要点一: 所属板块 机械设备 工程机械 工程机械器件 湖南板块 2026中报预减 破发股 融资融券 机构重仓 并购重组概念 工程机械概念 风能
要点二: 经营范围 电气机械及器材、钢结构件的制造和销售;金属材料的销售;道路货物运输(不含危险货物);装卸搬运服务;仓储服务。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)
要点三: 大型专用设备金属结构件和高速重载齿轮锻件的研发、生产和销售 本公司主营业务为大型专用设备金属结构件和高速重载齿轮锻件的研发、生产和销售。大型专用设备金属结构件产品主要应用于隧道掘进、工程机械和风力发电等领域，其中隧道掘进设备及其配套产品主要包括盾构机的盾体、刀盘体等；工程机械设备产品主要包括矿山机械设备结构件、臂架及副臂等；风力发电设备产品主要包括风电机组机舱底座和机座等。高速重载齿轮锻件主要产品包括高速重载齿轮锻件、齿轮轴锻件、齿圈锻件等自由锻及模锻件，其产品作为齿轮箱的核心零部件，广泛应用于风电、工程机械、轨道交通、海洋工程等多个行业领域。
要点四: 隧道掘进设备行业 国内隧道掘进设备行业受益于国内基础设施建设、城市轨道交通发展及“一带一路”海外项目拓展，保持稳健增长态势。目前，国产盾构机、TBM已基本实现自主可控，形成以中铁装备、铁建重工、中交天和、隧道股份为核心的主机厂竞争格局。行业技术向超大直径、智能化、绿色化升级，对核心金属结构件的精度、强度及焊接工艺提出更高要求，推动配套环节技术迭代。同时，国内隧道掘进设备配套件本地化率持续提升，为公司相关业务提供了广阔市场空间。
要点五: 工程机械设备行业 2025年起，国内工程机械设备行业进入新一轮上行周期，核心驱动因素包括基础设施投资加码、存量设备更新换代（上一轮销售高峰设备逐步进入更新周期）、新能源化转型及海外市场拓展。行业产品结构持续升级，新能源工程机械渗透率快速提升，大型化、智能化、无人化产品需求增长，带动大型结构件、高速重载齿轮锻件等核心配套产品需求升级。国内工程机械行业已形成三一重工、中联重科、徐工机械等龙头主导的格局，上游配套企业与主机厂深度绑定、协同研发成为行业主流趋势。
要点六: 风电设备行业 在“双碳”目标驱动下，国内风电行业持续保持高景气度，新增装机规模稳步增长，海上风电、大兆瓦机型（10MW以上）成为行业发展主流。风电机组向大型化、轻量化、高可靠性方向迭代，对机舱底座、轮毂、齿轮箱锻件等核心零部件的强度、疲劳寿命及轻量化要求显著提高，推动精密锻造、大型焊接等核心工艺升级。国内风电整机市场形成金风科技、明阳智能、东方电气等龙头企业主导的格局，上游核心零部件供应商需通过严格的供应商认证，与整机厂建立长期稳定合作关系，行业集中度逐步提升。
要点七: 定制化生产满足多样化需求 公司具备较强的定制化生产能力，在接到客户新产品的订单时，公司可在较短时间内组织技术及生产团队完成工艺设计、产品生产和批量交付。公司服务的下游领域具有技术路线多、产品更迭快、规格差异大、客户需求多样化等特点，定制化的生产以及批量交付能力是公司在行业内保持较强竞争力的关键因素。
要点八: 多行业覆盖，服务多元领域客户 公司自成立以来持续丰富产品种类、拓展应用领域，现已形成以隧道掘进、工程机械、风力发电三大领域为战略核心的业务布局，彰显在大型专用设备金属结构件制造领域的核心竞争力。依托多年技术积淀与“柔性”生产管理理念，公司业务可跨领域覆盖各类大型专用设备整机制造商，同时具备快速开拓新业务领域的能力。锻件作为高端装备制造产业的核心基础部件，是各类机械设备的关键受力、传力及安全件，广泛应用于国民经济各部门。子公司金源装备深耕锻造行业，拥有深厚的技术研发实力与专业的研发团队，可根据下游各行业景气度灵活调整市场布局，有效平抑行业周期性波动影响，显著提升公司的周期风险抵御能力。
