或“公司”）首次公开发行股票并在创业板上市项目的保荐人，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上市公
司募集资金监管规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 13 号——保荐业务》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第
2号——创业板上市公司规范运作》等有关规定，对明阳电气使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的情况进行核查，具体情况如
下：
一、募集资金基本情况
经中国证券监督管理委员会《关于同意广东明阳电气股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2023〕1109 号
）核准，公司向社会公众公开发行人民币普通股股票（A 股）7,805 万股，发行价格为每股 38.13 元，募集资金总额为 297,604.65
万元，扣除保荐承销费用、审计验资费用、律师费用、用于本次发行的信息披露费用、发行上市手续费用及其他费用 20,928.37 万
元（不含税）后，实际募集资金净额为 276,676.28 万元，其中募投项目计划投入资金118,750.00万元、超募资金 157,926.28万元
。上述募集资金到位情况已经致同会计师事务所（特殊普通合伙）审验并出具了《验资报告》（致同验字（2023）第441C000300号）
。上述募集资金现存放于公司董事会批准设立的募集资金专项账户，公司已与保荐人、存放募集资金的商业银行签署了募集资金监管
协议。
二、募集资金使用情况
根据公司此前在巨潮资讯网上披露的《首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》《关于使用部分超募资金永久性补充流动
资金的公告》（公告编号：2023-039）、《关于扩建部分募投项目建设内容、使用超募资金增加投资暨项目延期的公告》（公告编号
：2023-040）、《关于变更部分募投项目并使用超募资金投资建设的公告》（公告编号：2024-046）等相关公告，截至 2025年 12月
31日，公司首次公开发行股票募集资金投资项目及募集资金使用情况如下：
单位：万元
序 项目名称 募集资金投资 已使用募集资
号 总额 金金额
1 明阳电气股份智能化输 子项目 1：大容量变压器 39,990.00 22,066.39
配电设备研发和制造中 及箱式变电站生产线建
心项目 设项目
子项目 2：智能化输配电 15,000.00 4,917.74
系统研发中心建设项目
2 明阳现代能源高端装备科技园项目（一期） 100,000.00 18,152.08
3 偿还银行贷款及补充流动资金项目 53,750.00 53,887.94
合计 208,740.00 99,024.15
注：1、偿还银行贷款及补充流动资金项目实际投入金额超过募集资金总额137.94万元，主要是公司使用募集资金利息收入投入
；
2、本文及上表中若合计数与各分项数值相加之和在尾数上存在差异，为四舍五入原因所致。截至2025年12月31日，公司募集资
金累计投入承诺投资项目99,024.15万元（包括以募集资金利息投入137.94万元），以超募资金永久补充流动资金47,000.00万元，以
募集资金临时补充流动资金59,986.79万元，尚未使用的金额为74,659.10万元，其中：现金管理尚未到期赎回的金额55,000.00万元
；剩余资金19,659.10万元（含专户存储累计利息扣除手续费3,993.76万元）存放在募集资金专户内。
截至2026年4月20日，公司已将前述用于暂时补充流动资金中的59,986.79万元闲置募集资金提前归还至募集资金专项账户。详情
请查阅公司在巨潮资讯网披露的相关公告。
三、本次使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的情况
（一）闲置募集资金暂时补充流动资金的金额及期限
公司正按照募集资金的使用计划，稳步推进募集资金投资项目建设。由于募集资金投资项目建设需要一定周期和部分超募资金暂
未确定使用计划，根据募集资金投资项目建设进度和超募资金使用规定，部分募集资金将会出现暂时闲置的情况。为提高闲置募集资
金使用效率、降低财务费用，在不影响募集资金投资项目建设和募集资金正常使用的情况下，公司拟使用部分闲置募集资金不超过 7
.00亿元暂时补充流动资金，使用期限自董事会审议通过之日起不超过 12个月，到期将归还至公司募集资金专户。在上述额度及期限
内，资金可循环滚动使用。
（二）使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的合理性和必要性
结合公司生产经营需求及财务情况，公司拟使用部分闲置募集资金不超过人民币 7.00亿元用于暂时补充流动资金，使用期限为
自本次董事会审议通过之日起不超过 12个月，预计可为公司节约财务费用约 2,100.00万元（根据 2026年 4月 20日中国人民银行授
权全国银行间同业拆借中心公布的一年期贷款市场报价利率（LPR）3.0%计算；仅为测算数据，不构成公司承诺）。
