要点一: 所属板块 机械设备 轨交设备Ⅱ 轨交设备Ⅲ 江苏板块 破发股 昨日高振幅 融资融券 机构重仓 QFII重仓 建筑节能 储能概念 磁悬浮概念 交运设备 装配建筑 新材料
要点二: 经营范围 铁路运输技术设备、城市快速交通运输设备、交通运输设备有关的其他技术和设备、工业金属板件、通用机械部件的研发、设计、制造,从事相关业务的咨询、技术培训和售后服务;销售自产产品。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)
要点三: 轨道交通业务 公司的轨道交通业务主要由以三明治轻量化复合材料为基础的轨道交通车辆内部装饰产品构成。为提高公司一体化能力综合服务能力，公司同时提供其他配套内饰产品、检修业务及备品备件和车载乘客信息系统。
要点四: 建筑装饰业务 公司的建筑装饰业务由建筑内外部装饰材料产品构成，相关产品采用三明治轻量化复合材料。
要点五: 其他业务 公司以现有轨道交通及建筑装饰产品为基础，通过技术和设备的升级，持续扩大产品种类，积极拓展新兴应用领域的配套材料产品，目前公司已有配套产品运用于船舶邮轮及特种车辆，后期公司会继续坚持“立足三明治轻量化复合材料研发，力争实现多领域应用”的业务发展目标，不断研发创新，在轨道交通领域及建筑装饰领域实现三明治复合材料的不断深度产品应用的同时，进一步扩展其他业务板块。
要点六: 轨道交通装备行业 2025年末全国铁路完成固定资产投资9015亿元，同比增长6%，全国铁路营业里程达16.5万公里，其中高速铁路营业里程达5万公里。2025年，全国铁路旅客发送量完成46.01亿人，同比增长6.7%。根据交通运输部发布的2025年城市轨道交通运营数据显示：截至2025年12月31日，31个省（自治区、直辖市）和新疆生产建设兵团共有54个城市开通运营城市轨道交通线路343条，运营里程11710.3公里，车站6680座；全年客运量332.4亿人次，同比增长3.1%；全年新增里程764.7公里（新增18条线路、32个区段），主要增长来自新线开通。
要点七: 建筑装饰材料行业 2025年，我国建筑装饰材料行业在地产下行压力、存量更新提速、绿色与智能双轮驱动的背景下，呈现总量稳中有升、结构深度分化、盈利承压、赛道加速洗牌的总体格局。行业告别粗放增长，转向高质量、绿色化、功能化、数智化的新发展阶段，政策引导与消费升级共同重塑产业生态。住建部提出的“绿色建筑统一标识制度”和“近零能耗建筑”标准，将推动绿色建材、复合材料等新产品的研发与应用。预计到2030年，绿色建材在新建建筑中的使用比例有望超过70%。2025年行业整体市场规模约4.6万亿元，同比保持温和增长。传统建材（瓷砖、普通涂料、浮法玻璃）需求走弱；节能门窗、防水、绿色板材、功能涂料、装配式产品等细分赛道韧性更强，龙头率先企稳回升。两极分化加剧，中小企业因环保、成本、渠道劣势加速出清；头部企业凭借产能规模、研发、渠道、资金、品牌抢占份额。未来，存量更新、绿色强制、消费升级、出海扩张将持续驱动行业高质量发展，具备技术壁垒、品牌溢价、全渠道能力与供应链韧性的企业，将主导下一阶段增长。公司建筑装饰产品的特点符合国家政策及用户的需求，为公司在建筑装饰行业的发展中提供了保证。
要点八: 工艺优势 复合工艺是生产三明治复合材料产品的核心工艺，数十年来，公司在服务国内外知名企业客户的过程中，积累了丰富的专业经验，对于不同面材、芯材、厚度、温度、湿度、压强等环境因素，开发出了针对性的产品，同时可根据设计师的设计方案，开发形状多样化的产品，针对建筑装饰用复杂曲面产品，完善了参数化曲面建模、金属板曲面预成型工艺、曲面金属蜂窝板的粘接工艺、曲面蜂窝板的二次成型工艺、增加了异形产品3D激光扫描检测，以确保产品全过程的质量控制和全生命周期高可靠性。
