公司公告☆ ◇301500 飞南资源 更新日期：2026-07-22◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.公告列表】【2.财报链接】
【1.公告列表】
┌─────────┬──────────────────────────────────────────────┐
│2026-07-22 15:45 │飞南资源（301500）：关于全资子公司江西飞南对母公司提供担保的公告 │
├─────────┼──────────────────────────────────────────────┤
│2026-07-21 18:08 │飞南资源（301500）：关于部分限制性股票回购注销完成的公告 │
├─────────┼──────────────────────────────────────────────┤
│2026-07-21 16:18 │飞南资源（301500）：2026年半年度业绩预告 │
├─────────┼──────────────────────────────────────────────┤
│2026-07-21 16:17 │飞南资源（301500）：关于2026年半年度拟计提资产减值准备的公告 │
├─────────┼──────────────────────────────────────────────┤
│2026-07-02 16:47 │飞南资源（301500）：2025年度分红派息实施公告 │
├─────────┼──────────────────────────────────────────────┤
│2026-06-26 15:45 │飞南资源（301500）：关于为全资子公司广西飞南提供担保的公告 │
├─────────┼──────────────────────────────────────────────┤
│2026-06-05 16:50 │飞南资源（301500）：关于全资子公司江西飞南对母公司提供担保的公告 │
├─────────┼──────────────────────────────────────────────┤
│2026-06-05 16:50 │飞南资源（301500）：关于为控股子公司江西巴顿提供担保的公告 │
├─────────┼──────────────────────────────────────────────┤
│2026-05-21 15:45 │飞南资源（301500）：关于为控股子公司江西巴顿提供担保的公告 │
├─────────┼──────────────────────────────────────────────┤
│2026-05-18 17:58 │飞南资源（301500）：关于回购注销部分限制性股票的减资公告 │
└─────────┴──────────────────────────────────────────────┘
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-07-22 15:45│飞南资源（301500）：关于全资子公司江西飞南对母公司提供担保的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、担保情况概述
根据实际经营需要，广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司、母公司）全资子公司江西飞南环保科技有限公司（以下简
称江西飞南）近日与广州银行股份有限公司佛山分行签署了《最高额保证合同》，为母公司提供最高债权本金金额为 3亿元的连带责
任保证，保证期间为债务履行期届满之日起三年。
本次担保事项为公司全资子公司江西飞南对母公司提供担保，已经江西飞南股东决定通过，无需提交公司董事会和股东会审议。
本次担保事项不属于关联交易，也不存在反担保的情形。
二、被担保人基本情况
1、公司名称：广东飞南资源利用股份有限公司
2、统一社会信用代码：914412847665669483
3、住所：四会市罗源镇罗源工业园
4、企业类型：股份有限公司（上市）
5、法定代表人：孙雁军
6、注册资本：人民币 56,195.2003 万元
7、成立日期：2008 年 8月 22 日
8、经营范围：工业废物的处置及综合利用；有色金属、稀贵金属加工、销售；货物或技术进出口。（国家禁止或涉及行政审批
的货物和技术进出口除外）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
9、最近一年及最近一期的主要财务数据（单体报表）：
单位：元
项目 2025 年 12 月 31 日 2026 年 3月 31日
（经审计） （未经审计）
资产总额 9,742,225,912.36 10,079,316,115.32
负债总额 4,737,347,430.40 4,826,159,235.84
或有事项涉及的总额 / /
净资产 5,004,878,481.96 5,253,156,879.48
2025 年 1月-12 月 2026 年 1月-3 月
（经审计） （未经审计）
营业收入 6,820,211,246.93 2,090,690,808.90
利润总额 246,126,275.13 244,687,255.55
净利润 247,316,900.94 244,897,687.43
10、其他说明：经查询，母公司不属于失信被执行人。
三、担保协议的主要内容
债权人：广州银行股份有限公司佛山分行
债务人：广东飞南资源利用股份有限公司
保证人：江西飞南环保科技有限公司
1、保证方式：连带责任保证
2、保证期限：主合同项下每个单项协议签订之日至该笔债务履行期限届满之日起三年。如债权人与债务人就主合同项下各单项
协议的债务履行期限达成展期协议的，保证期间至展期协议约定的该笔债务履行期限届满之日起三年。若发生法律法规或主合同及其
项下单项协议约定的事项，债权人宣布债务提前到期的，保证期间至债务提前到期之日起三年。
3、担保金额及范围
（1）担保之最高债权本金金额为 3亿元。
（2）主债权发生期间届满之日以及法律规定主债权确定的情形下，被确定属于被担保主债权的，则基于该主债权之本金所发生
的利息（包括法定利息、约定利息、复利、罚息）、违约金、损害赔偿金、延迟履行期间加倍支付的债务利息以及实现债权和担保权
利的费用，因债务人违约而给债权人造成的损失和其他所有应付费用等。
依据上述两款确定的债权金额之和，即为合同所担保的最高债权额。债务人无论何种原因未按主合同约定履行到期应付债务（包
括但不限于因债务人或担保人违约而由债权人宣布提前到期的债务或债权人按照法律规定或合同约定宣布解除合同而产生的损害赔偿
），债权人均有权按照合同的约定，要求保证人承担连带清偿责任。
四、担保方股东决定意见
母公司的融资为日常经营所需，江西飞南为母公司提供担保，有利于解决日常经营资金需要，符合公司整体发展战略。公司生产
经营情况良好，担保风险处于可控范围内，不存在损害公司和全体股东特别是中小股东利益的情形。
五、累计对外担保数量及逾期担保的数量
截至本公告披露日，公司及其控股子公司的担保额度总金额为 50 亿元，公司及其控股子公司对外担保总余额为 24.23 亿元，
占公司 2025 年归属于公司普通股股东的净资产的比例为 50.77%；公司及其控股子公司对合并报表外单位提供的担保总余额为 0 亿
元，占公司 2025 年归属于公司普通股股东的净资产的比例为 0%。公司及控股子公司无逾期对外担保、无涉及诉讼的对外担保及因
担保被判决败诉而应承担损失的情形。
六、报备文件
1、江西飞南环保科技有限公司股东决定；
2、江西飞南环保科技有限公司与广州银行股份有限公司佛山分行签署的《最高额保证合同》。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-07-23/11cb0a5f-f3ba-433f-b469-38d7d55f42b2.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-07-21 18:08│飞南资源（301500）：关于部分限制性股票回购注销完成的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：关于部分限制性股票回购注销完成的公告。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-07-21/ad6fd124-e216-4db1-9a73-720ec0bd383f.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-07-21 16:18│飞南资源（301500）：2026年半年度业绩预告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、本期业绩预计情况
1、业绩预告期间：2026 年 1月 1日至 2026 年 6月 30日。
2、业绩预告情况：预计净利润为正值且属于同向上升情形
（1）以区间数进行业绩预告的
单位：万元
项 目 本报告期 上年同期
归属于上市公司 55,000 ～ 66,000 15,925.62
股东的净利润 比上年同期 245.36% ～ 314.43%
增长
扣除非经常性损 76,000 ～ 90,000 19,176.45
益后的净利润 比上年同期 296.32% ～ 369.33%
增长
二、与会计师事务所沟通情况
本次业绩预告相关财务数据是公司财务部门初步测算结果,未经会计师事务所审计。
三、业绩变动原因说明
1、公司持续深耕“城市矿产”资源，专注于有色金属类危险废物处置及再生资源回收利用业务，2026 年 1-6 月营业收入预计
为 99.8 亿元(未经审计)，较上年同期增长约52.54%，主要源于：
（1）报告期内，公司持续加大原料市场拓展力度，统筹协调各生产基地排产规划，多措并举提升产线运行效能，资源化产品产
出同比增长；
（2）报告期内，金属价格上涨，公司加强对金属价格的跟踪和金属物料的周转管理，缩短资源化产品的变现周期，资源化产品
盈利增加。
2、本报告期归属于上市公司股东的非经常性损益预计-21,000 万元至-24,000 万元，主要为公司根据现货需要使用期货合约对
部分存货金属进行套期保值以及延迟定价条款影响下而产生的公允价值变动损失。
3、本报告期公司计提的各项资产减值准备金额合计约 6,082 万元，主要为计提的存货跌价准备。
四、其他相关说明
本次业绩预告数据是公司财务部门初步测算的结果，未经会计师事务所审计，具体财务数据将在公司 2026 年半年度报告中详细
披露，敬请广大投资者谨慎决策，注意投资风险。
五、备查文件
董事会关于 2026 年半年度业绩预告的情况说明。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-07-22/aa08f39d-c8c9-4c73-86d7-711181709935.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-07-21 16:17│飞南资源（301500）：关于2026年半年度拟计提资产减值准备的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、本次拟计提资产减值准备情况概述
为真实反映广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）的财务状况、资产价值及经营情况，本着谨慎性原则，根据《企业
会计准则》及公司会计政策等相关规定，公司对合并报表范围内截至 2026 年 6月 30日的应收账款、其他应收款、存货、其他权益
工具、长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产等资产进行了全面清查，对各类资产进行了充分的评估和分析，对可能发生减
值损失的资产拟计提减值准备。
根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等相关法律法规和公司章程等相关规定，本次拟计提减值无需提交公司董事会或股
东会审议。
二、本次拟计提减值准备的资产范围和总金额
减值项目 本期拟计提金额（单位：元）
应收款项-坏账准备 4,190,606.35
其中：应收账款-坏账准备 3,356,335.22
其他应收款-坏账准备 834,271.13
存货跌价准备 56,626,735.34
合计 60,817,341.69
注：以上拟计提的减值准备数据未经审计。
三、本次拟计提减值准备的确认标准及计提方法
（一）应收款项坏账准备
公司 2026 年半年度拟计提应收款项坏账准备 4,190,606.35 元，确认标准及计提方法如下：
本公司以预期信用损失为基础，对应收款项进行减值会计处理并确认损失准备。
1、对于应收票据、应收账款，无论是否存在重大融资成分，本公司始终按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量其损
失准备。
当单项金融资产无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征对应收票据、应收账款划分组合，在组合
基础上计算预期信用损失，确定组合的依据如下：
A、应收票据
应收票据组合 1：银行承兑汇票
应收票据组合 2：国内信用证、商业承兑汇票
B、应收账款
应收账款组合 1：应收合并范围内关联方
应收账款组合 2：应收其他客户
对于划分为组合的应收票据，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整
个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。
对于划分为组合的应收账款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整
个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。应收账款的账龄自确认之日起计算。
2、对于其他应收款，本公司依据信用风险特征将其他应收款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失，确定组合的依
据如下：
其他应收款组合 1：应收押金和保证金
其他应收款组合 2：应收退税款
其他应收款组合 3：应收合并范围内关联方
其他应收款组合 4：应收其他款项
对划分为组合的其他应收款，本公司通过违约风险敞口和未来 12 个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。对
于按账龄划分组合的其他应收款，账龄自确认之日起计算。
（二）存货跌价准备
公司 2026 年半年度拟计提存货跌价准备 56,626,735.34 元，确认标准及计提方法为：
资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量。当其可变现净值低于成本时，计提存货跌价准备。
可变现净值是按存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。在确定存货的可变
现净值时，以取得的确凿证据为基础，同时考虑持有存货的目的以及资产负债表日后事项的影响。
本公司通常按照单个存货项目计提存货跌价准备。对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类别计提存货跌价准备。
资产负债表日，以前减记存货价值的影响因素已经消失的，存货跌价准备在原已计提的金额内转回。
四、本次拟计提资产减值准备合理性的说明及对公司的影响
（一）本次拟计提资产减值准备合理性的说明
公司本次拟计提资产减值准备事项符合《企业会计准则》和公司相关会计政策的规定，符合公司实际情况，依据充分，体现了会
计谨慎性原则，不存在损害公司和股东利益的情形。
（二）本次拟计提资产减值准备对公司的影响
公司 2026 年半年度拟计提的各项资产减值准备金额合计约 6,081.73 万元，考虑所得税的影响后，预计减少公司 2026 年半年
度归属于公司股东的净利润约4,192.71 万元，并相应减少公司 2026 年半年度末归属于公司股东的净资产约4,192.71 万元。本次拟
计提减值准备金额是公司财务部门初步测算的结果，未经会计师事务所审计，最终计提金额及对公司 2026 年半年度利润的影响以公
司披露的 2026 年半年度报告为准，敬请投资者注意投资风险。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-07-22/90d1744d-22c8-494d-be29-599ba16bb7f2.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-07-02 16:47│飞南资源（301500）：2025年度分红派息实施公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、股东会审议通过利润分配方案等情况
1、广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）于 2026 年 5月 18日召开的 2025 年度股东会审议通过的 2025 年度利润
分配方案为：以 561,952,003股为基数，向全体股东每 10 股派发现金分红 0.55 元（含税），共计派发现金分红 30,907,360.17
元（含税），不送红股，不以资本公积金转增股本。在本方案披露后至实施前，如出现股权激励行权、可转债转股、股份回购等股本
总额发生变动情形，公司将按照“分配比例不变”的原则，相应调整分配总额。
具体内容详见公司于 2026 年 4 月 11 日、2026 年 5 月 18 日在巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上披露的《关于
2025 年度利润分配预案的公告》和《2025 年度股东会决议公告》。
2、自公司 2025 年度分配方案披露至实施期间公司股本总额未发生变化。
3、公司本次实施的分配方案与股东会审议通过的分配方案及其调整原则是一致的。
4、本次实施分配方案距离股东会审议通过的时间未超过两个月。
二、本次实施的利润分配方案
公司 2025 年度利润分配方案为：以 561,952,003 股为基数，向全体股东每10 股派发现金分红 0.55 元（含税；扣税后，通过
深股通持有股份的香港市场投资者、境外机构（含 QFII、RQFII）以及持有首发前限售股的个人和证券投资基金每 10 股派发现金分
红 0.4950 元；持有首发后限售股、股权激励限售股及无限售流通股的个人股息红利税实行差别化税率征收，公司暂不扣缴个人所得
税，待个人转让股票时，根据其实际持股期限计算应纳税额【注 1】；持有首发后限售股、股权激励限售股及无限售流通股的证券投
资基金所涉红利税，对香港投资者持有基金份额部分按 10%征收，对内地投资者持有基金份额部分实行差别化税率征收），不送红股
，不以资本公积金转增股本。
【注 1：根据先进先出的原则，以投资者证券账户为单位计算持股期限，持股 1 个月（含 1 个月）以内，每 10 股补缴税款 0
.11 元；持股 1 个月以上至 1年（含 1年）的，每 10 股补缴税款 0.0550 元；持股超过 1年的，不需补缴税款。】
三、股权登记日与除息日
1、股权登记日：2026 年 7月 9日
2、除息日：2026 年 7月 10 日
3、红利发放日：2026 年 7月 10 日
四、分红派息对象
