资本运作☆ ◇600211 西藏药业 更新日期：2026-07-18◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.募集资金来源】【2.股权投资】【3.项目投资】【4.股权转让】
【5.收购兼并】【6.关联交易】【7.股权质押】【8.担保明细】
【9.重大事项】
【1.募集资金来源】
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│资金来源类别 │ 发行起始日期│ 发行价│ 实际募集资金净额(元)│
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│首发融资 │ 1999-07-01│ 6.00│ 2.60亿│
├───────────┼───────────┼───────────┼───────────┤
│增发 │ 2017-04-24│ 36.48│ 12.25亿│
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【2.股权投资】
截止日期:2025-12-31
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│所持对象 │(初始)投资│ 持有数量│占公司股权│ 账面价值│ 报告期损益│ 币种│
│ │ (万元)│ (万股)│ (%)│ (万元)│ (万元)│ │
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│NAVA │ 448.09│ ---│ ---│ 1521.66│ -23.86│ 人民币│
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│OBSRV │ 256.21│ ---│ ---│ 4.87│ 0.00│ 人民币│
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│Accuredit Therapeu│ ---│ ---│ 40.82│ ---│ -742.76│ 人民币│
│tics Limited │ │ │ │ │ │ │
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│江苏晨泰医药科技有│ ---│ ---│ 13.04│ ---│ -1090.11│ 人民币│
│限公司 │ │ │ │ │ │ │
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【3.项目投资】 暂无数据
【4.股权转让】 暂无数据
【5.收购兼并】 暂无数据
【6.关联交易】
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│公告日期 │2026-03-13 │
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│关联方 │康哲药业控股有限公司下属公司 │
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│关联关系 │间接持有公司股份的公司下属公司 │
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│支付方式 │现金 │交易方式 │委托推广 │
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│交易详情 │2025年度，公司实际与关联方发生的日常关联交易 │
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│公告日期 │2026-03-13 │
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│关联方 │康哲药业控股有限公司下属公司 │
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│关联关系 │间接持有公司股份的公司下属公司 │
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│支付方式 │现金 │交易方式 │委托推广 │
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│交易详情 │2026年度，公司预计与关联方发生的日常关联交易 │
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│公告日期 │2025-08-28 │
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│关联方 │CMS Medical Venture Investment（HK）Limited │
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│关联关系 │关联方下属企业 │
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│支付方式 │现金 │交易方式 │对外投资 │
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│交易详情 │投资标的名称：AccureditTherapeuticsLimited │
│ │ 投资金额：6000万美元 │
│ │ 交易简要内容：本公司拟通过全资子公司对标的公司进行股权投资，投资6000万美元，│
│ │持有其40.82%的股权；本公司关联方投资1500万美元，持有其10.20%的股权。 │
│ │ 本次交易构成关联交易，但未构成重大资产重组。 │
│ │ 此项交易尚须获得股东大会的批准，与该关联交易有利害关系的关联人将放弃行使在股│
│ │东大会上对该议案的投票权。 │
│ │ 过去12个月与同一关联人进行的交易：本公司与关联方康哲药业控股有限公司（以下简│
│ │称“康哲药业”）下属公司就新活素和依姆多（中国）的推广存在日常关联交易。2024年度│
│ │，本公司与康哲药业下属公司实际发生的推广费和奖励金的金额为14.79亿元（人民币，含 │
│ │税）；2025年度，上述事项金额预计不超过17.8亿元（人民币，含税）。 │
│ │ 相关风险提示 │
│ │ 1、本次投资系通过本公司全资子公司TopRidgePharmaLimited进行的境外再投资，需向│
│ │相关商务主管部门履行报告义务，若收到相关书面反对意见且无法解决，本次交易存在被撤│
│ │销的风险。 │