要点九: 产品竞争力强，与龙头企业稳定合作 公司产品应用于隧道掘进、工程机械、风力发电等对设备精密性、稳定性要求严苛的领域，整机厂商供应商筛选标准严格，合作模式呈现“从简单产品切入、随质量认可逐步丰富品类、合作后粘性极强”的特点，与客户建立起长期稳定的合作关系。公司核心产品配套中联重科、三一集团等国内工程机械龙头，焊接工艺控制水平优于客户标准，产品质量获下游高度认可，在铁建重工、明阳智能、湖南湘电动力、中联土方、中联重科建筑起重机械等客户的同类采购中供货金额位居前列，为其核心采购供应商。子公司金源装备深耕高端齿轮锻件领域，针对下游风电齿轮、重型装备制造企业的高要求与高准入标准，为南高齿、采埃孚集团、弗兰德集团、杭齿前进、中国中车等国内外知名厂商提供大型、异形、高端的规模化齿轮锻件产品；已取得CCS、ABS、NK、KR等主流船级社认证，通过通用电气（GE）、博世力士乐（BoschRexroth）、西门子歌美飒（SiemensGamesa）等国际头部企业合格供方认证，与海内外核心客户形成长期稳定的战略合作关系。
要点十: 区位优势显著，产业链布局协同 公司本部坐落于湖南省长株潭交界处的九华工业园，地处国家级经开区核心区域，交通运输便捷且紧邻核心供应商与下游客户，区位优势突出。核心原材料钢材主要由华菱集团等周边供应商稳定供应，依托地域邻近性有效降低原材料运输成本；铁建重工、中联重科、三一集团、中国中车等核心客户均在周边布局生产基地，既进一步缩减产品运输成本、保障交货效率，又能紧贴客户需求实现快速响应，持续深化客户粘性。同时，借力湖南工程机械产业大省的产业集聚优势，公司具备充足的潜在客户开拓空间，为持续经营奠定基础。子公司金源装备位于江苏省溧阳市中关村科技产业园，地处长三角高端装备制造产业集聚区，同样紧邻核心供应链与客户资源。公司华中、华东双区域布局形成互补，实现产业链资源的空间协同配置，进一步强化整体运营效率与市场覆盖能力。
要点十一: 自愿锁定股份 控股股东、实际控制人及其一致行动人的承诺:1、自公司股票上市之日起36个月内,本人不转让或者委托他人管理本人直接和间接持有的公司首次公开发行股票前已发行的股份,也不由公司回购该部分股份。2、如本人担任发行人董事、监事或高级管理人员,在任职期间,本人每年转让的股份不超过本人所持公司股份总数的25%,离职后半年内,不转让本人持有的公司股份,如本人在任期届满前离职的,本人应在就任时确定的任期内和任期届满后6个月内,仍然继续遵守如下限制性规定:(1)每年转让的股份不超过本人所持公司股份的25%;(2)离职后半年内,不转让本人持有的公司股份;(3)《公司法》及其他相关法律法规对转让公司股份的规定。3、本次发行上市后6个月内如公司股票连续20个交易日的收盘价均低于发行价(若公司股票在此期间发生派息、送股、资本公积转增股本等除权除息事项的,发行价应相应调整),或本次发行上市后6个月期末(如该日非交易日,则为该日后的第一个交易日)收盘价低于发行价,则本人所持公司股份的限售期限自动延长6个月,且在前述延长期限内,本人不转让或者委托他人管理本人所持公司股份,也不由公司回购本人持有的公司股份。
要点十二: 智能制造基地建设项目 本次募集资金投向经公司第一届董事会第四次会议和2022年第一次临时股东大会审议通过,由董事会根据项目的轻重缓急情况安排实施,本次公开发行募集资金扣除发行费用后拟投资于以下项目:智能制造基地建设项目、生产基地自动化改造项目、补充流动资金。上述募集资金投资项目系围绕公司主营业务进行,将进一步提升公司的产品设计研发能力和自产能力,以扩大公司各类产品经营规模,保持并提升公司在行业中的竞争优势。在募集资金到位前,公司将根据项目实际建设进度以自有资金或银行借款先行投入,待募集资金到位后予以置换。若本次实际募集资金不能满足上述项目的资金需求,不足部分由公司自筹解决。