公司使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金，可有效降低公司财务费用，提高募集资金使用效率，缓解公司业务增长对流动资
金的需求，提升公司经营效益，符合公司发展要求和全体股东利益。
（三）本次使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的其他说明
公司本次使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金，不存在变相改变募集资金用途或者影响募集资金投资项目正常进行的情形。
公司将严格按照募集资金使用和管理办法的相关规定，做好募集资金的存放、管理与使用工作。若募集资金项目实际实施进度超出预
期，公司将及时归还，以确保项目进度。同时，公司将不使用闲置募集资金进行证券投资、衍生品交易等高风险投资，暂时补充的流
动资金仅限于与主营业务相关的日常经营使用，本次暂时补充流动资金时间不超过12个月。
四、相关审议程序
公司于 2026年 4月 27日召开第二届董事会第十六次会议，审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》
。
公司董事会认为：在不影响募集资金投资项目建设和募集资金正常使用的情况下，使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金，使
用期限自董事会审议通过之日起不超过 12个月，到期后将归还至募集资金专户。在上述额度及期限内，资金可循环滚动使用。上述
事项不会影响募集资金投资项目建设进度，不会对公司经营活动造成不利影响，不存在变相改变募集资金用途的行为，不存在损害公
司及全体股东利益的情形。因此，董事会同意公司本次使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的事项。
公司董事会审计委员会、独立董事分别通过审计委员会决议、独立董事专门会议记录的方式对上述事项发表了意见。
五、保荐人核查意见
经核查，保荐人认为：明阳电气使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的事项已经公司独立董事专门会议、董事会审议通过，
履行了必要的审批程序。公司使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金事项不存在变相改变募集资金使用用途的情形，不存在损害公
司股东利益的情况。该事项符合《上市公司募集资金监管规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2号——创业板上市公司
规范运作》以及公司《募集资金管理制度》的有关规定。综上，保荐人对明阳电气使用闲置募集资金暂时补充流动资金的事项无异议
。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-29/750b4c74-9ac8-4fb6-8174-c245ccb22f17.PDF
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2026-04-28 17:06│明阳电气（301291）：开展外汇衍生品套期保值交易业务的核查意见
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申万宏源证券承销保荐有限责任公司（以下简称“申万宏源承销保荐”或“保荐机构”）作为广东明阳电气股份有限公司（以下
简称“明阳电气”、“公司”）首次公开发行股票并在创业板上市项目的保荐人，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证
券交易所上市公司自律监管指引第 13号——保荐业务》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2号——创业板上市公司规范运
作》等有关法律法规和规范性文件的要求，对公司开展外汇衍生品套期保值交易业务事项进行了审慎核查，具体核查情况如下：
一、投资情况概述
（一）开展外汇衍生品套期保值交易业务的目的
为有效规避外汇市场的风险，防范汇率大幅波动对公司经营造成的不良影响，提高外汇资金使用效率，增强公司财务稳健性，公
司及合并报表范围内的子公司拟与银行等金融机构开展外汇衍生品套期保值交易业务，以减少汇率波动对公司经营成果的影响。
（二）开展外汇衍生品套期保值交易业务品种
公司及合并报表范围内的子公司拟开展的外汇衍生品是指远期、互换、期权等产品或上述产品的组合。衍生品的基础资产包括汇
率、利率、货币、商品、其他标的；既可采取实物交割，也可采取现金差价结算；既可采用保证金或担保进行杠杆交易，也可采用无
担保、无抵押的信用交易。
外汇衍生品套期保值是指为满足正常生产经营需要，在银行等金融机构办理的规避和防范汇率或利率风险的外汇衍生品套期保值
业务，包括远期结售汇、人民币和其他外汇的掉期业务、外汇买卖、外汇掉期、外汇期权、利率互换、利率掉期、利率期权等。
（三）开展外汇
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