│ │ 2、标的公司在研产品目前处于早期研究阶段，后续能否获得药品监管机构等相关部门 │
│ │的上市批准以及获批时间具有不确定性，产品研发存在失败的风险。同时相关生产工艺与规│
│ │模化生产设施能否通过监管机构认证/核查等，也存在不确定性。3、其他风险分析详见本公│
│ │告正文相关内容。 │
│ │ 一、对外投资及关联交易概述 │
│ │ （一）对外投资及关联交易的基本情况 │
│ │ 为了公司可持续发展，突破研发瓶颈，按照公司发展战略，在聚焦公司主营业务的同时│
│ │，采取自主研发和与专业机构共同研发新产品等方式，增加在研产品储备，寻求新的利润增│
│ │长点。经前期调研，本公司拟通过在香港设立的全资子公司TopRidgePharmaLimited对Accur│
│ │editTherapeuticsLimited（以下简称“标的公司”）进行股权投资，投资金额6000万美元 │
│ │（全部为自有资金），持有其40.82%的股权；公司大股东关联公司CMSMedicalVentureInves│
│ │tment（HK）Limited（以下简称“康哲药业下属公司”），投资1500万美元，持有其10.20%│
│ │的股权。上述共同投资构成关联交易，相关投资协议尚未签署。 │
│ │ （二）审议情况按照公司相关制度规定，公司前期已对该项目进行了调研，对项目可行│
│ │性作了初步的、原则的分析和论证，形成了尽调及可行性分析报告，并报公司经理办公会进│
│ │行了论证，签署了论证意见。 │
│ │ 本公司2025年第二次独立董事专门会议审议通过了《关于对外投资涉及关联交易的议案│
│ │》。表决结果：同意3票，反对0票，弃权0票。 │
│ │ 本公司第八届董事会第三次临时会议以现场结合通讯方式审议通过了《关于对外投资涉│
│ │及关联交易的议案》。表决结果：同意5票，反对0票，弃权0票。（4位关联董事已回避表决│
│ │） │
│ │ 本公司第八届监事会第二次临时会议以现场结合通讯方式审议通过了《关于对外投资涉│
│ │及关联交易的议案》。表决结果：同意2票，反对0票，弃权0票。（1位关联监事已回避表决│
│ │） │
│ │ 此项交易尚须获得股东大会的批准，与该关联交易有利害关系的关联人将放弃行使在股│
│ │东大会上对该议案的投票权。 │
│ │ （三）本次投资系通过本公司全资子公司TopRidgePharmaLimited进行的境外再投资， │
│ │需向相关商务主管部门履行报告义务，若收到相关书面反对意见且无法解决，本次交易存在│
│ │被撤销的风险。 │
│ │ （四）本次投资构成关联交易，不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大│
│ │资产重组。 │
│ │ （五）过去12个月与同一关联人进行的交易：本公司与康哲药业下属公司就新活素和依│
│ │姆多（中国）的推广存在日常关联交易。2024年度，本公司与康哲药业下属公司实际发生的│
│ │推广费和奖励金的金额为14.79亿元（人民币，含税）；2025年度，上述事项金额预计不超 │
│ │过17.8亿元（人民币，含税）。 │
│ │ 二、关联人介绍 │
│ │ （一）关联人关系介绍 │
│ │ CMSMedicalVentureInvestment（HK）Limited为康哲药业全资下属公司。截至目前，西│
│ │藏康哲企业管理有限公司及其一致行动人深圳市康哲药业有限公司、天津康哲维盛医药科技│
│ │发展有限公司、本公司实际控制人林刚先生累计持有本公司122813053股股份，占本公司总 │
│ │股本322319196股的38.10%；上述公司及CMSMedicalVentureInvestment（HK）Limited均为 │
│ │康哲药业下属控股公司，构成《上海证券交易所股票上市规则》规定的关联关系。 │
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【7.股权质押】
【累计质押】
股东名称 累计质押股数(股) 占总股本(%) 占持股比例(%) 公告日期
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西藏华西药业集团有限公司 1553.00万 4.82 27.66 2026-06-05
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合计 1553.00万 4.82
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【质押明细】
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│公告日期 │2026-06-05 │质押股数(万股) │1553.00 │
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│质押占所持股(%) │27.66 │质押占总股本(%) │4.82 │
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│股东名称 │西藏华西药业集团有限公司 │
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│质押方 │中信证券股份有限公司 │
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│质押起始日 │2025-04-16 │质押截止日 │2027-04-16 │
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│实际解押日 │--- │解押股数(万股) │--- │
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│质押说明 │2025年10月17日西藏华西药业集团有限公司解除质押134万股本公司于2026年4月16日收│
│ │到华西药业通知，获悉其将所质押的股份办理了展期业务，相关手续已办理完毕 │
│ │2026年06月03日西藏华西药业集团有限公司解除质押323万股并质押1553.0000万股 │
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│解押说明 │--- │
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│公告日期 │2025-10-21 │质押股数(万股) │1876.00 │
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│质押占所持股(%) │33.41 │质押占总股本(%) │5.82 │