截止股权登记日下午深圳证券交易所收市后，在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司（以下简称中国结算深圳分公司）登
记在册的公司全体股东。
五、分配方法
1、公司此次委托中国结算深圳分公司代派的 A 股股东现金红利将于 2026年 7月 10 日通过股东托管证券公司（或其他托管机
构）直接划入其资金账户。
2、以下 A股股份的现金红利由公司自行派发：股权激励限售股。根据公司2024 年度限制性股票激励计划等相关规定，公司股权
激励限售股对应的现金分红由公司代为持有，作为应付股利在解除限售时向激励对象支付；因不符合解除限售条件需进行回购注销的
，则回购注销的限制性股票对应取得的现金分红将由公司收回并做相应会计处理。
3、以下 A股股东的现金红利由公司自行派发：
序号 股东证券账号 股东名称
1 03*****579 孙雁军
2 01*****013 何雪娟
3 08*****057 宁波启飞投资管理合伙企业（有限合伙）
在权益分派业务申请期间（申请日 2026 年 7月 1日至股权登记日 2026 年 7月 9日），如因自派股东证券账户内股份减少而导
致委托中国结算深圳分公司代派的现金红利不足的，一切法律责任与后果由公司自行承担。
六、调整相关参数
1、公司相关股东【注 2】在《首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》中承诺：若锁定期满后 2年内因本人资金需求等
原因需要减持股份的，减持价格不低于本次发行价格，并承诺将依据相关法律法规、规章及其他规范性文件的规定进行减持；如因派
发现金红利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的，则按照证券交易所的有关规定做除权除息处理。本次分配方案实
施后，上述最低减持价格限制亦作相应调整。
【注 2：控股股东、实际控制人孙雁军、何雪娟夫妇；控股股东、实际控制人亲属中通过宁波启飞投资管理合伙企业（有限合伙
）间接持股的孙启航、孙启蒙和通过宁波启南投资管理合伙企业（有限合伙）间接持股的孙雁群、孙小群、何金堂（现任公司董事）
；宁波启飞投资管理合伙企业（有限合伙）；潘国忠（原公司董事、董事会秘书，已辞职）；俞挺（现任公司董事、副总经理）；薛
珍（原公司财务总监，已辞职）】
2、本次权益分派实施后，公司将根据 2024 年限制性股票激励计划等相关规定对 2024 年限制性股票激励计划涉及的限制性股
票的授予/回购价格进行相应调整，届时公司将履行相应的调整程序和信息披露义务。
七、咨询方式
咨询地址：广东省佛山市南海区里水镇桂和路大冲路段 3号飞南研究院
咨询联系人：李晓娟、张丽师
咨询电话：0757-85638008
传真电话：0757-85638008
八、备查文件
1、2025 年度股东会决议；
2、第三届董事会第六次会议决议；
3、中国结算深圳分公司确认有关分红派息具体时间安排的文件；
4、深交所要求的其他文件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-07-03/035e25b5-0a00-488e-94fc-1f3e09b9d6fa.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-06-26 15:45│飞南资源（301500）：关于为全资子公司广西飞南提供担保的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、担保情况概述
广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）分别于 2026 年 4月 9日召开第三届董事会第六次会议和 2026 年 5 月 18
日召开 2025 年度股东会，审议通过《关于 2026 年度为子公司提供担保额度的议案》，同意公司及子公司在 2026年度为公司合并
报表范围内的部分子公司向银行等机构申请综合授信及日常经营需要（包括但不限于履约担保等）时提供担保，预计担保额度不超过
人民币50 亿元，担保额度包括存量担保、新增担保以及存量担保的展期或续保，其中，为资产负债率为 70%以上的子公司提供担保
额度不超过人民币 40 亿元，为资产负债率低于 70%的子公司提供担保额度不超过人民币 10亿元。提供担保的形式包括但不限于信
用担保(含一般保证、连带责任保证等)、抵押担保、质押担保或多种担保方式相结合等形式。上述担保额度的期限为本议案经股东会
审议通过之日起至公司有权机构审议批准 2027 年度担保额度有关授权之日止，在有效期内签订的担保合同无论担保期限是否超过有
效期截止日期，均视为有效。该额度在授权期限内可循环使用，具体每笔担保的担保期限和方式以担保方和银行等机构签订的相关担
保协议为准。
具 体 内 容 详 见 公 司 于 2026 年 4 月 11 日 在 巨 潮 资 讯 网（http://www.cninfo.com.cn）披露的《关于 2026 年
度为子公司提供担保额度的公告》。
二、担保进展情况
近日，公司与中国光大银行股份有限公司柳州分行（以下简称光大银行柳州分行）签订了《最高额保证合同》，为全资子公司广
西飞南资源利用有限公司（以下简称广西飞南）提供主债权最高本金余额为 1亿元的连带责任保证担保，保证期间为债务履行期限届
满之日起三年。
本次担保在公司第三届董事会第六次会议、2025 年度股东会审议通过的《关于 2026 年度为子公司提供担保额度的议案》的预
计担保额度范围内。本次担保前后公司对被担保方的担保情况如下：
单位：亿元
担保方 被担 担保方持 被担保方最 本次担保前 本次使 本次担保后 2026年度剩 是否
保方 股比例 近一期资产 对被担保方 用担保 对被担保方 余可用担保 关联
负债率 的担保余额 额度 的担保余额 额度 担保
公司 广西 100% 90.33% 6.29 1 6.29 对资产负债 否
飞南 率 70%以上
的子公司提
供担保剩余
额度为
16.20亿元
注：1、以上被担保方最近一期资产负债率为截至 2026 年 3月 31 日的情况；
2、以上担保余额为截至本公告披露时已提供且尚在担保期限内的担保余额，本次担保事项对应的融资在本公告披露时尚未提款
。
三、被担保人基本情况
1、公司名称：广西飞南资源利用有限公司
2、统一社会信用代码：91451322MA5MYT6D56
3、住所：广西壮族自治区来宾市象州县石龙镇工业园区石龙片区 B区佳园二路 1号
4、企业类型：有限责任公司（自然人投资或控股的法人独资）
5、法定代表人：梁文林
6、注册资本：27,900 万元
7、成立日期：2018 年 1月 2日
8、经营范围：工业废物的处置及综合利用；有色金属、稀贵金属加工、销售；货物进出口。（依法须经批准的项目，经相关部
门批准后方可开展经营活动。）
9、股权结构：公司持股 100%
10、最近一年及最近一期的主要财务数据：
单位：元
项目 2025 年 12 月 31 日 2026 年 3月 31日
（经审计） （未经审计）
资产总额 1,998,071,384.97 2,114,488,589.36
负债总额 1,872,043,276.69 1,910,047,032.98
或有事项涉及的总额 / /
净资产 126,028,108.28 204,441,556.38
2025 年 1月-12 月 2026 年 1月-3 月
（经审计） （未经审计）
营业收入 1,895,928,027.99 544,530,058.43
利润总额 -19,507,993.99 77,838,281.41
净利润 -19,507,993.99 77,838,281.41
11、其他说明：经查询，广西飞南不属于失信被执行人。
四、《最高额保证合同》的主要内容
授信人：中国光大银行股份有限公司柳州分行
受信人：广西飞南资源利用有限公司
保证人：广东飞南资源利用股份有限公司
1、保证方式：连带责任保证。
2、保证期间：《综合授信协议》项下的每一笔具体授信业务的保证期间单独计算，为自具体授信业务合同或协议约定的受信人
履行债务期限届满之日起三年。如因法律规定或具体授信业务合同或协议约定的事件发生而导致债务提前到期，保证期间为债务提前
到期日起三年。保证人同意债务展期的，保证期间为展期协议重新约定的债务履行期限届满之日起三年。如具体授信业务合同或协议
项下债务分期履行，则对每期债务而言，保证期间均为最后一期债务履行期限届满之日起三年。
3、保证金额：保证人所担保的主债权为依据《综合授信协议》授信人与受信人签订的具体授信业务合同或协议项下发生的全部
债权。保证范围内，所担保的主债权最高本金余额为人民币 1亿元整。由此而产生的合同约定的担保范围内的利息、罚息、复利、违
约金、损害赔偿金、费用等所有应付款项，保证人均同意承担担保责任。
4、保证范围：受信人在主合同项下应向授信人偿还或支付的债务本金、利息（包括法定利息、约定利息及罚息）、复利、违约
金、损害赔偿金、实现债权的费用（包括但不限于诉讼/仲裁费用、律师费用、保全费用、鉴定费用、差旅费用、公证费用、执行费
用等）和所有其他应付的费用、款项。
五、累计对外担保数量及逾期担保的数量
截至本公告披露日，公司及其控股子公司的担保额度总金额为 50 亿元，公司及其控股子公司对外担保总余额为 23.80 亿元，
占公司 2025 年归属于公司普通股股东的净资产的比例为 49.86%；公司及其控股子公司对合并报表外单位提供的担保总余额为 0 亿
元，占公司 2025 年归属于公司普通股股东的净资产的比例为 0%。公司及控股子公司无逾期对外担保、无涉及诉讼的对外担保及因
担保被判决败诉而应承担损失的情形。
六、报备文件
公司与中国光大银行股份有限公司柳州分行签署的《最高额保证合同》。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-06-27/26e80f59-a5f3-40bb-a50e-28ad2400f070.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-06-05 16:50│飞南资源（301500）：关于全资子公司江西飞南对母公司提供担保的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、担保情况概述
根据实际经营需要，广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司、母公司）全资子公司江西飞南环保科技有限公司（以下简
称江西飞南）近日与上海浦东发展银行股份有限公司肇庆分行签署了《最高额保证合同》，为母公司提供主债权本金最高余额为 3亿
元的连带责任保证，保证期间为债务履行期届满之日起三年。
本次担保事项为公司全资子公司江西飞南对母公司提供担保，已经江西飞南股东决定通过，无需提交公司董事会和股东会审议。
本次担保事项不属于关联交易，也不存在反担保的情形。
二、被担保人基本情况
1、公司名称：广东飞南资源利用股份有限公司
2、统一社会信用代码：914412847665669483
3、住所：四会市罗源镇罗源工业园
4、企业类型：股份有限公司（上市）
5、法定代表人：孙雁军
6、注册资本：人民币 56,195.2003 万元
7、成立日期：2008 年 8月 22 日
8、经营范围：工业废物的处置及综合利用；有色金属、稀贵金属加工、销售；货物或技术进出口。（国家禁止或涉及行政审批
的货物和技术进出口除外）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
9、最近一年及最近一期的主要财务数据（单体报表）：
单位：元
项目 2025 年 12 月 31 日 2026 年 3月 31日
（经审计） （未经审计）
资产总额 9,742,225,912.36 10,079,316,115.32
负债总额 4,737,347,430.40 4,826,159,235.84
或有事项涉及的总额 / /
净资产 5,004,878,481.96 5,253,156,879.48
2025 年 1月-12 月 2026 年 1月-3 月
（经审计） （未经审计）
营业收入 6,820,211,246.93 2,090,690,808.90
利润总额 246,126,275.13 244,687,255.55
净利润 247,316,900.94 244,897,687.43
10、其他说明：经查询，母公司不属于失信被执行人。
三、担保协议的主要内容
债权人：上海浦东发展银行股份有限公司肇庆分行
债务人：广东飞南资源利用股份有限公司
保证人：江西飞南环保科技有限公司
1、保证方式：连带责任保证
2、保证期限：按债权人对债务人每笔债权分别计算，自每笔债权合同债务履行期届满之日起至该债权合同约定的债务履行期届
满之日后三年止。
保证人对债权发生期间内各单笔合同项下分期履行的还款义务承担保证责任，保证期间为各期债务履行期届满之日起，至该单笔
合同最后一期还款期限届满之日后三年止。
合同所称“到期”、“届满”包括债权人宣布主债权提前到期的情形。
宣布提前到期的主债权为债权确定期间内全部或部分债权的，以其宣布的提前到期日为全部或部分债权的到期日，债权确定期间
同时到期。债权人宣布包括债权人以起诉书或申请书或其他文件向有权机构提出的任何主张。
债权人与债务人就主债务履行期达成展期协议的，保证期间至展期协议重新约定的债务履行期届满之日后三年止。
3、担保金额：债权人在债权确定期间内与债务人办理各类融资业务所发生的债权,以及双方约定的在先债权（如有）。前述主债
权本金余额在债权确定期间内以最高不超过等值人民币 3亿元整为限。
合同项下被担保的最高债权额，包括上述主债权本金最高余额，以及合同保证范围所约定的主债权所产生的利息（包括利息、罚
息和复利）、违约金、损害赔偿金、手续费及其他为签订或履行合同而发生的费用、实现担保权利和债权的费用（包括但不限于诉讼
费、律师费、差旅费）等在内的全部债权。保证人确认，合同项下保证人的保证责任应按合同中约定的保证范围确定的最高债权额为
准，而不以主债权本金最高余额为限。
4、保证范围：除了合同所述之主债权，还及于由此产生的利息（包括利息、罚息和复利）、违约金、损害赔偿金、手续费及其
他为签订或履行合同而发生的费用、以及债权人实现担保权利和债权所产生的费用（包括但不限于诉讼费、律师费、差旅费等）,以
及根据主合同经债权人要求债务人需补足的保证金。
四、担保方股东决定意见
母公司的融资为日常经营所需，江西飞南为母公司提供担保，有利于解决日常经营资金需要，符合公司整体发展战略。公司生产
经营情况良好，担保风险处于可控范围内，不存在损害公司和全体股东特别是中小股东利益的情形。
五、累计对外担保数量及逾期担保的数量
截至本公告披露日，公司及其控股子公司的担保额度总金额为 50 亿元，公司及其控股子公司对外担保总余额为 23.30 亿元，
占公司 2025 年归属于公司普通股股东的净资产的比例为 48.82%；公司及其控股子公司对合并报表外单位提供的担保总余额为 0 亿
元，占公司 2025 年归属于公司普通股股东的净资产的比例为 0%。公司及控股子公司无逾期对外担保、无涉及诉讼的对外担保及因
担保被判决败诉而应承担损失的情形。
六、报备文件
1、江西飞南环保科技有限公司股东决定；
2、江西飞南环保科技有限公司与上海浦东发展银行股份有限公司肇庆分行签署的《最高额保证合同》。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-06-06/53bf08a0-ae3f-40de-bc34-b6466e702659.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-06-05 16:50│飞南资源（301500）：关于为控股子公司江西巴顿提供担保的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、担保情况概述
广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）分别于 2026 年 4月 9日召开第三届董事会第六次会议和 2026 年 5 月 18
日召开 2025 年度股东会，审议通过《关于 2026 年度为子公司提供担保额度的议案》，同意公司及子公司在 2026年度为公司合并
报表范围内的部分子公司向银行等机构申请综合授信及日常经营需要（包括但不限于履约担保等）时提供担保，预计担保额度不超过
人民币50 亿元，担保额度包括存量担保、新增担保以及存量担保的展期或续保，其中，为资产负债率为 70%以上的子公司提供担保
额度不超过人民币 40 亿元，为资产负债率低于 70%的子公司提供担保额度不超过人民币 10亿元。提供担保的形式包括但不限于信
用担保(含一般保证、连带责任保证等)、抵押担保、质押担保或多种担保方式相结合等形式。上述担保额度的期限为本议案经股东会
审议通过之日起至公司有权机构审议批准 2027 年度担保额度有关授权之日止，在有效期内签订的担保合同无论担保期限是否超过有
效期截止日期，均视为有效。该额度在授权期限内可循环使用，具体每笔担保的担保期限和方式以担保方和银行等机构签订的相关担
保协议为准。
具 体 内 容 详 见 公 司 于 2026 年 4 月 11 日 在 巨 潮 资 讯 网（http://www.cninfo.com.cn）披露的《关于 2026 年
度为子公司提供担保额度的公告》。
二、担保进展情况
近日，公司与恒丰银行股份有限公司广州分行（以下简称恒丰银行广州分行）签订了《最高额保证合同》，为控股子公司江西巴
顿环保科技有限公司（以下简称江西巴顿）提供最高本金余额为 1亿元的连带责任保证担保，保证期间为债务履行期限届满之日起三
年。
本次担保在公司第三届董事会第六次会议、2025 年度股东会审议通过的《关于 2026 年度为子公司提供担保额度的议案》的预
计担保额度范围内。本次担保前后公司对被担保方的担保情况如下：
单位：亿元
担保方 被担 担保方持 被担保方最 本次担保前 本次使 本次担保后 2026年度剩 是否
保方 股比例 近一期资产 对被担保方 用担保 对被担保方 余可用担保 关联
负债率 的担保余额 额度 的担保余额 额度 担保
公司 江西 81% 82.54% 16.25 1 16.25 对资产负债 否
巴顿 率 70%以上
的子公司提
供担保剩余
额度为
16.70亿元
注：1、以上被担保方最近一期资产负债率为截至 2026 年 3月 31 日的情况；
2、以上担保余额为截至本公告披露时已提供且尚在担保期限内的担保余额，本次担保事项对应的融资在本公告披露时尚未提款
。
三、被担保人基本情况
1、公司名称：江西巴顿环保科技有限公司
2、统一社会信用代码：91361100MA3688BR4K
3、住所：江西省上饶市弋阳县高新技术产业园区创新路
4、企业类型：其他有限责任公司
5、法定代表人：何晓亮
6、注册资本：1,818.1818 万元
7、成立日期：2017 年 8月 29日
8、经营范围：许可项目：危险化学品经营，危险化学品仓储，危险废物经营（依法须经批准的项目，经相关部门批准后在许可
有效期内方可开展经营活动，具体经营项目和许可期限以相关部门批准文件或许可证件为准）一般项目：再生资源回收（除生产性废
旧金属），再生资源加工，再生资源销售，资源再生利用技术研发，常用有色金属冶炼，贵金属冶炼，金属废料和碎屑加工处理，固
体废物治理，生产性废旧金属回收，技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广，货物进出口，技术进出口（
除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）
9、股权结构：公司持股 81%，江西巴顿投资有限公司持股 11%、戴春松持股8%
10、最近一年及最近一期的主要财务数据：
单位：元
项目 2025 年 12 月 31 日 2026 年 3月 31日