要点九: 团队优势 经过多年在行业内的深耕，公司已组建起一支专业能力强、实践经验丰富的核心团队。在主要生产与研发人员中，2人持有EAE欧洲粘接工程师证书，7人持有EAS欧洲粘接技师证书，50人持有EAB欧洲粘接操作员证书。一方面，这些具备专业资质的人员是公司复合工艺稳定运行、产品质量可靠的坚实保障；另一方面，专业资质人员的数量已成为轨道交通及建筑装饰行业客户筛选专业优质供应商的重要考量因素之一，更是公司产品质量与竞争优势的有力保障。
要点十: 产品及服务体系优势 在产品体系方面，区别于一般仅面向单一下游行业的复合材料产品生产商，公司同时服务轨道交通、建筑装饰领域，并正在积极拓展其他领域。公司将各个应用领域的产品需求总结归纳、融会贯通、相互改良，形成良性的内部工艺研发循环，从而拥有更加成熟、丰富的生产工艺与产品方案，可快速为客户提供高品质、差异化的定制解决方案，以满足客户的不同需求。
要点十一: 产品及服务体系优势 在服务体系方面，区别于一般仅能按图生产的产品制造商，公司通过多年的生产、研发、服务客户的经验积累，具备根据客户需求进行产品开发与设计的能力，同时具备产品售后的检验检修、模块化替换能力，并通过维保检修业务中不断总结归纳产品开发、设计、生产中可优化改良的工艺环节，从而形成了系统设计、产品开发、生产制造、检验维修的产品全生命周期一体化综合服务能力，增强了公司与客户之间的粘性，也提高了其他厂商仿制公司产品的技术开发和验证成本。
要点十二: 产品质量与客户优势 在产品质量方面：作为国内三明治轻量化复合材料产品开发与应用的先行企业，公司高度重视产品质量，通过质量体系管控产品全生命周期，多个产品成为行业国内应用的首次范例，拥有多项国际知名机构、客户产品质量认证资质证书，参与了多项国家与行业标准的制定。
要点十三: 产品质量与客户优势 在客户优势方面：公司与轨道交通及建筑装饰领域的国内外知名客户建立了长期合作关系，如中国中车、阿尔斯通、卡夫、Talgo等全球主要轨道交通车辆制造商，中国建筑、江河集团等国内装饰百强企业。稳定的客户关系为公司可持续发展奠定了基础。
要点十四: 自愿锁定股份 实际控制人周银妹、胡锦骊的承诺:自发行人股票上市交易之日起36个月内,不转让或者委托他人管理本人在本次发行及上市前直接或间接持有的发行人已发行股份,也不要求发行人回购该部分股份。发行人股票上市后6个月内如发行人股票连续20个交易日的收盘价均低于发行人的股票发行价格,或者发行人股票上市后6个月期末(如该日为非交易日,则为该日后的第一个交易日)收盘价低于发行人的股票发行价格,则本人在本次发行及上市前直接或间接持有的发行人已发行股份的锁定期将自动延长6个月。若发行人在6个月期间内已发生派息、送股、资本公积转增股本等除权除息事项,则上述收盘价格指发行人股票经调整后的价格。
要点十五: 复合材料产能扩建项目、技术研发中心建设项目等 公司本次拟公开发行3,450.00万股人民币普通股(A股)股票(占本次发行后公司总股本的比例为25%),募集资金总额将根据发行时市场状况和询价情况予以确定。实际募集资金扣除发行费用后,全部用于公司主营业务相关的项目。本次发行拟募集资金计划投资于以下项目:复合材料产能扩建项目、技术研发中心建设项目、营销网络升级建设项目、补充流动资金项目。本次募集资金投向经公司2021年第二次临时股东大会确定,由董事会负责实施。公司将本着统筹安排的原则,结合项目轻重缓急、募集资金到位时间以及项目进展情况投资建设。募集资金到位后,若实际募集资金金额(扣除发行费用后)超过以上投资项目的资金需求,根据中国证监会及深圳证券交易所的有关规定,超出部分将用于补充公司主营业务所需的运营资金;若实际募集资金金额(扣除发行费用后)不足以满足以上投资项目的资金需求,不足部分本公司将通过自筹资金等方式解决。