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│股东名称 │西藏华西药业集团有限公司 │
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│质押方 │中信证券股份有限公司 │
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│质押起始日 │2025-04-16 │质押截止日 │2027-04-16 │
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│实际解押日 │2026-06-03 │解押股数(万股) │1876.00 │
├────────┼──────────────┴────────┴──────────────┤
│质押说明 │2025年10月17日西藏华西药业集团有限公司解除质押134万股 │
│ │本公司于2026年4月16日收到华西药业通知，获悉其将所质押的股份办理了展期业务， │
│ │相关手续已办理完毕 │
├────────┼──────────────────────────────────────┤
│解押说明 │2026年06月03日西藏华西药业集团有限公司解除质押323万股 │
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┌────────┬──────────────┬────────┬──────────────┐
│公告日期 │2025-04-18 │质押股数(万股) │2010.00 │
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│质押占所持股(%) │35.80 │质押占总股本(%) │6.24 │
├────────┼──────────────┴────────┴──────────────┤
│股东名称 │西藏华西药业集团有限公司 │
├────────┼──────────────────────────────────────┤
│质押方 │中信证券股份有限公司 │
├────────┼──────────────┬────────┬──────────────┤
│质押起始日 │2025-04-16 │质押截止日 │2026-04-16 │
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│实际解押日 │2025-10-17 │解押股数(万股) │2010.00 │
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│质押说明 │2025年04月16日西藏华西药业集团有限公司质押了2010万股给中信证券股份有限公司 │
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│解押说明 │2025年10月17日西藏华西药业集团有限公司解除质押134万股 │
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【8.担保明细】 暂无数据
【9.重大事项】
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2026-06-05│股权质押
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西藏华西药业集团有限公司（以下简称“华西药业”）持有本公司5614.83万股股份（全
部为无限售流通股），占本公司总股本的17.42%，为本公司第二大股东；本次解除质押后，华
西药业持有本公司股份累计质押数量为1553万股，占其持有本公司股份总数的27.66%，占本公
司总股本的4.82%。
本公司于今日收到华西药业通知，获悉其将所持有的本公司部分股份办理了解除质押业务
，相关手续已办理完毕。
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2026-04-29│其他事项
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为践行“以投资者为本”的上市公司发展理念，落实国务院《关于进一步提高上市公司质
量的意见》的要求，西藏诺迪康药业股份有限公司（以下简称“公司”）积极响应上海证券交
易所《关于开展沪市公司“提质增效重回报”专项行动的倡议》，持续推动公司高质量发展和
投资价值提升，践行回报股东的理念，公司结合自身发展战略和经营情况，特制定2026年度“
提质增效重回报”行动方案，具体情况如下：
一、聚焦主营业务，提升经营业绩和质量
1、努力实现经营业绩稳步增长
2026年，公司将持续深化内源性增长策略，聚焦现有产品力重塑与价值挖掘，进一步夯实
业务根基，在稳住核心产品新活素基本盘的基础上，构建“第二增长曲线”，对中藏药产品通
过强化数字化营销和拓展电商渠道，打造产品消费属性，进一步提升产品力，拓宽营销通路；
该策略在2025年已初见成效，除新活素、依姆多外，其他品种占年度销售收入的9.75%，同比
增长13.67%；2026年，公司将通过积极的市场与产品策略，深度绑定销售激励政策，充分激发
团队动能，推动其他品种收入实现较大幅度增长，全力完成销售任务，为公司发展奠定坚实基
础。
2、保持财务指标健康稳健
2026年，公司将继续强化费用管控，优化应收账款管理，不断提升抗风险能力与盈利水平
，确保主要财务指标健康稳健。应收账款管理是医药企业的一个难点，应收账款的金额与销售
收入密切相关。公司将持续通过强化客户全生命周期管理，新增客户信用等级考核标准，从客
户资质、履约能力、合作背景等多维度进行严格筛查与评级，从源头把控应收账款回收风险，
提升公司应收账款质量，保证应收账款回收的确定性。
2025年，公司应收账款占营业收入的比例为23.29%，坏账准备占总资产比例仅为0.61%，
处于行业优秀水平；2026年，公司将努力保持这一稳健的财务指标，为公司发展提供坚实支撑
。
二、坚持创新驱动，加快发展新质生产力
1、加大新产品投入，提前布局前沿技术
公司致力于成为兼备传承与发扬藏药文化、学习和创新现代制药为一体的以心脑血管治疗
领域为主的高新科技制药企业。公司的创新药布局与对外投资战略是大股东和董事会层面的长
期共识，已纳入公司发展战略与经营规划。
2025年度，在新产品投入方面，公司花费巨资推动向高科技制药领域的转型，其中投资3
亿元人民币参股江苏晨泰，拥有其抗肿瘤药物佐利替尼的独家总代理权；投资6000万美金控股
AccureditTherapeuticsLimited，涉足基因编辑赛道，提前布局前沿技术。同时，2025年度公