（经审计） （未经审计）
资产总额 5,500,934,977.11 5,934,487,985.42
负债总额 4,407,124,915.54 4,898,347,784.94
或有事项涉及的总额 / /
净资产 1,093,810,061.57 1,036,140,200.48
2025 年 1月-12 月 2026 年 1月-3 月
（经审计） （未经审计）
营业收入 5,700,576,499.75 1,646,624,545.11
利润总额 47,221,256.29 -59,965,048.57
净利润 46,094,598.45 -58,137,230.54
11、其他说明：经查询，江西巴顿不属于失信被执行人。
四、《最高额保证合同》的主要内容
债权人：恒丰银行股份有限公司广州分行
债务人：江西巴顿环保科技有限公司
保证人：广东飞南资源利用股份有限公司
1、保证方式：连带责任保证。
2、保证期间：任何一笔具体业务而言，保证人承担保证责任的保证期间为三年，起算日按如下方式确定：主合同项下任何一笔
债务的履行期限届满日早于或同于被担保债权的确定日时，该笔债务的保证期间起算日为被担保债权的确定日；主合同项下任何一笔
债务的履行期限届满日晚于被担保债权的确定日时，该笔债务的保证期间起算日为履行期限届满日。“债务的履行期限届满日”包括
依主合同约定，债权人宣布债务提前到期之日。主合同项下任何一笔债务为分期清偿的，则其保证期间为自合同生效之日起至最后一
期债务履行期限届满之日起三年。
3、保证金额：最高本金余额 1 亿元及债权人依据主合同而享有的对债务人的其他债权在内的全部债权。
4、保证范围：主债权本金、利息、罚息、复利、违约金、损害赔偿金、汇率损失（因汇率变动引起的相关损失）、保管担保财
产的费用及实现债权和实现担保物权的费用（包括但不限于催收费用、诉讼费、仲裁费、保全费、保全担保费、执行费、律师费、翻
译费、公告费、评估费、拍卖费、差旅费、鉴定费、外国法查明费、生效法律文书确认的迟延履行期间的加倍债务利息以及债务人应
负担的其他各项成本及费用等）。
5、公司为江西巴顿提供的担保未提供同比例担保或反担保。
公司对江西巴顿的持股比例较高，能够对其经营管理、财务等方面进行有效管控，担保风险处于可控范围内。目前江西巴顿生产
经营正常，业务发展前景良好，具备债务偿还能力。对于本次担保事项，江西巴顿其他股东未提供同比例担保或反担保，不存在损害
公司和股东特别是中小股东利益的情形。
五、累计对外担保数量及逾期担保的数量
截至本公告披露日，公司及其控股子公司的担保额度总金额为 50 亿元，公司及其控股子公司对外担保总余额为 23.30 亿元，
占公司 2025 年归属于公司普通股股东的净资产的比例为 48.82%；公司及其控股子公司对合并报表外单位提供的担保总余额为 0 亿
元，占公司 2025 年归属于公司普通股股东的净资产的比例为 0%。公司及控股子公司无逾期对外担保、无涉及诉讼的对外担保及因
担保被判决败诉而应承担损失的情形。
六、报备文件
公司与恒丰银行股份有限公司广州分行签署的《最高额保证合同》。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-06-06/58b932e5-2680-4d93-b0cc-99b5e7ec1978.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-05-21 15:45│飞南资源（301500）：关于为控股子公司江西巴顿提供担保的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、担保情况概述
广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）分别于 2026 年 4月 9日召开第三届董事会第六次会议和 2026 年 5 月 18
日召开 2025 年度股东会，审议通过《关于 2026 年度为子公司提供担保额度的议案》，同意公司及子公司在 2026年度为公司合并
报表范围内的部分子公司向银行等机构申请综合授信及日常经营需要（包括但不限于履约担保等）时提供担保，预计担保额度不超过
人民币50 亿元，担保额度包括存量担保、新增担保以及存量担保的展期或续保，其中，为资产负债率为 70%以上的子公司提供担保
额度不超过人民币 40 亿元，为资产负债率低于 70%的子公司提供担保额度不超过人民币 10亿元。提供担保的形式包括但不限于信
用担保(含一般保证、连带责任保证等)、抵押担保、质押担保或多种担保方式相结合等形式。上述担保额度的期限为本议案经股东会
审议通过之日起至公司有权机构审议批准 2027 年度担保额度有关授权之日止，在有效期内签订的担保合同无论担保期限是否超过有
效期截止日期，均视为有效。该额度在授权期限内可循环使用，具体每笔担保的担保期限和方式以担保方和银行等机构签订的相关担
保协议为准。
具 体 内 容 详 见 公 司 于 2026 年 4 月 11 日 在 巨 潮 资 讯 网（http://www.cninfo.com.cn）披露的《关于 2026 年
度为子公司提供担保额度的公告》。
二、担保进展情况
近日，公司与中国光大银行股份有限公司南昌分行（以下简称光大银行南昌分行）签订了《保证合同》，为控股子公司江西巴顿
环保科技有限公司（以下简称江西巴顿）提供主债权本金金额为 1亿元的连带责任保证担保，保证期间为债务履行期限届满之日起三
年。
本次担保在公司第三届董事会第六次会议、2025 年度股东会审议通过的《关于 2026 年度为子公司提供担保额度的议案》的预
计担保额度范围内。本次担保前后公司对被担保方的担保情况如下：
单位：亿元
担保方 被担 担保方持 被担保方最 本次担保前 本次使 本次担保后 2026年度剩 是否
保方 股比例 近一期资产 对被担保方 用担保 对被担保方 余可用担保 关联
负债率 的担保余额 额度 的担保余额 额度 担保
公司 江西 81% 82.54% 15.50 1 16.25 对资产负债 否
巴顿 率 70%以上
的子公司提
供担保剩余
额度为
16.70亿元
注：1、以上被担保方最近一期资产负债率为截至 2026 年 3月 31 日的情况；
2、以上担保余额为截至本公告披露时已提供且尚在担保期限内的担保余额，本次担保事项对应的融资在本公告披露时已部分提
款。
三、被担保人基本情况
1、公司名称：江西巴顿环保科技有限公司
2、统一社会信用代码：91361100MA3688BR4K
3、住所：江西省上饶市弋阳县高新技术产业园区创新路
4、企业类型：其他有限责任公司
5、法定代表人：何晓亮
6、注册资本：1,818.1818 万元
7、成立日期：2017 年 8月 29日
8、经营范围：许可项目：危险化学品经营，危险化学品仓储，危险废物经营（依法须经批准的项目，经相关部门批准后在许可
有效期内方可开展经营活动，具体经营项目和许可期限以相关部门批准文件或许可证件为准）一般项目：再生资源回收（除生产性废
旧金属），再生资源加工，再生资源销售，资源再生利用技术研发，常用有色金属冶炼，贵金属冶炼，金属废料和碎屑加工处理，固
体废物治理，生产性废旧金属回收，技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广，货物进出口，技术进出口（
除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）
9、股权结构：公司持股 81%，江西巴顿投资有限公司持股 11%、戴春松持股8%
10、最近一年及最近一期的主要财务数据：
单位：元
项目 2025 年 12 月 31 日 2026 年 3月 31日
（经审计） （未经审计）
资产总额 5,500,934,977.11 5,934,487,985.42
负债总额 4,407,124,915.54 4,898,347,784.94
或有事项涉及的总额 / /
净资产 1,093,810,061.57 1,036,140,200.48
2025 年 1月-12 月 2026 年 1月-3 月
（经审计） （未经审计）
营业收入 5,700,576,499.75 1,646,624,545.11
利润总额 47,221,256.29 -59,965,048.57
净利润 46,094,598.45 -58,137,230.54
11、其他说明：经查询，江西巴顿不属于失信被执行人。
四、《保证合同》的主要内容
债权人：中国光大银行股份有限公司南昌分行
债务人：江西巴顿环保科技有限公司
保证人：广东飞南资源利用股份有限公司
1、保证方式：连带责任保证。
2、保证期间：主合同项下债务履行期限届满之日起三年。如因法律规定或主合同约定的事件发生而导致主合同项下债务提前到
期，保证期间为债务提前到期日起三年。保证人同意债务展期的，保证期间为展期协议重新约定的债务履行期限届满之日起三年。如
主合同项下债务分期履行，则对每期债务而言，保证期间均为最后一期债务履行期限届满之日起三年。
3、保证金额及范围：被担保的主债权本金金额为 1亿元。主合同债务人在主合同项下应向债权人偿还或支付的本金、利息（包
括法定利息、约定利息及罚息）、复利、违约金、损害赔偿金、实现债权的费用（包括但不限于诉讼/仲裁费用、律师费用、保全费
、鉴定费、差旅费、公证费用、执行费用等）和所有其他应付的费用。
4、公司为江西巴顿提供的担保未提供同比例担保或反担保。
公司对江西巴顿的持股比例较高，能够对其经营管理、财务等方面进行有效管控，担保风险处于可控范围内。目前江西巴顿生产
经营正常，业务发展前景良好，具备债务偿还能力。对于本次担保事项，江西巴顿其他股东未提供同比例担保或反担保，不存在损害
公司和股东特别是中小股东利益的情形。
五、累计对外担保数量及逾期担保的数量
截至本公告披露时，公司及其控股子公司的担保额度总金额为 50 亿元，公司及其控股子公司对外担保总余额为 23.30 亿元，
占公司 2025 年归属于公司普通股股东的净资产的比例为 48.82%；公司及其控股子公司对合并报表外单位提供的担保总余额为 0 亿
元，占公司 2025 年归属于公司普通股股东的净资产的比例为 0%。公司及控股子公司无逾期对外担保、无涉及诉讼的对外担保及因
担保被判决败诉而应承担损失的情形。
六、报备文件
公司与中国光大银行股份有限公司南昌分行签署的《保证合同》。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-05-22/c3597b28-fa66-4cc9-90c6-22c0dc5f7028.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-05-18 17:58│飞南资源（301500）：关于回购注销部分限制性股票的减资公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）于 2026 年 4月 24日召开第三届董事会审计委员会第七次会议和第三届董事
会第七次会议，并于 2026 年5 月 18 日召开 2025 年度股东会，审议通过《关于回购注销及作废 2024 年限制性股票激励计划部分
限制性股票的议案》。
鉴于公司 2024 年限制性股票激励计划中 6 名激励对象因离职等原因与公司终止劳动关系以及第二个解除限售/归属期公司层面
业绩考核目标未满足，不满足解除限售/归属条件，公司拟回购注销第一类限制性股票合计 869,236 股，作废第二类限制性股票合计
910,398 股。上述第一类限制性股票回购注销完成后，公司总股本由 561,952,003 股变更为 561,082,767 股（最终数据以回购注
销完成后中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司确认的数据为准），公司注册资本也相应由人民币 561,952,003 元变更为 561,
082,767 元。
由于本次公司回购注销部分限制性股票涉及总股本、注册资本减少，根据《中华人民共和国公司法》等相关法律、法规的规定，
公司特此通知债权人，债权人自本公告之日起四十五日内，有权要求公司清偿债务或者提供相应的担保。债权人未在规定期限内行使
上述权利的，本次回购注销将按法定程序继续实施。
债权人如果提出要求本公司清偿债务或提供相应担保的，应根据《中华人民共和国公司法》等相关法律法规的规定，向公司提出
书面要求，并随附相关证明文件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-05-18/e3487c29-eeba-48c8-a4b6-4356536f79a6.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-05-18 17:58│飞南资源（301500）：2025年度股东会的法律意见书
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2025年度股东会的法律意见书。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-05-18/571c2972-b1b0-4753-99a5-59db5897f462.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-05-18 17:58│飞南资源（301500）：2025年度股东会决议公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2025年度股东会决议公告。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-05-18/a9e9d79f-b212-48ca-87bd-505159d3ae59.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-24 16:52│飞南资源（301500）：关于2026年第一季度计提资产减值准备的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、本次计提资产减值准备情况概述
为真实反映广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）的财务状况、资产价值及经营情况，本着谨慎性原则，根据《企业
会计准则》及公司会计政策等相关规定，公司对合并报表范围内截至 2026 年 3月 31 日的应收账款、其他应收款、存货、其他权益
工具、长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产等资产进行了全面清查，对各类资产进行了充分的评估和分析，对可能发生减
值损失的资产计提减值准备。
根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等相关法律法规和公司章程等相关规定，本次计提减值无需提交公司董事会或股东
会审议。
二、本次计提减值准备的资产范围和总金额
减值项目 本期计提金额（单位：元）
应收款项-坏账准备 -2,677,594.26
其中：应收票据-坏账准备 865.13
应收账款-坏账准备 -3,319,227.77
其他应收款-坏账准备 640,768.38
存货跌价准备 33,900,393.89
合计 31,222,799.63
注：以上计提的减值准备数据未经审计。
三、本次计提减值准备的确认标准及计提方法
（一）应收款项坏账准备
公司 2026 年第一季度计提应收款项坏账准备-2,677,594.26 元，确认标准及计提方法如下：
本公司以预期信用损失为基础，对应收款项进行减值会计处理并确认损失准备。
1、对于应收票据、应收账款，无论是否存在重大融资成分，本公司始终按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量其损
失准备。
当单项金融资产无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司依据信用风险特征对应收票据、应收账款划分组合，在组合
基础上计算预期信用损失，确定组合的依据如下：
A、应收票据
应收票据组合 1：银行承兑汇票
应收票据组合 2：国内信用证、商业承兑汇票
B、应收账款
应收账款组合 1：应收合并范围内关联方
应收账款组合 2：应收其他客户
对于划分为组合的应收票据，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整
个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。
对于划分为组合的应收账款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整
个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。应收账款的账龄自确认之日起计算。
2、对于其他应收款，本公司依据信用风险特征将其他应收款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失，确定组合的依
据如下：
其他应收款组合 1：应收押金和保证金
其他应收款组合 2：应收退税款
其他应收款组合 3：应收合并范围内关联方
其他应收款组合 4：应收其他款项
对划分为组合的其他应收款，本公司通过违约风险敞口和未来 12 个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。对
于按账龄划分组合的其他应收款，账龄自确认之日起计算。
（二）存货跌价准备
公司 2026 年第一季度计提存货跌价准备 33,900,393.89 元，确认标准及计提方法为：
资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量。当其可变现净值低于成本时，计提存货跌价准备。
可变现净值是按存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。在确定存货的可变
现净值时，以取得的确凿证据为基础，同时考虑持有存货的目的以及资产负债表日后事项的影响。
本公司通常按照单个存货项目计提存货跌价准备。对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类别计提存货跌价准备。
资产负债表日，以前减记存货价值的影响因素已经消失的，存货跌价准备在原已计提的金额内转回。
四、本次计提资产减值准备合理性的说明及对公司的影响
（一）本次计提资产减值准备合理性的说明
公司本次计提资产减值准备事项符合《企业会计准则》和公司相关会计政策的规定，符合公司实际情况，依据充分，体现了会计
谨慎性原则。本次计提资产减值准备后，公司财务报告能够公允、客观、真实地反映截至 2026 年 3 月 31日公司相关财务状况、资
产价值及经营情况，不存在损害公司和股东利益的情形。
（二）本次计提资产减值准备对公司的影响
公司 2026 年第一季度计提的各项资产减值准备金额合计约 3,122.28 万元，考虑所得税的影响后，将减少公司 2026 年第一季
度归属于公司股东的净利润约2,254.39 万元，并相应减少公司 2026 年第一季度末归属于公司股东的净资产约2,254.39 万元。本次
