要点一: 所属板块 医疗器械 江苏板块 融资融券 贬值受益 医疗器械概念
要点二: 经营范围 二类6864医用卫生材料及敷料、6866医用高分子材料及制品的制造、加工、销售;消毒剂(皮肤)(碘伏消毒液、复合季铵盐消毒液)、妇女经期卫生用品(卫生护垫、卫生巾、卫生栓)、尿布等排泄物卫生用品(尿裤、尿布、隔尿垫)、皮肤、粘膜卫生用品(湿巾、卫生湿巾、抗菌制剂)、一次性卫生用品(口罩、卫生棉、化妆棉)的制造、加工、销售;纱布(非医用)织造、销售;收购棉花下脚料、轧花下脚料、棉短绒用于脱脂药棉的生产、加工、销售;危化品经营(限《危险化学品经营许可证》核定范围);道路货运经营(限《道路运输经营许可证》核定范围)。(涉及国家特别管理措施的除外;依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)许可项目:技术进出口;货物进出口;化妆品生产;第二类医疗器械生产;第三类医疗器械生产;第三类医疗器械经营;卫生用品和一次性使用医疗用品生产(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动,具体经营项目以审批结果为准)一般项目:化妆品批发;第二类医疗器械销售;化妆品零售;产业用纺织制成品制造;产业用纺织制成品销售;第一类医疗器械生产;第一类医疗器械销售;技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广;卫生用品和一次性使用医疗用品销售(除依法须经批准的项目外,凭营业执照依法自主开展经营活动)
要点三: 主营业务 公司主要从事医用敷料等一次性医疗器械及消毒卫生用品的研发、生产和销售。
要点四: 行业背景 医疗器械产业，作为关系到人类生命健康的战略性新兴产业，在庞大而稳定的市场需求下，全球医疗器械行业长期以来一直保持着良好的增长势头，尤其国内医疗器械市场保持高速增长态势，发展潜力巨大。 根据QYResearch的研究统计，2024年全球医疗器械规模达到了6358亿美元。预测，2031年全球医疗器械规模将达到9098亿美元。2025-2031年的复合增长率为5.1%。 随着创新技术提升、人口老龄化加剧、慢病人群增多、医疗需求不断增加等因素，中国医疗器械行业继续保持较为平稳的发展速度，未来呈现增长趋势。根据弗若斯特沙利文数据分析，2020-2024年，中国医疗器械总体市场规模已从7,298亿元人民币增至9,417亿元人民币，复合增长率为6.6%。预计到2035年，中国医疗器械总体市场规模将达到18,134亿元人民币。
要点五: 核心竞争力 （一）规模化生产 公司是国内规模较大的医用敷料生产企业。根据中国医药保健品进出口商会的统计数据，2017-2023年公司连续七年位居我国医用敷料出口企业第四名。规模化生产，一方面，有利于公司技术创新，提高生产效率，有利于公司提高采购原材料时的议价能力，有利于公司降低生产成本，提高盈利能力；另一方面，规模化生产，有利于保证大宗原材料商品供应质量的稳定性，有利于生产过程采用专业化分工和标准化生产，从而提升产品质量的稳定性。 （二）质量管控 公司高度重视产品质量文化建设，不断提升质量品牌管理意识，并强化质量专业人才梯队建设，围绕质量管理体系规范，确保公司产品在大批量生产的过程中质量稳定、可靠，大大提升了客户满意度和信任度，促进了公司业务的健康规范发展，提高了公司竞争力和持续改进的能力。 （三）资质证书 医用敷料属于医疗器械，产品开发验证周期长，认证标准高，具有较高的行业门槛。经过多年的市场耕耘与技术沉淀，公司在境外市场拥有美国FDA、欧盟CE认证、英国、德国等国家或地区的产品认证或注册资质，具有较强的竞争力和品牌知名度，公司产品销往美国、欧洲、南美、非洲及中东等多个国家或地区。 （四）研发创新 截至报告期末，公司共有20项发明专利、31项实用新型专利、7项外观设计专利。 （五）品类多元 丰富齐全的产品品类，不仅能满足客户和消费者一站式采购的需求，提高采购和购买效率，有利于提升公司在客户和消费者的满意度，在激烈的市场竞争中形成更好的竞争优势，而且也能满足不同客户的差异化需求。另外，齐全的品类也可以发挥规模效应，降低单品销售成本。 （六）客户渠道 经过多年的经营发展，公司在国内外市场积累了较高的知名度，国外与多家国际知名医用敷料品牌商建立了长期稳定战略合作关系，包括Cardinal、Medline、Mckesson、Owens&Minor、Boston等，其中Cardinal和Mckesson为世界500强企业。公司的产品覆盖欧洲、北美洲、南美洲、亚洲、非洲、大洋洲等各大洲。国内，公司产品共计覆盖全国超6万家药店门店。丰富且稳定的客户资源，保证了公司持续稳定的经营和发展，推动公司管理能力和技术实力持续提升，有利于公司不断地开拓市场和积累下游客户。
要点六: 自愿锁定股份 公司控股股东、实际控制人陈国平承诺:1、自公司股票上市之日起36个月内,不转让或者委托他人管理本人直接或间接持有的公司首次公开发行股票前已发行的股份,也不由公司回购本人直接或间接持有的该等股份。2、若本人所持公司股票在锁定期满后两年内减持的,该等股票的减持价格将不低于发行价(若发生除息、除权行为,则相应调整价格),公司上市后6个月内,如公司股票连续20个交易日的收盘价均低于发行价,或者上市后6个月期末(若该日非交易日,则为该日后第一个交易日)收盘价低于发行价,本人直接或间接持有公司股票的锁定期限自动延长6个月。
要点七: 高端医用敷料和无纺布及其制品等项目 2022年3月16日和2023年2月24日,公司分别召开了2022年第二次临时股东大会和2023年第一次临时股东大会,审议通过了关于募集资金投资项目的议案。公司本次募集资金拟投资项目围绕主营业务进行,扣除发行费用后,募集资金将投资于以下项目:高端医用敷料和无纺布及其制品项目、研发中心建设项目、信息化系统升级改造项目、补充流动资金。公司将本着统筹安排的原则结合项目轻重缓急、募集资金到位时间及项目进展情况展开投资建设。本次募集资金到位后,若实际募集资金净额少于上述募投项目所需资金金额,不足部分将由公司自筹解决。如果因经营需要或市场竞争等因素导致上述募集资金投资项目中的全部或部分项目在本次发行募集资金到位前需要进行先期投入的,公司将以自筹资金先行投入,待本次发行募集资金到位后再以募集资金置换先前投入的资金。若本次发行股票实际募集资金净额超过上述拟投资项目的资金需求,公司将按照有关规定履行必要的程序后将相关资金用于公司主营业务。