司研发人员数量大幅增加，研发费用同比增长156%。上述投入将极大增强产品竞争力，为后续
发展奠定基础。
2026年，公司将在新产品研发和收购方面持续推进。一方面进一步加大对基因编辑等前沿
项目的投入力度；另一方面，公司将着力优化新活素生产工艺中的关键物料，持续推进红景天
及其他藏中药材的人工栽培研究。其次，公司将通过持续的并购拓展、联合研发等方式布局创
新产品赛道，丰富产品管线，以实现多元化发展与可持续增长。
2、持续深化数字化建设
数智赋能公司精益化管理，持续推动“西藏药业守正行动”数字化建设项目的完善和运用
；强化AI赋能，助推新质生产力，继续加大推进全面数字化管理，引入AI驱动的智能助手、智
能表格、智能数据库等多种数字化技术，构建覆盖研发、生产、供应链的全流程智能管控生态
链，为管理效能提升注入新质生产力动能。
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2026-04-17│股权质押
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西藏华西药业集团有限公司（以下简称“华西药业”）持有本公司5614.83万股股份（全
部为无限售流通股），占本公司总股本的17.42%，为本公司第二大股东；本次股份质押展期后
，华西药业持有本公司股份累计质押数量为1876万股，占其持有本公司股份总数的33.41%，占
本公司总股本的5.82%。
本公司于2026年4月16日收到华西药业通知，获悉其将所质押的股份办理了展期业务，相
关手续已办理完毕。
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2026-04-14│其他事项
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本次会议是否有否决议案：无
一、会议召开和出席情况
(一)股东会召开的时间：2026年4月13日
(二)股东会召开的地点：四川省成都市锦江区三色路427号公司办公楼会议室
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2026-03-31│其他事项
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一、股东会有关情况
1.股东会的类型和届次：2025年年度股东会
2.股东会召开日期：2026年4月13日
二、增加临时提案的情况说明
1.提案人：西藏康哲企业管理有限公司、西藏华西药业集团有限公司
2.提案程序说明公司已于2026年3月13日公告了股东会召开通知，合计持有49.70%股份的
股东西藏康哲企业管理有限公司、西藏华西药业集团有限公司，在2026年3月30日提出临时提
案并书面提交股东会召集人。股东会召集人按照《上市公司股东会规则》有关规定，现予以公
告。
3.临时提案的具体内容
《关于董事会换届选举的议案》《关于制定<董事、高级管理人员薪酬管理制度>的议案》
，该议案已经公司2026年3月30日召开的第八届董事会第六次临时会议审议通过，具体内容详
见公司于2026年3月31日发布在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》和上海证券交易
所网站的相关公告。
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2026-03-13│其他事项
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每股分配比例：A股每股派发现金红利0.876元(含税)。
本次利润分配以实施权益分派股权登记日登记的总股本扣除公司股份回购专用证券账户上
已回购的股份数为基数，具体日期将在权益分派实施公告中明确。在实施权益分派的股权登记
日前公司总股本发生变动的，拟维持现金派发总额不变，相应调整每股派发金额，并将另行公
告具体调整情况。
本次利润分配方案未触及《上海证券交易所股票上市规则》第9.8.1条第一款第（八）项
规定的可能被实施其他风险警示的情形。
一、利润分配方案内容
（一）利润分配方案的具体内容
2025年度，公司合并报表中归属于上市公司股东的净利润为937931435.32元；截止2025年
12月31日，公司母公司报表中期末未分配利润为人民币2556983773.94元。
经董事会决议，本次利润分配方案如下：
公司根据审计报告并结合目前的实际经营状况，2025全年度拟以合并报表中归属于上市公
司股东净利润的60%进行现金分红，全年合计派发现金562810776.57元，扣除公司已实施完成
的2025年半年度现金分红283963211.68元，本次拟派发现金红利278847564.89元（含税），即
以截至本公告披露日，公司总股本322319196股,扣除回购专用证券账户的股份数量4000058股
为计算基数，向全体股东按每股派发现金0.876元(含税)。
如在本公告披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，因可转债转股/回购股份/股权激
励授予股份回购注销/重大资产重组股份回购注销等致使公司总股本发生变动的，公司拟维持
现金派发总额不变，相应调整每股派发金额。如后续总股本发生变化，将另行公告具体调整情
况。
为了更好地回报投资者，稳定投资者分红预期，按照《上市公司监管指引第3号——上市
公司现金分红（2023年修订）》《上市公司章程指引》等法律法规的规定，鼓励上市公司在符
合利润分配的条件下增加现金分红频次，现提请股东会授权董事会在2026年中期和第三季度报
告后，在不影响公司正常经营和后续发展的情况下，根据实际情况适当增加现金分红频次，制
定并实施具体的现金分红方案，分红上限不超过相应期间归属于上市公司股东的净利润。
本次利润分配方案及相关授权尚需提交股东会审议。
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2026-03-13│对外担保
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一、授信及担保情况概述
根据公司资金需求，本公司及控股子公司医药公司、生物医药在2026年度拟向银行申请合
计余额不超过15亿元人民币综合授信额度，其中控股子公司的授信额度不超过13亿元。
在期限内（即公司2025年年度股东会审议通过之日至2026年年度股东会召开日），该授信
额度可以在授权范围内循环使用，具体银行授信额度、授信类型以及与之配套的担保、抵押、
质押事项，以公司及控股子公司与相关银行签订的协议为准。公司将根据实际经营需要在授信