计提减值准备相关的财务数据是公司财务部门初步测算的结果，未经会计师事务所审计，敬请投资者注意投资风险。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-25/19c5a0c2-27d3-4fcf-9c7e-fd7c5f8e8e81.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-24 16:52│飞南资源（301500）：关于举行2026年第一季度网上业绩说明会的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：关于举行2026年第一季度网上业绩说明会的公告。公告详情请查看附件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-25/8d897fc7-8648-4da3-9108-d2287801ed7f.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-24 16:51│飞南资源（301500）：关于公司吸收合并全资子公司四会晟南的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、概述
广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）为进一步优化公司管理架构，降低管理成本，拟对全资子公司四会市晟南环保
科技有限公司（以下简称四会晟南）实施吸收合并。吸收合并完成后，公司存续经营，四会晟南的独立法人主体资格将被注销，其全
部业务、资产、负债、权益等均由公司依法承继。
公司于 2026 年 4月 24 日召开第三届董事会第七次会议，以 9票赞成、0票反对、0票弃权的表决结果审议通过了《关于公司吸
收合并全资子公司四会晟南的议案》。根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》和公司章程等相关规定，本次交易事项尚需提交
公司股东会审议。
本次交易事项不构成关联交易，也不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组。
二、合并方基本情况
1、公司名称：广东飞南资源利用股份有限公司
2、统一社会信用代码：914412847665669483
3、住所：四会市罗源镇罗源工业园
4、企业类型：股份有限公司(上市)
5、法定代表人：孙雁军
6、注册资本：56,195.2003 万元
7、成立日期：2008 年 8月 22 日
8、经营范围：工业废物的处置及综合利用；有色金属、稀贵金属加工、销售；货物或技术进出口（国家禁止或涉及行政审批的
货物和技术进出口除外）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
9、最近一年及最近一期的主要财务数据（单体报表）：
单位：元
项目 2025 年 12 月 31 日（经审计） 2026 年 3月 31日（未经审计）
资产总额 9,742,225,912.36 10,079,316,115.32
负债总额 4,737,347,430.40 4,826,159,235.84
或有事项涉及的总额 / /
净资产 5,004,878,481.96 5,253,156,879.48
2025 年 1月-12 月（经审计） 2026 年 1月-3 月（未经审计）
营业收入 6,820,211,246.93 2,090,690,808.90
利润总额 246,126,275.13 244,687,255.55
净利润 247,316,900.94 244,897,687.43
10、其他说明：经查询，公司不属于失信被执行人。
三、被合并方基本情况
1、公司名称：四会市晟南环保科技有限公司
2、统一社会信用代码：91441284MA53R2A993
3、住所：四会市地豆镇狮岭村委会狮岭工业园 5号
4、企业类型：有限责任公司（非自然人投资或控股的法人独资）
5、法定代表人：李加兴
6、注册资本：1,000 万元
7、成立日期：2019 年 9月 18 日
8、经营范围：环保技术研发、转让和技术服务；金属加工；销售：金属制品、矿产品（不含危险化学品）。(依法须经批准的项
目，经相关部门批准后方可开展经营活动)
9、股权结构：四会晟南为公司全资子公司，公司持有其 100%股权。
10、最近一年及最近一期的主要财务数据：
单位：元
项目 2025 年 12 月 31 日（经审计） 2026 年 3月 31日（未经审计）
资产总额 128,031,192.13 142,860,495.29
负债总额 69,122,586.81 84,947,717.98
或有事项涉及的总额 / /
净资产 58,908,605.32 57,912,777.31
2025 年 1月-12 月（经审计） 2026 年 1月-3 月（未经审计）
营业收入 87,736,060.15 24,280,675.48
利润总额 5,466,213.12 -1,371,164.65
净利润 5,117,541.35 -1,371,164.65
11、其他说明：经查询，四会晟南不属于失信被执行人。
四、吸收合并的方式、范围及相关安排
1、吸收合并的方式：公司通过整体吸收合并方式合并四会晟南全部资产、负债、权益、业务。吸收合并完成后，公司作为合并
方存续经营，四会晟南作为被合并方，其独立法人资格将被注销。本次吸收合并不涉及公司注册资本、法定代表人等事项的变更，不
会对公司的业务经营构成实质影响。
2、吸收合并的范围：四会晟南所有资产、负债、权益将由公司享有或承担，四会晟南的业务将由公司承接或吸收，合并双方的
债权债务均由合并后存续的公司承继。
3、吸收合并的相关安排：本次吸收合并基准日为 2026 年 6 月 30 日，吸收合并基准日至合并完成日期间所产生的损益由公司
承担。公司提请股东会授权公司管理层按照法律法规相关规定办理与本次吸收合并相关的一切事宜，包括但不限于与四会晟南签署吸
收合并协议、编制资产负债表及财务清单、履行通知债权人和公告程序、完成资产转移相关事宜、办理权属变更、工商变更登记手续
等。
五、吸收合并目的及对公司的影响
本次吸收合并有利于优化管理架构，降低管理成本，提升运营效率。四会晟南为公司全资子公司，其财务报表已纳入公司合并报
表范围内。本次吸收合并对公司的正常经营和财务状况均不构成实质影响，不存在损害公司和全体股东特别是中小股东利益的情形。
六、备查文件
第三届董事会第七次会议决议。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-25/17491e67-0877-4c8c-9d7d-f9050d5e2d52.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-24 16:51│飞南资源（301500）：2026年一季度报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2026年一季度报告。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-25/2b0eade6-77d3-4ef1-a0bf-5335a43b0827.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-24 16:51│飞南资源（301500）：关于回购注销及作废2024年限制性股票激励计划部分限制性股票的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：关于回购注销及作废2024年限制性股票激励计划部分限制性股票的公告。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-25/fc56b68b-8be2-4e89-9ba8-2c07dcb96937.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-24 16:51│飞南资源（301500）：第三届董事会第七次会议决议公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：第三届董事会第七次会议决议公告。公告详情请查看附件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-25/18b08821-eee9-445c-a07f-ca3489f5e9c3.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-24 16:50│飞南资源（301500）：回购注销及作废2024年限制性股票激励计划部分限制性股票的法律意见书
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：回购注销及作废2024年限制性股票激励计划部分限制性股票的法律意见书。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-25/ccb8bc11-3113-4d85-84a4-f8c1005544c2.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-24 16:49│飞南资源（301500）：关于召开2025年度股东会的通知
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、召开会议的基本情况
1、股东会届次：2025 年度股东会
2、股东会的召集人：董事会
3、本次会议的召集、召开符合《中华人民共和国公司法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司
自律监管指引第 2号—创业板上市公司规范运作》等法律、行政法规、部门规章、规范性文件及《公司章程》的有关规定。
4、会议时间：
（1）现场会议时间：2026 年 05 月 18 日 15:30:00（2）网络投票时间：通过深圳证券交易所系统进行网络投票的具体时间为
2026 年 05月 18 日 9:15-9:25，9:30-11:30，13:00-15:00；通过深圳证券交易所互联网投票系统投票的具体时间为 2026 年 05
月 18 日 9:15 至 15:00 的任意时间。
5、会议的召开方式：现场表决与网络投票相结合。
6、会议的股权登记日：2026 年 05 月 12 日
7、出席对象：
（1）在股权登记日持有公司已发行有表决权股份的股东或其代理人。于股权登记日下午收市时在中国证券登记结算有限责任公
司深圳分公司登记在册的公司全体已发行有表决权股份的股东均有权出席股东会，并可以以书面形式委托代理人出席会议和参加表决
，该股东代理人不必是本公司股东；
（2）公司董事、高级管理人员；
（3）公司聘请的律师；
（4）根据相关法规应当出席股东会的其他人员。
8、会议地点：佛山市南海区里水镇桂和路大冲路段 3号飞南研究院
二、会议审议事项
1、本次股东会提案编码表
提案 提案名称 提案类型 备注
编码 该列打勾的栏
目可以投票
100 总议案：除累积投票提案外的所有提案 非累积投票提案 √
1.00 关于 2025 年年度报告及其摘要的议案 非累积投票提案 √
2.00 关于 2025 年度董事会工作报告的议案 非累积投票提案 √
3.00 关于 2025 年度利润分配方案的议案 非累积投票提案 √
4.00 关于确认 2025 年度董事薪酬及拟定 2026 年度薪酬方案的议案 非累积投票提案 √
5.00 关于 2026 年度向银行等机构申请综合授信额度的议案 非累积投票提案 √
6.00 关于 2026 年度为子公司提供担保额度的议案 非累积投票提案 √
7.00 关于以结构性存款等资产质押开展授信融资业务的议案 非累积投票提案 √
8.00 关于增加商品期货套期保值业务保证金额度的可行性分析报告 非累积投票提案 √
的议案
9.00 关于增加商品期货套期保值业务保证金额度的议案 非累积投票提案 √
10.00 关于回购注销及作废 2024 年限制性股票激励计划部分限制性 非累积投票提案 √
股票的议案
11.00 关于公司吸收合并全资子公司四会晟南的议案 非累积投票提案 √
12.00 关于制定《董事、高级管理人员薪酬及绩效考核管理制度》的 非累积投票提案 √
议案
2、上述议案 1.00 至议案 9.00、议案 12.00 已经公司第三届董事会第六次会议审议通过，上述议案 10.00、议案 11.00 已经
公司第三届董事会第七次会议审议通过，具体内容详见公司披露于巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）的相关公告。
3、上述议案 3.00、议案 6.00、议案 10.00、议案 11.00 须以特别决议通过，需经出席股东会的股东（包括股东代理人）所持
有效表决权的三分之二以上表决通过。
4、上述议案 3.00、议案 4.00、议案 6.00 至议案 10.00、议案 12.00 需对中小投资者表决情况单独计票。
5、上述议案涉及的关联股东应回避表决。
6、公司独立董事已分别向董事会递交了《2025 年度独立董事述职报告》，届时将在会议上做 2025 年度述职报告。
三、会议登记等事项
（一）会议登记
1、登记方式：现场登记、通过信函、电子邮件或传真方式登记；不接受电话登记。2、登记时间：现场登记时间为 2026 年 5
月 18 日 8:30-12:00；采取信函、邮件或传真方式登记的须在 2026 年 5月 18 日 12:00 之前送达、发送邮件或传真到公司并请电
话确认。3、登记地点：佛山市南海区里水镇桂和路大冲路段 3 号飞南研究院；采用信函方式登记的，信函请寄至：佛山市南海区里
水镇桂和路大冲路段 3号飞南研究院证券法务部，邮编：528244，信函请注明“2025 年度股东会”字样。
4、登记所需资料：
（1）个人股东本人出席会议的，应出示本人身份证或者其他能够表明其身份的有效证件或者证明原件。
（2）个人股东委托他人出席会议的，受托人应出示本人有效身份证件原件、股东授权委托书（原件或传真件）。
（3）法人股东法定代表人本人出席会议的，应出示法定代表人本人身份证原件，并提交：①法定代表人身份证复印件；②法人
股东单位的营业执照复印件。
（4）法人股东委托代理人出席会议的，代理人应出示本人身份证原件，并提交：①代理人身份证复印件；②法人股东单位的营
业执照复印件；③法人股东单位的法定代表人依法出具的书面委托书（原件或传真件）。
（5）采用信函、电子邮件或传真方式登记的，股东请仔细填写《股东参会登记表》（附件 2），以便登记确认。
5、按照上述规定在参会登记时所提交的复印件，必须经出席会议的个人股东或个人股东的受托人、法人股东的法定代表人或代
理人签字确认“本件真实有效且与原件一致”；按照上述规定在参会登记时可提供授权委托书传真件的，传真件必须直接传真至本通
知指定的传真号 0757-85638008，并经出席会议的个人股东受托人或法人股东代理人签字确认“本件系由委托人传真，本件真实有效
且与原件一致”。除必须出示的本人身份证原件外，符合前述条件的复印件及传真件将被视为有效证件。
6、出席会议签到时，出席人身份证和授权委托书必须出示原件。公司董事会秘书指定的工作人员将对出席现场会议的个人股东
、个人股东的受托人、法人股东的法定代表人或代理人出示和提供的证件、文件进行形式审核。经形式审核，拟参会人员出示和提供
的证件、文件符合上述规定的，可出席现场会议并投票；拟参会人员出示和提供的证件、文件部分不符合上述规定的，不得参与现场
投票。
（二）其他事项
1、联系方式
联系人姓名：李晓娟、张丽师
电话号码：0757-85638008
传真号码：0757-85638008
电子邮箱：ir_feinan@163.com
联系地址：佛山市南海区里水镇桂和路大冲路段 3号飞南研究院
邮政编码：528244
2、会议费用：出席会议人员食宿、交通等费用自理。
四、参加网络投票的具体操作流程
本次股东会上，公司将向股东提供网络平台，股东可以通过深交所交易系统和互联网投票系统（http://wltp.cninfo.com.cn）
参加投票，网络投票的具体操作流程见附件 1。
五、备查文件
1、第三届董事会第六次会议决议；
2、第三届董事会第七次会议决议。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-25/223c80ec-da69-4094-9a54-deca85309913.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-24 16:49│飞南资源（301500）：独立董事专门会议关于公司第三届董事会第七次会议相关事项的审核意见
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：独立董事专门会议关于公司第三届董事会第七次会议相关事项的审核意见。公告详情请查看附件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-25/e72a16bd-6ad3-4b73-8443-fa885bbd6d72.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-11 00:32│飞南资源（301500）：2025年度可持续发展报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2025年度可持续发展报告。公告详情请查看附件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/eeee13f1-cf17-4f93-92d5-9f518633faca.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:26│飞南资源（301500）：2025年度内部控制评价报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2025年度内部控制评价报告。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/583fdab2-365a-43c9-9653-bd06d2873fef.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:26│飞南资源（301500）：2025年度非经营性资金占用及其他关联资金往来情况汇总表
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2025年度非经营性资金占用及其他关联资金往来情况汇总表。公告详情请查看附件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/a991b77a-1f3e-47d9-8f3b-3d4f15c364f0.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:26│飞南资源（301500）：关于2025年度证券与衍生品投资情况的专项说明
─────────┴────────────────────────────────────────────────
根据《深圳证券交易所创业板上市公司自律监管指南第 1号——业务办理》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2号——
创业板上市公司规范运作》等相关要求，广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）董事会对 2025年度证券与衍生品投资情
况进行了核查，具体内容如下：
一、证券与衍生品投资审议批准情况
1、经公司 2024 年 12 月 4 日召开的第二届董事会第二十七次会议和 2024年 12 月 23 日召开的 2024 年第四次临时股东大
会审议通过，公司可根据现货需要使用期货合约对部分存货金属进行价格风险管理，投入的保证金余额不超过40,000 万元，交易品