额度内向合作银行申请融资，以随时满足公司未来经营发展的融资需求。
公司亦将根据实际情况及银行可能提出的要求，为控股子公司在上述授信额度范围内项下
所产生的全部债务提供连带责任担保（担保方式包括但不限于保证、抵押和质押等），被担保
控股子公司以其相应资产向本公司提供反担保。同时，公司授权董事长或其授权代表签署相关
授信合同及与之配套的担保、资产抵押、质押等其他相关法律文件。
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2026-03-13│其他事项
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股东会召开日期：2026年4月13日
本次股东会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东会网络投票系统
一、召开会议的基本情况
(一)股东会类型和届次
2025年年度股东会
(二)股东会召集人：董事会
(三)投票方式：本次股东会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结合的方式(四)现
场会议召开的日期、时间和地点
召开的日期时间：2026年4月13日14点30分
召开地点：四川省成都市锦江区三色路427号公司办公楼会议室
(五)网络投票的系统、起止日期和投票时间。
网络投票系统：上海证券交易所股东会网络投票系统
网络投票起止时间：自2026年4月13日至2026年4月13日
采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股东会召开当日
的交易时间段，即9:15-9:25，9:30-11:30，13:00-15:00；通过互联网投票平台的投票时间为
股东会召开当日的9:15-15:00。
(六)融资融券、转融通、约定购回业务账户和沪股通投资者的投票程序涉及融资融券、转
融通业务、约定购回业务相关账户以及沪股通投资者的投票，应按照《上海证券交易所上市公
司自律监管指引第1号—规范运作》等有关规定执行。
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2026-03-13│委托理财
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投资种类：购买有保本约定的产品进行现金管理。
投资金额：占用的资金余额不超过人民币32亿元（含32亿元）。
该事项已经公司第八届董事会第十二次会议审议通过，尚需提交公司股东会审议。
特别风险提示：公司拟进行的现金管理是购买安全性高、有保本约定的产品，本金不存在
损失的风险，但收益不确定；保本产品不排除存在流动性风险、政策风险、不可抗力及意外事
件等风险的情况，具体的风险因素因购买不同的产品种类而不同，公司将按照规定持续披露本
项目的实施情况。
一、投资情况概述
（一）投资目的
为了提高公司自有闲置资金的利用率，公司及下属公司将按照《投资理财管理制度》等相
关规定，结合公司的实际情况，利用暂时闲置的自有资金进行现金管理，购买安全性高、有保
本约定的产品，以获得较好的收益。
（二）投资金额
2026年度，在不影响公司业务正常发展和确保公司资金需求的前提下，拟用于进行现金管
理占用的资金余额不超过人民币32亿元（含32亿元）。
（三）资金来源
公司暂时闲置的自有资金。
（四）投资方式
公司拟进行的现金管理是购买安全性高、有保本约定的产品，且交易对象仅限于公司《投
资理财管理制度》规定的金融机构以及国家主管行政机关批准的其他具有合法经营资格的金融
机构，本金不存在损失的风险，但收益不确定。
（五）投资期限
经2025年年度股东会审议通过之日起至2026年年度股东会之日。
二、审议程序
公司第八届董事会第十二次会议以9票同意，0票反对，0票弃权，审议通过了《关于利用
闲置资金进行现金管理的议案》。
该事项尚需提交公司股东会审议。
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2026-03-13│其他事项
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公司拟续聘四川华信（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）担任公司2026年度审计机构
。
一、拟聘任会计师事务所的基本情况
（一）机构信息
1、基本信息
四川华信（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“四川华信”），初始成立
于1988年6月，2013年11月27日改制为特殊普通合伙企业。
注册地址：泸州市江阳中路28号楼三单元2号；总部办公地址：成都市武侯区洗面桥街18
号金茂礼都南28楼；首席合伙人：李武林。
四川华信自1997年开始一直从事证券服务业务。
截至2025年12月31日，四川华信共有合伙人52人，注册会计师131人，签署过证券服务业
务审计报告的注册会计师人数104人。
四川华信2025年度未经审计的收入总额为14506.86万元，审计业务收入14506.86万元（包
括证券业务收入10297.78万元）；四川华信共承担38家上市公司2024年度财务报表审计，审计
收费共计4478.80万元。上市公司客户主要行业包括：制造业；电力、热力、燃气及水生产和
供应业；农、林、牧、渔业；信息传输、软件和信息技术服务业和水利、环境和公共设施管理
业等。
四川华信审计的同行业上市公司为26家。
2、投资者保护能力
四川华信已按照《会计师事务所职业责任保险暂行办法》的规定购买职业保险。截至2025
年12月31日，累计责任赔偿限额10000万元，相关职业保险能够覆盖因审计失败导致的民事赔
偿责任。
近三年不存在因执业行为发生民事诉讼的情况。
3、诚信记录
四川华信近三年因执业行为受到刑事处罚0次、行政处罚0次、监督管理措施5次、自律监
管措施0次和纪律处分0次。23名从业人员近三年因执业行为受到刑事处罚0次、行政处罚0次、
监督管理措施8次和自律监管措施0次。
（二）项目信息
1、人员信息
（1）拟签字项目合伙人：李敏，注册会计师注册时间为1997年5月，1994年加入四川华信
，并于1997年开始从事上市公司审计，自2024年开始为本公司提供审计服务。近三年签署审计
报告的情况包括：西藏诺迪康药业股份有限公司、新希望六和股份有限公司、宜宾五粮液股份
有限公司、四川国光农化股份有限公司、四川中光防雷科技股份有限公司等。
（2）拟签字注册会计师：陈楷，注册会计师注册时间为2024年1月，自2019年7月开始在
四川华信会计师事务所从事上市公司审计，2024年1月开始在四川华信执业，自2025年开始为
本公司提供审计服务，近三年签署审计报告的情况包括：西藏诺迪康药业股份有限公司、华融
化学股份有限公司等。
（3）拟安排质量控制复核人员：何均，1997年12月成为注册会计师、1999年2月开始从事
上市公司审计、1999年2月开始在华信所执业，2024年开始为本公司提供审计服务；近三年复
核的上市公司包括：西藏诺迪康药业股份有限公司、华邦生命健康股份有限公司、宜宾五粮液
股份有限公司、华气厚普机电设备股份有限公司、四川泸天化股份有限公司等。
2、诚信记录
拟签字项目合伙人、拟签字注册会计师和项目质量控制复核人最近三年未受到刑事处罚；
未受到证监会及其派出机构、行业主管部门等的行政处罚；未受到证券交易所、行业协会等自
律组织的自律监管措施、纪律处分。
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2026-02-26│其他事项
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一、会议召开和出席情况
(一)股东会召开的时间：2026年2月25日
(二)股东会召开的地点：四川省成都市锦江区三色路427号公司办公楼会议室(四)表决方
式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，会议主持情况等。
本次股东会由董事长陈达彬先生主持，会议的表决方式符合《公司法》及《公司章程》的
规定。
(五)公司董事和董事会秘书的列席情况
1、公司在任董事9人，列席9人，其中3人为公司独立董事；
2、董事会秘书出席本次会议；其他高管列席了本次会议。
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2026-02-12│其他事项
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一、担保协议的主要内容
本次授信及担保事项需得到相关金融机构审核同意，目前尚未签署相关协议，具体内容以
实际签署的协议为准。
二、担保的必要性和合理性
本次担保事项是基于锐正苏州、锐正上海的经营、研发需求，通过向银行申请综合授信有
利于增强资金运用的灵活性，提高资金使用效率，有利于其稳健经营和长远发展，符合本公司
的经营战略。本公司对被担保方日常经营活动风险及决策能够有效控制，担保风险可控，锐正
苏州提供的反担保足以保障本公司的利益。
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2026-02-06│其他事项
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重要内容提示：
股东会召开日期：2026年2月25日
本次股东会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东会网络投票系统一、召开会议的基
本情况
(一)股东会类型和届次
2026年第一次临时股东会
(二)股东会召集人：董事会
(三)投票方式：本次股东会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结合的方式(四)现
场会议召开的日期、时间和地点
召开的日期时间：2026年2月25日14点30分
召开地点：四川省成都市锦江区三色路427号公司办公楼会议室(五)网络投票的系统、起
止日期和投票时间。
网络投票系统：上海证券交易所股东会网络投票系统
网络投票起止时间：自2026年2月25日至2026年2月25日
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2026-02-06│对外担保
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一、担保情况概述
为满足本公司控股子公司AccureditTherapeuticsLimited（本公司及一致行动人合计持有
51.02%股份）下属的全资孙公司锐正上海及其通过VIE架构协议控制的锐正苏州的经营、研发
投入资金需求，AccureditTherapeuticsLimited拟与银行签订《保证协议》，通过外保内贷的
方式为锐正上海、锐正苏州与银行的授信业务提供不超过人民币1.2亿元的连带责任保证，锐
正苏州为上述担保提供反担保。
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2026-01-06│股权回购
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一、回购股份的基本情况
2025年12月18日，公司召开第八届董事会第四次临时会议，审议通过了《关于以集中竞价
交易方式回购股份的议案》，同意公司使用自有资金通过上海证券交易所股票交易系统以集中
竞价交易方式回购公司发行的人民币普通股A股股票，回购资金不低于人民币17000万元（含）
，不高于人民币20000万元（含），本次回购的股份将用于实施股权激励或员工持股计划，回
购价格不超过人民币55元/股（含）；回购股份的实施期限为自公司董事会审议通过本次回购
股份方案之日起不超过12个月。
具体内容详见公司于2025年12月25日、2025年12月30日发布在《中国证券报》《上海证券
报》《证券时报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《关于以集中竞价交易方式回
购股份的方案》（2025-044）、《关于以集中竞价交易方式回购股份的回购报告书》（2025-0
46）。
二、首次回购股份的具体情况
根据《上市公司股份回购规则》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第7号——回购
股份》等相关规定，现将首次回购公司股份情况公告如下：
2026年1月5日，公司通过上海证券交易所交易系统以集中竞价交易方式首次回购公司股份
3800股，占公司总股本的比例为0.0012%，购买的最高价为42.99元/股，最低价为42.95元/股
，已支付的总金额为人民币163278.00元（不含印花税、交易佣金等交易费用）。
上述回购股份符合相关法律法规的规定及公司回购方案的要求。
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2025-12-19│股权回购
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回购股份金额：不低于人民币17000万元（含），不高于人民币20000万元（含）。
回购股份资金来源：公司自有资金
回购股份用途：用于实施股权激励或员工持股计划。若公司未能在股份回购实施结果暨股