种为铜、镍、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属期货标准合约，不进行场外交易。期限为自股东会审议通过之日起 12个月，
额度在审批期限内可循环滚动使用。
2、经公司 2025 年 12 月 5 日召开的第三届董事会第四次会议和 2025 年 12月 23 日召开的 2025 年第二次临时股东会审议
通过，2026 年度，公司可根据现货需要使用期货合约对部分存货金属进行价格风险管理，投入的保证金余额不超过 30,000 万元，
交易品种为铜、镍、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属期货标准合约，不进行场外交易。期限为自股东会审议通过之日起 12
个月，额度在审批期限内可循环滚动使用。
二、2025 年度公司证券与衍生品投资情况
衍生 初始投资 期初金额 本期公允价 计入 报告期内购 报告期内售 期末金额 期末投
品投 金额 值变动损益 权益 入金额 出金额 资金额
资类 的累 占报告
型 计公 期末净
允价 资产比
值变 例
动
期货 1,015.00 59,703.80 -16,347.12 - 512,082.48 468,738.12 121,555.29 25.47%
合约
报告 为规避金属市场价格波动风险，实现稳健经营目标，公司根据现货需要使用期货合约对部分
期实 存货金属进行价格风险管理，交易品种为铜、镍、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属
际损 期货标准合约，不进行场外交易。公司开展期货套期保值业务不以投机为目的，主要是为了
益情 平衡现货价格波动的风险，但是期货合约损益确认期间和现货实物损益确认期间可能存在不
况的 一致。
说明 报告期内，公司价格风险管理工具产生的公允价值变动损益金额为-16,347.12 万元，其中，
计入投资收益金额为-282.02 万元。
套期 公司进行价格风险管理的商品期货品种与公司生产实际相关的部分存货金属相挂钩，可部分
保值 抵消现货市场交易中存在的价格风险的交易活动，实现了预期风险管理目标。
效果
的说
明
截至 2025 年 12 月 31 日，公司开展套期保值业务持仓保证金余额约 1.89亿元，在公司股东会审议的额度范围内。
三、公司采取的风险控制措施
公司已制定《套期保值业务管理制度》，规范公司商品期货套期保值行为，明确相关内部决策程序、业务操作流程、风险控制措
施等，能有效防范风险。2025年度，公司严格按照上述制度相关规定开展套期保值业务，未有违反相关法律法规及规范性文件等相关
规定的情形。
四、审批程序及相关意见
（一）董事会审议情况
2026 年 4月 9日，公司第三届董事会第六次会议审议通过《关于 2025 年度证券与衍生品投资情况的专项说明的议案》，董事
会认为：公司 2025 年度证券及衍生品投资严格遵循公司章程及相关内控制度的规定，不存在违反法律法规及规范性文件等相关规定
的情形。
（二）保荐机构核查意见
经核查，保荐机构认为：公司 2025 年度证券与衍生品投资情况不存在违反《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券
交易所上市公司自律监管指引第 2号——创业板上市公司规范运作》等相关法律法规及规范性文件规定之情形，符合《公司章程》以
及公司相关制度的规定，决策程序合法、合规。
五、备查文件
1、第三届董事会第六次会议决议；
2、湘财证券股份有限公司关于广东飞南资源利用股份有限公司 2025 年度证券与衍生品投资情况的核查意见。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/79787868-04da-44c9-a497-0387d9022965.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:26│飞南资源（301500）：关于董事会秘书不再兼任财务总监暨聘任财务总监的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
一、董事会秘书不再兼任财务总监的情况
广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）董事会于近日收到公司董事、董事会秘书兼财务总监李晓娟女士递交的不再兼
任财务总监的书面申请。李晓娟女士因工作安排向董事会申请不再兼任财务总监职务，仍继续担任公司董事、董事会秘书职务，该书
面申请自送达公司董事会之日起生效。
截至本公告披露日，李晓娟女士持有公司股份 28,790 股，为股权激励限售股，占公司总股本的 0.0051%。李晓娟女士将继续严
格遵守《上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 10 号
——股份变动管理》等相关法律、法规的规定。
公司董事会对李晓娟女士在担任公司财务总监期间为公司所做出的贡献表示衷心的感谢！
二、聘任财务总监的情况
公司于 2026 年 4月 9日召开第三届董事会第六次会议，审议通过了《关于聘任财务总监的议案》，同意聘任盛勇先生（简历见
附件）为公司财务总监，任期自董事会审议通过之日起至第三届董事会任期届满时止。公司独立董事专门会议、董事会审计委员会审
议通过该议案。
盛勇先生具备担任公司相关岗位的任职资格和从业经验，其任职符合《中华人民共和国公司法》《深圳证券交易所上市公司自律
监管指引第 2号——创业板上市公司规范运作》等相关法律法规、规范性文件和公司章程等有关规定。
三、备查文件
1、第三届董事会第六次会议决议；
2、独立董事专门会议关于公司第三届董事会第六次会议相关事项的审核意见；
3、第三届董事会审计委员会第六次会议决议；
4、深交所要求的其他文件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/318f6eb1-1656-4d2d-87be-19be8aabeb10.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:26│飞南资源（301500）：关于独立董事2025年度保持独立性情况的专项报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
根据《上市公司独立董事管理办法》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2号——创业板上市公司规范运作》等相关规定
，广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）董事会就公司现任独立董事陈正旭先生、钟敏先生、章小炎先生及报告期内离任
独立董事陈军先生、吕慧先生、李建伟先生的独立性情况进行评估并出具如下专项意见：
经核查独立董事的任职经历以及相关自查文件，上述人员在担任公司独立董事期间未在公司担任除独立董事外的其他职务，并与
公司及主要股东、实际控制人不存在直接或者间接利害关系，或者其他可能影响其进行独立客观判断的关系。
因此，公司独立董事满足独立董事的任职要求，不存在影响独立性的情形，符合《上市公司独立董事管理办法》《深圳证券交易
所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》中对独立董事独立性的相关规定。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/263d1f97-9852-4b2e-b85d-829ae08b0bc5.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:26│飞南资源（301500）：2025年度董事会工作报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2025年度董事会工作报告。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/be64a321-e681-4461-b19b-f2a3630f962e.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:26│飞南资源（301500）：关于对会计师事务所2025年度履职情况评估及董事会审计委员会履行监督职责情况的报
│告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《国有企业、上市公司选聘会计师事务所管理办法》《深圳证券交易
所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》等法律法规、规范性文件和公司章程、董事会审计委员会工作细则等
规定和要求，广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）董事会审计委员会本着勤勉尽责的原则，恪尽职守，认真履职。现将
对会计师事务所 2025 年度履职评估及董事会审计委员会履行监督职责的情况汇报如下：
一、2025 年年审会计师事务所基本情况
（一）会计师事务所基本情况
名称：致同会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称致同所）成立日期：1981 年【工商登记：2011 年 12 月 22 日】
组织形式：特殊普通合伙企业
注册地址：北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场五层
首席合伙人：李惠琦
截至 2025 年末，致同所从业人员近六千人，其中合伙人 244 名，注册会计师 1,361 名，签署过证券服务业务审计报告的注册
会计师超过 400 人。
致同所 2024 年度业务收入 26.14 亿元，其中审计业务收入 21.03 亿元，证券业务收入 4.82 亿元。2024 年年报上市公司审
计客户 297 家，主要行业包括制造业；信息传输、软件和信息技术服务业；批发和零售业；电力、热力、燃气及水生产供应业；交
通运输、仓储和邮政业，收费总额 3.86 亿元；致同所同行业上市公司审计客户 1家。
致同所已购买职业保险，累计赔偿限额 9亿元，职业保险购买符合相关规定。2024 年末职业风险基金 1,877.29 万元。致同所
近三年已审结的与执业行为相关的民事诉讼均无需承担民事责任。
致同所近三年因执业行为受到刑事处罚 0次、行政处罚 5次、行政监管措施19 次、自律监管措施 13次和纪律处分 3次。执业人
员无因执业行为受到刑事处罚，81 名执业人员因执业行为受到处理处罚，其中行政处罚 6 批次、行政监管措施 20 次、自律监管措
施 11 次、纪律处分 6次。
（二）聘任会计师事务所履行的程序
公司第二届董事会第二十八次会议及 2024 年度股东大会审议通过了《关于续聘 2025 年度审计机构的议案》，同意续聘致同所
作为 2025 年度公司及纳入合并报表范围的子公司的审计机构及内部控制审计机构，聘期一年。授权公司经营层根据公司 2025 年度
的具体审计要求和审计范围全权办理与致同所的业务处理和合同订立事宜。公司第二届董事会审计委员会第二十四次会议审议通过上
述议案。
二、2025 年年审会计师事务所履职情况
按照《审计业务约定书》，遵循《中国注册会计师审计准则》和其他执业规范，结合公司 2025 年年度报告工作安排，致同所对
公司 2025 年度财务报告、内部控制进行了审计，同时对公司 2025 年度非经营性资金占用及其他关联资金往来等进行核查，并出具
了专项报告。
经审计，致同所认为公司财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了公司 2025 年 12 月 31 日的合并
及母公司财务状况以及 2025年度的合并及母公司经营成果和现金流量。致同所为公司出具了标准无保留意见的审计报告。
在执行审计工作的过程中，致同所就会计师事务所和相关审计人员的独立性、审计工作小组的人员构成、审计计划、风险判断、
风险及舞弊的测试和评价方法、年度审计重点、审计调整事项、初审意见等与公司管理层进行了充分沟通。
三、审计委员会对会计师事务所监督情况
根据公司董事会审计委员会工作细则等有关规定，审计委员会对会计师事务所履行监督职责的情况如下：
（一）审计委员会对致同所的专业资质、业务能力、诚信状况、独立性、过往审计工作情况及其执业质量等进行了严格核查和评
价，认为其具备为公司提供审计工作的资质和专业能力，能够满足公司审计工作的要求。2025 年 4月 10 日，公司第二届董事会审
计委员会第二十四次会议审议通过了《关于续聘 2025 年度审计机构的议案》，同意续聘致同所作为公司 2025 年度审计机构，并同
意将该议案提交公司董事会审议。
（二）2025 年 12 月 5 日、2026 年 3月 27 日，审计委员会通过现场结合通讯的会议形式与公司财务部门以及负责公司审计
工作的注册会计师召开沟通会议，就 2025 年度审计工作的时间安排、审计重点、审计执行情况等相关事项进行了沟通。
（三）2026 年 4 月 9 日，公司第三届董事会审计委员会第六次会议以现场结合通讯方式召开，审议通过公司 2025 年度财务
报告、内部控制评价报告等议案并同意提交董事会审议。
四、总体评价
公司审计委员会严格遵守中国证券监督管理委员会、深圳证券交易所和公司章程、董事会审计委员工作细则等有关规定，充分发
挥专业委员会的作用，对会计师事务所相关资质和执业能力等进行了审查，在年报审计期间与会计师事务所进行了充分的讨论和沟通
，督促会计师事务所及时、准确、客观、公正地出具审计报告，切实履行了审计委员会对会计师事务所的监督职责。
公司审计委员会认为致同所在公司年报审计过程中坚持以公允、客观的态度进行独立审计，表现了良好的职业操守和业务素质，
按时完成了公司 2025 年年报审计相关工作，审计行为规范有序，出具的审计报告客观、完整、清晰、及时。
广东飞南资源利用股份有限公司董事会审计委员会
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/700ab4ea-7847-477b-bea0-449d20b9e4a1.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:26│飞南资源（301500）：关于举行2025年度网上业绩说明会的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：关于举行2025年度网上业绩说明会的公告。公告详情请查看附件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/daf71b2e-7d20-449e-a8df-055e06fc96c5.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:26│飞南资源（301500）：关于增加商品期货套期保值业务保证金额度的可行性分析报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：关于增加商品期货套期保值业务保证金额度的可行性分析报告。公告详情请查看附件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/872586fe-ad89-4da7-8ee1-7920c09bdc2e.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：2025年度内部控制评价报告的核查意见
─────────┴────────────────────────────────────────────────
根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2
号——创业板上市公司规范运作》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 13 号——保荐业务》《企业内部控制基本规范》等
有关法律法规和规范性文件的要求，湘财证券股份有限公司（简称“湘财证券”或“保荐机构”）作为广东飞南资源利用股份有限公
司（简称“飞南资源”或“公司”）首次公开发行股票并在创业板上市的持续督导保荐机构，就《广东飞南资源利用股份有限公司 2
025 年度内部控制评价报告》（以下简称“评价报告”）进行了核查，具体情况如下：
一、内部控制评价工作情况
（一）内部控制评价范围
公司按照风险导向原则确定纳入评价范围的主要单位、业务和事项以及高风险领域。纳入评价范围的主要单位包括：
序号 公司名称 与公司关系 股权比例
1 广东飞南资源利用股份有限公司 公司 -
2 江西飞南环保科技有限公司 子公司 100%
3 江西兴南环保科技有限公司 子公司 100%
4 江西巴顿环保科技有限公司 子公司 81%
5 广西飞南资源利用有限公司 子公司 100%
6 四会市晟南环保科技有限公司 子公司 100%
7 广东名南环保科技有限公司 子公司 55%
8 肇庆飞南报废车辆回收拆解有限公司 子公司 100%
9 肇庆飞南废旧电器资源再生有限公司 子公司 100%
10 四会君一环保科技有限公司 子公司 100%
序号 公司名称 与公司关系 股权比例
11 佛山飞南资源利用技术研究有限公司 子公司 100%
12 赣州飞南资源循环科技有限公司 子公司 77%
13 上饶晟南再生资源利用有限公司 子公司 100%
14 飞南资源（香港）有限公司 子公司 100%
纳入评价范围的主要业务和事项包括：发展战略、治理结构、组织架构、社会责任、企业文化、人力资源、采购业务、销售管理
、资产管理、货币资金管理、募集资金管理、融资与担保业务、对外投资管理、关联交易、合同与印章管理、财务报告、研究与开发
管理、工程项目管理、内部信息传递、对子公司的管理、信息披露等；重点关注的高风险领域主要包括：采购业务、销售管理、货币
资金管理、融资与担保业务、对外投资管理、关联交易、信息披露等。
上述纳入评价范围的单位、业务和事项以及高风险领域涵盖了公司经营管理的主要方面，不存在重大遗漏。
（二）内部控制评价工作依据及内部控制缺陷认定标准
公司依据企业内部控制规范体系及《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号—
—创业板上市公司规范运作》《企业内部控制基本规范》等相关法律、法规和规章制度的要求，组织开展内部控制评价工作。
公司董事会根据企业内部控制规范体系对重大缺陷、重要缺陷和一般缺陷的认定要求，结合公司规模、行业特征、风险偏好和风
险承受度等因素，区分财务报告内部控制和非财务报告内部控制，研究确定了适用于本公司的内部控制缺陷具体认定标准，并与以前
年度保持一致。公司确定的内部控制缺陷认定标准如下：
1、财务报告内部控制缺陷认定标准
公司确定的财务报告内部控制缺陷评价的定量标准如下：
根据缺陷可能导致的财务报告错报的重要程度来确定，公司借鉴了财务报表重要性水平（利润总额的 5%）来确定财务报告内部
控制缺陷的定量认定标准。
（1）重大缺陷：错报影响或财产损失大于或等于合并财务报表利润总额的5%；
（2）重要缺陷：错报影响或财产损失大于或等于合并财务报表利润总额的2.5%，但小于 5%；
（3）一般缺陷：错报影响或财产损失小于合并财务报表利润总额的 2.5%。
公司确定的财务报告内部控制缺陷评价的定性标准如下：
（1）重大缺陷：内部控制环境无效；董事和高级管理人员舞弊并给公司造成重大损失和不利影响；外部审计发现当期财务报告
存在重大错报，但公司内部控制运行中未能发现该错报；已发现并报告给管理层的重大缺陷在合理的时间内未加以改正；其他可能影
响财务报告使用者正确判断的缺陷。
（2）重要缺陷：未依照公认会计准则选择和应用会计政策；未建立反舞弊程序和控制措施；对于非常规或特殊交易的账务处理
没有建立或实施相应的控制机制，且没有相应的补偿性控制；对于期末财务报告过程的控制存在一项或多项缺陷且不能合理保证编制
的财务报表达到真实、准确的目标；内部控制重要缺陷或一般缺陷未得到整改。
（3）一般缺陷：不构成重大缺陷或重要缺陷的其他内部控制缺陷。
2、非财务报告内部控制缺陷认定标准
公司确定的非财务报告内部控制缺陷评价的定量标准如下：
（1）重大缺陷：该缺陷造成财产损失大于或等于合并财务报表资产总额的1%；
（2）重要缺陷：该缺陷造成财产损失大于或等于合并财务报表资产总额的0.5%，但小于 1%；
（3）一般缺陷：该缺陷造成财产损失小于合并财务报表资产总额的 0.5%。
公司确定的非财务报告内部控制缺陷评价的定性标准如下：
（1）重大缺陷：公司决策程序不科学，导致重大决策失误，给公司造成重大财产损失；违反相关法规、公司规程或标准操作程
序，且对公司定期报告披露造成重大负面影响；出现重大安全生产、环保、产品质量或服务事故；重要业务缺乏制度控制或制度系统
性失效,造成按上述定量标准认定的重大损失；其他对公司负面影响重大的情形。
（2）重要缺陷：公司决策程序不科学，导致出现一般失误；违反公司规程或标准操作程序，形成损失；出现较大安全生产、环
保、产品质量或服务事故；重要业务制度或系统存在缺陷；内部控制重要或一般缺陷未得到整改。
（3）一般缺陷：不构成重大缺陷或重要缺陷的其他内部控制缺陷。
（三）内部控制缺陷认定及整改情况
1、财务报告内部控制缺陷认定及整改情况
根据上述财务报告内部控制缺陷的认定标准，报告期内公司不存在财务报告内部控制重大缺陷、重要缺陷。
2、非财务报告内部控制缺陷认定及整改情况
根据上述非财务报告内部控制缺陷的认定标准，报告期内公司未发现非财务报告内部控制重大缺陷、重要缺陷。
二、公司董事会审计委员会意见
公司董事会审计委员会认为：2025 年度，公司已按照企业内部控制规范体系和相关规定的要求，结合自身情况，制定了较为健
全的内部控制制度，并得到有效良好地贯彻执行。公司内部控制制度设计合理、执行有效，保证了公司内部控制重点活动的执行和监
督，实现了公司内部控制的目标，在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制，不存在财务报告内部控制重大缺陷，未发现非财
务报告内部控制重大缺陷。公司董事会编制的《2025 年度内部控制评价报告》能客观、真实地反映公司内部控制情况。
三、保荐机构主要核查工作
保荐代表人通过审阅公司会议资料、内部控制评价报告、内部审计工作报告以及各项业务和管理制度，从内部控制的环境、内部
控制制度的建立和实施、内部控制的监督等多方面对公司的内部控制合规性和有效性进行了核查。
四、保荐机构结论意见
经核查，保荐机构认为：2025 年度，飞南资源内部控制制度和执行情况符合相关法律法规和证券监管部门的要求，在重大方面
保持了与企业业务经营及管理相关的有效的内部控制，公司董事会出具的内部控制评价报告反映了其内部控制制度的建设及运行情况
。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/ade60b1c-ca24-49bf-adca-ab3cdbd05357.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：湘财证券股份有限公司关于飞南资源2025年度持续督导培训报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
深圳证券交易所：
湘财证券股份有限公司（以下简称“湘财证券”或“本保荐机构”）作为广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称“飞南资源
”或“公司”）首次公开发行股票并在创业板上市的保荐机构，根据《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 13 号——保荐业务
》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等要求，对公司实际控制人及董事、监事、高级
管理人员进行了培训，现将培训情况报告如下：
一、本次培训的基本情况
（一）培训时间：2026年 3月 27日
（二）培训地点：飞南资源会议室、腾讯会议
（三）培训方式：现场、线上方式
（四）培训人员：吴小萍、赵伟、张文倩
（五）培训对象：公司控股股东及实际控制人、董事、高级管理人员、部分中层以上管理人员等相关人员
二、本次培训的内容
本次培训的内容主要包括：深圳证券交易所创业板上市公司规范运作及信息披露等相关规定、近期市场违规案例。
三、本次培训的成果
飞南资源及培训对象高度重视、积极参与本次培训，培训工作有序进行并顺利完成。通过本次培训，培训对象对最新的法律法规
、业务规则有了更深刻的认识，合规意识进一步加强，本次培训达到了预期的培训效果。
特此报告。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/aa394ba3-be39-4381-9c12-3c1f1a93fb05.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：2025年度证券与衍生品投资情况的核查意见
─────────┴────────────────────────────────────────────────
湘财证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”或“湘财证券”）作为广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称“飞南资源”
或“公司”）首次公开发行股票并上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则
》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 13 号——保荐业务》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上
市公司规范运作》《深圳证券交易所创业板上市公司自律监管指南第 1 号——业务办理》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引
第 7 号——交易与关联交易》等有关规定，对公司 2025 年度证券与衍生品投资情况进行了核查。具体情况如下：
一、证券与衍生品投资审议批准情况
经公司 2024 年 12 月 4 日召开的第二届董事会第二十七次会议和 2024 年 12 月23 日召开的 2024 年第四次临时股东大会审
议通过，公司可根据现货需要使用期货合约对部分存货金属进行价格风险管理，投入的保证金余额不超过 40,000 万元，交易品种为
铜、镍、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属期货标准合约，不进行场外交易。期限为自股东大会审议通过之日起 12 个月，额
度在审批期限内可循环滚动使用。
经公司 2025 年 12 月 5 日召开的第三届董事会第四次会议和 2025 年 12 月 23日召开的 2025 年第二次临时股东会审议通过
，2026 年度，公司可根据现货需要使用期货合约对部分存货金属进行价格风险管理，投入的保证金余额不超过 30,000万元，交易品
种为铜、镍、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属期货标准合约，不进行场外交易。期限为自股东会审议通过之日起 12 个月，
额度在审批期限内可循环滚动使用。
二、2025 年度公司证券与衍生品投资情况
单位：万元
衍生品投 初始投资 期初金 本期公允 计入权益 报告期内 报告期内 期末金额 期末投资
资 金额 额 价值变动 的 购入金额 售出金额 金额占报
类型 损益 累计公允 告期末归
价 母净资产
值变动 比例
期货合约 1,015.00 59,703. -16,347. - 512,082. 468,738. 121,555.2 25.47%
80 12 48 12 9
报告期实 为规避金属市场价格波动风险，实现稳健经营目标，公司根据现货需要使用期货合约对
际 部分存货金属
损益情况 进行价格风险管理，交易品种为铜、镍、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属期货
的 标准合约，不
说明 进行场外交易。公司开展期货套期保值业务不以投机为目的，主要是为了平衡现货价格
波动的风险，
但是期货合约损益确认期间和现货实物损益确认期间可能存在不一致。
报告期内，公司价格风险管理工具产生的公允价值变动损益金额为-16,347.12 万元，
其中，计入投资收
益金额为-282.02 万元。
套期保值 公司进行价格风险管理的商品期货品种与公司生产实际相关的部分存货金属相挂钩，可
效 部分抵消现货
果的说明 市场交易中存在的价格风险的交易活动，实现了预期风险管理目标。
截至 2025 年 12 月 31 日，公司开展套期保值业务持仓保证金余额约 1.89 亿元，在公司股东会审议的额度范围内。
三、公司采取的风险控制措施
公司已制定《套期保值业务管理制度》，规范公司商品期货套期保值行为，明确相关内部决策程序、业务操作流程、风险控制措
施等，能有效防范风险。2025 年度，公司严格按照上述制度相关规定开展套期保值业务，未有违反相关法律法规及规范性文件等相
关规定的情形。
四、审议程序
2026 年 4 月 9 日，公司第三届董事会第六次会议审议通过《关于 2025 年度证券与衍生品投资情况的专项说明的议案》，董
事会认为：公司 2025 年度证券及衍生品投资严格遵循公司章程及相关内控制度的规定，不存在违反法律法规及规范性文件等相关规
定的情形。
五、保荐机构核查意见
经核查，保荐机构认为：公司 2025 年度证券与衍生品投资情况不存在违反《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券
交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等相关法律法规及规范性文件规定之情形，符合《公司章程》
以及公司相关制度的规定，决策程序合法、合规。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/b595cdb9-a958-4d0c-94d8-e9e6aa8273fa.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：增加商品期货套期保值业务保证金额度的核查意见
─────────┴────────────────────────────────────────────────
湘财证券股份有限公司（以下简称“湘财证券”或“保荐人”）作为广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称“飞南资源”、
“公司”或“发行人”）首次公开发行股票并在创业板上市持续督导保荐人，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交
易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》《深圳证券交易所上市
公司自律监管指引第 13 号——保荐业务》等相关规定，对飞南资源增加商品期货套期保值业务保证金额度的事项进行了核查，核查
的具体情况如下：
一、投资情况概述
1、投资目的
公司主要从事有色金属类危险废物处置业务及再生资源回收利用业务。公司原材料及产成品均富含各类金属，购销价格在所含金
属市场价格的基础上折价确定。通常，原材料中金属含量低、杂质含量高，折价系数低；通过富集、提炼实现资源回收后，产成品中
金属含量高、杂质含量低，折价系数高。公司资源化产品盈利空间即为上述金属购销价差，该等购销价差受购销折价系数及金属市场
价格的影响。金属价格受国内外经济政治环境、金融市场情况以及供需结构等变化的影响，波动幅度较大。为规避金属市场价格波动
风险，实现稳健经营目标，公司有必要根据生产经营规模、原材料备货周期及生产周期等，对部分存货金属进行价格风险管理，以保
证公司经营业绩的相对稳定。
经公司于 2025 年 12 月 5 日、2025 年 12 月 23 日分别召开的第三届董事会第四次会议、2025 年第二次临时股东会审议通
过，同意公司根据现货需要使用期货合约对部分存货进行价格风险管理，投入的保证金余额不超过 30,000万元，交易品种为铜、镍
、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属期货标准合约，不进行场外交易。期限自股东会审议通过之日起 12 个月，额度在审批期
限内可循环滚动使用。
为提高决策效率，保证业务的顺利开展，降低金属市场价格发生不利变动而引发的经营风险，公司有必要根据具体情况，适当增
加商品期货套期保值业务的保证金额度。
2、交易金额
公司拟将投入的保证金余额由不超过30,000万元调整为不超过50,000万元。授权期限内任一时点的交易金额（含前述交易的收益
进行再交易的相关金额）不超过已审议额度。
3、交易方式
通过期货经纪公司在期货交易所买卖标准化的期货合约，交易品种包括铜、镍、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属期货标
准合约，不进行场外交易。
4、交易期限
期限为自股东会审议通过之日起 12 个月，额度在审批期限内可循环滚动使用。
5、资金来源
自有及自筹资金，不涉及募集资金。
二、交易风险分析及风控措施
（一）风险分析
通过期货套期保值操作可以规避市场价格波动带来的生产经营风险，保证公司经营业绩的相对稳定，但同时也可能存在一定风险
：
1、市场风险：期货行情变动幅度较大或流动性较差而成交不活跃，可能产生价格波动风险，造成套期保值损失；
2、资金风险：部分交易场所实行交易保证金逐日结算制度，可能会带来一定的资金流动性风险。当市场价格出现巨大变化时，
可能因保证金不足、追加不及时被强平的风险；
3、技术风险：由于无法控制或不可预测的系统、网络、通讯故障等造成交易系统非正常运行，使交易指令出现延迟、中断或数
据错误等问题，从而带来相应风险；
4、操作风险：由于交易员主观臆断或不完善的操作造成错单，给公司造成损失的风险；
5、政策风险：由于国家法律、法规、政策变化以及期货交易所交易规则的修改和紧急措施的出台等原因，从而导致期货市场发
生剧烈变动或无法交易的风险。
（二）风险控制措施
1、公司已制定《套期保值业务管理制度》，对套期保值业务的审批权限、组织机构设置及职责、授权管理、执行流程和风险处
理程序等作出了明确规定，在整个套期保值操作过程中所有业务都将严格按照上述制度执行；
2、公司已建立完善的组织机构，设有套期保值工作小组和风控专员，明确相应人员的职责，并建立了符合要求的交易、通讯及
信息服务设施系统；
3、公司套期保值工作小组将根据公司实际生产需要，对业务发展、期货市场等情况进行综合研判分析，审慎制定具体的套期保
值方案。此外，工作小组将实时关注市场走势、资金头寸等情况，适时调整操作策略；
4、公司套期保值工作小组在套期保值业务具体执行过程中，将实时关注市场风险、资金风险、操作风险等，及时监测、评估公
司敞口风险。当出现市场波动风险及其他异常风险时，制定相应的风险控制方案。风控专员、内部审计部门根据情况对套期保值业务
的实际操作情况、资金使用情况及盈亏情况进行检查或审计；
5、公司将合理调度资金用于套期保值业务，严格控制套期保值的资金规模，合理计划和使用保证金，制定并执行严格的止损机
制；
6、公司将持续加强对业务人员的培训，提升专业技能和业务水平，强化风险管理及防范意识；
7、公司将选择与资信好、业务实力强的期货经纪公司合作，以避免发生信用风险。
三、交易相关会计处理
由于期货合约与存货结存具体项目无法一一匹配，不适用套期会计。自 2020年 8 月公司开始使用期货对部分存货进行价格风险
管理起，公司根据财政部《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》《企业会计准则第 37 号——金融工具列报》《企业会
计准则第 39 号——公允价值计量》相关规定及其指南，对开展的套期保值业务进行相应的核算处理。公司将购买的期货合约分类为
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，对于已交割的期货合约产品的损益计入当期投资收益，对于未交割的期货合约产
品按公允价值计量并将其损益计入公允价值变动损益，交易性金融资产及交易性金融负债反映公司期末持有的期货合约公允价值变动
情况。
四、审议程序及相关意见
2026 年 4 月 9 日，公司第三届董事会第六次会议审议通过《关于增加商品期货套期保值业务保证金额度的可行性分析报告的
议案》《关于增加商品期货套期保值业务保证金额度的议案》，同意公司增加商品期货套期保值业务保证金额度，投入的保证金余额
由不超过 30,000 万元调整为不超过 50,000 万元，期限为自股东会审议通过之日起 12 个月，额度在审批期限内可循环滚动使用。
上述事项尚需提交公司股东会审议。
五、保荐人意见
经核查，保荐人认为：公司为保证业务的顺利开展，降低金属市场价格发生不利变动而引发的经营风险，增加商品期货套期保值
业务保证金额度，不存在损害公司及股东利益尤其是中小股东利益的情形。公司增加商品期货套期保值业务保证金额度的事项已经公
司董事会审议通过，尚需提交公司股东会审议，符合《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指
引第2 号——创业板上市公司规范运作》等相关法律法规的规定。保荐人对公司增加商品期货套期保值业务保证金额度无异议。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/5f926b8b-83ff-44ca-ba32-49e249c61c51.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：湘财证券股份有限公司关于飞南资源2025年度跟踪报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
保荐人名称：湘财证券股份有限公司 被保荐公司简称：飞南资源
保荐代表人姓名：吴小萍 联系电话：021-50299717
保荐代表人姓名：赵伟 联系电话：021-50299718
一、保荐工作概述
项 目 工作内容
1.公司信息披露审阅情况 -
（1）是否及时审阅公司信息披露文件 是
（2）未及时审阅公司信息披露文件的次数 0次
2．督导公司建立健全并有效执行规章制度 -
的情况
（1）是否督导公司建立健全规章制度（包 是
括但不限于防止关联方占用公司资源的制
度、募集资金管理制度、内控制度、内部
审计制度、关联交易制度）
（2）公司是否有效执行相关规章制度 是
3.募集资金监督情况 -
（1）查询公司募集资金专户次数 0 次（公司已于 2023 年底前将募集资金使
用完毕并将募集资金专户销户或转为一般
户）
（2）公司募集资金项目进展是否与信息披 不适用
露文件一致
4.公司治理督导情况 -
（1）列席公司股东会次数 0次，事前审议相关文件
（2）列席公司董事会次数 1次，事前审议相关文件
5.现场检查情况
（1）现场检查次数 1次
（2）现场检查报告是否按照本所规定报送 是
（3）现场检查发现的主要问题及整改情况 无
项 目 工作内容
6.发表独立意见情况 -