份变动公告日后三年内转让完毕，未转让股份将依法履行相关程序予以注销。
回购股份价格：不超过人民币55元/股（含）。该价格不高于公司董事会通过回购股份决
议前30个交易日公司股票交易均价的150%。
回购股份方式：集中竞价交易方式
回购股份期限：自董事会审议通过本次回购股份方案之日起不超过12个月。
相关股东是否存在减持计划：公司董事、高级管理人员、控股股东及一致行动人、实际控
制人、持股5%以上的股东未来3个月、未来6个月不存在减持计划。
相关风险提示：
1、本次回购期限内，存在公司股票价格持续超出回购方案披露的价格上限，导致本次回
购方案无法顺利实施的风险；
2、若发生对公司股票交易价格产生重大影响的事项，或公司生产经营、财务状况、外部
客观情况发生重大变化，或其他导致公司董事会决定终止本次回购方案的事项发生，则存在回
购方案无法顺利实施或者根据相关规定变更或终止回购方案的风险。
3、公司本次回购股份拟在未来适宜时机用于股权激励或员工持股计划，若公司未能在法
律法规规定的期限内实施上述用途，则存在已回购股份全部或部分无法授出从而将被予以注销
的风险。
4、如遇监管部门颁布新的回购相关规范性文件，可能导致本次回购实施过程中需要根据
监管新规调整回购相应条款的风险。
一、回购方案的审议及实施程序
（一）2025年12月18日，公司召开第八届董事会第四次临时会议，审议通过了《关于以集
中竞价交易方式回购股份的议案》。
（二）根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第7号-回购股份》和《公司章程》第
二十六条等相关条款的规定，本项议案已经三分之二以上董事出席的董事会审议通过，本次回
购股份方案自董事会决议之日起生效，无需提交公司股东会审议。
（一）回购股份的目的
基于对公司未来发展前景的信心和长期价值的认可，同时为完善公司长效激励机制，充分
调动公司员工的积极性，有效地将股东利益、公司利益和员工个人利益紧密结合在一起。公司
拟采取股份回购方式实施股权激励或员工持股计划，提升市场对公司投资价值的认同。
（二）拟回购股份的种类
公司发行的人民币普通股A股。
（三）回购股份的方式
拟通过上海证券交易所股票交易系统以集中竞价交易方式回购。
（四）回购股份的实施期限
自董事会审议通过本次回购股份方案之日起不超过12个月。
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2025-12-09│其他事项
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一、产品情况介绍
新活素系我公司自主研发的国家生物制品一类新药，作为治疗急性心衰的基因工程药物，
能快速改善心衰患者的心衰症状和体征，提高患者的生存质量，并降低患者的心衰住院治疗费
用和缩短住院时间。同时，该药品技术指标国际领先，对公司在基因工程药物领域研发、生产
具有较强指导意义。
1、药品名称：注射用重组人脑利钠肽（商品名：新活素）。
2、适应症或功能主治：适用于患有休息或轻微活动时呼吸困难的急性失代偿心力衰竭患
者的静脉治疗。按NYHA分级>II级。
3、发明专利起止期限：2011年12月30日至2031年12月29日
4、所属药品注册分类：国家生物制品一类新药
5、是否属于处方药：是
6、生产量、销售量：新活素为我公司的主要产品之一，2024年生产量734.90万支，销售
量700.83万支，销售收入24.33亿元，占公司主营业务收入的86.89%；2025年上半年生产量357
.20万支，销售量416.72万支，销售收入14.56亿元，占公司主营业务收入的88.36%。
二、对公司的影响
新活素于2017年起被持续纳入《国家基本医疗保险、工伤保险和生育保险药品目录》乙类
范围，本次被调整至常规目录，将于2026年1月1日起正式实施，医保支付标准、医保报销细则
等相关信息，需以国家医疗保障局等相关政府部门公示信息为准。
本次调整将对公司今后的产品销售和长远发展产生积极作用，对公司经营业绩的具体影响
暂无法估计。敬请广大投资者谨慎投资，注意防范投资风险。
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2025-10-31│其他事项
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根据《企业会计准则第28号—会计政策、会计估计变更和差错更正》的相关规定，本次会
计估计变更采用未来适用法进行会计处理，无需对已披露的财务报告进行追溯调整，对公司以
往各年度的财务状况和经营成果不会产生影响。
本次会计估计变更后，具体影响取决于研发项目未来开发阶段实际发生并满足资本化条件
的支出，尚无法准确估计具体影响。
（一）会计估计变更
为了更加客观、公允地反映公司财务状况，根据《企业会计准则》的相关规定，并结合公
司未来研发业务的发展规划，公司决定对研发支出资本化时点的会计估计进行变更。
（二）审议情况
公司董事会审计委员会以3票同意，0票反对，0票弃权，审议通过了《关于会计估计变更
的议案》，并一致同意将该议案提交公司董事会审议。
公司第八届董事会第十一次会议以9票同意，0票反对，0票弃权，审议通过了《关于会计
估计变更的议案》。
该事项无需提交公司股东大会审议。
（一）变更原因
根据《企业会计准则第28号—会计政策、会计估计变更和差错更正》第八条，企业据以进
行估计的基础发生了变化，或者由于取得新信息、积累更多经验以及后来的发展变化，可能需
要对会计估计进行修订。公司结合未来研发业务的发展规划，参考同行业上市公司的研发支出
资本化情况，拟对研发支出资本化时点的会计估计进行变更，使公司研发支出的计量更加符合
公司实际情况。
（二）变更日期
本次会计估计变更自2025年7月1日起开始执行。
（四）变更对公司的影响
根据《企业会计准则第28号—会计政策、会计估计变更和差错更正》的相关规定，本次会
计估计变更采用未来适用法进行会计处理，无需对已披露的财务报告进行追溯调整，对公司以
往各年度的财务状况和经营成果不会产生影响。
本次会计估计变更后，具体影响取决于研发项目未来开发阶段实际发生并满足资本化条件
的支出，尚无法准确估计具体影响。
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2025-10-21│股权质押
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本公司于近日收到华西药业通知，获悉其将所持有的本公司部分股份办理了解除质押业务
，相关手续已办理完毕。
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2025-08-28│对外投资