（1）发表独立意见次数 8次
（2）发表非同意意见所涉问题及结论意见 无
7.向本所报告情况（现场检查报告除外） -
（1）向本所报告的次数 0次
（2）报告事项的主要内容 不适用
（3）报告事项的进展或者整改情况 不适用
8．关注职责的履行情况 -
（1）是否存在需要关注的事项 否
（2）关注事项的主要内容 -
（3）关注事项的进展或者整改情况 -
9.保荐业务工作底稿记录、保管是否合规 不适用
10.对上市公司培训情况 -
（1）培训次数 1次
（2）培训日期 2026 年 3 月 27 日
（3）培训的主要内容 根据《深圳证券交易所上市公司自律监管
指引第 13 号——保荐业务》《深圳证券交
易所上市公司自律监管指引第 2 号——创
业板上市公司规范运作》《深圳证券交易所
创业板股票上市规则》等相关规定，对公
司治理及规范运作、信息披露等方面的内
容进行培训。
11.其他需要说明的保荐工作情况 无
二、保荐机构发现公司存在的问题及采取的措施
事 项 存在的问题 采取的措施
1.信息披露 无 不适用
2.公司内部制度的建立和执行 无 不适用
3．股东会、董事会运作 无 不适用
4.控股股东及实际控制人变动 无 不适用
5.关联交易 无 不适用
6.对外担保 无 不适用
事 项 存在的问题 采取的措施
7.收购、出售资产 无 不适用
8.其他业务类别重要事项（包括对外 无 不适用
投资、风险投资、委托理财、财务资
助、套期保值等）
9．发行人或者其聘请的中介机构配 无 不适用
合保荐工作的情况
10.其他（包括经营环境、业务发展、 无 不适用
财务状况、管理状况、核心技术等方
面的重大变化情况）
三、公司及股东承诺事项履行情况
公司及股东承诺事项 是否履行承诺 未履行承诺的原因及解决措施
本次发行前所持公司股份的限售安 是 不适用
排、自愿锁定股份、延长锁定期
限、持股及减持意向的承诺函
稳定股价的措施和承诺 是 不适用
股份回购和股份买回的措施和承诺 是 不适用
对欺诈发行上市的股份购回承诺 是 不适用
填补被摊薄即期回报的措施及承诺 是 不适用
利润分配政策的承诺 是 不适用
依法承担赔偿或赔偿责任的承诺 是 不适用
未履行承诺时的补充约束措施 是 不适用
规范关联交易的承诺 是 不适用
股东信息披露专项承诺 是 不适用
避免同业竞争的承诺 是 不适用
四、其他事项
报告事项 说明
1.保荐代表人变更及其理由 不适用
2.报告期内中国证监会和本所对保荐机构 无
或者其保荐的公司采取监管措施的事项及
整改情况
3.其他需要报告的重大事项 无
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/788b768c-ec8e-48e5-81cc-71dc2d94dccb.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：2025年度内部控制审计报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2025年度内部控制审计报告。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/9e5e5e0e-47ff-49ed-96a1-04523bbd10b8.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：湘财证券股份有限公司关于飞南资源2025年持续督导现场检查报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：湘财证券股份有限公司关于飞南资源2025年持续督导现场检查报告。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/4e6e7634-9980-49fa-af4b-237642b15ecd.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交易的核查意见
─────────┴────────────────────────────────────────────────
湘财证券股份有限公司（以下简称“湘财证券”或“保荐人”）作为广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称“飞南资源”、
“公司”或“发行人”）首次公开发行股票并在创业板上市持续督导保荐人，根据《 证券发行上市保荐业务管理办法》《 深圳证券
交易所创业板股票上市规则》《 深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》《深圳证券交易所上
市公司自律监管指引第 13 号——保荐业务》等相关规定，对飞南资源控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交
易的事项进行了核查，核查的具体情况如下：
一、关联交易概述
根据公司经营发展需要，为满足公司及合并报表范围内子公司生产经营的资金需求，保障公司稳健运营，2026 年度公司及子公
司拟向银行等机构申请不超过人民币 120 亿元的综合授信额度。授信品种及用途包括但不限于流动资金贷款、固定资产贷款、项目
贷款、承兑汇票、保函、信用证、票据贴现等综合业务，上述授信额度不等于公司的实际融资金额，具体合作机构及最终融资额、融
资方式后续将与有关机构进一步协商确定，并以正式签署的协议为准。
公司控股股东、实际控制人之一孙雁军先生在上述授信额度范围内为公司及子公司提供连带责任保证担保，关联方在保证期间不
收取任何担保费用，且无需公司及子公司提供反担保。具体担保形式、担保金额、担保期限等以实际签署的担保协议为准。
根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》相关规定，公司控股股东、实际控制人之一孙雁军先生为公司关联自然人，其为公
司及子公司申请授信提供担保事项构成公司的关联交易。
公司于 2026 年 4 月 9 日召开第三届董事会第六次会议，以 5 票赞成、0 票反对、0 票弃权、4 票回避的表决结果审议通过
了《关于控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交易的议案》，公司关联董事孙雁军先生、何雪娟女士（为孙雁
军先生之配偶）、孙启蒙女士（为孙雁军先生之女儿）、何金堂先生（为何雪娟女士之兄长）回避表决。公司独立董事专门会议审议
通过本议案。
本次关联交易不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组、重组上市，无需经过有关部门批准。由于本次控
股股东、实际控制人之一向公司提供无偿担保，公司不提供反担保且免于支付担保费用，根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则
》相关规定，无需提交股东会审议。
二、关联方基本情况
孙雁军先生，中国国籍，无境外永久居留权，公司现任董事长兼总经理。截至本核查意见出具日，孙雁军先生直接持有公司 35.
87%的股份，孙雁军先生之配偶何雪娟女士直接持有公司 35.87%的股份；此外，孙雁军、何雪娟夫妇之子孙启航先生持有宁波启飞投
资管理合伙企业（有限合伙）（以下简称启飞投资）55.23%的出资额并担任执行事务合伙人，可实际支配启飞投资所持有的公司 2.0
0%的股份表决权。因此，孙雁军、何雪娟夫妇可实际支配公司股份的表决权比例为
73.74%。
截至本核查意见出具日，孙雁军先生不属于失信被执行人。
三、关联交易的定价政策、定价依据及关联交易协议的主要内容
本次关联担保遵循平等、自愿的原则，公司控股股东、实际控制人之一孙雁军先生拟对公司及子公司向银行等机构申请授信额度
提供连带责任保证担保，具体担保金额、担保期限和担保方式等事项以实际签署的担保协议为准。保证期间公司及子公司免于向上述
担保方支付担保费用，且无需提供任何反担保。
四、交易目的和对公司的影响
公司控股股东、实际控制人之一为公司向银行等机构申请融资事项提供无偿的连带责任担保，解决了公司向银行等机构申请融资
提供担保的问题，且公司无需就此事项向其支付任何费用，也无需公司提供反担保，体现了公司控股股东及实际控制人对公司发展的
支持。公司控股股东、实际控制人之一本次向公司提供担保事项符合公司和全体股东的利益，不会对公司及子公司的经营业绩产生不
利影响。
五、当年年初至今与该关联方累计已发生的各类关联交易的总金额
经公司 2025 年 4 月 10 日召开的第二届董事会第二十八次会议审议通过，2026 年年初至本核查意见出具日，公司控股股东、
实际控制人之一孙雁军先生为公司取得银行授信提供连带责任保证担保，公司不提供反担保且免于支付担保费用。除上述为公司取得
银行等机构授信提供无偿连带责任保证担保以及支付给孙雁军先生任高管的薪酬外，孙雁军先生与公司发生的各类关联交易金额为 0
元。
五、审议程序及相关意见
2026 年 4 月 9 日，公司第三届董事会第六次会议审议通过《关于控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联
交易的议案》，同意公司控股股东、实际控制人之一为公司向银行等机构申请融资事项提供无偿的连带责任担保。
2026 年 4 月 9 日，公司召开独立董事专门会议，对《关于控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交易的
议案》进行了认真审核，并发表了同意的审核意见。
六、保荐人意见
经核查，保荐人认为：公司控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保系正常的融资担保行为，满足公司经营及融资需
要，有利于公司长远发展，符合公司和全体股东的利益。上述担保事项已经公司董事会审议通过，关联董事在董事会上对该事项已经
回避表决，独立董事专门会议发表了同意的审核意见，履行了必要的审批程序，符合《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳
证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》《公司章程》等相关规定。保荐人对公司控股股东、实际
控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交易事项无异议。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/e20e869a-f7b7-4e66-a73a-d8ea4906efcb.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：关于使用部分闲置自有资金进行委托理财的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
重要内容提示：
1、投资种类：广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）及合并报表范围内的子公司拟使用暂时闲置自有资金购买银行
等机构发行的安全性高、流动性好的各类理财产品。
2、投资金额：公司拟使用总额度不超过人民币 10亿元（含本数，下同）的闲置自有资金进行委托理财，有效期自公司董事会审
议通过之日起 12 个月。在前述额度和期限范围内，资金可滚动循环使用。
3、特别风险提示：金融市场受宏观经济的影响较大，公司将根据经济形势及金融市场的变化适时适量的介入，但仍可能出现因
受到市场波动影响，导致委托理财实际收益不及预期的情况。敬请广大投资者注意投资风险。
公司于 2026 年 4月 9日召开第三届董事会第六次会议，审议通过《关于使用部分闲置自有资金进行委托理财的议案》，具体内
容如下：
一、委托理财情况概述
（一）投资目的
为开展授信融资需要，提高资金使用效率，在不影响公司正常经营的情况下，公司及合并报表范围内的子公司拟合理利用闲置自
有资金进行委托理财，增加公司的资金收益，为公司及股东获取更多的投资回报。
（二）投资金额
公司及合并报表范围内的子公司拟使用不超过人民币 10亿元自有闲置资金进行委托理财，在上述额度及决议有效期内可循环滚
动使用。投资期限内任一时点的委托理财投资金额（含前述投资收益进行再投资的金额）不超过上述投资额度。
（三）投资方式
购买银行等机构发行的安全性高、流动性好的各类理财产品。
（四）投资期限
本次董事会审议的委托理财额度有效期为自董事会审议通过之日起 12 个月。在前述额度有效期内，额度可循环滚动使用。
（五）资金来源
在保证公司正常经营和发展所需资金的情况下，公司拟进行委托理财的资金来源为闲置自有资金，不涉及募集资金或银行信贷资
金。
（六）关联关系说明
公司与委托理财的受托方之间均不存在关联关系。
二、审议程序
公司于 2026 年 4月 9日召开第三届董事会第六次会议，以全票赞成的表决结果审议通过了《关于使用部分闲置自有资金进行委
托理财的议案》。公司董事会审计委员会审议通过本议案。
三、委托理财风险分析及风控措施
金融市场受宏观经济的影响较大，公司将根据经济形势及金融市场的变化适时适量的介入，但仍可能出现因受到市场波动影响，
导致委托理财的实际收益不及预期的情况。针对可能发生的收益风险，公司拟制定如下措施：
1、公司财务部门相关人员将及时分析和跟踪理财产品投向、项目进展情况，如评估发现存在可能影响公司资金安全的风险因素
，将及时采取相应的保全措施，控制投资风险；
2、公司内审部门负责对投资理财资金使用与保管情况的审计监督；
3、审计委员会、独立董事有权对投资理财资金的使用情况进行监督与检查。在公司审计部门核查的基础上，如公司审计委员会
、独立董事认为必要，可以聘请专业机构进行审计；
4、公司财务部门负责建立台账对投资的理财产品进行管理，建立健全会计账目，做好账务核算工作；
5、公司将依据深圳证券交易所的有关规定，做好相关信息披露工作。
四、委托理财对公司的影响
公司坚持规范运作、防范风险、谨慎投资的原则，在确保日常运营和资金安全的前提下以闲置资金投资低风险理财产品，不影响
公司日常资金周转，不影响经营业务的正常开展。通过适度的短期委托理财，可以提高公司自有资金的使用效率，获得一定的投资收
益，符合公司和全体股东的利益。
公司本次使用闲置自有资金开展委托理财，将根据财政部《企业会计准则第22 号——金融工具确认和计量》、《企业会计准则
第 37 号——金融工具列报》及其他相关规定与指南进行会计核算及列报。
五、中介机构意见
经核查，保荐人认为：公司本次拟使用部分闲置自有资金进行委托理财的事项已经公司董事会、董事会审计委员会审议通过，履
行了必要的审议程序，符合《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2号——创业板上市
公司规范运作》等法律法规和规范性文件及公司章程的要求，不存在损害公司股东利益的情况。保荐人对公司本次使用部分自有闲置
资金进行委托理财的事项无异议。
六、备查文件
1、第三届董事会第六次会议决议；
2、第三届董事会审计委员会第六次会议决议；
3、湘财证券股份有限公司关于广东飞南资源利用股份有限公司使用部分闲置自有资金进行委托理财的核查意见。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/053f22ef-de14-486b-8c96-f2d5ddb22c83.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：关于飞南资源非经营性资金占用及其他关联资金往来的专项说明
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：关于飞南资源非经营性资金占用及其他关联资金往来的专项说明。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/5cf5ad10-6c4c-40cf-b78a-0bf4c13cba59.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：关于2026年度为子公司提供担保额度的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：关于2026年度为子公司提供担保额度的公告。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/ae0b399f-a664-485c-89b3-d12243905057.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：关于2026年度向银行等机构申请综合授信额度的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）于 2026 年 4月 9日召开第三届董事会第六次会议，审议通过《关于 2026 年
度向银行等机构申请综合授信额度的议案》，该议案尚需提交公司股东会审议，具体内容如下：
一、本次向银行等机构申请综合授信额度的基本情况
根据公司经营发展需要，为满足公司及合并报表范围内子公司生产经营的资金需求，保障公司稳健运营，2026 年度公司及子公
司拟向银行等机构申请不超过人民币 120 亿元的综合授信额度。授信品种及用途包括但不限于流动资金贷款、固定资产贷款、项目
贷款、承兑汇票、保函、信用证、票据贴现等综合业务。上述授信额度不等于公司的实际融资金额，具体合作机构及最终融资额、融
资方式后续将与有关机构进一步协商确定，并以正式签署的协议为准。
上述授信额度的期限为本议案经股东会审议通过之日起至公司有权机构审议批准 2027 年度授信额度有关授权之日止，在有效期
内签订的授信或融资合同无论授信或融资期限是否超过有效期截止日期，均视为有效。该授信额度在授信期限内可循环使用。
公司董事会提请股东会授权公司总经理或其授权代理人代表公司在上述授信额度内办理授信等相关手续，并在上述授信额度内签
署一切与授信有关的合同、协议、凭证等法律文件。
二、备查文件
第三届董事会第六次会议决议。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/7b8eca34-250d-41e4-a50b-1346044ce47d.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：关于控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交易的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）于 2026 年 4月 9日召开第三届董事会第六次会议，审议通过《关于控股股东
、实际控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交易的议案》，具体内容如下：
一、关联交易概述
根据公司经营发展需要，为满足公司及合并报表范围内子公司生产经营的资金需求，保障公司稳健运营，2026 年度公司及子公
司拟向银行等机构申请不超过人民币 120 亿元的综合授信额度。授信品种及用途包括但不限于流动资金贷款、固定资产贷款、项目
贷款、承兑汇票、保函、信用证、票据贴现等综合业务，上述授信额度不等于公司的实际融资金额，具体合作机构及最终融资额、融
资方式后续将与有关机构进一步协商确定，并以正式签署的协议为准。
公司控股股东、实际控制人之一孙雁军先生在上述授信额度范围内为公司及子公司提供连带责任保证担保，关联方在保证期间不
收取任何担保费用，且无需公司及子公司提供反担保。具体担保形式、担保金额、担保期限等以实际签署的担保协议为准。
根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》相关规定，公司控股股东、实际控制人之一孙雁军先生为公司关联自然人，其为公
司及子公司申请授信提供担保事项构成公司的关联交易。
公司于 2026 年 4 月 9 日召开第三届董事会第六次会议，以 5 票赞成、0票反对、0票弃权、4票回避的表决结果审议通过了《
关于控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交易的议案》，公司关联董事孙雁军先生、何雪娟女士（为孙雁军先
生之配偶）、孙启蒙女士（为孙雁军先生之女儿）、何金堂先生（为何雪娟女士之兄长）回避表决。公司独立董事专门会议审议通过
本议案。
本次关联交易不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组、重组上市，无需经过有关部门批准。由于本次控
股股东、实际控制人之一向公司提供无偿担保，公司不提供反担保且免于支付担保费用，根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则
》相关规定，无需提交股东会审议。
二、关联方基本情况
孙雁军先生，中国国籍，无境外永久居留权，公司现任董事长兼总经理。截至本公告披露日，孙雁军先生直接持有公司 35.87%
的股份，孙雁军先生之配偶何雪娟女士直接持有公司 35.87%的股份；此外，孙雁军、何雪娟夫妇之子孙启航先生持有宁波启飞投资
管理合伙企业（有限合伙）（以下简称启飞投资）55.23%的出资额并担任执行事务合伙人，可实际支配启飞投资所持有的公司 2.00%
的股份表决权。因此，孙雁军、何雪娟夫妇可实际支配公司股份的表决权比例为73.74%。
截至本公告披露日，孙雁军先生不属于失信被执行人。
三、关联交易的定价政策、定价依据及关联交易协议的主要内容
本次关联担保遵循平等、自愿的原则，公司控股股东、实际控制人之一孙雁军先生拟对公司及子公司向银行等机构申请授信额度
提供连带责任保证担保，具体担保金额、担保期限和担保方式等事项以实际签署的担保协议为准。保证期间公司及子公司免于向上述
担保方支付担保费用，且无需提供任何反担保。
四、交易目的和对公司的影响
公司控股股东、实际控制人之一为公司向银行等机构申请融资事项提供无偿的连带责任担保，解决了公司向银行等机构申请融资
提供担保的问题，且公司无需就此事项向其支付任何费用，也无需公司提供反担保，体现了公司控股股东及实际控制人对公司发展的
支持。公司控股股东、实际控制人之一本次向公司提供担保事项符合公司和全体股东的利益，不会对公司及子公司的经营业绩产生不
利影响。
五、当年年初至今与该关联方累计已发生的各类关联交易的总金额
经公司 2025 年 4 月 10 日召开的第二届董事会第二十八次会议审议通过，2026 年年初至本公告披露日，公司控股股东、实际
控制人之一孙雁军先生为公司取得银行授信提供连带责任保证担保，公司不提供反担保且免于支付担保费用。除上述为公司取得银行
等机构授信提供无偿连带责任保证担保以及支付给孙雁军先生任高管的薪酬外，孙雁军先生与公司发生的各类关联交易金额为 0元。
六、独立董事审核意见
2026 年 4 月 9 日，公司召开独立董事专门会议，对《关于控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交易的
议案》进行了认真审核，并发表了同意的审核意见。
七、中介机构意见结论
经核查，保荐人认为：公司控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保系正常的融资担保行为，满足公司经营及融资需
要，有利于公司长远发展，符合公司和全体股东的利益。上述担保事项已经公司董事会审议通过，关联董事在董事会上对该事项已经
回避表决，独立董事专门会议发表了同意的审核意见，履行了必要的审批程序，符合《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳
证券交易所上市公司自律监管指引第 2号——创业板上市公司规范运作》《公司章程》等相关规定。保荐人对公司控股股东、实际控
制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交易事项无异议。
八、备查文件
1、第三届董事会第六次会议决议；
2、独立董事专门会议关于公司第三届董事会第六次会议相关事项的审核意见；
3、湘财证券股份有限公司关于广东飞南资源利用股份有限公司控股股东、实际控制人之一为公司申请授信提供担保暨关联交易
的核查意见。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/3ca5cef1-68da-4164-86d5-b2ec6c155701.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：关于增加商品期货套期保值业务保证金额度的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
重要内容提示：
1、为规避金属市场价格波动风险，实现稳健经营目标，广东飞南资源利用股份有限公司（以下简称公司）拟根据现货需要使用
期货合约对部分存货金属进行价格风险管理，投入的保证金余额由不超过 30,000 万元调整为不超过 50,000万元，交易品种为铜、
镍、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属期货标准合约，不进行场外交易。期限为自股东会审议通过之日起 12 个月，额度在审
批期限内可循环滚动使用。
2、本事项已经公司第三届董事会第六次会议审议通过，尚需提交股东会审议。
3、公司开展期货套期保值业务不以投机为目的，主要为规避金属市场价格的大幅波动给公司带来的风险。进行交易时严格遵循
合法合规、审慎和安全的原则，但同时也会存在一定的风险，包括市场风险、资金风险、技术风险、操作风险、政策风险等。
一、投资情况概述
1、投资目的
公司主要从事有色金属类危险废物处置业务及再生资源回收利用业务。公司原材料及产成品均富含各类金属，购销价格在所含金
属市场价格的基础上折价确定。通常，原材料中金属含量低、杂质含量高，折价系数低；通过富集、提炼实现资源回收后，产成品中
金属含量高、杂质含量低，折价系数高。公司资源化产品盈利空间即为上述金属购销价差，该等购销价差受购销折价系数及金属市场
价格的影响。金属价格受国内外经济政治环境、金融市场情况以及供需结构等变化的影响，波动幅度较大。为规避金属市场价格波动
风险，实现稳健经营目标，公司有必要根据生产经营规模、原材料备货周期及生产周期等，对部分存货金属进行价格风险管理，以保
证公司经营业绩的相对稳定。
经公司于 2025 年 12 月 5 日、2025 年 12 月 23 日分别召开的第三届董事会第四次会议、2025 年第二次临时股东会审议通
过，同意公司根据现货需要使用期货合约对部分存货进行价格风险管理，投入的保证金余额不超过 30,000 万元，交易品种为铜、镍
、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属期货标准合约，不进行场外交易。期限自股东会审议通过之日起 12 个月，额度在审批期
限内可循环滚动使用。
为提高决策效率，保证业务的顺利开展，降低金属市场价格发生不利变动而引发的经营风险，公司有必要根据具体情况，适当增
加商品期货套期保值业务的保证金额度。
2、交易金额
公司拟将投入的保证金余额由不超过30,000万元调整为不超过50,000万元。授权期限内任一时点的交易金额（含前述交易的收益
进行再交易的相关金额）不超过已审议额度。
3、交易方式
通过期货经纪公司在期货交易所买卖标准化的期货合约，交易品种包括铜、镍、锡、金、银等与公司生产实际相关的金属期货标
准合约，不进行场外交易。
4、交易期限
期限为自股东会审议通过之日起 12个月，额度在审批期限内可循环滚动使用。
5、资金来源
自有及自筹资金，不涉及募集资金。
二、交易风险分析及风控措施
（一）风险分析
通过期货套期保值操作可以规避市场价格波动带来的生产经营风险，保证公司经营业绩的相对稳定，但同时也可能存在一定风险
：
1、市场风险：期货行情变动幅度较大或流动性较差而成交不活跃，可能产生价格波动风险，造成套期保值损失；
2、资金风险：部分交易场所实行交易保证金逐日结算制度，可能会带来一定的资金流动性风险。当市场价格出现巨大变化时，
可能因保证金不足、追加不及时被强平的风险；
3、技术风险：由于无法控制或不可预测的系统、网络、通讯故障等造成交易系统非正常运行，使交易指令出现延迟、中断或数
据错误等问题，从而带来相应风险；
4、操作风险：由于交易员主观臆断或不完善的操作造成错单，给公司造成损失的风险；
5、政策风险：由于国家法律、法规、政策变化以及期货交易所交易规则的修改和紧急措施的出台等原因，从而导致期货市场发
生剧烈变动或无法交易的风险。
（二）风险控制措施
1、公司已制定《套期保值业务管理制度》，对套期保值业务的审批权限、组织机构设置及职责、授权管理、执行流程和风险处
理程序等作出了明确规定，在整个套期保值操作过程中所有业务都将严格按照上述制度执行；
2、公司已建立完善的组织机构，设有套期保值工作小组和风控专员，明确相应人员的职责，并建立了符合要求的交易、通讯及
信息服务设施系统；
3、公司套期保值工作小组将根据公司实际生产需要，对业务发展、期货市场等情况进行综合研判分析，审慎制定具体的套期保
值方案。此外，工作小组将实时关注市场走势、资金头寸等情况，适时调整操作策略；
4、公司套期保值工作小组在套期保值业务具体执行过程中，将实时关注市场风险、资金风险、操作风险等，及时监测、评估公
司敞口风险。当出现市场波动风险及其他异常风险时，制定相应的风险控制方案。风控专员、内部审计部门根据情况对套期保值业务
的实际操作情况、资金使用情况及盈亏情况进行检查或审计；
5、公司将合理调度资金用于套期保值业务，严格控制套期保值的资金规模，合理计划和使用保证金，制定并执行严格的止损机
制；
6、公司将持续加强对业务人员的培训，提升专业技能和业务水平，强化风险管理及防范意识；
7、公司将选择与资信好、业务实力强的期货经纪公司合作，以避免发生信用风险。
三、交易相关会计处理
由于期货合约与存货结存具体项目无法一一匹配，不适用套期会计。自 2020年 8月公司开始使用期货对部分存货进行价格风险
管理起，公司根据财政部《企业会计准则第 22 号—金融工具确认和计量》《企业会计准则第 37 号—金融工具列报》《企业会计准
则第 39 号—公允价值计量》相关规定及其指南，对开展的套期保值业务进行相应的核算处理。公司将购买的期货合约分类为以公允
价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，对于已交割的期货合约产品的损益计入当期投资收益，对于未交割的期货合约产品按公
允价值计量并将其损益计入公允价值变动损益，交易性金融资产及交易性金融负债反映公司期末持有的期货合约公允价值变动情况。
四、审议程序及相关意见
（一）董事会审议情况
2026 年 4 月 9 日，公司第三届董事会第六次会议审议通过《关于增加商品期货套期保值业务保证金额度的可行性分析报告的
议案》《关于增加商品期货套期保值业务保证金额度的议案》，同意公司增加商品期货套期保值业务保证金额度，投入的保证金余额
由不超过 30,000 万元调整为不超过 50,000 万元，期限为自股东会审议通过之日起 12个月，额度在审批期限内可循环滚动使用。
（二）保荐人意见
经核查，保荐人认为：公司为保证业务的顺利开展，降低金属市场价格发生不利变动而引发的经营风险，增加商品期货套期保值
业务保证金额度，不存在损害公司及股东利益尤其是中小股东利益的情形。公司增加商品期货套期保值业务保证金额度的事项已经公
司董事会审议通过，尚需提交公司股东会审议，符合《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指
引第2号——创业板上市公司规范运作》等相关法律法规的规定。保荐人对公司增加商品期货套期保值业务保证金额度无异议。
五、报备文件
1、第三届董事会第六次会议决议；
2、第三届董事会审计委员会第六次会议决议；
3、湘财证券股份有限公司关于广东飞南资源利用股份有限公司增加商品期货套期保值业务保证金额度的核查意见；
4、关于增加商品期货套期保值业务保证金额度的可行性分析报告；
5、套期保值业务管理制度；
6、期货账户和资金账户情况。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/08b31a2d-b036-4363-9f35-c4288755f263.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：使用部分闲置自有资金进行委托理财的核查意见
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：使用部分闲置自有资金进行委托理财的核查意见。公告详情请查看附件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/2a944232-813c-4d8f-9479-b95b5137d6a2.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：2025年年度审计报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2025年年度审计报告。公告详情请查看附件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/2330880d-928f-4e77-b36a-c54bc47f3bb0.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:25│飞南资源（301500）：关于以结构性存款等资产质押开展授信融资业务的公告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：关于以结构性存款等资产质押开展授信融资业务的公告。公告详情请查看附件。
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/7f02d0d8-ceda-416d-96e1-9849c60b3e8c.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:24│飞南资源（301500）：2025年度独立董事述职报告（李建伟）
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2025年度独立董事述职报告（李建伟）。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/07475cd1-7b66-4b62-b5f5-57a248a73ba8.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-10 17:24│飞南资源（301500）：2025年度独立董事述职报告（吕慧）
─────────┴────────────────────────────────────────────────
飞南资源（301500）：2025年度独立董事述职报告（吕慧）。公告详情请查看附件
http://disc.static.szse.cn/disc/disk03/finalpage/2026-04-11/6da52c6a-49cf-4f2f-b092-37eb759c98dc.PDF
【2.财报链接】
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-25│飞南资源：2026年一季度报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
http://static.cninfo.com.cn/finalpage/2026-04-25/1225176699.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2026-04-11│飞南资源：2025年年度报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
http://static.cninfo.com.cn/finalpage/2026-04-11/1225092517.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2025-10-29│飞南资源：2025年三季度报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
http://static.cninfo.com.cn/finalpage/2025-10-29/1224749152.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2025-08-23│飞南资源：2025年半年度报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
http://static.cninfo.com.cn/finalpage/2025-08-23/1224555704.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2025-04-26│飞南资源：2025年一季度报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
http://static.cninfo.com.cn/finalpage/2025-04-26/1223305984.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2025-04-12│飞南资源：2024年年度报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
http://static.cninfo.com.cn/finalpage/2025-04-12/1223069572.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2024-10-29│飞南资源：2024年三季度报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
http://static.cninfo.com.cn/finalpage/2024-10-29/1221540208.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2024-08-24│飞南资源：2024年半年度报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
http://static.cninfo.com.cn/finalpage/2024-08-24/1220965838.PDF
─────────┬────────────────────────────────────────────────
2024-04-29│飞南资源：2024年一季度报告
─────────┴────────────────────────────────────────────────
http://static.cninfo.com.cn/finalpage/2024-04-29/1219859616.PDF
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
|