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投资标的名称：AccureditTherapeuticsLimited
投资金额：6000万美元
交易简要内容：本公司拟通过全资子公司对标的公司进行股权投资，投资6000万美元，持
有其40.82%的股权；本公司关联方投资1500万美元，持有其10.20%的股权。
本次交易构成关联交易，但未构成重大资产重组。
此项交易尚须获得股东大会的批准，与该关联交易有利害关系的关联人将放弃行使在股东
大会上对该议案的投票权。
过去12个月与同一关联人进行的交易：本公司与关联方康哲药业控股有限公司（以下简称
“康哲药业”）下属公司就新活素和依姆多（中国）的推广存在日常关联交易。2024年度，本
公司与康哲药业下属公司实际发生的推广费和奖励金的金额为14.79亿元（人民币，含税）；2
025年度，上述事项金额预计不超过17.8亿元（人民币，含税）。
相关风险提示
1、本次投资系通过本公司全资子公司TopRidgePharmaLimited进行的境外再投资，需向相
关商务主管部门履行报告义务，若收到相关书面反对意见且无法解决，本次交易存在被撤销的
风险。
2、标的公司在研产品目前处于早期研究阶段，后续能否获得药品监管机构等相关部门的
上市批准以及获批时间具有不确定性，产品研发存在失败的风险。同时相关生产工艺与规模化
生产设施能否通过监管机构认证/核查等，也存在不确定性。3、其他风险分析详见本公告正文
相关内容。
一、对外投资及关联交易概述
（一）对外投资及关联交易的基本情况
为了公司可持续发展，突破研发瓶颈，按照公司发展战略，在聚焦公司主营业务的同时，
采取自主研发和与专业机构共同研发新产品等方式，增加在研产品储备，寻求新的利润增长点
。经前期调研，本公司拟通过在香港设立的全资子公司TopRidgePharmaLimited对AccureditTh
erapeuticsLimited（以下简称“标的公司”）进行股权投资，投资金额6000万美元（全部为
自有资金），持有其40.82%的股权；公司大股东关联公司CMSMedicalVentureInvestment（HK
）Limited（以下简称“康哲药业下属公司”），投资1500万美元，持有其10.20%的股权。上
述共同投资构成关联交易，相关投资协议尚未签署。
（二）审议情况按照公司相关制度规定，公司前期已对该项目进行了调研，对项目可行性
作了初步的、原则的分析和论证，形成了尽调及可行性分析报告，并报公司经理办公会进行了
论证，签署了论证意见。
本公司2025年第二次独立董事专门会议审议通过了《关于对外投资涉及关联交易的议案》
。表决结果：同意3票，反对0票，弃权0票。
本公司第八届董事会第三次临时会议以现场结合通讯方式审议通过了《关于对外投资涉及
关联交易的议案》。表决结果：同意5票，反对0票，弃权0票。（4位关联董事已回避表决）
本公司第八届监事会第二次临时会议以现场结合通讯方式审议通过了《关于对外投资涉及
关联交易的议案》。表决结果：同意2票，反对0票，弃权0票。（1位关联监事已回避表决）
此项交易尚须获得股东大会的批准，与该关联交易有利害关系的关联人将放弃行使在股东
大会上对该议案的投票权。
（三）本次投资系通过本公司全资子公司TopRidgePharmaLimited进行的境外再投资，需
向相关商务主管部门履行报告义务，若收到相关书面反对意见且无法解决，本次交易存在被撤
销的风险。
（四）本次投资构成关联交易，不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资
产重组。
（五）过去12个月与同一关联人进行的交易：本公司与康哲药业下属公司就新活素和依姆
多（中国）的推广存在日常关联交易。2024年度，本公司与康哲药业下属公司实际发生的推广
费和奖励金的金额为14.79亿元（人民币，含税）；2025年度，上述事项金额预计不超过17.8
亿元（人民币，含税）。
二、关联人介绍
（一）关联人关系介绍
CMSMedicalVentureInvestment（HK）Limited为康哲药业全资下属公司。截至目前，西藏
康哲企业管理有限公司及其一致行动人深圳市康哲药业有限公司、天津康哲维盛医药科技发展
有限公司、本公司实际控制人林刚先生累计持有本公司122813053股股份，占本公司总股本322
319196股的38.10%；上述公司及CMSMedicalVentureInvestment（HK）Limited均为康哲药业下
属控股公司，构成《上海证券交易所股票上市规则》规定的关联关系。
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2025-08-16│其他事项
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每股分配比例：A股每股派发现金红利0.881元（含税）。本次利润分配以实施权益分派股
权登记日登记的总股本为基数，具体日期将在权益分派实施公告中明确。
在实施权益分派的股权登记日前公司总股本发生变动的，拟维持现金派发总额不变，相应
调整每股派发金额，并将另行公告具体调整情况。
一、利润分配方案内容
公司2025年半年度实现的归属于母公司所有者的净利润567323117.52元（未经审计）；截
止2025年6月30日，公司母公司报表中期末未分配利润为人民币2570723406.31元。经董事会决
议，公司2025年半年度拟以实施权益分配股权登记日登记的总股本为基数分配利润。本次利润
分配方案如下：
为了更好地回报投资者，公司结合目前的实际经营状况，经董事会决议，公司2025年半年
度拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润，向全体股东每股派发现金红利
0.881元（含税）。截至2025年6月30日，公司总股本322319196股，以此计算合计拟派发现金
红利283963211.68元（含税），占本半年度归属于母公司所有者的净利润的比例为50.05%。
如在本公告披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，因可转债转股/回购股份/股权激
励授予股份回购注销/重大资产重组股份回购注销等致使公司总股本发生变动的，公司拟维持
现金派发总额不变，相应调整每股分配比例。如后续总股本发生变化，将另行公告具体调整情
况。
二、公司履行的决策程序
该议案无需提交股东大会审议，董事会审议通过后即可实施。
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
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